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2025-07-21 14:48:48
涨价完全执行&利润超预期,关注CCL核心环节
涨价完全执行&利润超预期,关注CCL核心环节 [咖啡]生益科技二季度预计归母利润8.6亿元,环比增长50%+:[炸弹]生益科技预计归属于母公司所有者的净利润为14亿元-14.5亿元,同比增长50%到56%。二季度归母利润8.36亿元-8.86亿元(中值8.6亿元)。公司覆铜板销量同比上升,覆铜板产品营业收入增加,同时持续优化产品结构提升毛利率,推动盈利水平提升。 [礼物]PCB需求爆发,CCL更加通胀:由于ASIC以及网络需求爆发,高频高速PCB市场快速增长,考虑到单位面积下,#高速率通讯对于层
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2025-07-21 12:26:53
消费建材2025中期策略:从价格到价值,从困局到破局
【财通建筑建材】消费建材2025中期策略:从价格到价值,从困局到破局 空调为鉴,价格回归价值为止战之路:以空调2014-2015年价格战为鉴,其和当前建材价格战具备一定相似之处:1)需求:2014-2015年地产销售持续下行,连续两年凉夏;2)供给:产能过剩渠道库存积压;3)格局:格力主动降价倒逼小品牌跟进。价格战结束于炎夏需求回暖和龙头品牌战略变化,企业减少工厂出货,增加渠道库存去化,涨价表观原因是成本上升,但核心原因为减缓竞争、恢复盈利空间。总结而言,1)价格战将止于供降需增;2)龙头企业掌
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2025-07-21 11:22:33
关注一个新方向:军贸+FPV出海
关注一个新方向:军贸+FPV出海 FPV(穿越机)才是海外战场最大的消耗品,军贸最大量的方向。 1、费效比极高。如乌军FPV无人机空袭俄军轰炸机基地,造成70亿美元损失。 2、预期差大。市场一致认为无人机是战场最大消耗品,但目前主要集中于中大型无人机寻找标的(如中无人机、航天彩虹),但是产业链调研下来FPV以极低成本(单个3000-5000元左右)才是无人机最大量的方向(华强北曾单周出口高达50万架)。 3、机会在哪?FPV整机没有直接标的,主要是零部件受益。零部件主要是镜头、芯片、飞控、马达、
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2025-07-21 10:39:13
御风系列:国内海风项目建设进展如何?
御风系列:国内海风项目建设进展如何? 近期,市场对于2025年国内预计并网海风项目建设节奏,以及后续海风项目储备量情况较为关注。基于此,我们撰写本专题进行专门梳理。 1、据不完全统计,2025年国内海风项目预计新增并网10-12GW(含部分并网)。其中,广东、江苏、浙江2025年海风装机规模预计靠前。 2、针对海风项目储备容量,若只统计已招标、已核准、已竞配项目,项目容量合计约91.15GW,未来装机成长空间广阔。
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2025-07-21 10:37:50
新锐股份大涨点评
【新锐股份】大涨点评:雅下工程凿岩耗材,小市值弹性标的 #公司是国内凿岩工具龙头、受益雅下工程开工。通过自主研发+外延并购,公司已完成牙轮钻头、顶锤式凿岩钎具、潜孔钻具等三大主流凿岩工具产品布局,是凿岩工具国内龙头、全球前列企业。凿岩工具的下游包括工程和矿山两个领域,公司将充分受益于雅鲁藏布江下游水电工程的开工。此外,公司地矿刀块等硬质合金产品主要应用于盾构机,用于隧道掘进等作业。 #公司善于并购整合资源、其他业务发展势头良好: 1)硬质合金:产品定位中高端,随产能释放近3年收入增速始终在20%
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2025-07-21 08:55:43
东岳硅材装置着火,短期有机硅供应受到影响
【有机硅更新】东岳硅材装置着火,短期有机硅供应受到影响。 —————————— [太阳]有机硅行业产能或将运行至高位。 百川统计行业开工率72%,卓创统计行业开工率82%,行业产能335万吨,若东岳产能暂时全部停车检修,行业开工率需要提升10%进行补充,当前大部分企业开工率在7-8成,还有一定的提升空间。当前百川统计行业库存4.8万吨,东岳产量影响在2.7万吨/月,库存维持有限。 [太阳]行业需求保持平稳。6月份出口保持高位,单月5万吨,月度表观消费量在16万吨,近期需求基本平稳。 [红包]行业
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恒科或迎来景气和估值改善双击
【华泰策略】恒科或迎来景气和估值改善双击 恒科可能会引领港股年内第三轮重估行情。保守估计下无论是情绪修复到6月也就是外卖大战之前,还是年底盈利预期切换到2026年,【恒科都可能突破上半年高点】。流动性充足背景下情绪或盈利的进一步改善或带来更大空间。 该观点有三个主要支持 1) 港股行情正在明显高切低,我们过去分享了很多低估值且景气改善的细分赛道。但部分赛道容量不足,机构投资者较难参与。港股科技板块是一个占港股1/3的大板块,也在景气和估值的交集。 2) 恒科估值低到什么程度?动态PE只有15.7
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万源通多层板HDI核心供应商,通过北美AI大客户审厂验证
【华鑫电子|万源通】多层板HDI核心供应商,通过北美AI大客户审厂验证 1⃣HW、中兴对于下半年PCB报价已经确认,普通多层板价格平均涨幅超过20%,部分料号最高报价涨幅超过30%。同时,台湾地区客户对于未来一年PCB报价已经确认,多层板部分料号最高涨幅超过15%。公司多层板业务占比超过80%,下游覆盖汽车电子、消费电子等,主要客户为台达电子等。公司东台工厂出现爆单情况,多层板平均价格涨幅在13%左右,未来一年能够给予公司翻倍利润增长。 2⃣公司高多层HDI已经通过北美AI大客户验证。四月份联茂
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2025-07-18 21:48:21
中国软件股价创近期新高
7月金股【中国软件】股价创近期新高:业绩迎来拐点,生态完善推动龙头地位长期强化 冠脉介入业务困境反转,近两年恢复高增长。此外,公司积极拓展海外市场,冠脉支架及配件类产品陆续在多个国家获批,为冠脉业务打开新的市场空间和更高的收入天花板。神经介入业务24年业绩放缓,但25年下半年将受益新品获批开启加速增长。近期密网支架已获批,自膨式颅内药物涂层支架有望下半年获批,将带动神经介入业务加速增长。 创新能力突出、临床数据优秀,产品具备国际化潜力。公司近期获批的血流导向密网支架优异的临床结果引起国内外业内人
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2025-07-18 07:01:56
OpenAI正式发布Agent模式
❗️❗️❗️OpenAI正式发布Agent模式,AI应用板块产业进展、短期催化和中长期逻辑兼顾,当前时点继续重点推荐~ 1️⃣#今日凌晨OpenAI发布全新Agent模式。在Agent 模式下,ChatGPT能自主判断所需工具,自动访问网页、提取信息、运行代码、生成 PPT 或表格等,并可在执行过程中实时展示相应步骤、接受临时中断和修改指令。Pro 用户每月可使用 400 次,其他付费用户每月可使用 40 次; 2️⃣#中/美已较多公司AI收入体量和占比迎来实质性突破。影像、编程、办公、搜索、军
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2025-07-17 11:57:39
AI医疗催化利好不断
[烟花]近期,AI医疗催化利好不断,主要包括: 1. 7月15日,英伟达CEO黄仁勋宣布,美国政府批准H20芯片恢复对华销售,同时推出专为图形处理与AI设计的RTX Pro GPU。我们认为硬件端问题的解决有望帮助软件端的升级迭代,同时对AI agent的发展起到了重要推进作用。 2. 支付宝推出医疗Agent:数据显示,我国超60%的互联网医疗用户对AI辅助健康管理功能有明确需求,在医疗健康行业加速数字化转型的浪潮中,支付宝再次以“科技+生态”的组合拳抢占先机。从AI健康管家升级到医保商保“一
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山推股份发行H股股票并在香港联合交易所有限公司上市的议案
【山推股份】公司董事会通过《关于公司发行H股股票并在香港联合交易所有限公司上市的议案》,本次拟发行的H股股数不超过本次发行后公司总股本的15%[福] 为满足公司发展战略需要,进一步开拓海外市场,山推股份全资子公司拟在印尼、澳大利亚、尼日利亚及泰国设立子公司。 【山推股份】低估值工程机械标的,山东重工集团旗下,海外推土机、挖掘机、矿卡业务快速增长,未来业绩弹性大。近期回购中,期待股权激励、集团资产整合逐步落地[福] 【工程机械】今年拟发行H股的:三一重工、山推股份;低估值有变化标的:徐工机械、杭叉
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2025-07-17 08:35:03
耀才证券金融深度报告和#虚拟资产的新增方向
【国金海外|易永坚团队】耀才证券金融深度报告和#虚拟资产的新增方向!!! [红包]公司简介:老牌香港本土券商,获有香港SFC下发的第1/2/3/4/5/7/9类牌照。收入跟随港股波动,盈利能力较强,穿越港股牛熊周期,FY2025净利润6.2亿港元,净利率64%。 🔥核心催化:2025年4月25日,蚂蚁控股通过上海云进向公司发起要约收购,占已发行股份50.55%,目前要约进展:沟通监管! 🎉核心逻辑: 1) 港股交易贝塔:公司经纪佣金收入核心驱动为港股行情,与港股日均成交额走势趋同。2025年
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2025-07-17 05:39:18
地平线机器人:正式外溢至RoboXX/AI物流
[礼物]【申万机器人】地平线机器人:正式外溢至RoboXX/AI物流,行深智能首发基于#双J6M 的L4级无人物流方案 事件:据双方公众号发布,智慧物流产品供应商行深智能正式推出基于地平线征程6M芯片的全国产化L4级城市无人物流车。 #行深智能聚焦末端无人物流。行深智能创立于2017年,总部位于长沙,已在全球超300个城市实现无人配送常态化运营,累积行驶里程达数千万公里。目前与京东、美团、华为、富士康、中国邮政、工商银行、日本乐天、国家电网等合作伙伴起,将无人车在快递、工厂、社区/办公园区、新零
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互金AI新龙头
💡 重大推荐第五弹:#大智慧,贯穿牛市的 #互金+AI新龙头 20250716 [烟花] 推荐回顾:继 6.25 首推 “反弹关注互金”,到 7.1 二推 “被严重低估互金龙头”,再到 7.4 “稳定币+互联网 新龙 继续强call”,市场持续验证前置逻辑判断;7.10 提出,沪离岸稳定币政策; 观点更新: 1️⃣ 互金龙头+边际变化+AI,贯穿始终牛市品种。再次强调,#大智慧+湘财 合并是公司核心在内生成长逻辑,核心聚焦合并释放流量及经纪业务赋能。【大智慧:湘财=1:1.27】进行换股,前者
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涨价完全执行&利润超预期,关注CCL核心环节
涨价完全执行&利润超预期,关注CCL核心环节 [咖啡]生益科技二季度预计归母利润8.6亿元,环比增长50%+:[炸弹]生益科技预计归属于母公司所有者的净利润为14亿元-14.5亿元,同比增长50%到56%。二季度归母利润8.36亿元-8.86亿元(中值8.6亿元)。公司覆铜板销量同比上升,覆铜板产品营业收入增加,同时持续优化产品结构提升毛利率,推动盈利水平提升。 [礼物]PCB需求爆发,CCL更加通胀:由于ASIC以及网络需求爆发,高频高速PCB市场快速增长,考虑到单位面积下,#高速率通讯对于层
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消费建材2025中期策略:从价格到价值,从困局到破局
【财通建筑建材】消费建材2025中期策略:从价格到价值,从困局到破局 空调为鉴,价格回归价值为止战之路:以空调2014-2015年价格战为鉴,其和当前建材价格战具备一定相似之处:1)需求:2014-2015年地产销售持续下行,连续两年凉夏;2)供给:产能过剩渠道库存积压;3)格局:格力主动降价倒逼小品牌跟进。价格战结束于炎夏需求回暖和龙头品牌战略变化,企业减少工厂出货,增加渠道库存去化,涨价表观原因是成本上升,但核心原因为减缓竞争、恢复盈利空间。总结而言,1)价格战将止于供降需增;2)龙头企业掌
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关注一个新方向:军贸+FPV出海
关注一个新方向:军贸+FPV出海 FPV(穿越机)才是海外战场最大的消耗品,军贸最大量的方向。 1、费效比极高。如乌军FPV无人机空袭俄军轰炸机基地,造成70亿美元损失。 2、预期差大。市场一致认为无人机是战场最大消耗品,但目前主要集中于中大型无人机寻找标的(如中无人机、航天彩虹),但是产业链调研下来FPV以极低成本(单个3000-5000元左右)才是无人机最大量的方向(华强北曾单周出口高达50万架)。 3、机会在哪?FPV整机没有直接标的,主要是零部件受益。零部件主要是镜头、芯片、飞控、马达、
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御风系列:国内海风项目建设进展如何?
御风系列:国内海风项目建设进展如何? 近期,市场对于2025年国内预计并网海风项目建设节奏,以及后续海风项目储备量情况较为关注。基于此,我们撰写本专题进行专门梳理。 1、据不完全统计,2025年国内海风项目预计新增并网10-12GW(含部分并网)。其中,广东、江苏、浙江2025年海风装机规模预计靠前。 2、针对海风项目储备容量,若只统计已招标、已核准、已竞配项目,项目容量合计约91.15GW,未来装机成长空间广阔。
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新锐股份大涨点评
【新锐股份】大涨点评:雅下工程凿岩耗材,小市值弹性标的 #公司是国内凿岩工具龙头、受益雅下工程开工。通过自主研发+外延并购,公司已完成牙轮钻头、顶锤式凿岩钎具、潜孔钻具等三大主流凿岩工具产品布局,是凿岩工具国内龙头、全球前列企业。凿岩工具的下游包括工程和矿山两个领域,公司将充分受益于雅鲁藏布江下游水电工程的开工。此外,公司地矿刀块等硬质合金产品主要应用于盾构机,用于隧道掘进等作业。 #公司善于并购整合资源、其他业务发展势头良好: 1)硬质合金:产品定位中高端,随产能释放近3年收入增速始终在20%
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东岳硅材装置着火,短期有机硅供应受到影响
【有机硅更新】东岳硅材装置着火,短期有机硅供应受到影响。 —————————— [太阳]有机硅行业产能或将运行至高位。 百川统计行业开工率72%,卓创统计行业开工率82%,行业产能335万吨,若东岳产能暂时全部停车检修,行业开工率需要提升10%进行补充,当前大部分企业开工率在7-8成,还有一定的提升空间。当前百川统计行业库存4.8万吨,东岳产量影响在2.7万吨/月,库存维持有限。 [太阳]行业需求保持平稳。6月份出口保持高位,单月5万吨,月度表观消费量在16万吨,近期需求基本平稳。 [红包]行业
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恒科或迎来景气和估值改善双击
【华泰策略】恒科或迎来景气和估值改善双击 恒科可能会引领港股年内第三轮重估行情。保守估计下无论是情绪修复到6月也就是外卖大战之前,还是年底盈利预期切换到2026年,【恒科都可能突破上半年高点】。流动性充足背景下情绪或盈利的进一步改善或带来更大空间。 该观点有三个主要支持 1) 港股行情正在明显高切低,我们过去分享了很多低估值且景气改善的细分赛道。但部分赛道容量不足,机构投资者较难参与。港股科技板块是一个占港股1/3的大板块,也在景气和估值的交集。 2) 恒科估值低到什么程度?动态PE只有15.7
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万源通多层板HDI核心供应商,通过北美AI大客户审厂验证
【华鑫电子|万源通】多层板HDI核心供应商,通过北美AI大客户审厂验证 1⃣HW、中兴对于下半年PCB报价已经确认,普通多层板价格平均涨幅超过20%,部分料号最高报价涨幅超过30%。同时,台湾地区客户对于未来一年PCB报价已经确认,多层板部分料号最高涨幅超过15%。公司多层板业务占比超过80%,下游覆盖汽车电子、消费电子等,主要客户为台达电子等。公司东台工厂出现爆单情况,多层板平均价格涨幅在13%左右,未来一年能够给予公司翻倍利润增长。 2⃣公司高多层HDI已经通过北美AI大客户验证。四月份联茂
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中国软件股价创近期新高
7月金股【中国软件】股价创近期新高:业绩迎来拐点,生态完善推动龙头地位长期强化 冠脉介入业务困境反转,近两年恢复高增长。此外,公司积极拓展海外市场,冠脉支架及配件类产品陆续在多个国家获批,为冠脉业务打开新的市场空间和更高的收入天花板。神经介入业务24年业绩放缓,但25年下半年将受益新品获批开启加速增长。近期密网支架已获批,自膨式颅内药物涂层支架有望下半年获批,将带动神经介入业务加速增长。 创新能力突出、临床数据优秀,产品具备国际化潜力。公司近期获批的血流导向密网支架优异的临床结果引起国内外业内人
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OpenAI正式发布Agent模式
❗️❗️❗️OpenAI正式发布Agent模式,AI应用板块产业进展、短期催化和中长期逻辑兼顾,当前时点继续重点推荐~ 1️⃣#今日凌晨OpenAI发布全新Agent模式。在Agent 模式下,ChatGPT能自主判断所需工具,自动访问网页、提取信息、运行代码、生成 PPT 或表格等,并可在执行过程中实时展示相应步骤、接受临时中断和修改指令。Pro 用户每月可使用 400 次,其他付费用户每月可使用 40 次; 2️⃣#中/美已较多公司AI收入体量和占比迎来实质性突破。影像、编程、办公、搜索、军
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AI医疗催化利好不断
[烟花]近期,AI医疗催化利好不断,主要包括: 1. 7月15日,英伟达CEO黄仁勋宣布,美国政府批准H20芯片恢复对华销售,同时推出专为图形处理与AI设计的RTX Pro GPU。我们认为硬件端问题的解决有望帮助软件端的升级迭代,同时对AI agent的发展起到了重要推进作用。 2. 支付宝推出医疗Agent:数据显示,我国超60%的互联网医疗用户对AI辅助健康管理功能有明确需求,在医疗健康行业加速数字化转型的浪潮中,支付宝再次以“科技+生态”的组合拳抢占先机。从AI健康管家升级到医保商保“一
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山推股份发行H股股票并在香港联合交易所有限公司上市的议案
【山推股份】公司董事会通过《关于公司发行H股股票并在香港联合交易所有限公司上市的议案》,本次拟发行的H股股数不超过本次发行后公司总股本的15%[福] 为满足公司发展战略需要,进一步开拓海外市场,山推股份全资子公司拟在印尼、澳大利亚、尼日利亚及泰国设立子公司。 【山推股份】低估值工程机械标的,山东重工集团旗下,海外推土机、挖掘机、矿卡业务快速增长,未来业绩弹性大。近期回购中,期待股权激励、集团资产整合逐步落地[福] 【工程机械】今年拟发行H股的:三一重工、山推股份;低估值有变化标的:徐工机械、杭叉
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耀才证券金融深度报告和#虚拟资产的新增方向
【国金海外|易永坚团队】耀才证券金融深度报告和#虚拟资产的新增方向!!! [红包]公司简介:老牌香港本土券商,获有香港SFC下发的第1/2/3/4/5/7/9类牌照。收入跟随港股波动,盈利能力较强,穿越港股牛熊周期,FY2025净利润6.2亿港元,净利率64%。 🔥核心催化:2025年4月25日,蚂蚁控股通过上海云进向公司发起要约收购,占已发行股份50.55%,目前要约进展:沟通监管! 🎉核心逻辑: 1) 港股交易贝塔:公司经纪佣金收入核心驱动为港股行情,与港股日均成交额走势趋同。2025年
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地平线机器人:正式外溢至RoboXX/AI物流
[礼物]【申万机器人】地平线机器人:正式外溢至RoboXX/AI物流,行深智能首发基于#双J6M 的L4级无人物流方案 事件:据双方公众号发布,智慧物流产品供应商行深智能正式推出基于地平线征程6M芯片的全国产化L4级城市无人物流车。 #行深智能聚焦末端无人物流。行深智能创立于2017年,总部位于长沙,已在全球超300个城市实现无人配送常态化运营,累积行驶里程达数千万公里。目前与京东、美团、华为、富士康、中国邮政、工商银行、日本乐天、国家电网等合作伙伴起,将无人车在快递、工厂、社区/办公园区、新零
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互金AI新龙头
💡 重大推荐第五弹:#大智慧,贯穿牛市的 #互金+AI新龙头 20250716 [烟花] 推荐回顾:继 6.25 首推 “反弹关注互金”,到 7.1 二推 “被严重低估互金龙头”,再到 7.4 “稳定币+互联网 新龙 继续强call”,市场持续验证前置逻辑判断;7.10 提出,沪离岸稳定币政策; 观点更新: 1️⃣ 互金龙头+边际变化+AI,贯穿始终牛市品种。再次强调,#大智慧+湘财 合并是公司核心在内生成长逻辑,核心聚焦合并释放流量及经纪业务赋能。【大智慧:湘财=1:1.27】进行换股,前者
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涨价完全执行&利润超预期,关注CCL核心环节
涨价完全执行&利润超预期,关注CCL核心环节 [咖啡]生益科技二季度预计归母利润8.6亿元,环比增长50%+:[炸弹]生益科技预计归属于母公司所有者的净利润为14亿元-14.5亿元,同比增长50%到56%。二季度归母利润8.36亿元-8.86亿元(中值8.6亿元)。公司覆铜板销量同比上升,覆铜板产品营业收入增加,同时持续优化产品结构提升毛利率,推动盈利水平提升。 [礼物]PCB需求爆发,CCL更加通胀:由于ASIC以及网络需求爆发,高频高速PCB市场快速增长,考虑到单位面积下,#高速率通讯对于层
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消费建材2025中期策略:从价格到价值,从困局到破局
【财通建筑建材】消费建材2025中期策略:从价格到价值,从困局到破局 空调为鉴,价格回归价值为止战之路:以空调2014-2015年价格战为鉴,其和当前建材价格战具备一定相似之处:1)需求:2014-2015年地产销售持续下行,连续两年凉夏;2)供给:产能过剩渠道库存积压;3)格局:格力主动降价倒逼小品牌跟进。价格战结束于炎夏需求回暖和龙头品牌战略变化,企业减少工厂出货,增加渠道库存去化,涨价表观原因是成本上升,但核心原因为减缓竞争、恢复盈利空间。总结而言,1)价格战将止于供降需增;2)龙头企业掌
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关注一个新方向:军贸+FPV出海
关注一个新方向:军贸+FPV出海 FPV(穿越机)才是海外战场最大的消耗品,军贸最大量的方向。 1、费效比极高。如乌军FPV无人机空袭俄军轰炸机基地,造成70亿美元损失。 2、预期差大。市场一致认为无人机是战场最大消耗品,但目前主要集中于中大型无人机寻找标的(如中无人机、航天彩虹),但是产业链调研下来FPV以极低成本(单个3000-5000元左右)才是无人机最大量的方向(华强北曾单周出口高达50万架)。 3、机会在哪?FPV整机没有直接标的,主要是零部件受益。零部件主要是镜头、芯片、飞控、马达、
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御风系列:国内海风项目建设进展如何?
御风系列:国内海风项目建设进展如何? 近期,市场对于2025年国内预计并网海风项目建设节奏,以及后续海风项目储备量情况较为关注。基于此,我们撰写本专题进行专门梳理。 1、据不完全统计,2025年国内海风项目预计新增并网10-12GW(含部分并网)。其中,广东、江苏、浙江2025年海风装机规模预计靠前。 2、针对海风项目储备容量,若只统计已招标、已核准、已竞配项目,项目容量合计约91.15GW,未来装机成长空间广阔。
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新锐股份大涨点评
【新锐股份】大涨点评:雅下工程凿岩耗材,小市值弹性标的 #公司是国内凿岩工具龙头、受益雅下工程开工。通过自主研发+外延并购,公司已完成牙轮钻头、顶锤式凿岩钎具、潜孔钻具等三大主流凿岩工具产品布局,是凿岩工具国内龙头、全球前列企业。凿岩工具的下游包括工程和矿山两个领域,公司将充分受益于雅鲁藏布江下游水电工程的开工。此外,公司地矿刀块等硬质合金产品主要应用于盾构机,用于隧道掘进等作业。 #公司善于并购整合资源、其他业务发展势头良好: 1)硬质合金:产品定位中高端,随产能释放近3年收入增速始终在20%
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东岳硅材装置着火,短期有机硅供应受到影响
【有机硅更新】东岳硅材装置着火,短期有机硅供应受到影响。 —————————— [太阳]有机硅行业产能或将运行至高位。 百川统计行业开工率72%,卓创统计行业开工率82%,行业产能335万吨,若东岳产能暂时全部停车检修,行业开工率需要提升10%进行补充,当前大部分企业开工率在7-8成,还有一定的提升空间。当前百川统计行业库存4.8万吨,东岳产量影响在2.7万吨/月,库存维持有限。 [太阳]行业需求保持平稳。6月份出口保持高位,单月5万吨,月度表观消费量在16万吨,近期需求基本平稳。 [红包]行业
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恒科或迎来景气和估值改善双击
【华泰策略】恒科或迎来景气和估值改善双击 恒科可能会引领港股年内第三轮重估行情。保守估计下无论是情绪修复到6月也就是外卖大战之前,还是年底盈利预期切换到2026年,【恒科都可能突破上半年高点】。流动性充足背景下情绪或盈利的进一步改善或带来更大空间。 该观点有三个主要支持 1) 港股行情正在明显高切低,我们过去分享了很多低估值且景气改善的细分赛道。但部分赛道容量不足,机构投资者较难参与。港股科技板块是一个占港股1/3的大板块,也在景气和估值的交集。 2) 恒科估值低到什么程度?动态PE只有15.7
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万源通多层板HDI核心供应商,通过北美AI大客户审厂验证
【华鑫电子|万源通】多层板HDI核心供应商,通过北美AI大客户审厂验证 1⃣HW、中兴对于下半年PCB报价已经确认,普通多层板价格平均涨幅超过20%,部分料号最高报价涨幅超过30%。同时,台湾地区客户对于未来一年PCB报价已经确认,多层板部分料号最高涨幅超过15%。公司多层板业务占比超过80%,下游覆盖汽车电子、消费电子等,主要客户为台达电子等。公司东台工厂出现爆单情况,多层板平均价格涨幅在13%左右,未来一年能够给予公司翻倍利润增长。 2⃣公司高多层HDI已经通过北美AI大客户验证。四月份联茂
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中国软件股价创近期新高
7月金股【中国软件】股价创近期新高:业绩迎来拐点,生态完善推动龙头地位长期强化 冠脉介入业务困境反转,近两年恢复高增长。此外,公司积极拓展海外市场,冠脉支架及配件类产品陆续在多个国家获批,为冠脉业务打开新的市场空间和更高的收入天花板。神经介入业务24年业绩放缓,但25年下半年将受益新品获批开启加速增长。近期密网支架已获批,自膨式颅内药物涂层支架有望下半年获批,将带动神经介入业务加速增长。 创新能力突出、临床数据优秀,产品具备国际化潜力。公司近期获批的血流导向密网支架优异的临床结果引起国内外业内人
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OpenAI正式发布Agent模式
❗️❗️❗️OpenAI正式发布Agent模式,AI应用板块产业进展、短期催化和中长期逻辑兼顾,当前时点继续重点推荐~ 1️⃣#今日凌晨OpenAI发布全新Agent模式。在Agent 模式下,ChatGPT能自主判断所需工具,自动访问网页、提取信息、运行代码、生成 PPT 或表格等,并可在执行过程中实时展示相应步骤、接受临时中断和修改指令。Pro 用户每月可使用 400 次,其他付费用户每月可使用 40 次; 2️⃣#中/美已较多公司AI收入体量和占比迎来实质性突破。影像、编程、办公、搜索、军
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AI医疗催化利好不断
[烟花]近期,AI医疗催化利好不断,主要包括: 1. 7月15日,英伟达CEO黄仁勋宣布,美国政府批准H20芯片恢复对华销售,同时推出专为图形处理与AI设计的RTX Pro GPU。我们认为硬件端问题的解决有望帮助软件端的升级迭代,同时对AI agent的发展起到了重要推进作用。 2. 支付宝推出医疗Agent:数据显示,我国超60%的互联网医疗用户对AI辅助健康管理功能有明确需求,在医疗健康行业加速数字化转型的浪潮中,支付宝再次以“科技+生态”的组合拳抢占先机。从AI健康管家升级到医保商保“一
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山推股份发行H股股票并在香港联合交易所有限公司上市的议案
【山推股份】公司董事会通过《关于公司发行H股股票并在香港联合交易所有限公司上市的议案》,本次拟发行的H股股数不超过本次发行后公司总股本的15%[福] 为满足公司发展战略需要,进一步开拓海外市场,山推股份全资子公司拟在印尼、澳大利亚、尼日利亚及泰国设立子公司。 【山推股份】低估值工程机械标的,山东重工集团旗下,海外推土机、挖掘机、矿卡业务快速增长,未来业绩弹性大。近期回购中,期待股权激励、集团资产整合逐步落地[福] 【工程机械】今年拟发行H股的:三一重工、山推股份;低估值有变化标的:徐工机械、杭叉
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耀才证券金融深度报告和#虚拟资产的新增方向
【国金海外|易永坚团队】耀才证券金融深度报告和#虚拟资产的新增方向!!! [红包]公司简介:老牌香港本土券商,获有香港SFC下发的第1/2/3/4/5/7/9类牌照。收入跟随港股波动,盈利能力较强,穿越港股牛熊周期,FY2025净利润6.2亿港元,净利率64%。 🔥核心催化:2025年4月25日,蚂蚁控股通过上海云进向公司发起要约收购,占已发行股份50.55%,目前要约进展:沟通监管! 🎉核心逻辑: 1) 港股交易贝塔:公司经纪佣金收入核心驱动为港股行情,与港股日均成交额走势趋同。2025年
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2025-07-17 05:39:18
地平线机器人:正式外溢至RoboXX/AI物流
[礼物]【申万机器人】地平线机器人:正式外溢至RoboXX/AI物流,行深智能首发基于#双J6M 的L4级无人物流方案 事件:据双方公众号发布,智慧物流产品供应商行深智能正式推出基于地平线征程6M芯片的全国产化L4级城市无人物流车。 #行深智能聚焦末端无人物流。行深智能创立于2017年,总部位于长沙,已在全球超300个城市实现无人配送常态化运营,累积行驶里程达数千万公里。目前与京东、美团、华为、富士康、中国邮政、工商银行、日本乐天、国家电网等合作伙伴起,将无人车在快递、工厂、社区/办公园区、新零
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互金AI新龙头
💡 重大推荐第五弹:#大智慧,贯穿牛市的 #互金+AI新龙头 20250716 [烟花] 推荐回顾:继 6.25 首推 “反弹关注互金”,到 7.1 二推 “被严重低估互金龙头”,再到 7.4 “稳定币+互联网 新龙 继续强call”,市场持续验证前置逻辑判断;7.10 提出,沪离岸稳定币政策; 观点更新: 1️⃣ 互金龙头+边际变化+AI,贯穿始终牛市品种。再次强调,#大智慧+湘财 合并是公司核心在内生成长逻辑,核心聚焦合并释放流量及经纪业务赋能。【大智慧:湘财=1:1.27】进行换股,前者
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2025-07-21 14:48:48
涨价完全执行&利润超预期,关注CCL核心环节
涨价完全执行&利润超预期,关注CCL核心环节 [咖啡]生益科技二季度预计归母利润8.6亿元,环比增长50%+:[炸弹]生益科技预计归属于母公司所有者的净利润为14亿元-14.5亿元,同比增长50%到56%。二季度归母利润8.36亿元-8.86亿元(中值8.6亿元)。公司覆铜板销量同比上升,覆铜板产品营业收入增加,同时持续优化产品结构提升毛利率,推动盈利水平提升。 [礼物]PCB需求爆发,CCL更加通胀:由于ASIC以及网络需求爆发,高频高速PCB市场快速增长,考虑到单位面积下,#高速率通讯对于层
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消费建材2025中期策略:从价格到价值,从困局到破局
【财通建筑建材】消费建材2025中期策略:从价格到价值,从困局到破局 空调为鉴,价格回归价值为止战之路:以空调2014-2015年价格战为鉴,其和当前建材价格战具备一定相似之处:1)需求:2014-2015年地产销售持续下行,连续两年凉夏;2)供给:产能过剩渠道库存积压;3)格局:格力主动降价倒逼小品牌跟进。价格战结束于炎夏需求回暖和龙头品牌战略变化,企业减少工厂出货,增加渠道库存去化,涨价表观原因是成本上升,但核心原因为减缓竞争、恢复盈利空间。总结而言,1)价格战将止于供降需增;2)龙头企业掌
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关注一个新方向:军贸+FPV出海
关注一个新方向:军贸+FPV出海 FPV(穿越机)才是海外战场最大的消耗品,军贸最大量的方向。 1、费效比极高。如乌军FPV无人机空袭俄军轰炸机基地,造成70亿美元损失。 2、预期差大。市场一致认为无人机是战场最大消耗品,但目前主要集中于中大型无人机寻找标的(如中无人机、航天彩虹),但是产业链调研下来FPV以极低成本(单个3000-5000元左右)才是无人机最大量的方向(华强北曾单周出口高达50万架)。 3、机会在哪?FPV整机没有直接标的,主要是零部件受益。零部件主要是镜头、芯片、飞控、马达、
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御风系列:国内海风项目建设进展如何?
御风系列:国内海风项目建设进展如何? 近期,市场对于2025年国内预计并网海风项目建设节奏,以及后续海风项目储备量情况较为关注。基于此,我们撰写本专题进行专门梳理。 1、据不完全统计,2025年国内海风项目预计新增并网10-12GW(含部分并网)。其中,广东、江苏、浙江2025年海风装机规模预计靠前。 2、针对海风项目储备容量,若只统计已招标、已核准、已竞配项目,项目容量合计约91.15GW,未来装机成长空间广阔。
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【新锐股份】大涨点评:雅下工程凿岩耗材,小市值弹性标的 #公司是国内凿岩工具龙头、受益雅下工程开工。通过自主研发+外延并购,公司已完成牙轮钻头、顶锤式凿岩钎具、潜孔钻具等三大主流凿岩工具产品布局,是凿岩工具国内龙头、全球前列企业。凿岩工具的下游包括工程和矿山两个领域,公司将充分受益于雅鲁藏布江下游水电工程的开工。此外,公司地矿刀块等硬质合金产品主要应用于盾构机,用于隧道掘进等作业。 #公司善于并购整合资源、其他业务发展势头良好: 1)硬质合金:产品定位中高端,随产能释放近3年收入增速始终在20%
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东岳硅材装置着火,短期有机硅供应受到影响
【有机硅更新】东岳硅材装置着火,短期有机硅供应受到影响。 —————————— [太阳]有机硅行业产能或将运行至高位。 百川统计行业开工率72%,卓创统计行业开工率82%,行业产能335万吨,若东岳产能暂时全部停车检修,行业开工率需要提升10%进行补充,当前大部分企业开工率在7-8成,还有一定的提升空间。当前百川统计行业库存4.8万吨,东岳产量影响在2.7万吨/月,库存维持有限。 [太阳]行业需求保持平稳。6月份出口保持高位,单月5万吨,月度表观消费量在16万吨,近期需求基本平稳。 [红包]行业
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恒科或迎来景气和估值改善双击
【华泰策略】恒科或迎来景气和估值改善双击 恒科可能会引领港股年内第三轮重估行情。保守估计下无论是情绪修复到6月也就是外卖大战之前,还是年底盈利预期切换到2026年,【恒科都可能突破上半年高点】。流动性充足背景下情绪或盈利的进一步改善或带来更大空间。 该观点有三个主要支持 1) 港股行情正在明显高切低,我们过去分享了很多低估值且景气改善的细分赛道。但部分赛道容量不足,机构投资者较难参与。港股科技板块是一个占港股1/3的大板块,也在景气和估值的交集。 2) 恒科估值低到什么程度?动态PE只有15.7
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万源通多层板HDI核心供应商,通过北美AI大客户审厂验证
【华鑫电子|万源通】多层板HDI核心供应商,通过北美AI大客户审厂验证 1⃣HW、中兴对于下半年PCB报价已经确认,普通多层板价格平均涨幅超过20%,部分料号最高报价涨幅超过30%。同时,台湾地区客户对于未来一年PCB报价已经确认,多层板部分料号最高涨幅超过15%。公司多层板业务占比超过80%,下游覆盖汽车电子、消费电子等,主要客户为台达电子等。公司东台工厂出现爆单情况,多层板平均价格涨幅在13%左右,未来一年能够给予公司翻倍利润增长。 2⃣公司高多层HDI已经通过北美AI大客户验证。四月份联茂
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中国软件股价创近期新高
7月金股【中国软件】股价创近期新高:业绩迎来拐点,生态完善推动龙头地位长期强化 冠脉介入业务困境反转,近两年恢复高增长。此外,公司积极拓展海外市场,冠脉支架及配件类产品陆续在多个国家获批,为冠脉业务打开新的市场空间和更高的收入天花板。神经介入业务24年业绩放缓,但25年下半年将受益新品获批开启加速增长。近期密网支架已获批,自膨式颅内药物涂层支架有望下半年获批,将带动神经介入业务加速增长。 创新能力突出、临床数据优秀,产品具备国际化潜力。公司近期获批的血流导向密网支架优异的临床结果引起国内外业内人
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❗️❗️❗️OpenAI正式发布Agent模式,AI应用板块产业进展、短期催化和中长期逻辑兼顾,当前时点继续重点推荐~ 1️⃣#今日凌晨OpenAI发布全新Agent模式。在Agent 模式下,ChatGPT能自主判断所需工具,自动访问网页、提取信息、运行代码、生成 PPT 或表格等,并可在执行过程中实时展示相应步骤、接受临时中断和修改指令。Pro 用户每月可使用 400 次,其他付费用户每月可使用 40 次; 2️⃣#中/美已较多公司AI收入体量和占比迎来实质性突破。影像、编程、办公、搜索、军
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AI医疗催化利好不断
[烟花]近期,AI医疗催化利好不断,主要包括: 1. 7月15日,英伟达CEO黄仁勋宣布,美国政府批准H20芯片恢复对华销售,同时推出专为图形处理与AI设计的RTX Pro GPU。我们认为硬件端问题的解决有望帮助软件端的升级迭代,同时对AI agent的发展起到了重要推进作用。 2. 支付宝推出医疗Agent:数据显示,我国超60%的互联网医疗用户对AI辅助健康管理功能有明确需求,在医疗健康行业加速数字化转型的浪潮中,支付宝再次以“科技+生态”的组合拳抢占先机。从AI健康管家升级到医保商保“一
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山推股份发行H股股票并在香港联合交易所有限公司上市的议案
【山推股份】公司董事会通过《关于公司发行H股股票并在香港联合交易所有限公司上市的议案》,本次拟发行的H股股数不超过本次发行后公司总股本的15%[福] 为满足公司发展战略需要,进一步开拓海外市场,山推股份全资子公司拟在印尼、澳大利亚、尼日利亚及泰国设立子公司。 【山推股份】低估值工程机械标的,山东重工集团旗下,海外推土机、挖掘机、矿卡业务快速增长,未来业绩弹性大。近期回购中,期待股权激励、集团资产整合逐步落地[福] 【工程机械】今年拟发行H股的:三一重工、山推股份;低估值有变化标的:徐工机械、杭叉
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耀才证券金融深度报告和#虚拟资产的新增方向
【国金海外|易永坚团队】耀才证券金融深度报告和#虚拟资产的新增方向!!! [红包]公司简介:老牌香港本土券商,获有香港SFC下发的第1/2/3/4/5/7/9类牌照。收入跟随港股波动,盈利能力较强,穿越港股牛熊周期,FY2025净利润6.2亿港元,净利率64%。 🔥核心催化:2025年4月25日,蚂蚁控股通过上海云进向公司发起要约收购,占已发行股份50.55%,目前要约进展:沟通监管! 🎉核心逻辑: 1) 港股交易贝塔:公司经纪佣金收入核心驱动为港股行情,与港股日均成交额走势趋同。2025年
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地平线机器人:正式外溢至RoboXX/AI物流
[礼物]【申万机器人】地平线机器人:正式外溢至RoboXX/AI物流,行深智能首发基于#双J6M 的L4级无人物流方案 事件:据双方公众号发布,智慧物流产品供应商行深智能正式推出基于地平线征程6M芯片的全国产化L4级城市无人物流车。 #行深智能聚焦末端无人物流。行深智能创立于2017年,总部位于长沙,已在全球超300个城市实现无人配送常态化运营,累积行驶里程达数千万公里。目前与京东、美团、华为、富士康、中国邮政、工商银行、日本乐天、国家电网等合作伙伴起,将无人车在快递、工厂、社区/办公园区、新零
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💡 重大推荐第五弹:#大智慧,贯穿牛市的 #互金+AI新龙头 20250716 [烟花] 推荐回顾:继 6.25 首推 “反弹关注互金”,到 7.1 二推 “被严重低估互金龙头”,再到 7.4 “稳定币+互联网 新龙 继续强call”,市场持续验证前置逻辑判断;7.10 提出,沪离岸稳定币政策; 观点更新: 1️⃣ 互金龙头+边际变化+AI,贯穿始终牛市品种。再次强调,#大智慧+湘财 合并是公司核心在内生成长逻辑,核心聚焦合并释放流量及经纪业务赋能。【大智慧:湘财=1:1.27】进行换股,前者
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涨价完全执行&利润超预期,关注CCL核心环节
涨价完全执行&利润超预期,关注CCL核心环节 [咖啡]生益科技二季度预计归母利润8.6亿元,环比增长50%+:[炸弹]生益科技预计归属于母公司所有者的净利润为14亿元-14.5亿元,同比增长50%到56%。二季度归母利润8.36亿元-8.86亿元(中值8.6亿元)。公司覆铜板销量同比上升,覆铜板产品营业收入增加,同时持续优化产品结构提升毛利率,推动盈利水平提升。 [礼物]PCB需求爆发,CCL更加通胀:由于ASIC以及网络需求爆发,高频高速PCB市场快速增长,考虑到单位面积下,#高速率通讯对于层
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消费建材2025中期策略:从价格到价值,从困局到破局
【财通建筑建材】消费建材2025中期策略:从价格到价值,从困局到破局 空调为鉴,价格回归价值为止战之路:以空调2014-2015年价格战为鉴,其和当前建材价格战具备一定相似之处:1)需求:2014-2015年地产销售持续下行,连续两年凉夏;2)供给:产能过剩渠道库存积压;3)格局:格力主动降价倒逼小品牌跟进。价格战结束于炎夏需求回暖和龙头品牌战略变化,企业减少工厂出货,增加渠道库存去化,涨价表观原因是成本上升,但核心原因为减缓竞争、恢复盈利空间。总结而言,1)价格战将止于供降需增;2)龙头企业掌
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关注一个新方向:军贸+FPV出海
关注一个新方向:军贸+FPV出海 FPV(穿越机)才是海外战场最大的消耗品,军贸最大量的方向。 1、费效比极高。如乌军FPV无人机空袭俄军轰炸机基地,造成70亿美元损失。 2、预期差大。市场一致认为无人机是战场最大消耗品,但目前主要集中于中大型无人机寻找标的(如中无人机、航天彩虹),但是产业链调研下来FPV以极低成本(单个3000-5000元左右)才是无人机最大量的方向(华强北曾单周出口高达50万架)。 3、机会在哪?FPV整机没有直接标的,主要是零部件受益。零部件主要是镜头、芯片、飞控、马达、
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御风系列:国内海风项目建设进展如何?
御风系列:国内海风项目建设进展如何? 近期,市场对于2025年国内预计并网海风项目建设节奏,以及后续海风项目储备量情况较为关注。基于此,我们撰写本专题进行专门梳理。 1、据不完全统计,2025年国内海风项目预计新增并网10-12GW(含部分并网)。其中,广东、江苏、浙江2025年海风装机规模预计靠前。 2、针对海风项目储备容量,若只统计已招标、已核准、已竞配项目,项目容量合计约91.15GW,未来装机成长空间广阔。
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新锐股份大涨点评
【新锐股份】大涨点评:雅下工程凿岩耗材,小市值弹性标的 #公司是国内凿岩工具龙头、受益雅下工程开工。通过自主研发+外延并购,公司已完成牙轮钻头、顶锤式凿岩钎具、潜孔钻具等三大主流凿岩工具产品布局,是凿岩工具国内龙头、全球前列企业。凿岩工具的下游包括工程和矿山两个领域,公司将充分受益于雅鲁藏布江下游水电工程的开工。此外,公司地矿刀块等硬质合金产品主要应用于盾构机,用于隧道掘进等作业。 #公司善于并购整合资源、其他业务发展势头良好: 1)硬质合金:产品定位中高端,随产能释放近3年收入增速始终在20%
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东岳硅材装置着火,短期有机硅供应受到影响
【有机硅更新】东岳硅材装置着火,短期有机硅供应受到影响。 —————————— [太阳]有机硅行业产能或将运行至高位。 百川统计行业开工率72%,卓创统计行业开工率82%,行业产能335万吨,若东岳产能暂时全部停车检修,行业开工率需要提升10%进行补充,当前大部分企业开工率在7-8成,还有一定的提升空间。当前百川统计行业库存4.8万吨,东岳产量影响在2.7万吨/月,库存维持有限。 [太阳]行业需求保持平稳。6月份出口保持高位,单月5万吨,月度表观消费量在16万吨,近期需求基本平稳。 [红包]行业
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2025-07-21 08:49:49
恒科或迎来景气和估值改善双击
【华泰策略】恒科或迎来景气和估值改善双击 恒科可能会引领港股年内第三轮重估行情。保守估计下无论是情绪修复到6月也就是外卖大战之前,还是年底盈利预期切换到2026年,【恒科都可能突破上半年高点】。流动性充足背景下情绪或盈利的进一步改善或带来更大空间。 该观点有三个主要支持 1) 港股行情正在明显高切低,我们过去分享了很多低估值且景气改善的细分赛道。但部分赛道容量不足,机构投资者较难参与。港股科技板块是一个占港股1/3的大板块,也在景气和估值的交集。 2) 恒科估值低到什么程度?动态PE只有15.7
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2025-07-21 03:31:42
万源通多层板HDI核心供应商,通过北美AI大客户审厂验证
【华鑫电子|万源通】多层板HDI核心供应商,通过北美AI大客户审厂验证 1⃣HW、中兴对于下半年PCB报价已经确认,普通多层板价格平均涨幅超过20%,部分料号最高报价涨幅超过30%。同时,台湾地区客户对于未来一年PCB报价已经确认,多层板部分料号最高涨幅超过15%。公司多层板业务占比超过80%,下游覆盖汽车电子、消费电子等,主要客户为台达电子等。公司东台工厂出现爆单情况,多层板平均价格涨幅在13%左右,未来一年能够给予公司翻倍利润增长。 2⃣公司高多层HDI已经通过北美AI大客户验证。四月份联茂
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万源通
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2025-07-18 21:48:21
中国软件股价创近期新高
7月金股【中国软件】股价创近期新高:业绩迎来拐点,生态完善推动龙头地位长期强化 冠脉介入业务困境反转,近两年恢复高增长。此外,公司积极拓展海外市场,冠脉支架及配件类产品陆续在多个国家获批,为冠脉业务打开新的市场空间和更高的收入天花板。神经介入业务24年业绩放缓,但25年下半年将受益新品获批开启加速增长。近期密网支架已获批,自膨式颅内药物涂层支架有望下半年获批,将带动神经介入业务加速增长。 创新能力突出、临床数据优秀,产品具备国际化潜力。公司近期获批的血流导向密网支架优异的临床结果引起国内外业内人
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中国软件国际
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2025-07-18 07:01:56
OpenAI正式发布Agent模式
❗️❗️❗️OpenAI正式发布Agent模式,AI应用板块产业进展、短期催化和中长期逻辑兼顾,当前时点继续重点推荐~ 1️⃣#今日凌晨OpenAI发布全新Agent模式。在Agent 模式下,ChatGPT能自主判断所需工具,自动访问网页、提取信息、运行代码、生成 PPT 或表格等,并可在执行过程中实时展示相应步骤、接受临时中断和修改指令。Pro 用户每月可使用 400 次,其他付费用户每月可使用 40 次; 2️⃣#中/美已较多公司AI收入体量和占比迎来实质性突破。影像、编程、办公、搜索、军
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2025-07-17 11:57:39
AI医疗催化利好不断
[烟花]近期,AI医疗催化利好不断,主要包括: 1. 7月15日,英伟达CEO黄仁勋宣布,美国政府批准H20芯片恢复对华销售,同时推出专为图形处理与AI设计的RTX Pro GPU。我们认为硬件端问题的解决有望帮助软件端的升级迭代,同时对AI agent的发展起到了重要推进作用。 2. 支付宝推出医疗Agent:数据显示,我国超60%的互联网医疗用户对AI辅助健康管理功能有明确需求,在医疗健康行业加速数字化转型的浪潮中,支付宝再次以“科技+生态”的组合拳抢占先机。从AI健康管家升级到医保商保“一
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京东健康-R
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2025-07-17 09:02:50
山推股份发行H股股票并在香港联合交易所有限公司上市的议案
【山推股份】公司董事会通过《关于公司发行H股股票并在香港联合交易所有限公司上市的议案》,本次拟发行的H股股数不超过本次发行后公司总股本的15%[福] 为满足公司发展战略需要,进一步开拓海外市场,山推股份全资子公司拟在印尼、澳大利亚、尼日利亚及泰国设立子公司。 【山推股份】低估值工程机械标的,山东重工集团旗下,海外推土机、挖掘机、矿卡业务快速增长,未来业绩弹性大。近期回购中,期待股权激励、集团资产整合逐步落地[福] 【工程机械】今年拟发行H股的:三一重工、山推股份;低估值有变化标的:徐工机械、杭叉
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2025-07-17 08:35:03
耀才证券金融深度报告和#虚拟资产的新增方向
【国金海外|易永坚团队】耀才证券金融深度报告和#虚拟资产的新增方向!!! [红包]公司简介:老牌香港本土券商,获有香港SFC下发的第1/2/3/4/5/7/9类牌照。收入跟随港股波动,盈利能力较强,穿越港股牛熊周期,FY2025净利润6.2亿港元,净利率64%。 🔥核心催化:2025年4月25日,蚂蚁控股通过上海云进向公司发起要约收购,占已发行股份50.55%,目前要约进展:沟通监管! 🎉核心逻辑: 1) 港股交易贝塔:公司经纪佣金收入核心驱动为港股行情,与港股日均成交额走势趋同。2025年
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2025-07-17 05:39:18
地平线机器人:正式外溢至RoboXX/AI物流
[礼物]【申万机器人】地平线机器人:正式外溢至RoboXX/AI物流,行深智能首发基于#双J6M 的L4级无人物流方案 事件:据双方公众号发布,智慧物流产品供应商行深智能正式推出基于地平线征程6M芯片的全国产化L4级城市无人物流车。 #行深智能聚焦末端无人物流。行深智能创立于2017年,总部位于长沙,已在全球超300个城市实现无人配送常态化运营,累积行驶里程达数千万公里。目前与京东、美团、华为、富士康、中国邮政、工商银行、日本乐天、国家电网等合作伙伴起,将无人车在快递、工厂、社区/办公园区、新零
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2025-07-16 12:31:28
互金AI新龙头
💡 重大推荐第五弹:#大智慧,贯穿牛市的 #互金+AI新龙头 20250716 [烟花] 推荐回顾:继 6.25 首推 “反弹关注互金”,到 7.1 二推 “被严重低估互金龙头”,再到 7.4 “稳定币+互联网 新龙 继续强call”,市场持续验证前置逻辑判断;7.10 提出,沪离岸稳定币政策; 观点更新: 1️⃣ 互金龙头+边际变化+AI,贯穿始终牛市品种。再次强调,#大智慧+湘财 合并是公司核心在内生成长逻辑,核心聚焦合并释放流量及经纪业务赋能。【大智慧:湘财=1:1.27】进行换股,前者
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