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SydneyChan
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SydneyChan
2024-01-03 23:33:59
【天风电新】申昊科技调研更新:电子皮肤产品已布局2年多,探索外部场景应用
🌼整体规划 1、战略规划:公司主业紧跟十四五规划和2035规划战略方向,产品下游布局于智能电网、人工智能、水下高端装备等行业;24年起在保持主业推进的基础上,重点发力人形机器人领域,以电子皮肤和力矩传感器为切入点。 2、高研发驱动:公司持续进行高研发投入,19-21年研发费用率维持在11%-14%,22-23年研发费用率保持26%-32%(营收受疫情和行业因素影响,但研发投入加大),保持200+研发人员,高研发驱动下技术储备好(工业特种机器人、电子皮肤等)。 🌼电子皮肤 1、产品已布局2年多
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申昊科技
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福莱新材
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SydneyChan
2023-12-27 20:56:55
申昊科技:电子皮肤沧海明珠,已有产品自研自用
领导好,昨日我们调研了 S申昊科技(sz300853)S ,在电子皮肤业务方面认为有较大增量,欢迎私信联系交流并索取纪要。 🪬末端触觉是Gen2最新增量,催生新一代电子皮肤需求。12月13日,特斯拉发布Optimus Gen2最新视频,其十指均搭载触觉传感器,并实现双指捏起鸡蛋操作,#其中末端触觉是Gen2的最大增量; 而电子皮肤基于成本、实用优势,或为人形机器人末端传感的终局形态。当前电子皮肤尚处于早期阶段,国内有相关布局的生产厂商高度稀缺,拥有技术储备的先发企业有望在后期成长为该领域巨头。
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申昊科技
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福莱新材
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SydneyChan
2023-04-20 22:13:43
【安信食饮】好想你更新:业绩拐点将至,行稳致远发展
🌟产品战略:公司过去核心业务为红枣类产品,占比70%以上,未来将保存量扩增量,存量在于原枣类业务,#增量在于红小派、豆菲菲,推动收入进入向上通道。 ✨红小派:枣仁派,对标年轻客群,定位高复购零食快消品。22Q4产品明晰,12月快速起量,#大单品雏形清晰、预计23年达成2-3亿体量。 ✨豆菲菲:冻干豆花,定位牛奶替代品,拓展代餐场景,23年有望达成3-5kw体量。 🌟渠道战略:线上贡献收入增量,线下补充利润。 ✨直播电商:22年开始布局,23年持续发力,重点倾向自播,有望带动直播盈利能力提升。
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好想你
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洽洽食品
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SydneyChan
2022-06-23 23:01:42
【三诺生物】董事长质押股份支持员工持股计划,彰显极强发展信心
继续强烈推荐三诺生物,董事长质押300万股,用于借款给员工用于认购员工持股计划份额,彰显公司极强的发展信心! 医药自上而下优选的个股,消费医疗的代表公司之一,主业BGM行业15%左右稳健增长、自费无集采压力,CGM潜在百亿美金级大品种,三诺是糖尿病消费医疗领域的最为突出的公司;看未来一年翻倍空间!重点推荐! 公司CGM小样本数据表现突出,预计年底获批上市:5月份小样本临床数据的MARD值为7.9%,大样本数据大概率依旧亮眼,预计7月份报产,年底获批;参考同行某品牌(2021年底上市)今年内部目标
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三诺生物
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欧普康视
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SydneyChan
2022-06-16 21:23:47
三诺生物:CGM临床数据超预期,股价开启翻倍路
【三诺生物】医药自上而下优选的个股,消费医疗的代表公司之一,主业BGM行业15%左右稳健增长、自费无集采压力,CGM潜在百亿美金级大品种,三诺是糖尿病消费医疗领域的最为突出的公司;看未来一年翻倍空间!重点推荐! 1、CGM小样本数据表现突出,预计年底获批上市:5月份小样本临床数据的MARD值为7.9%,大样本数据大概率依旧亮眼,预计7月份报产,年底获批;参考同行某品牌(2021年底上市)今年内部目标过亿(目前销售趋势很好),预计三诺依靠产品性能+渠道+品牌优势,2023年销售过亿为大概率事件;公
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三诺生物
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乐心医疗
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SydneyChan
2022-05-22 18:54:12
【广发机械】风电行业跟踪:拐点在即
我们在今年二月判断风电行业21年报和22一季报压力较大(高基数+高成本+降价),年报后为配置良机。但疫情导致装机滞后,近期我们对行业跟踪如下: 1.疫情影响和装机展望:6月开始环比、同比有望大幅改善。按照历史规律装机前低后高,22Q1装机7.9GW。4月疫情导致产业链装机受损严重,预计Q2装机略低于Q1。但5月陆续恢复,前期滞后的工程从6月起赶工,Q3开始装机进入旺季,全年并网预计55-60GW,陆风50GW,海风6-8GW。 2.招标展望:截止5月9日,22年风电累计招标41.56GW,其中海
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新强联
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东方电缆
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中际联合
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海力风电
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SydneyChan
2022-05-22 15:42:04
【天风电新】欧洲海风送出海缆技术趋势分享
一、直流与交流海缆的技术对比 直流海缆在输电容量、损耗、长度及稳定性方面均优于交流海缆: ①输电容量:在相同的电缆类型、导体截面和敷设安装条件下,直流比交流电缆具有大得多的载流量和输电容量。 ②损耗对比:直流海底电缆无任何交变电磁场引起导体、金属套和铠装损耗,亦不存在绝缘的介质损耗,运行损耗远低于交流海缆。 ③长度对比:1)交流海底电缆由于电容电流按电缆长度正比增大,在电缆允许载流量限制下电缆线路长度受限;2)实际交流海缆系统为提高传输电流和减少线路的无功功率, 抑制线路中间和末端电压过分升高,
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中天科技
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东方电缆
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大金重工
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新强联
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SydneyChan
2022-05-22 10:49:59
【招商食品于佳琦团队】老白干酒深度推荐,企业改革加速兑现
公司管理层一线经验丰富,在股权激励落地后,有望改善过去考核与激励机制,提升人员积极性,带动公司整体治理能力提升。 武陵酒为酱香“三大名酒”之一,曾“三胜茅台”,依托于品类+品牌+渠道的竞争优势,有望在十四五末成长为湖南省高端酱香第一品牌,突破20亿销售。 老白干历史底蕴悠久,经典形象深入人心,在渠道的持续精耕细作和消费者教育持续投入下,有望加速实现结构升级。 预收款充裕,全年业绩完成确定性强,股权激励下具备业绩 投资建议:预估22-24年每股收益为0.77元(含资产处置收益)、0.73元、0.9
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老白干酒
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伊力特
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SydneyChan
2022-05-21 15:48:11
#分享#谈谈斯诺威股权拍卖创历史
1、斯诺威股权54.29%股权拍卖落锤,成交价格超20亿元,加上交付的佣金6000万+对应承担的债务8.5亿,合计买方最终的实际成本超过29亿。 2、买方是协鑫:此次参与买方的玩家众多,包括C公司的代表、璞泰来等,但被自然人谭威获得,最终的买方应该是协鑫系,此前有媒体报道“协鑫已拿下斯诺威99%债权+43%股权”,基本确定协鑫系已经完全控股了斯诺威。 3、折算矿价:按照拍卖成本29亿计算,折算单吨LCE的矿权成本预计为7400元/吨(资源储量LCE72.4万吨),后续需要补增矿种预计12.79亿
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西藏矿业
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天齐锂业
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雅化集团
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中矿资源
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SydneyChan
2022-01-24 17:38:20
德赛西威近况交流
【情况简介】 我们一直处于芯片紧张的状态,从四季度情况缓和以来,四季度量也起来了。另外客户四季度受芯片影响也有所缓解,因此量也在往上走。 现在还处于芯片不太够的状况,这样的状况还会延续一个季度到半年。 【提问环节】 Q:缺芯逐步改善,公司的备货策略是如何的? A:我们在芯片领域,原先缺的比较多的是显示屏相关的和 adas 相关的,TI 和英飞凌这些。四季度虽然有所恢复,但需求很大,所以还是很紧张。目前看来还要个半年,22 年上半年还是供不应求。 Q:很多友商都在往域控制器走,公司怎么看待竞争格局
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德赛西威
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SydneyChan
2022-01-24 14:25:16
东风股份:14倍PE的新型烟草龙头+新冠/中药产业链+锂电产业链
事件:A股华宝股份和港股华宝国际的公司实控人湖南省耒阳市监察委员会立案调查,目前华宝股份跌停、华宝国际下杀66%,本次华宝事件影响电子烟板块整体行情,龙头劲嘉股份冲高回落,东风股份多日阴跌后,目前市值112亿元,我们认为华宝股份风险为香精香料采购个案,与烟标印刷行业无关,风险已经完全释放,即将进入估值修复通道,先看70%空间,目前价位极具性价比,推荐现价买入 新型烟草(分部门45e估值):东风目前实现了HNB、雾化、PLA滤嘴电子烟全品类覆盖,其中(1)HNB作为卷烟替代逻辑的核心技术路径,将持
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东峰集团
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华宝股份
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华宝国际
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SydneyChan
2022-01-21 17:14:26
继续看好换电赛道元年!发改委发文支持加快换电模式应用、统一换电标准!
【国家发展改革委等部门:加快换电模式推广应用 加强充换电技术创新与标准支撑】2022年1月21日,国家发展改革委等部门印发意见进一步提升电动汽车充电基础设施服务保障能力,意见提到,加强充换电技术创新与标准支撑。加快大功率充电标准制定与推广应用,加强跨行业协作,推动产业各方协同升级。推进无线充电、自动无人充电等新技术研发。推动主要应用领域形成统一的换电标准,提升换电模式的安全性、可靠性与经济性。完善新能源汽车电池和充电设施之间的数据交互标准。加快换电模式推广应用。围绕矿场、港口、城市转运等场景,支
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博众精工
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瀚川智能
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SydneyChan
2022-01-19 19:08:11
博众精工:宁德换电业务真龙头,现价白送换电业务
事件:2022年1月18日,宁德时代子公司时代电服在线上举行首场发布会,发布换电服务品牌EVOGO及组合换电整体解决方案,由“换电块、快换站、APP”三大产品共同构成。同时,时代电服总经理陈伟峰表示,将在10个城市首批启动EVOGO换电服务。本次宁德进军换电赛道有望带动全产业链500-1000亿元的资本开支,换电站标的将充分受益。 ️本次发布会后,宁德换电核心供应商博众精工(688097.SH)召开换电业务交流会,进一步披露了与宁德在相关方面的合作关系。我们认为市场大幅低估了公司在换电业务方面的
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博众精工
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【天风电新】申昊科技调研更新:电子皮肤产品已布局2年多,探索外部场景应用
🌼整体规划 1、战略规划:公司主业紧跟十四五规划和2035规划战略方向,产品下游布局于智能电网、人工智能、水下高端装备等行业;24年起在保持主业推进的基础上,重点发力人形机器人领域,以电子皮肤和力矩传感器为切入点。 2、高研发驱动:公司持续进行高研发投入,19-21年研发费用率维持在11%-14%,22-23年研发费用率保持26%-32%(营收受疫情和行业因素影响,但研发投入加大),保持200+研发人员,高研发驱动下技术储备好(工业特种机器人、电子皮肤等)。 🌼电子皮肤 1、产品已布局2年多
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申昊科技:电子皮肤沧海明珠,已有产品自研自用
领导好,昨日我们调研了 S申昊科技(sz300853)S ,在电子皮肤业务方面认为有较大增量,欢迎私信联系交流并索取纪要。 🪬末端触觉是Gen2最新增量,催生新一代电子皮肤需求。12月13日,特斯拉发布Optimus Gen2最新视频,其十指均搭载触觉传感器,并实现双指捏起鸡蛋操作,#其中末端触觉是Gen2的最大增量; 而电子皮肤基于成本、实用优势,或为人形机器人末端传感的终局形态。当前电子皮肤尚处于早期阶段,国内有相关布局的生产厂商高度稀缺,拥有技术储备的先发企业有望在后期成长为该领域巨头。
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【安信食饮】好想你更新:业绩拐点将至,行稳致远发展
🌟产品战略:公司过去核心业务为红枣类产品,占比70%以上,未来将保存量扩增量,存量在于原枣类业务,#增量在于红小派、豆菲菲,推动收入进入向上通道。 ✨红小派:枣仁派,对标年轻客群,定位高复购零食快消品。22Q4产品明晰,12月快速起量,#大单品雏形清晰、预计23年达成2-3亿体量。 ✨豆菲菲:冻干豆花,定位牛奶替代品,拓展代餐场景,23年有望达成3-5kw体量。 🌟渠道战略:线上贡献收入增量,线下补充利润。 ✨直播电商:22年开始布局,23年持续发力,重点倾向自播,有望带动直播盈利能力提升。
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【三诺生物】董事长质押股份支持员工持股计划,彰显极强发展信心
继续强烈推荐三诺生物,董事长质押300万股,用于借款给员工用于认购员工持股计划份额,彰显公司极强的发展信心! 医药自上而下优选的个股,消费医疗的代表公司之一,主业BGM行业15%左右稳健增长、自费无集采压力,CGM潜在百亿美金级大品种,三诺是糖尿病消费医疗领域的最为突出的公司;看未来一年翻倍空间!重点推荐! 公司CGM小样本数据表现突出,预计年底获批上市:5月份小样本临床数据的MARD值为7.9%,大样本数据大概率依旧亮眼,预计7月份报产,年底获批;参考同行某品牌(2021年底上市)今年内部目标
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三诺生物:CGM临床数据超预期,股价开启翻倍路
【三诺生物】医药自上而下优选的个股,消费医疗的代表公司之一,主业BGM行业15%左右稳健增长、自费无集采压力,CGM潜在百亿美金级大品种,三诺是糖尿病消费医疗领域的最为突出的公司;看未来一年翻倍空间!重点推荐! 1、CGM小样本数据表现突出,预计年底获批上市:5月份小样本临床数据的MARD值为7.9%,大样本数据大概率依旧亮眼,预计7月份报产,年底获批;参考同行某品牌(2021年底上市)今年内部目标过亿(目前销售趋势很好),预计三诺依靠产品性能+渠道+品牌优势,2023年销售过亿为大概率事件;公
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【广发机械】风电行业跟踪:拐点在即
我们在今年二月判断风电行业21年报和22一季报压力较大(高基数+高成本+降价),年报后为配置良机。但疫情导致装机滞后,近期我们对行业跟踪如下: 1.疫情影响和装机展望:6月开始环比、同比有望大幅改善。按照历史规律装机前低后高,22Q1装机7.9GW。4月疫情导致产业链装机受损严重,预计Q2装机略低于Q1。但5月陆续恢复,前期滞后的工程从6月起赶工,Q3开始装机进入旺季,全年并网预计55-60GW,陆风50GW,海风6-8GW。 2.招标展望:截止5月9日,22年风电累计招标41.56GW,其中海
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【天风电新】欧洲海风送出海缆技术趋势分享
一、直流与交流海缆的技术对比 直流海缆在输电容量、损耗、长度及稳定性方面均优于交流海缆: ①输电容量:在相同的电缆类型、导体截面和敷设安装条件下,直流比交流电缆具有大得多的载流量和输电容量。 ②损耗对比:直流海底电缆无任何交变电磁场引起导体、金属套和铠装损耗,亦不存在绝缘的介质损耗,运行损耗远低于交流海缆。 ③长度对比:1)交流海底电缆由于电容电流按电缆长度正比增大,在电缆允许载流量限制下电缆线路长度受限;2)实际交流海缆系统为提高传输电流和减少线路的无功功率, 抑制线路中间和末端电压过分升高,
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【招商食品于佳琦团队】老白干酒深度推荐,企业改革加速兑现
公司管理层一线经验丰富,在股权激励落地后,有望改善过去考核与激励机制,提升人员积极性,带动公司整体治理能力提升。 武陵酒为酱香“三大名酒”之一,曾“三胜茅台”,依托于品类+品牌+渠道的竞争优势,有望在十四五末成长为湖南省高端酱香第一品牌,突破20亿销售。 老白干历史底蕴悠久,经典形象深入人心,在渠道的持续精耕细作和消费者教育持续投入下,有望加速实现结构升级。 预收款充裕,全年业绩完成确定性强,股权激励下具备业绩 投资建议:预估22-24年每股收益为0.77元(含资产处置收益)、0.73元、0.9
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1、斯诺威股权54.29%股权拍卖落锤,成交价格超20亿元,加上交付的佣金6000万+对应承担的债务8.5亿,合计买方最终的实际成本超过29亿。 2、买方是协鑫:此次参与买方的玩家众多,包括C公司的代表、璞泰来等,但被自然人谭威获得,最终的买方应该是协鑫系,此前有媒体报道“协鑫已拿下斯诺威99%债权+43%股权”,基本确定协鑫系已经完全控股了斯诺威。 3、折算矿价:按照拍卖成本29亿计算,折算单吨LCE的矿权成本预计为7400元/吨(资源储量LCE72.4万吨),后续需要补增矿种预计12.79亿
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德赛西威近况交流
【情况简介】 我们一直处于芯片紧张的状态,从四季度情况缓和以来,四季度量也起来了。另外客户四季度受芯片影响也有所缓解,因此量也在往上走。 现在还处于芯片不太够的状况,这样的状况还会延续一个季度到半年。 【提问环节】 Q:缺芯逐步改善,公司的备货策略是如何的? A:我们在芯片领域,原先缺的比较多的是显示屏相关的和 adas 相关的,TI 和英飞凌这些。四季度虽然有所恢复,但需求很大,所以还是很紧张。目前看来还要个半年,22 年上半年还是供不应求。 Q:很多友商都在往域控制器走,公司怎么看待竞争格局
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东风股份:14倍PE的新型烟草龙头+新冠/中药产业链+锂电产业链
事件:A股华宝股份和港股华宝国际的公司实控人湖南省耒阳市监察委员会立案调查,目前华宝股份跌停、华宝国际下杀66%,本次华宝事件影响电子烟板块整体行情,龙头劲嘉股份冲高回落,东风股份多日阴跌后,目前市值112亿元,我们认为华宝股份风险为香精香料采购个案,与烟标印刷行业无关,风险已经完全释放,即将进入估值修复通道,先看70%空间,目前价位极具性价比,推荐现价买入 新型烟草(分部门45e估值):东风目前实现了HNB、雾化、PLA滤嘴电子烟全品类覆盖,其中(1)HNB作为卷烟替代逻辑的核心技术路径,将持
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继续看好换电赛道元年!发改委发文支持加快换电模式应用、统一换电标准!
【国家发展改革委等部门:加快换电模式推广应用 加强充换电技术创新与标准支撑】2022年1月21日,国家发展改革委等部门印发意见进一步提升电动汽车充电基础设施服务保障能力,意见提到,加强充换电技术创新与标准支撑。加快大功率充电标准制定与推广应用,加强跨行业协作,推动产业各方协同升级。推进无线充电、自动无人充电等新技术研发。推动主要应用领域形成统一的换电标准,提升换电模式的安全性、可靠性与经济性。完善新能源汽车电池和充电设施之间的数据交互标准。加快换电模式推广应用。围绕矿场、港口、城市转运等场景,支
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瀚川智能
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博众精工:宁德换电业务真龙头,现价白送换电业务
事件:2022年1月18日,宁德时代子公司时代电服在线上举行首场发布会,发布换电服务品牌EVOGO及组合换电整体解决方案,由“换电块、快换站、APP”三大产品共同构成。同时,时代电服总经理陈伟峰表示,将在10个城市首批启动EVOGO换电服务。本次宁德进军换电赛道有望带动全产业链500-1000亿元的资本开支,换电站标的将充分受益。 ️本次发布会后,宁德换电核心供应商博众精工(688097.SH)召开换电业务交流会,进一步披露了与宁德在相关方面的合作关系。我们认为市场大幅低估了公司在换电业务方面的
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申昊科技:电子皮肤沧海明珠,已有产品自研自用
领导好,昨日我们调研了 S申昊科技(sz300853)S ,在电子皮肤业务方面认为有较大增量,欢迎私信联系交流并索取纪要。 🪬末端触觉是Gen2最新增量,催生新一代电子皮肤需求。12月13日,特斯拉发布Optimus Gen2最新视频,其十指均搭载触觉传感器,并实现双指捏起鸡蛋操作,#其中末端触觉是Gen2的最大增量; 而电子皮肤基于成本、实用优势,或为人形机器人末端传感的终局形态。当前电子皮肤尚处于早期阶段,国内有相关布局的生产厂商高度稀缺,拥有技术储备的先发企业有望在后期成长为该领域巨头。
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🌟产品战略:公司过去核心业务为红枣类产品,占比70%以上,未来将保存量扩增量,存量在于原枣类业务,#增量在于红小派、豆菲菲,推动收入进入向上通道。 ✨红小派:枣仁派,对标年轻客群,定位高复购零食快消品。22Q4产品明晰,12月快速起量,#大单品雏形清晰、预计23年达成2-3亿体量。 ✨豆菲菲:冻干豆花,定位牛奶替代品,拓展代餐场景,23年有望达成3-5kw体量。 🌟渠道战略:线上贡献收入增量,线下补充利润。 ✨直播电商:22年开始布局,23年持续发力,重点倾向自播,有望带动直播盈利能力提升。
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【三诺生物】董事长质押股份支持员工持股计划,彰显极强发展信心
继续强烈推荐三诺生物,董事长质押300万股,用于借款给员工用于认购员工持股计划份额,彰显公司极强的发展信心! 医药自上而下优选的个股,消费医疗的代表公司之一,主业BGM行业15%左右稳健增长、自费无集采压力,CGM潜在百亿美金级大品种,三诺是糖尿病消费医疗领域的最为突出的公司;看未来一年翻倍空间!重点推荐! 公司CGM小样本数据表现突出,预计年底获批上市:5月份小样本临床数据的MARD值为7.9%,大样本数据大概率依旧亮眼,预计7月份报产,年底获批;参考同行某品牌(2021年底上市)今年内部目标
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三诺生物
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鱼跃医疗
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九安医疗
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欧普康视
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SydneyChan
2022-06-16 21:23:47
三诺生物:CGM临床数据超预期,股价开启翻倍路
【三诺生物】医药自上而下优选的个股,消费医疗的代表公司之一,主业BGM行业15%左右稳健增长、自费无集采压力,CGM潜在百亿美金级大品种,三诺是糖尿病消费医疗领域的最为突出的公司;看未来一年翻倍空间!重点推荐! 1、CGM小样本数据表现突出,预计年底获批上市:5月份小样本临床数据的MARD值为7.9%,大样本数据大概率依旧亮眼,预计7月份报产,年底获批;参考同行某品牌(2021年底上市)今年内部目标过亿(目前销售趋势很好),预计三诺依靠产品性能+渠道+品牌优势,2023年销售过亿为大概率事件;公
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三诺生物
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2022-05-22 18:54:12
【广发机械】风电行业跟踪:拐点在即
我们在今年二月判断风电行业21年报和22一季报压力较大(高基数+高成本+降价),年报后为配置良机。但疫情导致装机滞后,近期我们对行业跟踪如下: 1.疫情影响和装机展望:6月开始环比、同比有望大幅改善。按照历史规律装机前低后高,22Q1装机7.9GW。4月疫情导致产业链装机受损严重,预计Q2装机略低于Q1。但5月陆续恢复,前期滞后的工程从6月起赶工,Q3开始装机进入旺季,全年并网预计55-60GW,陆风50GW,海风6-8GW。 2.招标展望:截止5月9日,22年风电累计招标41.56GW,其中海
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新强联
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海力风电
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2022-05-22 15:42:04
【天风电新】欧洲海风送出海缆技术趋势分享
一、直流与交流海缆的技术对比 直流海缆在输电容量、损耗、长度及稳定性方面均优于交流海缆: ①输电容量:在相同的电缆类型、导体截面和敷设安装条件下,直流比交流电缆具有大得多的载流量和输电容量。 ②损耗对比:直流海底电缆无任何交变电磁场引起导体、金属套和铠装损耗,亦不存在绝缘的介质损耗,运行损耗远低于交流海缆。 ③长度对比:1)交流海底电缆由于电容电流按电缆长度正比增大,在电缆允许载流量限制下电缆线路长度受限;2)实际交流海缆系统为提高传输电流和减少线路的无功功率, 抑制线路中间和末端电压过分升高,
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中天科技
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【招商食品于佳琦团队】老白干酒深度推荐,企业改革加速兑现
公司管理层一线经验丰富,在股权激励落地后,有望改善过去考核与激励机制,提升人员积极性,带动公司整体治理能力提升。 武陵酒为酱香“三大名酒”之一,曾“三胜茅台”,依托于品类+品牌+渠道的竞争优势,有望在十四五末成长为湖南省高端酱香第一品牌,突破20亿销售。 老白干历史底蕴悠久,经典形象深入人心,在渠道的持续精耕细作和消费者教育持续投入下,有望加速实现结构升级。 预收款充裕,全年业绩完成确定性强,股权激励下具备业绩 投资建议:预估22-24年每股收益为0.77元(含资产处置收益)、0.73元、0.9
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老白干酒
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2022-05-21 15:48:11
#分享#谈谈斯诺威股权拍卖创历史
1、斯诺威股权54.29%股权拍卖落锤,成交价格超20亿元,加上交付的佣金6000万+对应承担的债务8.5亿,合计买方最终的实际成本超过29亿。 2、买方是协鑫:此次参与买方的玩家众多,包括C公司的代表、璞泰来等,但被自然人谭威获得,最终的买方应该是协鑫系,此前有媒体报道“协鑫已拿下斯诺威99%债权+43%股权”,基本确定协鑫系已经完全控股了斯诺威。 3、折算矿价:按照拍卖成本29亿计算,折算单吨LCE的矿权成本预计为7400元/吨(资源储量LCE72.4万吨),后续需要补增矿种预计12.79亿
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西藏矿业
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雅化集团
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中矿资源
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SydneyChan
2022-01-24 17:38:20
德赛西威近况交流
【情况简介】 我们一直处于芯片紧张的状态,从四季度情况缓和以来,四季度量也起来了。另外客户四季度受芯片影响也有所缓解,因此量也在往上走。 现在还处于芯片不太够的状况,这样的状况还会延续一个季度到半年。 【提问环节】 Q:缺芯逐步改善,公司的备货策略是如何的? A:我们在芯片领域,原先缺的比较多的是显示屏相关的和 adas 相关的,TI 和英飞凌这些。四季度虽然有所恢复,但需求很大,所以还是很紧张。目前看来还要个半年,22 年上半年还是供不应求。 Q:很多友商都在往域控制器走,公司怎么看待竞争格局
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德赛西威
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SydneyChan
2022-01-24 14:25:16
东风股份:14倍PE的新型烟草龙头+新冠/中药产业链+锂电产业链
事件:A股华宝股份和港股华宝国际的公司实控人湖南省耒阳市监察委员会立案调查,目前华宝股份跌停、华宝国际下杀66%,本次华宝事件影响电子烟板块整体行情,龙头劲嘉股份冲高回落,东风股份多日阴跌后,目前市值112亿元,我们认为华宝股份风险为香精香料采购个案,与烟标印刷行业无关,风险已经完全释放,即将进入估值修复通道,先看70%空间,目前价位极具性价比,推荐现价买入 新型烟草(分部门45e估值):东风目前实现了HNB、雾化、PLA滤嘴电子烟全品类覆盖,其中(1)HNB作为卷烟替代逻辑的核心技术路径,将持
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东峰集团
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2022-01-21 17:14:26
继续看好换电赛道元年!发改委发文支持加快换电模式应用、统一换电标准!
【国家发展改革委等部门:加快换电模式推广应用 加强充换电技术创新与标准支撑】2022年1月21日,国家发展改革委等部门印发意见进一步提升电动汽车充电基础设施服务保障能力,意见提到,加强充换电技术创新与标准支撑。加快大功率充电标准制定与推广应用,加强跨行业协作,推动产业各方协同升级。推进无线充电、自动无人充电等新技术研发。推动主要应用领域形成统一的换电标准,提升换电模式的安全性、可靠性与经济性。完善新能源汽车电池和充电设施之间的数据交互标准。加快换电模式推广应用。围绕矿场、港口、城市转运等场景,支
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博众精工
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瀚川智能
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2022-01-19 19:08:11
博众精工:宁德换电业务真龙头,现价白送换电业务
事件:2022年1月18日,宁德时代子公司时代电服在线上举行首场发布会,发布换电服务品牌EVOGO及组合换电整体解决方案,由“换电块、快换站、APP”三大产品共同构成。同时,时代电服总经理陈伟峰表示,将在10个城市首批启动EVOGO换电服务。本次宁德进军换电赛道有望带动全产业链500-1000亿元的资本开支,换电站标的将充分受益。 ️本次发布会后,宁德换电核心供应商博众精工(688097.SH)召开换电业务交流会,进一步披露了与宁德在相关方面的合作关系。我们认为市场大幅低估了公司在换电业务方面的
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博众精工
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SydneyChan
2024-01-03 23:33:59
【天风电新】申昊科技调研更新:电子皮肤产品已布局2年多,探索外部场景应用
🌼整体规划 1、战略规划:公司主业紧跟十四五规划和2035规划战略方向,产品下游布局于智能电网、人工智能、水下高端装备等行业;24年起在保持主业推进的基础上,重点发力人形机器人领域,以电子皮肤和力矩传感器为切入点。 2、高研发驱动:公司持续进行高研发投入,19-21年研发费用率维持在11%-14%,22-23年研发费用率保持26%-32%(营收受疫情和行业因素影响,但研发投入加大),保持200+研发人员,高研发驱动下技术储备好(工业特种机器人、电子皮肤等)。 🌼电子皮肤 1、产品已布局2年多
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申昊科技
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2023-12-27 20:56:55
申昊科技:电子皮肤沧海明珠,已有产品自研自用
领导好,昨日我们调研了 S申昊科技(sz300853)S ,在电子皮肤业务方面认为有较大增量,欢迎私信联系交流并索取纪要。 🪬末端触觉是Gen2最新增量,催生新一代电子皮肤需求。12月13日,特斯拉发布Optimus Gen2最新视频,其十指均搭载触觉传感器,并实现双指捏起鸡蛋操作,#其中末端触觉是Gen2的最大增量; 而电子皮肤基于成本、实用优势,或为人形机器人末端传感的终局形态。当前电子皮肤尚处于早期阶段,国内有相关布局的生产厂商高度稀缺,拥有技术储备的先发企业有望在后期成长为该领域巨头。
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2023-04-20 22:13:43
【安信食饮】好想你更新:业绩拐点将至,行稳致远发展
🌟产品战略:公司过去核心业务为红枣类产品,占比70%以上,未来将保存量扩增量,存量在于原枣类业务,#增量在于红小派、豆菲菲,推动收入进入向上通道。 ✨红小派:枣仁派,对标年轻客群,定位高复购零食快消品。22Q4产品明晰,12月快速起量,#大单品雏形清晰、预计23年达成2-3亿体量。 ✨豆菲菲:冻干豆花,定位牛奶替代品,拓展代餐场景,23年有望达成3-5kw体量。 🌟渠道战略:线上贡献收入增量,线下补充利润。 ✨直播电商:22年开始布局,23年持续发力,重点倾向自播,有望带动直播盈利能力提升。
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【三诺生物】董事长质押股份支持员工持股计划,彰显极强发展信心
继续强烈推荐三诺生物,董事长质押300万股,用于借款给员工用于认购员工持股计划份额,彰显公司极强的发展信心! 医药自上而下优选的个股,消费医疗的代表公司之一,主业BGM行业15%左右稳健增长、自费无集采压力,CGM潜在百亿美金级大品种,三诺是糖尿病消费医疗领域的最为突出的公司;看未来一年翻倍空间!重点推荐! 公司CGM小样本数据表现突出,预计年底获批上市:5月份小样本临床数据的MARD值为7.9%,大样本数据大概率依旧亮眼,预计7月份报产,年底获批;参考同行某品牌(2021年底上市)今年内部目标
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三诺生物:CGM临床数据超预期,股价开启翻倍路
【三诺生物】医药自上而下优选的个股,消费医疗的代表公司之一,主业BGM行业15%左右稳健增长、自费无集采压力,CGM潜在百亿美金级大品种,三诺是糖尿病消费医疗领域的最为突出的公司;看未来一年翻倍空间!重点推荐! 1、CGM小样本数据表现突出,预计年底获批上市:5月份小样本临床数据的MARD值为7.9%,大样本数据大概率依旧亮眼,预计7月份报产,年底获批;参考同行某品牌(2021年底上市)今年内部目标过亿(目前销售趋势很好),预计三诺依靠产品性能+渠道+品牌优势,2023年销售过亿为大概率事件;公
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【广发机械】风电行业跟踪:拐点在即
我们在今年二月判断风电行业21年报和22一季报压力较大(高基数+高成本+降价),年报后为配置良机。但疫情导致装机滞后,近期我们对行业跟踪如下: 1.疫情影响和装机展望:6月开始环比、同比有望大幅改善。按照历史规律装机前低后高,22Q1装机7.9GW。4月疫情导致产业链装机受损严重,预计Q2装机略低于Q1。但5月陆续恢复,前期滞后的工程从6月起赶工,Q3开始装机进入旺季,全年并网预计55-60GW,陆风50GW,海风6-8GW。 2.招标展望:截止5月9日,22年风电累计招标41.56GW,其中海
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【天风电新】欧洲海风送出海缆技术趋势分享
一、直流与交流海缆的技术对比 直流海缆在输电容量、损耗、长度及稳定性方面均优于交流海缆: ①输电容量:在相同的电缆类型、导体截面和敷设安装条件下,直流比交流电缆具有大得多的载流量和输电容量。 ②损耗对比:直流海底电缆无任何交变电磁场引起导体、金属套和铠装损耗,亦不存在绝缘的介质损耗,运行损耗远低于交流海缆。 ③长度对比:1)交流海底电缆由于电容电流按电缆长度正比增大,在电缆允许载流量限制下电缆线路长度受限;2)实际交流海缆系统为提高传输电流和减少线路的无功功率, 抑制线路中间和末端电压过分升高,
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【招商食品于佳琦团队】老白干酒深度推荐,企业改革加速兑现
公司管理层一线经验丰富,在股权激励落地后,有望改善过去考核与激励机制,提升人员积极性,带动公司整体治理能力提升。 武陵酒为酱香“三大名酒”之一,曾“三胜茅台”,依托于品类+品牌+渠道的竞争优势,有望在十四五末成长为湖南省高端酱香第一品牌,突破20亿销售。 老白干历史底蕴悠久,经典形象深入人心,在渠道的持续精耕细作和消费者教育持续投入下,有望加速实现结构升级。 预收款充裕,全年业绩完成确定性强,股权激励下具备业绩 投资建议:预估22-24年每股收益为0.77元(含资产处置收益)、0.73元、0.9
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#分享#谈谈斯诺威股权拍卖创历史
1、斯诺威股权54.29%股权拍卖落锤,成交价格超20亿元,加上交付的佣金6000万+对应承担的债务8.5亿,合计买方最终的实际成本超过29亿。 2、买方是协鑫:此次参与买方的玩家众多,包括C公司的代表、璞泰来等,但被自然人谭威获得,最终的买方应该是协鑫系,此前有媒体报道“协鑫已拿下斯诺威99%债权+43%股权”,基本确定协鑫系已经完全控股了斯诺威。 3、折算矿价:按照拍卖成本29亿计算,折算单吨LCE的矿权成本预计为7400元/吨(资源储量LCE72.4万吨),后续需要补增矿种预计12.79亿
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【情况简介】 我们一直处于芯片紧张的状态,从四季度情况缓和以来,四季度量也起来了。另外客户四季度受芯片影响也有所缓解,因此量也在往上走。 现在还处于芯片不太够的状况,这样的状况还会延续一个季度到半年。 【提问环节】 Q:缺芯逐步改善,公司的备货策略是如何的? A:我们在芯片领域,原先缺的比较多的是显示屏相关的和 adas 相关的,TI 和英飞凌这些。四季度虽然有所恢复,但需求很大,所以还是很紧张。目前看来还要个半年,22 年上半年还是供不应求。 Q:很多友商都在往域控制器走,公司怎么看待竞争格局
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东风股份:14倍PE的新型烟草龙头+新冠/中药产业链+锂电产业链
事件:A股华宝股份和港股华宝国际的公司实控人湖南省耒阳市监察委员会立案调查,目前华宝股份跌停、华宝国际下杀66%,本次华宝事件影响电子烟板块整体行情,龙头劲嘉股份冲高回落,东风股份多日阴跌后,目前市值112亿元,我们认为华宝股份风险为香精香料采购个案,与烟标印刷行业无关,风险已经完全释放,即将进入估值修复通道,先看70%空间,目前价位极具性价比,推荐现价买入 新型烟草(分部门45e估值):东风目前实现了HNB、雾化、PLA滤嘴电子烟全品类覆盖,其中(1)HNB作为卷烟替代逻辑的核心技术路径,将持
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继续看好换电赛道元年!发改委发文支持加快换电模式应用、统一换电标准!
【国家发展改革委等部门:加快换电模式推广应用 加强充换电技术创新与标准支撑】2022年1月21日,国家发展改革委等部门印发意见进一步提升电动汽车充电基础设施服务保障能力,意见提到,加强充换电技术创新与标准支撑。加快大功率充电标准制定与推广应用,加强跨行业协作,推动产业各方协同升级。推进无线充电、自动无人充电等新技术研发。推动主要应用领域形成统一的换电标准,提升换电模式的安全性、可靠性与经济性。完善新能源汽车电池和充电设施之间的数据交互标准。加快换电模式推广应用。围绕矿场、港口、城市转运等场景,支
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事件:2022年1月18日,宁德时代子公司时代电服在线上举行首场发布会,发布换电服务品牌EVOGO及组合换电整体解决方案,由“换电块、快换站、APP”三大产品共同构成。同时,时代电服总经理陈伟峰表示,将在10个城市首批启动EVOGO换电服务。本次宁德进军换电赛道有望带动全产业链500-1000亿元的资本开支,换电站标的将充分受益。 ️本次发布会后,宁德换电核心供应商博众精工(688097.SH)召开换电业务交流会,进一步披露了与宁德在相关方面的合作关系。我们认为市场大幅低估了公司在换电业务方面的
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【天风电新】申昊科技调研更新:电子皮肤产品已布局2年多,探索外部场景应用
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领导好,昨日我们调研了 S申昊科技(sz300853)S ,在电子皮肤业务方面认为有较大增量,欢迎私信联系交流并索取纪要。 🪬末端触觉是Gen2最新增量,催生新一代电子皮肤需求。12月13日,特斯拉发布Optimus Gen2最新视频,其十指均搭载触觉传感器,并实现双指捏起鸡蛋操作,#其中末端触觉是Gen2的最大增量; 而电子皮肤基于成本、实用优势,或为人形机器人末端传感的终局形态。当前电子皮肤尚处于早期阶段,国内有相关布局的生产厂商高度稀缺,拥有技术储备的先发企业有望在后期成长为该领域巨头。
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【安信食饮】好想你更新:业绩拐点将至,行稳致远发展
🌟产品战略:公司过去核心业务为红枣类产品,占比70%以上,未来将保存量扩增量,存量在于原枣类业务,#增量在于红小派、豆菲菲,推动收入进入向上通道。 ✨红小派:枣仁派,对标年轻客群,定位高复购零食快消品。22Q4产品明晰,12月快速起量,#大单品雏形清晰、预计23年达成2-3亿体量。 ✨豆菲菲:冻干豆花,定位牛奶替代品,拓展代餐场景,23年有望达成3-5kw体量。 🌟渠道战略:线上贡献收入增量,线下补充利润。 ✨直播电商:22年开始布局,23年持续发力,重点倾向自播,有望带动直播盈利能力提升。
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【三诺生物】董事长质押股份支持员工持股计划,彰显极强发展信心
继续强烈推荐三诺生物,董事长质押300万股,用于借款给员工用于认购员工持股计划份额,彰显公司极强的发展信心! 医药自上而下优选的个股,消费医疗的代表公司之一,主业BGM行业15%左右稳健增长、自费无集采压力,CGM潜在百亿美金级大品种,三诺是糖尿病消费医疗领域的最为突出的公司;看未来一年翻倍空间!重点推荐! 公司CGM小样本数据表现突出,预计年底获批上市:5月份小样本临床数据的MARD值为7.9%,大样本数据大概率依旧亮眼,预计7月份报产,年底获批;参考同行某品牌(2021年底上市)今年内部目标
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【三诺生物】医药自上而下优选的个股,消费医疗的代表公司之一,主业BGM行业15%左右稳健增长、自费无集采压力,CGM潜在百亿美金级大品种,三诺是糖尿病消费医疗领域的最为突出的公司;看未来一年翻倍空间!重点推荐! 1、CGM小样本数据表现突出,预计年底获批上市:5月份小样本临床数据的MARD值为7.9%,大样本数据大概率依旧亮眼,预计7月份报产,年底获批;参考同行某品牌(2021年底上市)今年内部目标过亿(目前销售趋势很好),预计三诺依靠产品性能+渠道+品牌优势,2023年销售过亿为大概率事件;公
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【广发机械】风电行业跟踪:拐点在即
我们在今年二月判断风电行业21年报和22一季报压力较大(高基数+高成本+降价),年报后为配置良机。但疫情导致装机滞后,近期我们对行业跟踪如下: 1.疫情影响和装机展望:6月开始环比、同比有望大幅改善。按照历史规律装机前低后高,22Q1装机7.9GW。4月疫情导致产业链装机受损严重,预计Q2装机略低于Q1。但5月陆续恢复,前期滞后的工程从6月起赶工,Q3开始装机进入旺季,全年并网预计55-60GW,陆风50GW,海风6-8GW。 2.招标展望:截止5月9日,22年风电累计招标41.56GW,其中海
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2022-05-22 15:42:04
【天风电新】欧洲海风送出海缆技术趋势分享
一、直流与交流海缆的技术对比 直流海缆在输电容量、损耗、长度及稳定性方面均优于交流海缆: ①输电容量:在相同的电缆类型、导体截面和敷设安装条件下,直流比交流电缆具有大得多的载流量和输电容量。 ②损耗对比:直流海底电缆无任何交变电磁场引起导体、金属套和铠装损耗,亦不存在绝缘的介质损耗,运行损耗远低于交流海缆。 ③长度对比:1)交流海底电缆由于电容电流按电缆长度正比增大,在电缆允许载流量限制下电缆线路长度受限;2)实际交流海缆系统为提高传输电流和减少线路的无功功率, 抑制线路中间和末端电压过分升高,
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中天科技
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东方电缆
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大金重工
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新强联
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SydneyChan
2022-05-22 10:49:59
【招商食品于佳琦团队】老白干酒深度推荐,企业改革加速兑现
公司管理层一线经验丰富,在股权激励落地后,有望改善过去考核与激励机制,提升人员积极性,带动公司整体治理能力提升。 武陵酒为酱香“三大名酒”之一,曾“三胜茅台”,依托于品类+品牌+渠道的竞争优势,有望在十四五末成长为湖南省高端酱香第一品牌,突破20亿销售。 老白干历史底蕴悠久,经典形象深入人心,在渠道的持续精耕细作和消费者教育持续投入下,有望加速实现结构升级。 预收款充裕,全年业绩完成确定性强,股权激励下具备业绩 投资建议:预估22-24年每股收益为0.77元(含资产处置收益)、0.73元、0.9
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老白干酒
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伊力特
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SydneyChan
2022-05-21 15:48:11
#分享#谈谈斯诺威股权拍卖创历史
1、斯诺威股权54.29%股权拍卖落锤,成交价格超20亿元,加上交付的佣金6000万+对应承担的债务8.5亿,合计买方最终的实际成本超过29亿。 2、买方是协鑫:此次参与买方的玩家众多,包括C公司的代表、璞泰来等,但被自然人谭威获得,最终的买方应该是协鑫系,此前有媒体报道“协鑫已拿下斯诺威99%债权+43%股权”,基本确定协鑫系已经完全控股了斯诺威。 3、折算矿价:按照拍卖成本29亿计算,折算单吨LCE的矿权成本预计为7400元/吨(资源储量LCE72.4万吨),后续需要补增矿种预计12.79亿
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西藏矿业
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天齐锂业
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雅化集团
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中矿资源
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SydneyChan
2022-01-24 17:38:20
德赛西威近况交流
【情况简介】 我们一直处于芯片紧张的状态,从四季度情况缓和以来,四季度量也起来了。另外客户四季度受芯片影响也有所缓解,因此量也在往上走。 现在还处于芯片不太够的状况,这样的状况还会延续一个季度到半年。 【提问环节】 Q:缺芯逐步改善,公司的备货策略是如何的? A:我们在芯片领域,原先缺的比较多的是显示屏相关的和 adas 相关的,TI 和英飞凌这些。四季度虽然有所恢复,但需求很大,所以还是很紧张。目前看来还要个半年,22 年上半年还是供不应求。 Q:很多友商都在往域控制器走,公司怎么看待竞争格局
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德赛西威
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SydneyChan
2022-01-24 14:25:16
东风股份:14倍PE的新型烟草龙头+新冠/中药产业链+锂电产业链
事件:A股华宝股份和港股华宝国际的公司实控人湖南省耒阳市监察委员会立案调查,目前华宝股份跌停、华宝国际下杀66%,本次华宝事件影响电子烟板块整体行情,龙头劲嘉股份冲高回落,东风股份多日阴跌后,目前市值112亿元,我们认为华宝股份风险为香精香料采购个案,与烟标印刷行业无关,风险已经完全释放,即将进入估值修复通道,先看70%空间,目前价位极具性价比,推荐现价买入 新型烟草(分部门45e估值):东风目前实现了HNB、雾化、PLA滤嘴电子烟全品类覆盖,其中(1)HNB作为卷烟替代逻辑的核心技术路径,将持
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东峰集团
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华宝股份
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华宝国际
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SydneyChan
2022-01-21 17:14:26
继续看好换电赛道元年!发改委发文支持加快换电模式应用、统一换电标准!
【国家发展改革委等部门:加快换电模式推广应用 加强充换电技术创新与标准支撑】2022年1月21日,国家发展改革委等部门印发意见进一步提升电动汽车充电基础设施服务保障能力,意见提到,加强充换电技术创新与标准支撑。加快大功率充电标准制定与推广应用,加强跨行业协作,推动产业各方协同升级。推进无线充电、自动无人充电等新技术研发。推动主要应用领域形成统一的换电标准,提升换电模式的安全性、可靠性与经济性。完善新能源汽车电池和充电设施之间的数据交互标准。加快换电模式推广应用。围绕矿场、港口、城市转运等场景,支
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博众精工
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瀚川智能
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SydneyChan
2022-01-19 19:08:11
博众精工:宁德换电业务真龙头,现价白送换电业务
事件:2022年1月18日,宁德时代子公司时代电服在线上举行首场发布会,发布换电服务品牌EVOGO及组合换电整体解决方案,由“换电块、快换站、APP”三大产品共同构成。同时,时代电服总经理陈伟峰表示,将在10个城市首批启动EVOGO换电服务。本次宁德进军换电赛道有望带动全产业链500-1000亿元的资本开支,换电站标的将充分受益。 ️本次发布会后,宁德换电核心供应商博众精工(688097.SH)召开换电业务交流会,进一步披露了与宁德在相关方面的合作关系。我们认为市场大幅低估了公司在换电业务方面的
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博众精工
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