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春风吹又生的小韭菜
2025-04-05 11:20:55
中美贸易摩擦下的化工原料关税全景解析:影响、博弈与投资视角
中美贸易摩擦下的化工原料关税全景解析:影响、博弈与投资视角 ——以抗生素、维生素、聚合物等八大领域为例 一、核心逻辑:化工原料为何成为“关税战场” 化工行业作为中美产业链的关键枢纽,既是基础材料供应者,又是高端制造的核心环节。美国针对中国化工原料加征关税,核心逻辑在于: 1、压制中国技术升级:阻挠中国从基础化工向高端材料(如MDI、PC等)的产业跃迁; 2、重构全球供应链:迫使跨国企业将产能转移至东南亚或回流美国本土; 3、削弱成本优势:中国化工品凭借规模效应占据全球60%以上市场份额,加税直接
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春风吹又生的小韭菜
2025-04-03 14:07:37
长江存储突破294层3D NAND!国产存储全产业链受益标的梳理(附股)
全球首款294层3D NAND问世,外媒直呼“颠覆” 技术里程碑:长江存储宣布成功研发全球首款294层3D NAND闪存芯片,基于自主Xtacking 4.0技术,关键指标全面领先: 存储密度:20GB/mm²(国际竞品约15GB/mm²); 读写速度:超7000MB/s(对标三星230层产品提升40%); 良率突破:国产设备支撑下量产良率超90%,打破“国产设备低效”偏见。 产业影响:美国《华尔街日报》称“中国存储技术弯道超车”,该芯片将用于高端手机、 AI服务器、智能汽车等领域,国产替代全面
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春风吹又生的小韭菜
2025-04-03 11:23:01
《易红2》全球联机引爆网络加速需求,核心受益标的梳理
事件驱动:硬核射击游戏《易红2》DLC引爆玩家热潮 现象级数据:3月28日,《易红2》新增“淞沪会战-南京保卫战”DLC,因历史题材深度还原与玩法创新,Steam在线人数暴涨300%,全球联机模式同步上线。 核心痛点: 1、高延迟:游戏服务器位于意大利、日本,国内玩家直连延迟普遍超100ms; 2、网络稳定性要求高:百人战场实时交互、载具协同作战等场景需低丢包率(<1%); 3、数据传输压力大:动态破坏效果、跨地区玩家同步等机制导致带宽需求激增。 产业链核心受益方向:游戏加速器与网络优化服务 逻
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春风吹又生的小韭菜
2025-04-03 10:59:34
口含烟产业爆发!政策壁垒+技术突破催生核心龙头,重点关注:欣龙控股、博腾股份
事件驱动:全球口含烟市场进入政策与技术共振期 国内政策定调:2023年电子烟国标GB41700-2022全面实施,明确“合成尼古丁仅限出口”,拥有烟草生产资质的企业成为唯一合规出口方(全国仅7家牌照)。 海外市场爆发:2024年3月,美国FDA正式批准尼古丁袋作为减害产品合法销售,全球最大口含烟市场进入放量期,预计2025年合成尼古丁出口规模突破100亿美元(CAGR 35%+)。 核心受益逻辑:政策壁垒+技术迭代双轮驱动 1. 政策壁垒——资质稀缺性凸显 国内牌照垄断:仅有7家企业获准生产烟草
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春风吹又生的小韭菜
2025-04-03 10:36:40
美国关税“核弹”落地!两大避险方向逆势受益,核心标的梳理(附股)
事件驱动:美国关税超预期加码,如何应对? 关税冲击升级:美国最新对华加征关税靴子落地,若叠加原有税率,部分领域税率或高达66%,远超市场预期。 市场避险逻辑强化:高关税背景下,内需主导型产业和中美科技博弈核心领域成为资金避风港,重点关注两大方向: 1、创新药:未被列入加税清单,且国内政策转向强力支持; 2、可控核聚变:中美战略竞争制高点,财政扩张加速千亿级投资落地。 方向一:创新药——政策反转+国产替代突围 核心逻辑 政策转向明确:医保局从“控费”转向“支持创新”,2024年医保谈判首次对创新药
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春风吹又生的小韭菜
2025-04-03 10:14:41
【热点掘金】虚拟电厂建设加速!湖南、山西政策密集落地,核心受益方向全梳理(附股)
事件驱动 3月27日,人民财讯报道,新型电力系统建设提速,虚拟电厂发展进入快车道: 1、湖南政策落地:湖南省电力交易中心印发《虚拟电厂管理工作细则(试行)》,明确鼓励按县(配网)供电区建设虚拟电厂,推动分布式资源聚合参与电力市场交易。 2、山西规模突破:山西虚拟电厂聚合用户增至122户,聚合容量突破201万千瓦,可调节负荷达25.6万千瓦,正式迈入“百万千瓦级”行列。 3、券商观点: 华金证券指出,虚拟电厂是能源与信息技术融合的关键方向,可缓解极端天气电力短缺、提升新能源消纳能力,商业模式逐步清
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2025-04-03 09:39:27
博腾股份(300363):口含烟浪潮下的隐形冠军,合成尼古丁龙头蓄势待发
FDA历史性批准引爆口含烟赛道,CDMO龙头技术卡位“减害尼古丁”制高点 政策拐点:2025年1月FDA批准菲莫国际ZYN尼古丁袋上市,口含烟全球合法化进程加速,合成尼古丁替代天然提取成必然趋势(纯度更高、无烟草杂质、适配减害需求); 市场空间:2023年全球口含烟规模145亿美元,2030年预计达236亿美元(CAGR 35.8%),合成尼古丁需求爆发式增长(单价超天然尼古丁3-5倍); 技术壁垒:合成尼古丁需手性合成、生物催化等尖端工艺,博腾股份凭借医药级CDMO技术迁移+国际大客户合作,构
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金河生物 上车最早 吃肉最少
金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早
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关税博弈下的反制逻辑:农业与稀土的“战略武器”价值
一、事件背景:美国关税政策落地在即,反制预期升温 4月2日,美国拟对华加征新一轮关税,涉及电动车、光伏、半导体等战略产业。中国商务部明确表态“将采取一切必要措施捍卫权益”,农业与稀土或成反制核心选项: 1、农产品反制:中国占美国农产品出口的20%(2023年约300亿美元),大豆、玉米、肉类等品类高度依赖中国市场; 2、稀土反制:中国控制全球90%稀土加工产能,美国进口稀土80%以上来自中国,国防、新能源、芯片产业高度敏感; 3、缅甸地震冲击:缅甸占全球稀土产量8%,7.9级地震导致矿区停工,全
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博腾股份(300363):口含烟浪潮下的隐形冠军,合成尼古丁龙头蓄势待发
FDA历史性批准引爆口含烟赛道,CDMO龙头技术卡位“减害尼古丁”制高点 政策拐点:2025年1月FDA批准菲莫国际ZYN尼古丁袋上市,口含烟全球合法化进程加速,合成尼古丁替代天然提取成必然趋势(纯度更高、无烟草杂质、适配减害需求); 市场空间:2023年全球口含烟规模145亿美元,2030年预计达236亿美元(CAGR 35.8%),合成尼古丁需求爆发式增长(单价超天然尼古丁3-5倍); 技术壁垒:合成尼古丁需手性合成、生物催化等尖端工艺,博腾股份凭借医药级CDMO技术迁移+国际大客户合作,构
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具身智能产业化加速:从外骨骼“秒空”看万亿级人机交互革命
事件催化:官媒定调+消费级外骨骼爆款,具身智能爆发前夜已至 政策风向:4月2日,官媒发文明确支持具身智能发展,强调其“重塑生产方式与生活方式”的战略价值,杭州、上海等地率先探索外骨骼、人形机器人场景落地; 现象级爆款:杭州程天科技消费级外骨骼机器人售价2500元,上线15秒售罄,验证C端市场爆发潜力; 产业突破:极氪5G工厂人形机器人“组团实训”,外骨骼助老设备进入社区,具身智能从实验室迈向规模化应用。 一、技术逻辑:具身智能三大核心赛道崛起 1. 外骨骼机器人——老龄化+工业场景刚需驱动 需求
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宇树科技发布Unitree Dex5灵巧手:人形机器人“双手进化”再突破
事件: 4月1日,宇树科技发布新一代灵巧手Unitree Dex5,单手具备20自由度(16主动+4被动),接近人手的27自由度水平;支持反向驱动本体力控,触觉灵敏度达94个触点,可完成抛接橙子、单手展开扑克牌、高速拧魔方、精准翻书等高难度操作,技术指标全球领先。 一、技术突破:三大核心创新定义灵巧手新标准 自由度跃升:Dex5单手20自由度远超传统机械手(普遍5-10自由度),其中16个主动自由度实现多关节独立控制,4个被动自由度模拟人手指节联动; 触觉革命:94个灵敏触点覆盖手指全域,支持0
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春风吹又生的小韭菜
2025-04-02 09:55:36
激光雷达行业深度:从小米SU7事故看智驾安全升级,把握激光雷达“安全通胀”机遇
一、事件复盘:小米SU7事故凸显AEB与激光雷达的“保命价值” 3月29日,一辆未配置激光雷达的小米SU7标准版在高速NOA状态下发生碰撞事故。根据官方数据,事发前车辆时速从116km/h降至97km/h,但AEB未介入,驾驶员接管后仍未能避免碰撞。此次事件引发市场对智驾系统安全性的高度关注,尤其是激光雷达在提升AEB性能中的关键作用。 1、核心矛盾点:无激光雷达的纯视觉方案在极端场景(如夜间、施工改道)下感知能力受限,导致AEB触发阈值不足; 2、技术对比:据禾赛数据,搭载激光雷达后,AEB上
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2025-04-01 14:12:04
巨头联手卡位!蚂蚁+移动战投宇树科技引爆机器人赛道,核心受益名单曝光
🔥 标志性事件:人形机器人最大规模产投联动 √ 宇树科技B+轮融资:蚂蚁集团领投、中国移动跟投,投后估值锁定95亿元(机器人赛道年内最高估值)√ 战略协同规划: 蚂蚁集团:接入AI大模型打造"金融+服务机器人"生态 中国移动:5G云化智能控制器植入下一代产品 √ 产能飞跃:杭州钱塘新区12万平米工厂落地,2024年Unitree产能突破10万台 🌟 产业拐点三重信号 1、资本风向标:互联网巨头首次联合投资机器人硬件公司 2、技术临界点:宇树H1机器人关节模组成本下降40%(突破万元关口) 3
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春风吹又生的小韭菜
2025-04-01 13:48:00
CX进BIS名单,影响的主要是刻蚀,薄膜,量测。重点推荐富乐德
🔥 事件催化: 美国BIS最新制裁剑指半导体前道核心设备,刻蚀/薄膜/量测三大环节遭精准封锁。国内晶圆厂紧急启动供应链重组,设备耗材本土化替代迫在眉睫! 💎 富乐德核心逻辑:被低估的耗材之王 1、精密洗净赛道绝对龙头 √ 国内唯一实现14nm以下刻蚀机零部件再生技术 √ 中芯/长存/华虹核心供应商,市占率超60% √ 2024年新签长江存储二期独家洗净协议(金额超5亿) 2、陶瓷熔射技术打破垄断 ▶ 全球第三家掌握7nm刻蚀机反应腔陶瓷涂层技术 ▶ 产品寿命较美国AMAT原厂件提升30%,成
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富乐德
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中美贸易摩擦下的化工原料关税全景解析:影响、博弈与投资视角
中美贸易摩擦下的化工原料关税全景解析:影响、博弈与投资视角 ——以抗生素、维生素、聚合物等八大领域为例 一、核心逻辑:化工原料为何成为“关税战场” 化工行业作为中美产业链的关键枢纽,既是基础材料供应者,又是高端制造的核心环节。美国针对中国化工原料加征关税,核心逻辑在于: 1、压制中国技术升级:阻挠中国从基础化工向高端材料(如MDI、PC等)的产业跃迁; 2、重构全球供应链:迫使跨国企业将产能转移至东南亚或回流美国本土; 3、削弱成本优势:中国化工品凭借规模效应占据全球60%以上市场份额,加税直接
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长江存储突破294层3D NAND!国产存储全产业链受益标的梳理(附股)
全球首款294层3D NAND问世,外媒直呼“颠覆” 技术里程碑:长江存储宣布成功研发全球首款294层3D NAND闪存芯片,基于自主Xtacking 4.0技术,关键指标全面领先: 存储密度:20GB/mm²(国际竞品约15GB/mm²); 读写速度:超7000MB/s(对标三星230层产品提升40%); 良率突破:国产设备支撑下量产良率超90%,打破“国产设备低效”偏见。 产业影响:美国《华尔街日报》称“中国存储技术弯道超车”,该芯片将用于高端手机、 AI服务器、智能汽车等领域,国产替代全面
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《易红2》全球联机引爆网络加速需求,核心受益标的梳理
事件驱动:硬核射击游戏《易红2》DLC引爆玩家热潮 现象级数据:3月28日,《易红2》新增“淞沪会战-南京保卫战”DLC,因历史题材深度还原与玩法创新,Steam在线人数暴涨300%,全球联机模式同步上线。 核心痛点: 1、高延迟:游戏服务器位于意大利、日本,国内玩家直连延迟普遍超100ms; 2、网络稳定性要求高:百人战场实时交互、载具协同作战等场景需低丢包率(<1%); 3、数据传输压力大:动态破坏效果、跨地区玩家同步等机制导致带宽需求激增。 产业链核心受益方向:游戏加速器与网络优化服务 逻
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口含烟产业爆发!政策壁垒+技术突破催生核心龙头,重点关注:欣龙控股、博腾股份
事件驱动:全球口含烟市场进入政策与技术共振期 国内政策定调:2023年电子烟国标GB41700-2022全面实施,明确“合成尼古丁仅限出口”,拥有烟草生产资质的企业成为唯一合规出口方(全国仅7家牌照)。 海外市场爆发:2024年3月,美国FDA正式批准尼古丁袋作为减害产品合法销售,全球最大口含烟市场进入放量期,预计2025年合成尼古丁出口规模突破100亿美元(CAGR 35%+)。 核心受益逻辑:政策壁垒+技术迭代双轮驱动 1. 政策壁垒——资质稀缺性凸显 国内牌照垄断:仅有7家企业获准生产烟草
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美国关税“核弹”落地!两大避险方向逆势受益,核心标的梳理(附股)
事件驱动:美国关税超预期加码,如何应对? 关税冲击升级:美国最新对华加征关税靴子落地,若叠加原有税率,部分领域税率或高达66%,远超市场预期。 市场避险逻辑强化:高关税背景下,内需主导型产业和中美科技博弈核心领域成为资金避风港,重点关注两大方向: 1、创新药:未被列入加税清单,且国内政策转向强力支持; 2、可控核聚变:中美战略竞争制高点,财政扩张加速千亿级投资落地。 方向一:创新药——政策反转+国产替代突围 核心逻辑 政策转向明确:医保局从“控费”转向“支持创新”,2024年医保谈判首次对创新药
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【热点掘金】虚拟电厂建设加速!湖南、山西政策密集落地,核心受益方向全梳理(附股)
事件驱动 3月27日,人民财讯报道,新型电力系统建设提速,虚拟电厂发展进入快车道: 1、湖南政策落地:湖南省电力交易中心印发《虚拟电厂管理工作细则(试行)》,明确鼓励按县(配网)供电区建设虚拟电厂,推动分布式资源聚合参与电力市场交易。 2、山西规模突破:山西虚拟电厂聚合用户增至122户,聚合容量突破201万千瓦,可调节负荷达25.6万千瓦,正式迈入“百万千瓦级”行列。 3、券商观点: 华金证券指出,虚拟电厂是能源与信息技术融合的关键方向,可缓解极端天气电力短缺、提升新能源消纳能力,商业模式逐步清
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博腾股份(300363):口含烟浪潮下的隐形冠军,合成尼古丁龙头蓄势待发
FDA历史性批准引爆口含烟赛道,CDMO龙头技术卡位“减害尼古丁”制高点 政策拐点:2025年1月FDA批准菲莫国际ZYN尼古丁袋上市,口含烟全球合法化进程加速,合成尼古丁替代天然提取成必然趋势(纯度更高、无烟草杂质、适配减害需求); 市场空间:2023年全球口含烟规模145亿美元,2030年预计达236亿美元(CAGR 35.8%),合成尼古丁需求爆发式增长(单价超天然尼古丁3-5倍); 技术壁垒:合成尼古丁需手性合成、生物催化等尖端工艺,博腾股份凭借医药级CDMO技术迁移+国际大客户合作,构
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金河生物 上车最早 吃肉最少
金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早
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关税博弈下的反制逻辑:农业与稀土的“战略武器”价值
一、事件背景:美国关税政策落地在即,反制预期升温 4月2日,美国拟对华加征新一轮关税,涉及电动车、光伏、半导体等战略产业。中国商务部明确表态“将采取一切必要措施捍卫权益”,农业与稀土或成反制核心选项: 1、农产品反制:中国占美国农产品出口的20%(2023年约300亿美元),大豆、玉米、肉类等品类高度依赖中国市场; 2、稀土反制:中国控制全球90%稀土加工产能,美国进口稀土80%以上来自中国,国防、新能源、芯片产业高度敏感; 3、缅甸地震冲击:缅甸占全球稀土产量8%,7.9级地震导致矿区停工,全
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博腾股份(300363):口含烟浪潮下的隐形冠军,合成尼古丁龙头蓄势待发
FDA历史性批准引爆口含烟赛道,CDMO龙头技术卡位“减害尼古丁”制高点 政策拐点:2025年1月FDA批准菲莫国际ZYN尼古丁袋上市,口含烟全球合法化进程加速,合成尼古丁替代天然提取成必然趋势(纯度更高、无烟草杂质、适配减害需求); 市场空间:2023年全球口含烟规模145亿美元,2030年预计达236亿美元(CAGR 35.8%),合成尼古丁需求爆发式增长(单价超天然尼古丁3-5倍); 技术壁垒:合成尼古丁需手性合成、生物催化等尖端工艺,博腾股份凭借医药级CDMO技术迁移+国际大客户合作,构
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具身智能产业化加速:从外骨骼“秒空”看万亿级人机交互革命
事件催化:官媒定调+消费级外骨骼爆款,具身智能爆发前夜已至 政策风向:4月2日,官媒发文明确支持具身智能发展,强调其“重塑生产方式与生活方式”的战略价值,杭州、上海等地率先探索外骨骼、人形机器人场景落地; 现象级爆款:杭州程天科技消费级外骨骼机器人售价2500元,上线15秒售罄,验证C端市场爆发潜力; 产业突破:极氪5G工厂人形机器人“组团实训”,外骨骼助老设备进入社区,具身智能从实验室迈向规模化应用。 一、技术逻辑:具身智能三大核心赛道崛起 1. 外骨骼机器人——老龄化+工业场景刚需驱动 需求
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宇树科技发布Unitree Dex5灵巧手:人形机器人“双手进化”再突破
事件: 4月1日,宇树科技发布新一代灵巧手Unitree Dex5,单手具备20自由度(16主动+4被动),接近人手的27自由度水平;支持反向驱动本体力控,触觉灵敏度达94个触点,可完成抛接橙子、单手展开扑克牌、高速拧魔方、精准翻书等高难度操作,技术指标全球领先。 一、技术突破:三大核心创新定义灵巧手新标准 自由度跃升:Dex5单手20自由度远超传统机械手(普遍5-10自由度),其中16个主动自由度实现多关节独立控制,4个被动自由度模拟人手指节联动; 触觉革命:94个灵敏触点覆盖手指全域,支持0
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2025-04-02 09:55:36
激光雷达行业深度:从小米SU7事故看智驾安全升级,把握激光雷达“安全通胀”机遇
一、事件复盘:小米SU7事故凸显AEB与激光雷达的“保命价值” 3月29日,一辆未配置激光雷达的小米SU7标准版在高速NOA状态下发生碰撞事故。根据官方数据,事发前车辆时速从116km/h降至97km/h,但AEB未介入,驾驶员接管后仍未能避免碰撞。此次事件引发市场对智驾系统安全性的高度关注,尤其是激光雷达在提升AEB性能中的关键作用。 1、核心矛盾点:无激光雷达的纯视觉方案在极端场景(如夜间、施工改道)下感知能力受限,导致AEB触发阈值不足; 2、技术对比:据禾赛数据,搭载激光雷达后,AEB上
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2025-04-01 14:12:04
巨头联手卡位!蚂蚁+移动战投宇树科技引爆机器人赛道,核心受益名单曝光
🔥 标志性事件:人形机器人最大规模产投联动 √ 宇树科技B+轮融资:蚂蚁集团领投、中国移动跟投,投后估值锁定95亿元(机器人赛道年内最高估值)√ 战略协同规划: 蚂蚁集团:接入AI大模型打造"金融+服务机器人"生态 中国移动:5G云化智能控制器植入下一代产品 √ 产能飞跃:杭州钱塘新区12万平米工厂落地,2024年Unitree产能突破10万台 🌟 产业拐点三重信号 1、资本风向标:互联网巨头首次联合投资机器人硬件公司 2、技术临界点:宇树H1机器人关节模组成本下降40%(突破万元关口) 3
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2025-04-01 13:48:00
CX进BIS名单,影响的主要是刻蚀,薄膜,量测。重点推荐富乐德
🔥 事件催化: 美国BIS最新制裁剑指半导体前道核心设备,刻蚀/薄膜/量测三大环节遭精准封锁。国内晶圆厂紧急启动供应链重组,设备耗材本土化替代迫在眉睫! 💎 富乐德核心逻辑:被低估的耗材之王 1、精密洗净赛道绝对龙头 √ 国内唯一实现14nm以下刻蚀机零部件再生技术 √ 中芯/长存/华虹核心供应商,市占率超60% √ 2024年新签长江存储二期独家洗净协议(金额超5亿) 2、陶瓷熔射技术打破垄断 ▶ 全球第三家掌握7nm刻蚀机反应腔陶瓷涂层技术 ▶ 产品寿命较美国AMAT原厂件提升30%,成
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富乐德
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中美贸易摩擦下的化工原料关税全景解析:影响、博弈与投资视角
中美贸易摩擦下的化工原料关税全景解析:影响、博弈与投资视角 ——以抗生素、维生素、聚合物等八大领域为例 一、核心逻辑:化工原料为何成为“关税战场” 化工行业作为中美产业链的关键枢纽,既是基础材料供应者,又是高端制造的核心环节。美国针对中国化工原料加征关税,核心逻辑在于: 1、压制中国技术升级:阻挠中国从基础化工向高端材料(如MDI、PC等)的产业跃迁; 2、重构全球供应链:迫使跨国企业将产能转移至东南亚或回流美国本土; 3、削弱成本优势:中国化工品凭借规模效应占据全球60%以上市场份额,加税直接
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长江存储突破294层3D NAND!国产存储全产业链受益标的梳理(附股)
全球首款294层3D NAND问世,外媒直呼“颠覆” 技术里程碑:长江存储宣布成功研发全球首款294层3D NAND闪存芯片,基于自主Xtacking 4.0技术,关键指标全面领先: 存储密度:20GB/mm²(国际竞品约15GB/mm²); 读写速度:超7000MB/s(对标三星230层产品提升40%); 良率突破:国产设备支撑下量产良率超90%,打破“国产设备低效”偏见。 产业影响:美国《华尔街日报》称“中国存储技术弯道超车”,该芯片将用于高端手机、 AI服务器、智能汽车等领域,国产替代全面
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2025-04-03 11:23:01
《易红2》全球联机引爆网络加速需求,核心受益标的梳理
事件驱动:硬核射击游戏《易红2》DLC引爆玩家热潮 现象级数据:3月28日,《易红2》新增“淞沪会战-南京保卫战”DLC,因历史题材深度还原与玩法创新,Steam在线人数暴涨300%,全球联机模式同步上线。 核心痛点: 1、高延迟:游戏服务器位于意大利、日本,国内玩家直连延迟普遍超100ms; 2、网络稳定性要求高:百人战场实时交互、载具协同作战等场景需低丢包率(<1%); 3、数据传输压力大:动态破坏效果、跨地区玩家同步等机制导致带宽需求激增。 产业链核心受益方向:游戏加速器与网络优化服务 逻
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2025-04-03 10:59:34
口含烟产业爆发!政策壁垒+技术突破催生核心龙头,重点关注:欣龙控股、博腾股份
事件驱动:全球口含烟市场进入政策与技术共振期 国内政策定调:2023年电子烟国标GB41700-2022全面实施,明确“合成尼古丁仅限出口”,拥有烟草生产资质的企业成为唯一合规出口方(全国仅7家牌照)。 海外市场爆发:2024年3月,美国FDA正式批准尼古丁袋作为减害产品合法销售,全球最大口含烟市场进入放量期,预计2025年合成尼古丁出口规模突破100亿美元(CAGR 35%+)。 核心受益逻辑:政策壁垒+技术迭代双轮驱动 1. 政策壁垒——资质稀缺性凸显 国内牌照垄断:仅有7家企业获准生产烟草
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美国关税“核弹”落地!两大避险方向逆势受益,核心标的梳理(附股)
事件驱动:美国关税超预期加码,如何应对? 关税冲击升级:美国最新对华加征关税靴子落地,若叠加原有税率,部分领域税率或高达66%,远超市场预期。 市场避险逻辑强化:高关税背景下,内需主导型产业和中美科技博弈核心领域成为资金避风港,重点关注两大方向: 1、创新药:未被列入加税清单,且国内政策转向强力支持; 2、可控核聚变:中美战略竞争制高点,财政扩张加速千亿级投资落地。 方向一:创新药——政策反转+国产替代突围 核心逻辑 政策转向明确:医保局从“控费”转向“支持创新”,2024年医保谈判首次对创新药
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【热点掘金】虚拟电厂建设加速!湖南、山西政策密集落地,核心受益方向全梳理(附股)
事件驱动 3月27日,人民财讯报道,新型电力系统建设提速,虚拟电厂发展进入快车道: 1、湖南政策落地:湖南省电力交易中心印发《虚拟电厂管理工作细则(试行)》,明确鼓励按县(配网)供电区建设虚拟电厂,推动分布式资源聚合参与电力市场交易。 2、山西规模突破:山西虚拟电厂聚合用户增至122户,聚合容量突破201万千瓦,可调节负荷达25.6万千瓦,正式迈入“百万千瓦级”行列。 3、券商观点: 华金证券指出,虚拟电厂是能源与信息技术融合的关键方向,可缓解极端天气电力短缺、提升新能源消纳能力,商业模式逐步清
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博腾股份(300363):口含烟浪潮下的隐形冠军,合成尼古丁龙头蓄势待发
FDA历史性批准引爆口含烟赛道,CDMO龙头技术卡位“减害尼古丁”制高点 政策拐点:2025年1月FDA批准菲莫国际ZYN尼古丁袋上市,口含烟全球合法化进程加速,合成尼古丁替代天然提取成必然趋势(纯度更高、无烟草杂质、适配减害需求); 市场空间:2023年全球口含烟规模145亿美元,2030年预计达236亿美元(CAGR 35.8%),合成尼古丁需求爆发式增长(单价超天然尼古丁3-5倍); 技术壁垒:合成尼古丁需手性合成、生物催化等尖端工艺,博腾股份凭借医药级CDMO技术迁移+国际大客户合作,构
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金河生物 上车最早 吃肉最少
金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早
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关税博弈下的反制逻辑:农业与稀土的“战略武器”价值
一、事件背景:美国关税政策落地在即,反制预期升温 4月2日,美国拟对华加征新一轮关税,涉及电动车、光伏、半导体等战略产业。中国商务部明确表态“将采取一切必要措施捍卫权益”,农业与稀土或成反制核心选项: 1、农产品反制:中国占美国农产品出口的20%(2023年约300亿美元),大豆、玉米、肉类等品类高度依赖中国市场; 2、稀土反制:中国控制全球90%稀土加工产能,美国进口稀土80%以上来自中国,国防、新能源、芯片产业高度敏感; 3、缅甸地震冲击:缅甸占全球稀土产量8%,7.9级地震导致矿区停工,全
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宏辉果蔬
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中国稀土
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广晟有色
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丰乐种业
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厦门钨业
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博腾股份(300363):口含烟浪潮下的隐形冠军,合成尼古丁龙头蓄势待发
FDA历史性批准引爆口含烟赛道,CDMO龙头技术卡位“减害尼古丁”制高点 政策拐点:2025年1月FDA批准菲莫国际ZYN尼古丁袋上市,口含烟全球合法化进程加速,合成尼古丁替代天然提取成必然趋势(纯度更高、无烟草杂质、适配减害需求); 市场空间:2023年全球口含烟规模145亿美元,2030年预计达236亿美元(CAGR 35.8%),合成尼古丁需求爆发式增长(单价超天然尼古丁3-5倍); 技术壁垒:合成尼古丁需手性合成、生物催化等尖端工艺,博腾股份凭借医药级CDMO技术迁移+国际大客户合作,构
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具身智能产业化加速:从外骨骼“秒空”看万亿级人机交互革命
事件催化:官媒定调+消费级外骨骼爆款,具身智能爆发前夜已至 政策风向:4月2日,官媒发文明确支持具身智能发展,强调其“重塑生产方式与生活方式”的战略价值,杭州、上海等地率先探索外骨骼、人形机器人场景落地; 现象级爆款:杭州程天科技消费级外骨骼机器人售价2500元,上线15秒售罄,验证C端市场爆发潜力; 产业突破:极氪5G工厂人形机器人“组团实训”,外骨骼助老设备进入社区,具身智能从实验室迈向规模化应用。 一、技术逻辑:具身智能三大核心赛道崛起 1. 外骨骼机器人——老龄化+工业场景刚需驱动 需求
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伟思医疗
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宇树科技发布Unitree Dex5灵巧手:人形机器人“双手进化”再突破
事件: 4月1日,宇树科技发布新一代灵巧手Unitree Dex5,单手具备20自由度(16主动+4被动),接近人手的27自由度水平;支持反向驱动本体力控,触觉灵敏度达94个触点,可完成抛接橙子、单手展开扑克牌、高速拧魔方、精准翻书等高难度操作,技术指标全球领先。 一、技术突破:三大核心创新定义灵巧手新标准 自由度跃升:Dex5单手20自由度远超传统机械手(普遍5-10自由度),其中16个主动自由度实现多关节独立控制,4个被动自由度模拟人手指节联动; 触觉革命:94个灵敏触点覆盖手指全域,支持0
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兆威机电
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大业股份
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鸣志电器
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江苏雷利
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三花智控
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激光雷达行业深度:从小米SU7事故看智驾安全升级,把握激光雷达“安全通胀”机遇
一、事件复盘:小米SU7事故凸显AEB与激光雷达的“保命价值” 3月29日,一辆未配置激光雷达的小米SU7标准版在高速NOA状态下发生碰撞事故。根据官方数据,事发前车辆时速从116km/h降至97km/h,但AEB未介入,驾驶员接管后仍未能避免碰撞。此次事件引发市场对智驾系统安全性的高度关注,尤其是激光雷达在提升AEB性能中的关键作用。 1、核心矛盾点:无激光雷达的纯视觉方案在极端场景(如夜间、施工改道)下感知能力受限,导致AEB触发阈值不足; 2、技术对比:据禾赛数据,搭载激光雷达后,AEB上
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巨头联手卡位!蚂蚁+移动战投宇树科技引爆机器人赛道,核心受益名单曝光
🔥 标志性事件:人形机器人最大规模产投联动 √ 宇树科技B+轮融资:蚂蚁集团领投、中国移动跟投,投后估值锁定95亿元(机器人赛道年内最高估值)√ 战略协同规划: 蚂蚁集团:接入AI大模型打造"金融+服务机器人"生态 中国移动:5G云化智能控制器植入下一代产品 √ 产能飞跃:杭州钱塘新区12万平米工厂落地,2024年Unitree产能突破10万台 🌟 产业拐点三重信号 1、资本风向标:互联网巨头首次联合投资机器人硬件公司 2、技术临界点:宇树H1机器人关节模组成本下降40%(突破万元关口) 3
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CX进BIS名单,影响的主要是刻蚀,薄膜,量测。重点推荐富乐德
🔥 事件催化: 美国BIS最新制裁剑指半导体前道核心设备,刻蚀/薄膜/量测三大环节遭精准封锁。国内晶圆厂紧急启动供应链重组,设备耗材本土化替代迫在眉睫! 💎 富乐德核心逻辑:被低估的耗材之王 1、精密洗净赛道绝对龙头 √ 国内唯一实现14nm以下刻蚀机零部件再生技术 √ 中芯/长存/华虹核心供应商,市占率超60% √ 2024年新签长江存储二期独家洗净协议(金额超5亿) 2、陶瓷熔射技术打破垄断 ▶ 全球第三家掌握7nm刻蚀机反应腔陶瓷涂层技术 ▶ 产品寿命较美国AMAT原厂件提升30%,成
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中美贸易摩擦下的化工原料关税全景解析:影响、博弈与投资视角
中美贸易摩擦下的化工原料关税全景解析:影响、博弈与投资视角 ——以抗生素、维生素、聚合物等八大领域为例 一、核心逻辑:化工原料为何成为“关税战场” 化工行业作为中美产业链的关键枢纽,既是基础材料供应者,又是高端制造的核心环节。美国针对中国化工原料加征关税,核心逻辑在于: 1、压制中国技术升级:阻挠中国从基础化工向高端材料(如MDI、PC等)的产业跃迁; 2、重构全球供应链:迫使跨国企业将产能转移至东南亚或回流美国本土; 3、削弱成本优势:中国化工品凭借规模效应占据全球60%以上市场份额,加税直接
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长江存储突破294层3D NAND!国产存储全产业链受益标的梳理(附股)
全球首款294层3D NAND问世,外媒直呼“颠覆” 技术里程碑:长江存储宣布成功研发全球首款294层3D NAND闪存芯片,基于自主Xtacking 4.0技术,关键指标全面领先: 存储密度:20GB/mm²(国际竞品约15GB/mm²); 读写速度:超7000MB/s(对标三星230层产品提升40%); 良率突破:国产设备支撑下量产良率超90%,打破“国产设备低效”偏见。 产业影响:美国《华尔街日报》称“中国存储技术弯道超车”,该芯片将用于高端手机、 AI服务器、智能汽车等领域,国产替代全面
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《易红2》全球联机引爆网络加速需求,核心受益标的梳理
事件驱动:硬核射击游戏《易红2》DLC引爆玩家热潮 现象级数据:3月28日,《易红2》新增“淞沪会战-南京保卫战”DLC,因历史题材深度还原与玩法创新,Steam在线人数暴涨300%,全球联机模式同步上线。 核心痛点: 1、高延迟:游戏服务器位于意大利、日本,国内玩家直连延迟普遍超100ms; 2、网络稳定性要求高:百人战场实时交互、载具协同作战等场景需低丢包率(<1%); 3、数据传输压力大:动态破坏效果、跨地区玩家同步等机制导致带宽需求激增。 产业链核心受益方向:游戏加速器与网络优化服务 逻
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口含烟产业爆发!政策壁垒+技术突破催生核心龙头,重点关注:欣龙控股、博腾股份
事件驱动:全球口含烟市场进入政策与技术共振期 国内政策定调:2023年电子烟国标GB41700-2022全面实施,明确“合成尼古丁仅限出口”,拥有烟草生产资质的企业成为唯一合规出口方(全国仅7家牌照)。 海外市场爆发:2024年3月,美国FDA正式批准尼古丁袋作为减害产品合法销售,全球最大口含烟市场进入放量期,预计2025年合成尼古丁出口规模突破100亿美元(CAGR 35%+)。 核心受益逻辑:政策壁垒+技术迭代双轮驱动 1. 政策壁垒——资质稀缺性凸显 国内牌照垄断:仅有7家企业获准生产烟草
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美国关税“核弹”落地!两大避险方向逆势受益,核心标的梳理(附股)
事件驱动:美国关税超预期加码,如何应对? 关税冲击升级:美国最新对华加征关税靴子落地,若叠加原有税率,部分领域税率或高达66%,远超市场预期。 市场避险逻辑强化:高关税背景下,内需主导型产业和中美科技博弈核心领域成为资金避风港,重点关注两大方向: 1、创新药:未被列入加税清单,且国内政策转向强力支持; 2、可控核聚变:中美战略竞争制高点,财政扩张加速千亿级投资落地。 方向一:创新药——政策反转+国产替代突围 核心逻辑 政策转向明确:医保局从“控费”转向“支持创新”,2024年医保谈判首次对创新药
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【热点掘金】虚拟电厂建设加速!湖南、山西政策密集落地,核心受益方向全梳理(附股)
事件驱动 3月27日,人民财讯报道,新型电力系统建设提速,虚拟电厂发展进入快车道: 1、湖南政策落地:湖南省电力交易中心印发《虚拟电厂管理工作细则(试行)》,明确鼓励按县(配网)供电区建设虚拟电厂,推动分布式资源聚合参与电力市场交易。 2、山西规模突破:山西虚拟电厂聚合用户增至122户,聚合容量突破201万千瓦,可调节负荷达25.6万千瓦,正式迈入“百万千瓦级”行列。 3、券商观点: 华金证券指出,虚拟电厂是能源与信息技术融合的关键方向,可缓解极端天气电力短缺、提升新能源消纳能力,商业模式逐步清
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博腾股份(300363):口含烟浪潮下的隐形冠军,合成尼古丁龙头蓄势待发
FDA历史性批准引爆口含烟赛道,CDMO龙头技术卡位“减害尼古丁”制高点 政策拐点:2025年1月FDA批准菲莫国际ZYN尼古丁袋上市,口含烟全球合法化进程加速,合成尼古丁替代天然提取成必然趋势(纯度更高、无烟草杂质、适配减害需求); 市场空间:2023年全球口含烟规模145亿美元,2030年预计达236亿美元(CAGR 35.8%),合成尼古丁需求爆发式增长(单价超天然尼古丁3-5倍); 技术壁垒:合成尼古丁需手性合成、生物催化等尖端工艺,博腾股份凭借医药级CDMO技术迁移+国际大客户合作,构
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金河生物 上车最早 吃肉最少
金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早
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关税博弈下的反制逻辑:农业与稀土的“战略武器”价值
一、事件背景:美国关税政策落地在即,反制预期升温 4月2日,美国拟对华加征新一轮关税,涉及电动车、光伏、半导体等战略产业。中国商务部明确表态“将采取一切必要措施捍卫权益”,农业与稀土或成反制核心选项: 1、农产品反制:中国占美国农产品出口的20%(2023年约300亿美元),大豆、玉米、肉类等品类高度依赖中国市场; 2、稀土反制:中国控制全球90%稀土加工产能,美国进口稀土80%以上来自中国,国防、新能源、芯片产业高度敏感; 3、缅甸地震冲击:缅甸占全球稀土产量8%,7.9级地震导致矿区停工,全
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博腾股份(300363):口含烟浪潮下的隐形冠军,合成尼古丁龙头蓄势待发
FDA历史性批准引爆口含烟赛道,CDMO龙头技术卡位“减害尼古丁”制高点 政策拐点:2025年1月FDA批准菲莫国际ZYN尼古丁袋上市,口含烟全球合法化进程加速,合成尼古丁替代天然提取成必然趋势(纯度更高、无烟草杂质、适配减害需求); 市场空间:2023年全球口含烟规模145亿美元,2030年预计达236亿美元(CAGR 35.8%),合成尼古丁需求爆发式增长(单价超天然尼古丁3-5倍); 技术壁垒:合成尼古丁需手性合成、生物催化等尖端工艺,博腾股份凭借医药级CDMO技术迁移+国际大客户合作,构
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博腾股份
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春风吹又生的小韭菜
2025-04-02 10:45:52
具身智能产业化加速:从外骨骼“秒空”看万亿级人机交互革命
事件催化:官媒定调+消费级外骨骼爆款,具身智能爆发前夜已至 政策风向:4月2日,官媒发文明确支持具身智能发展,强调其“重塑生产方式与生活方式”的战略价值,杭州、上海等地率先探索外骨骼、人形机器人场景落地; 现象级爆款:杭州程天科技消费级外骨骼机器人售价2500元,上线15秒售罄,验证C端市场爆发潜力; 产业突破:极氪5G工厂人形机器人“组团实训”,外骨骼助老设备进入社区,具身智能从实验室迈向规模化应用。 一、技术逻辑:具身智能三大核心赛道崛起 1. 外骨骼机器人——老龄化+工业场景刚需驱动 需求
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美湖股份
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江苏雷利
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伟思医疗
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海得控制
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ST赛为
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2025-04-02 10:17:44
宇树科技发布Unitree Dex5灵巧手:人形机器人“双手进化”再突破
事件: 4月1日,宇树科技发布新一代灵巧手Unitree Dex5,单手具备20自由度(16主动+4被动),接近人手的27自由度水平;支持反向驱动本体力控,触觉灵敏度达94个触点,可完成抛接橙子、单手展开扑克牌、高速拧魔方、精准翻书等高难度操作,技术指标全球领先。 一、技术突破:三大核心创新定义灵巧手新标准 自由度跃升:Dex5单手20自由度远超传统机械手(普遍5-10自由度),其中16个主动自由度实现多关节独立控制,4个被动自由度模拟人手指节联动; 触觉革命:94个灵敏触点覆盖手指全域,支持0
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兆威机电
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大业股份
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鸣志电器
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江苏雷利
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三花智控
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2025-04-02 09:55:36
激光雷达行业深度:从小米SU7事故看智驾安全升级,把握激光雷达“安全通胀”机遇
一、事件复盘:小米SU7事故凸显AEB与激光雷达的“保命价值” 3月29日,一辆未配置激光雷达的小米SU7标准版在高速NOA状态下发生碰撞事故。根据官方数据,事发前车辆时速从116km/h降至97km/h,但AEB未介入,驾驶员接管后仍未能避免碰撞。此次事件引发市场对智驾系统安全性的高度关注,尤其是激光雷达在提升AEB性能中的关键作用。 1、核心矛盾点:无激光雷达的纯视觉方案在极端场景(如夜间、施工改道)下感知能力受限,导致AEB触发阈值不足; 2、技术对比:据禾赛数据,搭载激光雷达后,AEB上
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禾赛科技
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永新光学
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万集科技
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莱赛激光
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神通科技
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2025-04-01 14:12:04
巨头联手卡位!蚂蚁+移动战投宇树科技引爆机器人赛道,核心受益名单曝光
🔥 标志性事件:人形机器人最大规模产投联动 √ 宇树科技B+轮融资:蚂蚁集团领投、中国移动跟投,投后估值锁定95亿元(机器人赛道年内最高估值)√ 战略协同规划: 蚂蚁集团:接入AI大模型打造"金融+服务机器人"生态 中国移动:5G云化智能控制器植入下一代产品 √ 产能飞跃:杭州钱塘新区12万平米工厂落地,2024年Unitree产能突破10万台 🌟 产业拐点三重信号 1、资本风向标:互联网巨头首次联合投资机器人硬件公司 2、技术临界点:宇树H1机器人关节模组成本下降40%(突破万元关口) 3
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昊志机电
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移远通信
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2025-04-01 13:48:00
CX进BIS名单,影响的主要是刻蚀,薄膜,量测。重点推荐富乐德
🔥 事件催化: 美国BIS最新制裁剑指半导体前道核心设备,刻蚀/薄膜/量测三大环节遭精准封锁。国内晶圆厂紧急启动供应链重组,设备耗材本土化替代迫在眉睫! 💎 富乐德核心逻辑:被低估的耗材之王 1、精密洗净赛道绝对龙头 √ 国内唯一实现14nm以下刻蚀机零部件再生技术 √ 中芯/长存/华虹核心供应商,市占率超60% √ 2024年新签长江存储二期独家洗净协议(金额超5亿) 2、陶瓷熔射技术打破垄断 ▶ 全球第三家掌握7nm刻蚀机反应腔陶瓷涂层技术 ▶ 产品寿命较美国AMAT原厂件提升30%,成
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富乐德
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春风吹又生的小韭菜
2025-04-05 11:20:55
中美贸易摩擦下的化工原料关税全景解析:影响、博弈与投资视角
中美贸易摩擦下的化工原料关税全景解析:影响、博弈与投资视角 ——以抗生素、维生素、聚合物等八大领域为例 一、核心逻辑:化工原料为何成为“关税战场” 化工行业作为中美产业链的关键枢纽,既是基础材料供应者,又是高端制造的核心环节。美国针对中国化工原料加征关税,核心逻辑在于: 1、压制中国技术升级:阻挠中国从基础化工向高端材料(如MDI、PC等)的产业跃迁; 2、重构全球供应链:迫使跨国企业将产能转移至东南亚或回流美国本土; 3、削弱成本优势:中国化工品凭借规模效应占据全球60%以上市场份额,加税直接
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金河生物
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鲁抗医药
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浙江龙盛
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联合化学
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长江存储突破294层3D NAND!国产存储全产业链受益标的梳理(附股)
全球首款294层3D NAND问世,外媒直呼“颠覆” 技术里程碑:长江存储宣布成功研发全球首款294层3D NAND闪存芯片,基于自主Xtacking 4.0技术,关键指标全面领先: 存储密度:20GB/mm²(国际竞品约15GB/mm²); 读写速度:超7000MB/s(对标三星230层产品提升40%); 良率突破:国产设备支撑下量产良率超90%,打破“国产设备低效”偏见。 产业影响:美国《华尔街日报》称“中国存储技术弯道超车”,该芯片将用于高端手机、 AI服务器、智能汽车等领域,国产替代全面
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兆易创新
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北方华创
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万润科技
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《易红2》全球联机引爆网络加速需求,核心受益标的梳理
事件驱动:硬核射击游戏《易红2》DLC引爆玩家热潮 现象级数据:3月28日,《易红2》新增“淞沪会战-南京保卫战”DLC,因历史题材深度还原与玩法创新,Steam在线人数暴涨300%,全球联机模式同步上线。 核心痛点: 1、高延迟:游戏服务器位于意大利、日本,国内玩家直连延迟普遍超100ms; 2、网络稳定性要求高:百人战场实时交互、载具协同作战等场景需低丢包率(<1%); 3、数据传输压力大:动态破坏效果、跨地区玩家同步等机制导致带宽需求激增。 产业链核心受益方向:游戏加速器与网络优化服务 逻
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迅游科技
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盛天网络
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网宿科技
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神州泰岳
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2025-04-03 10:59:34
口含烟产业爆发!政策壁垒+技术突破催生核心龙头,重点关注:欣龙控股、博腾股份
事件驱动:全球口含烟市场进入政策与技术共振期 国内政策定调:2023年电子烟国标GB41700-2022全面实施,明确“合成尼古丁仅限出口”,拥有烟草生产资质的企业成为唯一合规出口方(全国仅7家牌照)。 海外市场爆发:2024年3月,美国FDA正式批准尼古丁袋作为减害产品合法销售,全球最大口含烟市场进入放量期,预计2025年合成尼古丁出口规模突破100亿美元(CAGR 35%+)。 核心受益逻辑:政策壁垒+技术迭代双轮驱动 1. 政策壁垒——资质稀缺性凸显 国内牌照垄断:仅有7家企业获准生产烟草
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润都股份
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欣龙控股
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博腾股份
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金城医药
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诺邦股份
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2025-04-03 10:36:40
美国关税“核弹”落地!两大避险方向逆势受益,核心标的梳理(附股)
事件驱动:美国关税超预期加码,如何应对? 关税冲击升级:美国最新对华加征关税靴子落地,若叠加原有税率,部分领域税率或高达66%,远超市场预期。 市场避险逻辑强化:高关税背景下,内需主导型产业和中美科技博弈核心领域成为资金避风港,重点关注两大方向: 1、创新药:未被列入加税清单,且国内政策转向强力支持; 2、可控核聚变:中美战略竞争制高点,财政扩张加速千亿级投资落地。 方向一:创新药——政策反转+国产替代突围 核心逻辑 政策转向明确:医保局从“控费”转向“支持创新”,2024年医保谈判首次对创新药
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信达生物
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热景生物
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一品红
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联创光电
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王子新材
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2025-04-03 10:14:41
【热点掘金】虚拟电厂建设加速!湖南、山西政策密集落地,核心受益方向全梳理(附股)
事件驱动 3月27日,人民财讯报道,新型电力系统建设提速,虚拟电厂发展进入快车道: 1、湖南政策落地:湖南省电力交易中心印发《虚拟电厂管理工作细则(试行)》,明确鼓励按县(配网)供电区建设虚拟电厂,推动分布式资源聚合参与电力市场交易。 2、山西规模突破:山西虚拟电厂聚合用户增至122户,聚合容量突破201万千瓦,可调节负荷达25.6万千瓦,正式迈入“百万千瓦级”行列。 3、券商观点: 华金证券指出,虚拟电厂是能源与信息技术融合的关键方向,可缓解极端天气电力短缺、提升新能源消纳能力,商业模式逐步清
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新中港
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恒实科技
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国能日新
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华自科技
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晋控电力
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2025-04-03 09:39:27
博腾股份(300363):口含烟浪潮下的隐形冠军,合成尼古丁龙头蓄势待发
FDA历史性批准引爆口含烟赛道,CDMO龙头技术卡位“减害尼古丁”制高点 政策拐点:2025年1月FDA批准菲莫国际ZYN尼古丁袋上市,口含烟全球合法化进程加速,合成尼古丁替代天然提取成必然趋势(纯度更高、无烟草杂质、适配减害需求); 市场空间:2023年全球口含烟规模145亿美元,2030年预计达236亿美元(CAGR 35.8%),合成尼古丁需求爆发式增长(单价超天然尼古丁3-5倍); 技术壁垒:合成尼古丁需手性合成、生物催化等尖端工艺,博腾股份凭借医药级CDMO技术迁移+国际大客户合作,构
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博腾股份
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金河生物 上车最早 吃肉最少
金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早 吃肉最少 金河生物 上车最早
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金河生物
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2025-04-02 13:47:05
关税博弈下的反制逻辑:农业与稀土的“战略武器”价值
一、事件背景:美国关税政策落地在即,反制预期升温 4月2日,美国拟对华加征新一轮关税,涉及电动车、光伏、半导体等战略产业。中国商务部明确表态“将采取一切必要措施捍卫权益”,农业与稀土或成反制核心选项: 1、农产品反制:中国占美国农产品出口的20%(2023年约300亿美元),大豆、玉米、肉类等品类高度依赖中国市场; 2、稀土反制:中国控制全球90%稀土加工产能,美国进口稀土80%以上来自中国,国防、新能源、芯片产业高度敏感; 3、缅甸地震冲击:缅甸占全球稀土产量8%,7.9级地震导致矿区停工,全
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宏辉果蔬
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中国稀土
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广晟有色
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丰乐种业
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厦门钨业
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FDA历史性批准引爆口含烟赛道,CDMO龙头技术卡位“减害尼古丁”制高点 政策拐点:2025年1月FDA批准菲莫国际ZYN尼古丁袋上市,口含烟全球合法化进程加速,合成尼古丁替代天然提取成必然趋势(纯度更高、无烟草杂质、适配减害需求); 市场空间:2023年全球口含烟规模145亿美元,2030年预计达236亿美元(CAGR 35.8%),合成尼古丁需求爆发式增长(单价超天然尼古丁3-5倍); 技术壁垒:合成尼古丁需手性合成、生物催化等尖端工艺,博腾股份凭借医药级CDMO技术迁移+国际大客户合作,构
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具身智能产业化加速:从外骨骼“秒空”看万亿级人机交互革命
事件催化:官媒定调+消费级外骨骼爆款,具身智能爆发前夜已至 政策风向:4月2日,官媒发文明确支持具身智能发展,强调其“重塑生产方式与生活方式”的战略价值,杭州、上海等地率先探索外骨骼、人形机器人场景落地; 现象级爆款:杭州程天科技消费级外骨骼机器人售价2500元,上线15秒售罄,验证C端市场爆发潜力; 产业突破:极氪5G工厂人形机器人“组团实训”,外骨骼助老设备进入社区,具身智能从实验室迈向规模化应用。 一、技术逻辑:具身智能三大核心赛道崛起 1. 外骨骼机器人——老龄化+工业场景刚需驱动 需求
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宇树科技发布Unitree Dex5灵巧手:人形机器人“双手进化”再突破
事件: 4月1日,宇树科技发布新一代灵巧手Unitree Dex5,单手具备20自由度(16主动+4被动),接近人手的27自由度水平;支持反向驱动本体力控,触觉灵敏度达94个触点,可完成抛接橙子、单手展开扑克牌、高速拧魔方、精准翻书等高难度操作,技术指标全球领先。 一、技术突破:三大核心创新定义灵巧手新标准 自由度跃升:Dex5单手20自由度远超传统机械手(普遍5-10自由度),其中16个主动自由度实现多关节独立控制,4个被动自由度模拟人手指节联动; 触觉革命:94个灵敏触点覆盖手指全域,支持0
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激光雷达行业深度:从小米SU7事故看智驾安全升级,把握激光雷达“安全通胀”机遇
一、事件复盘:小米SU7事故凸显AEB与激光雷达的“保命价值” 3月29日,一辆未配置激光雷达的小米SU7标准版在高速NOA状态下发生碰撞事故。根据官方数据,事发前车辆时速从116km/h降至97km/h,但AEB未介入,驾驶员接管后仍未能避免碰撞。此次事件引发市场对智驾系统安全性的高度关注,尤其是激光雷达在提升AEB性能中的关键作用。 1、核心矛盾点:无激光雷达的纯视觉方案在极端场景(如夜间、施工改道)下感知能力受限,导致AEB触发阈值不足; 2、技术对比:据禾赛数据,搭载激光雷达后,AEB上
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巨头联手卡位!蚂蚁+移动战投宇树科技引爆机器人赛道,核心受益名单曝光
🔥 标志性事件:人形机器人最大规模产投联动 √ 宇树科技B+轮融资:蚂蚁集团领投、中国移动跟投,投后估值锁定95亿元(机器人赛道年内最高估值)√ 战略协同规划: 蚂蚁集团:接入AI大模型打造"金融+服务机器人"生态 中国移动:5G云化智能控制器植入下一代产品 √ 产能飞跃:杭州钱塘新区12万平米工厂落地,2024年Unitree产能突破10万台 🌟 产业拐点三重信号 1、资本风向标:互联网巨头首次联合投资机器人硬件公司 2、技术临界点:宇树H1机器人关节模组成本下降40%(突破万元关口) 3
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CX进BIS名单,影响的主要是刻蚀,薄膜,量测。重点推荐富乐德
🔥 事件催化: 美国BIS最新制裁剑指半导体前道核心设备,刻蚀/薄膜/量测三大环节遭精准封锁。国内晶圆厂紧急启动供应链重组,设备耗材本土化替代迫在眉睫! 💎 富乐德核心逻辑:被低估的耗材之王 1、精密洗净赛道绝对龙头 √ 国内唯一实现14nm以下刻蚀机零部件再生技术 √ 中芯/长存/华虹核心供应商,市占率超60% √ 2024年新签长江存储二期独家洗净协议(金额超5亿) 2、陶瓷熔射技术打破垄断 ▶ 全球第三家掌握7nm刻蚀机反应腔陶瓷涂层技术 ▶ 产品寿命较美国AMAT原厂件提升30%,成
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