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听风的韭菜
每天都处于被市场淘汰的边缘
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-31 11:23:01
【招商传媒】教育行业观点:双减三周年,行业红线不断明确,头部公司转型已初见成效
1、行业维度,24年2月教育部发布《校外培训管理条例(征求意见稿)》,意在规范校外培训活动,提高校外培训质量,促进校外培训成为学校教育的有益补充。意见稿符合教育法、义务教育法、民办教育促进法、未成年人保护法以及中办、国办印发的《关于进一步减轻义务教育阶段学生作业负担和校外培训负担的意见》等法律法规和国家有关规定。我们认为政策规范的逐渐细化有助于进一步降低头部机构的合规和政策风险,减轻政策风险带来的估值压制。尽管近期有关于媒体报道小升初“掐尖”,市场担心担心执行层面会收紧,但组织掐尖考试的现象并非
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学大教育
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-30 22:30:09
ZJH2024年2月23日新闻发布会
今天,我们非常高兴邀请到首席检查官、稽查局局长李明先生,首席风险官、发行司司长严伯进先生。首先,请首席检查官、稽查局局长李明先生介绍有关稽查执法情况。
ZJH2024年2月23日新闻发布会
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贵州茅台
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1.83
听风的韭菜
一路向北
2024-07-29 23:56:10
💥巴斯夫路德维希港爆炸,密切关注VA、VE弹性【国盛化工】
根据路透社、博亚和讯,7月29日下午,巴斯夫化学路德维希港工厂南部发生爆炸,导致火灾,14人受伤。巴斯夫路德维希港的VA、VE一体化生产装置建设完成于1970年,该基地拥有4万吨柠檬醛、0.6万吨VA、2 万吨VE的产能,其中柠檬醛是维生素A/E上游核心原料,BASF供给占比 60%以上(2020年数据,我国龙头具备柠檬醛自给能力)。 🔻涨价是周期的硬道理,VA、VE已进入高景气,若巴斯夫受不可抗力影响,弹性巨大 根据百川盈孚,VE报价已经上调至125元/kg,截至7月29日,VA成交价已上涨
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浙江医药
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-29 10:39:52
【国盛轻工-深度】博士眼镜:产品&渠道领先行业,AR赛道布局前瞻
技术革新驱动增长,国内企业领跑全球。伴随Rokid、Xreal、MagicLeap等新品陆续推出,叠加元宇宙热潮等因素影响,AR眼镜进入快速增长状态。根据Wellsenn XR数据,2023年全球以及中国的AR设备出货量分别为51/30万台,分别后比+37.8%/+53.9%,同时C端销量占比逐年提升,2023年已达78.4%,伴随技术进一步成熟,2027年全球AR设备出货量有望达到500万台。目前AR眼镜整体市场集中度较高,根据IDC数据,2023年中国AR眼镜市场CR5为89.9%,2022
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博士眼镜
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-27 22:15:20
我的投资人朋友,都在清仓英伟达
英伟达,配不上3万亿美元市值吗?
我的投资人朋友,都在清仓英伟达
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英伟达公司
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-26 10:27:50
【转发】对当下军工行业比较强势的一点解读和分析
个人认为主要因素有四个: 1、红利股资金的切换红利股的问题就不聊了,之前路演结束后有的时候会扯淡到,丘栋荣总此前的发声很详细,这里主要聊下资金切换的问题,个人以为,资金的远期流向切换方向应该比较明确,主要是两个:【科创成长】和【大宗周期】,这两个板块最大的不同在干前者多为【内循环定价】、后者多为【外循环定价】,以当下大A的资本市场定价偏好,可能前者会轮动到得快点。 2、会议的定调会议的全文及规划稿当下已经发出了,可以比较确定两个事情:1)建军百年目标没有变,也就是说国防体系的改革(2027年)是
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中航沈飞
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-25 21:41:11
【TF家电】观点更新:结束防御,翻多!
zy主导以旧换新政策终于落地!#政策其实有两条:1)对7类家电给予15%-20%終端零售价格的补贴(冰/洗/空/电视热水器/烟机/灶具);2)24年zy财政安排75亿废旧电器回收资金鼓励电器废旧回收,并对23年底已发生但未落实的补贴核实后分期回补。 为什么超预期?#这两条zy财政都给钱,前者央地9:1出资(家电汽车等几大类合计1500亿),后者zy财政专项资金支持(此前已经在zy财政预算里公示)。年初推出以旧换新政策以来,我们通过跟踪各个地方落地情况发现,大约20省/直辖市有财政补贴公布,但实际
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格力电器
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-25 19:29:47
【弘则FICC】怎么理解今天人民币汇率大幅升值?
1、从主要驱动来看,是近期日元升值带动。22年以来,人民币汇率和日元汇率呈现出较强的相关性,且强于与美元指数的相关性,可能是出于同为低息货币,同受直接或间接的套息力量压制。7月11日以来,日元受到多重因素影响出现连续升值:1)美国通胀数据回落,市场降息预期升温、美债利率回落;2)日央行趁机干预;3)特朗普公开发言中提到美元对日元和人民币偏强,汇率市场也有反应;4)近期日本官员不断喊话7月货币政策会议加息;5)日元升值过程中观察到纳指、标普500期货等资产价格在传统的亚盘低波动时段同步下跌,可能是
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中国银行
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-24 12:51:14
【天风通信】Meta发布最强开源模块Llama 3.1,算力板块持续高景气
事件:美东时间7月23日,Meta发布最强开源AI模型Lama 3.1,拥有三个不等同版本。旗舰版Lama 3.1-405B是由Meta精心打造的超大型语言模型,拥有4050亿参数。 #模型亮点:1) 405B模型使用超15万亿个token进行训练;2)算力规模首次扩展到了超过16000个H100 GPU,在 H10080GB(TDP为 700W)类型硬件上累计使用了 39.3M GPU 小时的计算;3)Meta将模型从16位(BF16)量化到8位(FP8)数值,有效地降低了所需的计算需求:4)
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中际旭创
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-23 16:39:06
【中信建投策略】耐心防守,跌出机会——市场下跌点评
今日市场出现普跌行情,尤其尾盘下跌加速,全天万得全A下跌2.31%,上证指数下跌1.65%,主要指数全部收跌。31个申万一级行业仅银行收红。对于当前市场的弱势,我们并不意外。在5·17地产新政出台后我们即在策略周报中提示“见好就收”,我的投资者情绪指数模型也在5月22日见顶,24日发出卖出信号,6月21日跌入恐慌区后未有明显改善。上周日的策略周报中,我们也提示“进攻点暂时稀缺”,强调要“收缩战线”,短期战术上宜以守为主,等待布局良机。 今日市场下跌,我认为主要有下面几个原因: 1、基本面因素:6
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宁德时代
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-23 13:25:27
【TF医药】DRG2.0版本政策跟踪点评:明确特例单议机制,提高基金结算效率
近期国家医保局发布《按病组(DRG)和病种分值(DIP)付费2.0版分组方案》,核心观点如下 1)此为常规的方案升级:从2019年开始国家医保局启动DRG试点,再到2021年制定三年行动机会,DRG一直在稳步推进中,本次对于分组方案做优化,一是在运行中的的实际需求做出回应,其次针对部分问题建立制度化机制(例如特例单议) 2)强调用好特例单议机制:方案明确提出对--因住院时间长、医疗费用高、新药耗新技术使用、复杂危重症或多学科联合诊疗等不适合按DRG/DIP标准支付的病例,医疗机构可自主申报特例单
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恒瑞医药
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-22 12:33:41
【东北军工新质生产力先锋】#安全自主可控—卫星先行
#安全自主可控—卫星先行 事件: 1.中共中央:健全提升产业链供应链韧性和#安全 水平制度,抓紧打造自主可控的产业链供应链;加快发展#战略威慑力量,大力发展#新域新质作战力量。 2.八月初垣信在太原发射第一批低轨通信卫星,低轨卫星产业拐点将至。 3.武汉:以“揭榜挂帅”“军令状”等方式支持可重复使用火箭研发等商业航天重大关键核心技术攻关。 4.长征12号首飞在即。 5.2023年StarLink升级军用版#星盾计划。 📖逻辑: 低时延、大速率等明显优势的#低轨卫星成为承载未来国家安全的重要基础
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上海瀚讯
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-21 18:17:05
【转发】短期反弹进入尾声
上周市场如期延续反弹,沪深300指数周涨幅1.92%,上证综指周涨幅0.37%,中证500指数周涨幅-0.96%。市场在对重要会议的期盼中维持反弹态势,科技半导体板块形成局部阶段热点。 基本面上,市场开始定价特朗普交易,国内方面,6月经济数据整体延续了此前的出口、货币供应数据等的同比回落趋势但工业生产、社零消费环比出现了连续下跌后的企稳小反弹,短期基本面下行动力有所改善,但在地产方面仅有对517地产刺激政策的小幅止跌迹象,而7月最新一二线城市地产销售已再度显著走弱,这并不是一个太乐观的信号;但在
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宁德时代
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-21 15:23:50
【天风电新】雷军年度演讲-小米造车启示录-0720
为什么要造车 起因源于21年初小米手机”被制裁的危机",在70多天的产业调研之后,看到了"智能电动车是大势所趋汽车和消费电子行业正在快速融合”,同时也担心会像手机行业一样”赢家通吃,全球前五才能活下去”,所以一旦决定就要长期大量投入,至少投100亿美元,亲自下场。 如何造好车 第一性原理:思考小米汽车为谁而造--先造一辆"小米工程师想买的车”,特斯拉、34C的车主需要更好的理解与体验。 躬身入局:开车试驾、用户调研、学赛车、亲自参与冬测夏测、路测。统一思想、团队作战:22年春节后"连续开了21天
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宁德时代
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-19 21:53:34
!!板块性机会,持续重点推荐【车机船】之轨交装备板块
需求确定,政策有推动! 1、铁路需求增长确定性高!24H1全国铁路完成固定资产投资3373亿元,同比增长10.6%,创历史同期新高;客运量增速18%+,客运量价齐升有拉动,本轮周期高铁更新替换/维修维保周期向上确定性高。 2、长期更新替换稳态需求比现在高。按照2035年规划,长期稳态车辆需求和线路设备需求超过目前相关公司业务,盈利能力提升,稳态业绩有保证。 3、长期出口有增量。从雅万高铁到长期的泛亚铁路(中缅、中泰、中越)、中欧班列等,海外有增量。 4、政策持续利好:从年初【老旧内燃机车替换】,
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中国中车
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一路向北
2024-07-31 11:23:01
【招商传媒】教育行业观点:双减三周年,行业红线不断明确,头部公司转型已初见成效
1、行业维度,24年2月教育部发布《校外培训管理条例(征求意见稿)》,意在规范校外培训活动,提高校外培训质量,促进校外培训成为学校教育的有益补充。意见稿符合教育法、义务教育法、民办教育促进法、未成年人保护法以及中办、国办印发的《关于进一步减轻义务教育阶段学生作业负担和校外培训负担的意见》等法律法规和国家有关规定。我们认为政策规范的逐渐细化有助于进一步降低头部机构的合规和政策风险,减轻政策风险带来的估值压制。尽管近期有关于媒体报道小升初“掐尖”,市场担心担心执行层面会收紧,但组织掐尖考试的现象并非
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学大教育
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ZJH2024年2月23日新闻发布会
今天,我们非常高兴邀请到首席检查官、稽查局局长李明先生,首席风险官、发行司司长严伯进先生。首先,请首席检查官、稽查局局长李明先生介绍有关稽查执法情况。
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💥巴斯夫路德维希港爆炸,密切关注VA、VE弹性【国盛化工】
根据路透社、博亚和讯,7月29日下午,巴斯夫化学路德维希港工厂南部发生爆炸,导致火灾,14人受伤。巴斯夫路德维希港的VA、VE一体化生产装置建设完成于1970年,该基地拥有4万吨柠檬醛、0.6万吨VA、2 万吨VE的产能,其中柠檬醛是维生素A/E上游核心原料,BASF供给占比 60%以上(2020年数据,我国龙头具备柠檬醛自给能力)。 🔻涨价是周期的硬道理,VA、VE已进入高景气,若巴斯夫受不可抗力影响,弹性巨大 根据百川盈孚,VE报价已经上调至125元/kg,截至7月29日,VA成交价已上涨
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浙江医药
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2024-07-29 10:39:52
【国盛轻工-深度】博士眼镜:产品&渠道领先行业,AR赛道布局前瞻
技术革新驱动增长,国内企业领跑全球。伴随Rokid、Xreal、MagicLeap等新品陆续推出,叠加元宇宙热潮等因素影响,AR眼镜进入快速增长状态。根据Wellsenn XR数据,2023年全球以及中国的AR设备出货量分别为51/30万台,分别后比+37.8%/+53.9%,同时C端销量占比逐年提升,2023年已达78.4%,伴随技术进一步成熟,2027年全球AR设备出货量有望达到500万台。目前AR眼镜整体市场集中度较高,根据IDC数据,2023年中国AR眼镜市场CR5为89.9%,2022
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博士眼镜
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-27 22:15:20
我的投资人朋友,都在清仓英伟达
英伟达,配不上3万亿美元市值吗?
我的投资人朋友,都在清仓英伟达
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英伟达公司
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一路向北
2024-07-26 10:27:50
【转发】对当下军工行业比较强势的一点解读和分析
个人认为主要因素有四个: 1、红利股资金的切换红利股的问题就不聊了,之前路演结束后有的时候会扯淡到,丘栋荣总此前的发声很详细,这里主要聊下资金切换的问题,个人以为,资金的远期流向切换方向应该比较明确,主要是两个:【科创成长】和【大宗周期】,这两个板块最大的不同在干前者多为【内循环定价】、后者多为【外循环定价】,以当下大A的资本市场定价偏好,可能前者会轮动到得快点。 2、会议的定调会议的全文及规划稿当下已经发出了,可以比较确定两个事情:1)建军百年目标没有变,也就是说国防体系的改革(2027年)是
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中航沈飞
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2024-07-25 21:41:11
【TF家电】观点更新:结束防御,翻多!
zy主导以旧换新政策终于落地!#政策其实有两条:1)对7类家电给予15%-20%終端零售价格的补贴(冰/洗/空/电视热水器/烟机/灶具);2)24年zy财政安排75亿废旧电器回收资金鼓励电器废旧回收,并对23年底已发生但未落实的补贴核实后分期回补。 为什么超预期?#这两条zy财政都给钱,前者央地9:1出资(家电汽车等几大类合计1500亿),后者zy财政专项资金支持(此前已经在zy财政预算里公示)。年初推出以旧换新政策以来,我们通过跟踪各个地方落地情况发现,大约20省/直辖市有财政补贴公布,但实际
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格力电器
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一路向北
2024-07-25 19:29:47
【弘则FICC】怎么理解今天人民币汇率大幅升值?
1、从主要驱动来看,是近期日元升值带动。22年以来,人民币汇率和日元汇率呈现出较强的相关性,且强于与美元指数的相关性,可能是出于同为低息货币,同受直接或间接的套息力量压制。7月11日以来,日元受到多重因素影响出现连续升值:1)美国通胀数据回落,市场降息预期升温、美债利率回落;2)日央行趁机干预;3)特朗普公开发言中提到美元对日元和人民币偏强,汇率市场也有反应;4)近期日本官员不断喊话7月货币政策会议加息;5)日元升值过程中观察到纳指、标普500期货等资产价格在传统的亚盘低波动时段同步下跌,可能是
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中国银行
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【天风通信】Meta发布最强开源模块Llama 3.1,算力板块持续高景气
事件:美东时间7月23日,Meta发布最强开源AI模型Lama 3.1,拥有三个不等同版本。旗舰版Lama 3.1-405B是由Meta精心打造的超大型语言模型,拥有4050亿参数。 #模型亮点:1) 405B模型使用超15万亿个token进行训练;2)算力规模首次扩展到了超过16000个H100 GPU,在 H10080GB(TDP为 700W)类型硬件上累计使用了 39.3M GPU 小时的计算;3)Meta将模型从16位(BF16)量化到8位(FP8)数值,有效地降低了所需的计算需求:4)
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中际旭创
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2024-07-23 16:39:06
【中信建投策略】耐心防守,跌出机会——市场下跌点评
今日市场出现普跌行情,尤其尾盘下跌加速,全天万得全A下跌2.31%,上证指数下跌1.65%,主要指数全部收跌。31个申万一级行业仅银行收红。对于当前市场的弱势,我们并不意外。在5·17地产新政出台后我们即在策略周报中提示“见好就收”,我的投资者情绪指数模型也在5月22日见顶,24日发出卖出信号,6月21日跌入恐慌区后未有明显改善。上周日的策略周报中,我们也提示“进攻点暂时稀缺”,强调要“收缩战线”,短期战术上宜以守为主,等待布局良机。 今日市场下跌,我认为主要有下面几个原因: 1、基本面因素:6
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宁德时代
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【TF医药】DRG2.0版本政策跟踪点评:明确特例单议机制,提高基金结算效率
近期国家医保局发布《按病组(DRG)和病种分值(DIP)付费2.0版分组方案》,核心观点如下 1)此为常规的方案升级:从2019年开始国家医保局启动DRG试点,再到2021年制定三年行动机会,DRG一直在稳步推进中,本次对于分组方案做优化,一是在运行中的的实际需求做出回应,其次针对部分问题建立制度化机制(例如特例单议) 2)强调用好特例单议机制:方案明确提出对--因住院时间长、医疗费用高、新药耗新技术使用、复杂危重症或多学科联合诊疗等不适合按DRG/DIP标准支付的病例,医疗机构可自主申报特例单
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【东北军工新质生产力先锋】#安全自主可控—卫星先行
#安全自主可控—卫星先行 事件: 1.中共中央:健全提升产业链供应链韧性和#安全 水平制度,抓紧打造自主可控的产业链供应链;加快发展#战略威慑力量,大力发展#新域新质作战力量。 2.八月初垣信在太原发射第一批低轨通信卫星,低轨卫星产业拐点将至。 3.武汉:以“揭榜挂帅”“军令状”等方式支持可重复使用火箭研发等商业航天重大关键核心技术攻关。 4.长征12号首飞在即。 5.2023年StarLink升级军用版#星盾计划。 📖逻辑: 低时延、大速率等明显优势的#低轨卫星成为承载未来国家安全的重要基础
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【转发】短期反弹进入尾声
上周市场如期延续反弹,沪深300指数周涨幅1.92%,上证综指周涨幅0.37%,中证500指数周涨幅-0.96%。市场在对重要会议的期盼中维持反弹态势,科技半导体板块形成局部阶段热点。 基本面上,市场开始定价特朗普交易,国内方面,6月经济数据整体延续了此前的出口、货币供应数据等的同比回落趋势但工业生产、社零消费环比出现了连续下跌后的企稳小反弹,短期基本面下行动力有所改善,但在地产方面仅有对517地产刺激政策的小幅止跌迹象,而7月最新一二线城市地产销售已再度显著走弱,这并不是一个太乐观的信号;但在
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【天风电新】雷军年度演讲-小米造车启示录-0720
为什么要造车 起因源于21年初小米手机”被制裁的危机",在70多天的产业调研之后,看到了"智能电动车是大势所趋汽车和消费电子行业正在快速融合”,同时也担心会像手机行业一样”赢家通吃,全球前五才能活下去”,所以一旦决定就要长期大量投入,至少投100亿美元,亲自下场。 如何造好车 第一性原理:思考小米汽车为谁而造--先造一辆"小米工程师想买的车”,特斯拉、34C的车主需要更好的理解与体验。 躬身入局:开车试驾、用户调研、学赛车、亲自参与冬测夏测、路测。统一思想、团队作战:22年春节后"连续开了21天
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2024-07-19 21:53:34
!!板块性机会,持续重点推荐【车机船】之轨交装备板块
需求确定,政策有推动! 1、铁路需求增长确定性高!24H1全国铁路完成固定资产投资3373亿元,同比增长10.6%,创历史同期新高;客运量增速18%+,客运量价齐升有拉动,本轮周期高铁更新替换/维修维保周期向上确定性高。 2、长期更新替换稳态需求比现在高。按照2035年规划,长期稳态车辆需求和线路设备需求超过目前相关公司业务,盈利能力提升,稳态业绩有保证。 3、长期出口有增量。从雅万高铁到长期的泛亚铁路(中缅、中泰、中越)、中欧班列等,海外有增量。 4、政策持续利好:从年初【老旧内燃机车替换】,
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1、行业维度,24年2月教育部发布《校外培训管理条例(征求意见稿)》,意在规范校外培训活动,提高校外培训质量,促进校外培训成为学校教育的有益补充。意见稿符合教育法、义务教育法、民办教育促进法、未成年人保护法以及中办、国办印发的《关于进一步减轻义务教育阶段学生作业负担和校外培训负担的意见》等法律法规和国家有关规定。我们认为政策规范的逐渐细化有助于进一步降低头部机构的合规和政策风险,减轻政策风险带来的估值压制。尽管近期有关于媒体报道小升初“掐尖”,市场担心担心执行层面会收紧,但组织掐尖考试的现象并非
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今天,我们非常高兴邀请到首席检查官、稽查局局长李明先生,首席风险官、发行司司长严伯进先生。首先,请首席检查官、稽查局局长李明先生介绍有关稽查执法情况。
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2024-07-29 23:56:10
💥巴斯夫路德维希港爆炸,密切关注VA、VE弹性【国盛化工】
根据路透社、博亚和讯,7月29日下午,巴斯夫化学路德维希港工厂南部发生爆炸,导致火灾,14人受伤。巴斯夫路德维希港的VA、VE一体化生产装置建设完成于1970年,该基地拥有4万吨柠檬醛、0.6万吨VA、2 万吨VE的产能,其中柠檬醛是维生素A/E上游核心原料,BASF供给占比 60%以上(2020年数据,我国龙头具备柠檬醛自给能力)。 🔻涨价是周期的硬道理,VA、VE已进入高景气,若巴斯夫受不可抗力影响,弹性巨大 根据百川盈孚,VE报价已经上调至125元/kg,截至7月29日,VA成交价已上涨
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浙江医药
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-29 10:39:52
【国盛轻工-深度】博士眼镜:产品&渠道领先行业,AR赛道布局前瞻
技术革新驱动增长,国内企业领跑全球。伴随Rokid、Xreal、MagicLeap等新品陆续推出,叠加元宇宙热潮等因素影响,AR眼镜进入快速增长状态。根据Wellsenn XR数据,2023年全球以及中国的AR设备出货量分别为51/30万台,分别后比+37.8%/+53.9%,同时C端销量占比逐年提升,2023年已达78.4%,伴随技术进一步成熟,2027年全球AR设备出货量有望达到500万台。目前AR眼镜整体市场集中度较高,根据IDC数据,2023年中国AR眼镜市场CR5为89.9%,2022
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博士眼镜
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-27 22:15:20
我的投资人朋友,都在清仓英伟达
英伟达,配不上3万亿美元市值吗?
我的投资人朋友,都在清仓英伟达
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英伟达公司
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1.01
听风的韭菜
一路向北
2024-07-26 10:27:50
【转发】对当下军工行业比较强势的一点解读和分析
个人认为主要因素有四个: 1、红利股资金的切换红利股的问题就不聊了,之前路演结束后有的时候会扯淡到,丘栋荣总此前的发声很详细,这里主要聊下资金切换的问题,个人以为,资金的远期流向切换方向应该比较明确,主要是两个:【科创成长】和【大宗周期】,这两个板块最大的不同在干前者多为【内循环定价】、后者多为【外循环定价】,以当下大A的资本市场定价偏好,可能前者会轮动到得快点。 2、会议的定调会议的全文及规划稿当下已经发出了,可以比较确定两个事情:1)建军百年目标没有变,也就是说国防体系的改革(2027年)是
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中航沈飞
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一路向北
2024-07-25 21:41:11
【TF家电】观点更新:结束防御,翻多!
zy主导以旧换新政策终于落地!#政策其实有两条:1)对7类家电给予15%-20%終端零售价格的补贴(冰/洗/空/电视热水器/烟机/灶具);2)24年zy财政安排75亿废旧电器回收资金鼓励电器废旧回收,并对23年底已发生但未落实的补贴核实后分期回补。 为什么超预期?#这两条zy财政都给钱,前者央地9:1出资(家电汽车等几大类合计1500亿),后者zy财政专项资金支持(此前已经在zy财政预算里公示)。年初推出以旧换新政策以来,我们通过跟踪各个地方落地情况发现,大约20省/直辖市有财政补贴公布,但实际
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格力电器
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-25 19:29:47
【弘则FICC】怎么理解今天人民币汇率大幅升值?
1、从主要驱动来看,是近期日元升值带动。22年以来,人民币汇率和日元汇率呈现出较强的相关性,且强于与美元指数的相关性,可能是出于同为低息货币,同受直接或间接的套息力量压制。7月11日以来,日元受到多重因素影响出现连续升值:1)美国通胀数据回落,市场降息预期升温、美债利率回落;2)日央行趁机干预;3)特朗普公开发言中提到美元对日元和人民币偏强,汇率市场也有反应;4)近期日本官员不断喊话7月货币政策会议加息;5)日元升值过程中观察到纳指、标普500期货等资产价格在传统的亚盘低波动时段同步下跌,可能是
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中国银行
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一路向北
2024-07-24 12:51:14
【天风通信】Meta发布最强开源模块Llama 3.1,算力板块持续高景气
事件:美东时间7月23日,Meta发布最强开源AI模型Lama 3.1,拥有三个不等同版本。旗舰版Lama 3.1-405B是由Meta精心打造的超大型语言模型,拥有4050亿参数。 #模型亮点:1) 405B模型使用超15万亿个token进行训练;2)算力规模首次扩展到了超过16000个H100 GPU,在 H10080GB(TDP为 700W)类型硬件上累计使用了 39.3M GPU 小时的计算;3)Meta将模型从16位(BF16)量化到8位(FP8)数值,有效地降低了所需的计算需求:4)
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中际旭创
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一路向北
2024-07-23 16:39:06
【中信建投策略】耐心防守,跌出机会——市场下跌点评
今日市场出现普跌行情,尤其尾盘下跌加速,全天万得全A下跌2.31%,上证指数下跌1.65%,主要指数全部收跌。31个申万一级行业仅银行收红。对于当前市场的弱势,我们并不意外。在5·17地产新政出台后我们即在策略周报中提示“见好就收”,我的投资者情绪指数模型也在5月22日见顶,24日发出卖出信号,6月21日跌入恐慌区后未有明显改善。上周日的策略周报中,我们也提示“进攻点暂时稀缺”,强调要“收缩战线”,短期战术上宜以守为主,等待布局良机。 今日市场下跌,我认为主要有下面几个原因: 1、基本面因素:6
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宁德时代
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-23 13:25:27
【TF医药】DRG2.0版本政策跟踪点评:明确特例单议机制,提高基金结算效率
近期国家医保局发布《按病组(DRG)和病种分值(DIP)付费2.0版分组方案》,核心观点如下 1)此为常规的方案升级:从2019年开始国家医保局启动DRG试点,再到2021年制定三年行动机会,DRG一直在稳步推进中,本次对于分组方案做优化,一是在运行中的的实际需求做出回应,其次针对部分问题建立制度化机制(例如特例单议) 2)强调用好特例单议机制:方案明确提出对--因住院时间长、医疗费用高、新药耗新技术使用、复杂危重症或多学科联合诊疗等不适合按DRG/DIP标准支付的病例,医疗机构可自主申报特例单
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恒瑞医药
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-22 12:33:41
【东北军工新质生产力先锋】#安全自主可控—卫星先行
#安全自主可控—卫星先行 事件: 1.中共中央:健全提升产业链供应链韧性和#安全 水平制度,抓紧打造自主可控的产业链供应链;加快发展#战略威慑力量,大力发展#新域新质作战力量。 2.八月初垣信在太原发射第一批低轨通信卫星,低轨卫星产业拐点将至。 3.武汉:以“揭榜挂帅”“军令状”等方式支持可重复使用火箭研发等商业航天重大关键核心技术攻关。 4.长征12号首飞在即。 5.2023年StarLink升级军用版#星盾计划。 📖逻辑: 低时延、大速率等明显优势的#低轨卫星成为承载未来国家安全的重要基础
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上海瀚讯
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一路向北
2024-07-21 18:17:05
【转发】短期反弹进入尾声
上周市场如期延续反弹,沪深300指数周涨幅1.92%,上证综指周涨幅0.37%,中证500指数周涨幅-0.96%。市场在对重要会议的期盼中维持反弹态势,科技半导体板块形成局部阶段热点。 基本面上,市场开始定价特朗普交易,国内方面,6月经济数据整体延续了此前的出口、货币供应数据等的同比回落趋势但工业生产、社零消费环比出现了连续下跌后的企稳小反弹,短期基本面下行动力有所改善,但在地产方面仅有对517地产刺激政策的小幅止跌迹象,而7月最新一二线城市地产销售已再度显著走弱,这并不是一个太乐观的信号;但在
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宁德时代
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一路向北
2024-07-21 15:23:50
【天风电新】雷军年度演讲-小米造车启示录-0720
为什么要造车 起因源于21年初小米手机”被制裁的危机",在70多天的产业调研之后,看到了"智能电动车是大势所趋汽车和消费电子行业正在快速融合”,同时也担心会像手机行业一样”赢家通吃,全球前五才能活下去”,所以一旦决定就要长期大量投入,至少投100亿美元,亲自下场。 如何造好车 第一性原理:思考小米汽车为谁而造--先造一辆"小米工程师想买的车”,特斯拉、34C的车主需要更好的理解与体验。 躬身入局:开车试驾、用户调研、学赛车、亲自参与冬测夏测、路测。统一思想、团队作战:22年春节后"连续开了21天
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宁德时代
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一路向北
2024-07-19 21:53:34
!!板块性机会,持续重点推荐【车机船】之轨交装备板块
需求确定,政策有推动! 1、铁路需求增长确定性高!24H1全国铁路完成固定资产投资3373亿元,同比增长10.6%,创历史同期新高;客运量增速18%+,客运量价齐升有拉动,本轮周期高铁更新替换/维修维保周期向上确定性高。 2、长期更新替换稳态需求比现在高。按照2035年规划,长期稳态车辆需求和线路设备需求超过目前相关公司业务,盈利能力提升,稳态业绩有保证。 3、长期出口有增量。从雅万高铁到长期的泛亚铁路(中缅、中泰、中越)、中欧班列等,海外有增量。 4、政策持续利好:从年初【老旧内燃机车替换】,
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中国中车
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-31 11:23:01
【招商传媒】教育行业观点:双减三周年,行业红线不断明确,头部公司转型已初见成效
1、行业维度,24年2月教育部发布《校外培训管理条例(征求意见稿)》,意在规范校外培训活动,提高校外培训质量,促进校外培训成为学校教育的有益补充。意见稿符合教育法、义务教育法、民办教育促进法、未成年人保护法以及中办、国办印发的《关于进一步减轻义务教育阶段学生作业负担和校外培训负担的意见》等法律法规和国家有关规定。我们认为政策规范的逐渐细化有助于进一步降低头部机构的合规和政策风险,减轻政策风险带来的估值压制。尽管近期有关于媒体报道小升初“掐尖”,市场担心担心执行层面会收紧,但组织掐尖考试的现象并非
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学大教育
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-30 22:30:09
ZJH2024年2月23日新闻发布会
今天,我们非常高兴邀请到首席检查官、稽查局局长李明先生,首席风险官、发行司司长严伯进先生。首先,请首席检查官、稽查局局长李明先生介绍有关稽查执法情况。
ZJH2024年2月23日新闻发布会
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贵州茅台
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💥巴斯夫路德维希港爆炸,密切关注VA、VE弹性【国盛化工】
根据路透社、博亚和讯,7月29日下午,巴斯夫化学路德维希港工厂南部发生爆炸,导致火灾,14人受伤。巴斯夫路德维希港的VA、VE一体化生产装置建设完成于1970年,该基地拥有4万吨柠檬醛、0.6万吨VA、2 万吨VE的产能,其中柠檬醛是维生素A/E上游核心原料,BASF供给占比 60%以上(2020年数据,我国龙头具备柠檬醛自给能力)。 🔻涨价是周期的硬道理,VA、VE已进入高景气,若巴斯夫受不可抗力影响,弹性巨大 根据百川盈孚,VE报价已经上调至125元/kg,截至7月29日,VA成交价已上涨
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【国盛轻工-深度】博士眼镜:产品&渠道领先行业,AR赛道布局前瞻
技术革新驱动增长,国内企业领跑全球。伴随Rokid、Xreal、MagicLeap等新品陆续推出,叠加元宇宙热潮等因素影响,AR眼镜进入快速增长状态。根据Wellsenn XR数据,2023年全球以及中国的AR设备出货量分别为51/30万台,分别后比+37.8%/+53.9%,同时C端销量占比逐年提升,2023年已达78.4%,伴随技术进一步成熟,2027年全球AR设备出货量有望达到500万台。目前AR眼镜整体市场集中度较高,根据IDC数据,2023年中国AR眼镜市场CR5为89.9%,2022
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我的投资人朋友,都在清仓英伟达
英伟达,配不上3万亿美元市值吗?
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英伟达公司
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【转发】对当下军工行业比较强势的一点解读和分析
个人认为主要因素有四个: 1、红利股资金的切换红利股的问题就不聊了,之前路演结束后有的时候会扯淡到,丘栋荣总此前的发声很详细,这里主要聊下资金切换的问题,个人以为,资金的远期流向切换方向应该比较明确,主要是两个:【科创成长】和【大宗周期】,这两个板块最大的不同在干前者多为【内循环定价】、后者多为【外循环定价】,以当下大A的资本市场定价偏好,可能前者会轮动到得快点。 2、会议的定调会议的全文及规划稿当下已经发出了,可以比较确定两个事情:1)建军百年目标没有变,也就是说国防体系的改革(2027年)是
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【TF家电】观点更新:结束防御,翻多!
zy主导以旧换新政策终于落地!#政策其实有两条:1)对7类家电给予15%-20%終端零售价格的补贴(冰/洗/空/电视热水器/烟机/灶具);2)24年zy财政安排75亿废旧电器回收资金鼓励电器废旧回收,并对23年底已发生但未落实的补贴核实后分期回补。 为什么超预期?#这两条zy财政都给钱,前者央地9:1出资(家电汽车等几大类合计1500亿),后者zy财政专项资金支持(此前已经在zy财政预算里公示)。年初推出以旧换新政策以来,我们通过跟踪各个地方落地情况发现,大约20省/直辖市有财政补贴公布,但实际
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【弘则FICC】怎么理解今天人民币汇率大幅升值?
1、从主要驱动来看,是近期日元升值带动。22年以来,人民币汇率和日元汇率呈现出较强的相关性,且强于与美元指数的相关性,可能是出于同为低息货币,同受直接或间接的套息力量压制。7月11日以来,日元受到多重因素影响出现连续升值:1)美国通胀数据回落,市场降息预期升温、美债利率回落;2)日央行趁机干预;3)特朗普公开发言中提到美元对日元和人民币偏强,汇率市场也有反应;4)近期日本官员不断喊话7月货币政策会议加息;5)日元升值过程中观察到纳指、标普500期货等资产价格在传统的亚盘低波动时段同步下跌,可能是
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【天风通信】Meta发布最强开源模块Llama 3.1,算力板块持续高景气
事件:美东时间7月23日,Meta发布最强开源AI模型Lama 3.1,拥有三个不等同版本。旗舰版Lama 3.1-405B是由Meta精心打造的超大型语言模型,拥有4050亿参数。 #模型亮点:1) 405B模型使用超15万亿个token进行训练;2)算力规模首次扩展到了超过16000个H100 GPU,在 H10080GB(TDP为 700W)类型硬件上累计使用了 39.3M GPU 小时的计算;3)Meta将模型从16位(BF16)量化到8位(FP8)数值,有效地降低了所需的计算需求:4)
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中际旭创
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【中信建投策略】耐心防守,跌出机会——市场下跌点评
今日市场出现普跌行情,尤其尾盘下跌加速,全天万得全A下跌2.31%,上证指数下跌1.65%,主要指数全部收跌。31个申万一级行业仅银行收红。对于当前市场的弱势,我们并不意外。在5·17地产新政出台后我们即在策略周报中提示“见好就收”,我的投资者情绪指数模型也在5月22日见顶,24日发出卖出信号,6月21日跌入恐慌区后未有明显改善。上周日的策略周报中,我们也提示“进攻点暂时稀缺”,强调要“收缩战线”,短期战术上宜以守为主,等待布局良机。 今日市场下跌,我认为主要有下面几个原因: 1、基本面因素:6
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【TF医药】DRG2.0版本政策跟踪点评:明确特例单议机制,提高基金结算效率
近期国家医保局发布《按病组(DRG)和病种分值(DIP)付费2.0版分组方案》,核心观点如下 1)此为常规的方案升级:从2019年开始国家医保局启动DRG试点,再到2021年制定三年行动机会,DRG一直在稳步推进中,本次对于分组方案做优化,一是在运行中的的实际需求做出回应,其次针对部分问题建立制度化机制(例如特例单议) 2)强调用好特例单议机制:方案明确提出对--因住院时间长、医疗费用高、新药耗新技术使用、复杂危重症或多学科联合诊疗等不适合按DRG/DIP标准支付的病例,医疗机构可自主申报特例单
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【东北军工新质生产力先锋】#安全自主可控—卫星先行
#安全自主可控—卫星先行 事件: 1.中共中央:健全提升产业链供应链韧性和#安全 水平制度,抓紧打造自主可控的产业链供应链;加快发展#战略威慑力量,大力发展#新域新质作战力量。 2.八月初垣信在太原发射第一批低轨通信卫星,低轨卫星产业拐点将至。 3.武汉:以“揭榜挂帅”“军令状”等方式支持可重复使用火箭研发等商业航天重大关键核心技术攻关。 4.长征12号首飞在即。 5.2023年StarLink升级军用版#星盾计划。 📖逻辑: 低时延、大速率等明显优势的#低轨卫星成为承载未来国家安全的重要基础
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【转发】短期反弹进入尾声
上周市场如期延续反弹,沪深300指数周涨幅1.92%,上证综指周涨幅0.37%,中证500指数周涨幅-0.96%。市场在对重要会议的期盼中维持反弹态势,科技半导体板块形成局部阶段热点。 基本面上,市场开始定价特朗普交易,国内方面,6月经济数据整体延续了此前的出口、货币供应数据等的同比回落趋势但工业生产、社零消费环比出现了连续下跌后的企稳小反弹,短期基本面下行动力有所改善,但在地产方面仅有对517地产刺激政策的小幅止跌迹象,而7月最新一二线城市地产销售已再度显著走弱,这并不是一个太乐观的信号;但在
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【天风电新】雷军年度演讲-小米造车启示录-0720
为什么要造车 起因源于21年初小米手机”被制裁的危机",在70多天的产业调研之后,看到了"智能电动车是大势所趋汽车和消费电子行业正在快速融合”,同时也担心会像手机行业一样”赢家通吃,全球前五才能活下去”,所以一旦决定就要长期大量投入,至少投100亿美元,亲自下场。 如何造好车 第一性原理:思考小米汽车为谁而造--先造一辆"小米工程师想买的车”,特斯拉、34C的车主需要更好的理解与体验。 躬身入局:开车试驾、用户调研、学赛车、亲自参与冬测夏测、路测。统一思想、团队作战:22年春节后"连续开了21天
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!!板块性机会,持续重点推荐【车机船】之轨交装备板块
需求确定,政策有推动! 1、铁路需求增长确定性高!24H1全国铁路完成固定资产投资3373亿元,同比增长10.6%,创历史同期新高;客运量增速18%+,客运量价齐升有拉动,本轮周期高铁更新替换/维修维保周期向上确定性高。 2、长期更新替换稳态需求比现在高。按照2035年规划,长期稳态车辆需求和线路设备需求超过目前相关公司业务,盈利能力提升,稳态业绩有保证。 3、长期出口有增量。从雅万高铁到长期的泛亚铁路(中缅、中泰、中越)、中欧班列等,海外有增量。 4、政策持续利好:从年初【老旧内燃机车替换】,
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【招商传媒】教育行业观点:双减三周年,行业红线不断明确,头部公司转型已初见成效
1、行业维度,24年2月教育部发布《校外培训管理条例(征求意见稿)》,意在规范校外培训活动,提高校外培训质量,促进校外培训成为学校教育的有益补充。意见稿符合教育法、义务教育法、民办教育促进法、未成年人保护法以及中办、国办印发的《关于进一步减轻义务教育阶段学生作业负担和校外培训负担的意见》等法律法规和国家有关规定。我们认为政策规范的逐渐细化有助于进一步降低头部机构的合规和政策风险,减轻政策风险带来的估值压制。尽管近期有关于媒体报道小升初“掐尖”,市场担心担心执行层面会收紧,但组织掐尖考试的现象并非
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今天,我们非常高兴邀请到首席检查官、稽查局局长李明先生,首席风险官、发行司司长严伯进先生。首先,请首席检查官、稽查局局长李明先生介绍有关稽查执法情况。
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根据路透社、博亚和讯,7月29日下午,巴斯夫化学路德维希港工厂南部发生爆炸,导致火灾,14人受伤。巴斯夫路德维希港的VA、VE一体化生产装置建设完成于1970年,该基地拥有4万吨柠檬醛、0.6万吨VA、2 万吨VE的产能,其中柠檬醛是维生素A/E上游核心原料,BASF供给占比 60%以上(2020年数据,我国龙头具备柠檬醛自给能力)。 🔻涨价是周期的硬道理,VA、VE已进入高景气,若巴斯夫受不可抗力影响,弹性巨大 根据百川盈孚,VE报价已经上调至125元/kg,截至7月29日,VA成交价已上涨
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【国盛轻工-深度】博士眼镜:产品&渠道领先行业,AR赛道布局前瞻
技术革新驱动增长,国内企业领跑全球。伴随Rokid、Xreal、MagicLeap等新品陆续推出,叠加元宇宙热潮等因素影响,AR眼镜进入快速增长状态。根据Wellsenn XR数据,2023年全球以及中国的AR设备出货量分别为51/30万台,分别后比+37.8%/+53.9%,同时C端销量占比逐年提升,2023年已达78.4%,伴随技术进一步成熟,2027年全球AR设备出货量有望达到500万台。目前AR眼镜整体市场集中度较高,根据IDC数据,2023年中国AR眼镜市场CR5为89.9%,2022
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2024-07-26 10:27:50
【转发】对当下军工行业比较强势的一点解读和分析
个人认为主要因素有四个: 1、红利股资金的切换红利股的问题就不聊了,之前路演结束后有的时候会扯淡到,丘栋荣总此前的发声很详细,这里主要聊下资金切换的问题,个人以为,资金的远期流向切换方向应该比较明确,主要是两个:【科创成长】和【大宗周期】,这两个板块最大的不同在干前者多为【内循环定价】、后者多为【外循环定价】,以当下大A的资本市场定价偏好,可能前者会轮动到得快点。 2、会议的定调会议的全文及规划稿当下已经发出了,可以比较确定两个事情:1)建军百年目标没有变,也就是说国防体系的改革(2027年)是
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中航沈飞
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-25 21:41:11
【TF家电】观点更新:结束防御,翻多!
zy主导以旧换新政策终于落地!#政策其实有两条:1)对7类家电给予15%-20%終端零售价格的补贴(冰/洗/空/电视热水器/烟机/灶具);2)24年zy财政安排75亿废旧电器回收资金鼓励电器废旧回收,并对23年底已发生但未落实的补贴核实后分期回补。 为什么超预期?#这两条zy财政都给钱,前者央地9:1出资(家电汽车等几大类合计1500亿),后者zy财政专项资金支持(此前已经在zy财政预算里公示)。年初推出以旧换新政策以来,我们通过跟踪各个地方落地情况发现,大约20省/直辖市有财政补贴公布,但实际
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格力电器
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-25 19:29:47
【弘则FICC】怎么理解今天人民币汇率大幅升值?
1、从主要驱动来看,是近期日元升值带动。22年以来,人民币汇率和日元汇率呈现出较强的相关性,且强于与美元指数的相关性,可能是出于同为低息货币,同受直接或间接的套息力量压制。7月11日以来,日元受到多重因素影响出现连续升值:1)美国通胀数据回落,市场降息预期升温、美债利率回落;2)日央行趁机干预;3)特朗普公开发言中提到美元对日元和人民币偏强,汇率市场也有反应;4)近期日本官员不断喊话7月货币政策会议加息;5)日元升值过程中观察到纳指、标普500期货等资产价格在传统的亚盘低波动时段同步下跌,可能是
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中国银行
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-24 12:51:14
【天风通信】Meta发布最强开源模块Llama 3.1,算力板块持续高景气
事件:美东时间7月23日,Meta发布最强开源AI模型Lama 3.1,拥有三个不等同版本。旗舰版Lama 3.1-405B是由Meta精心打造的超大型语言模型,拥有4050亿参数。 #模型亮点:1) 405B模型使用超15万亿个token进行训练;2)算力规模首次扩展到了超过16000个H100 GPU,在 H10080GB(TDP为 700W)类型硬件上累计使用了 39.3M GPU 小时的计算;3)Meta将模型从16位(BF16)量化到8位(FP8)数值,有效地降低了所需的计算需求:4)
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中际旭创
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-23 16:39:06
【中信建投策略】耐心防守,跌出机会——市场下跌点评
今日市场出现普跌行情,尤其尾盘下跌加速,全天万得全A下跌2.31%,上证指数下跌1.65%,主要指数全部收跌。31个申万一级行业仅银行收红。对于当前市场的弱势,我们并不意外。在5·17地产新政出台后我们即在策略周报中提示“见好就收”,我的投资者情绪指数模型也在5月22日见顶,24日发出卖出信号,6月21日跌入恐慌区后未有明显改善。上周日的策略周报中,我们也提示“进攻点暂时稀缺”,强调要“收缩战线”,短期战术上宜以守为主,等待布局良机。 今日市场下跌,我认为主要有下面几个原因: 1、基本面因素:6
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宁德时代
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-23 13:25:27
【TF医药】DRG2.0版本政策跟踪点评:明确特例单议机制,提高基金结算效率
近期国家医保局发布《按病组(DRG)和病种分值(DIP)付费2.0版分组方案》,核心观点如下 1)此为常规的方案升级:从2019年开始国家医保局启动DRG试点,再到2021年制定三年行动机会,DRG一直在稳步推进中,本次对于分组方案做优化,一是在运行中的的实际需求做出回应,其次针对部分问题建立制度化机制(例如特例单议) 2)强调用好特例单议机制:方案明确提出对--因住院时间长、医疗费用高、新药耗新技术使用、复杂危重症或多学科联合诊疗等不适合按DRG/DIP标准支付的病例,医疗机构可自主申报特例单
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恒瑞医药
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-22 12:33:41
【东北军工新质生产力先锋】#安全自主可控—卫星先行
#安全自主可控—卫星先行 事件: 1.中共中央:健全提升产业链供应链韧性和#安全 水平制度,抓紧打造自主可控的产业链供应链;加快发展#战略威慑力量,大力发展#新域新质作战力量。 2.八月初垣信在太原发射第一批低轨通信卫星,低轨卫星产业拐点将至。 3.武汉:以“揭榜挂帅”“军令状”等方式支持可重复使用火箭研发等商业航天重大关键核心技术攻关。 4.长征12号首飞在即。 5.2023年StarLink升级军用版#星盾计划。 📖逻辑: 低时延、大速率等明显优势的#低轨卫星成为承载未来国家安全的重要基础
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上海瀚讯
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一路向北
2024-07-21 18:17:05
【转发】短期反弹进入尾声
上周市场如期延续反弹,沪深300指数周涨幅1.92%,上证综指周涨幅0.37%,中证500指数周涨幅-0.96%。市场在对重要会议的期盼中维持反弹态势,科技半导体板块形成局部阶段热点。 基本面上,市场开始定价特朗普交易,国内方面,6月经济数据整体延续了此前的出口、货币供应数据等的同比回落趋势但工业生产、社零消费环比出现了连续下跌后的企稳小反弹,短期基本面下行动力有所改善,但在地产方面仅有对517地产刺激政策的小幅止跌迹象,而7月最新一二线城市地产销售已再度显著走弱,这并不是一个太乐观的信号;但在
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宁德时代
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-21 15:23:50
【天风电新】雷军年度演讲-小米造车启示录-0720
为什么要造车 起因源于21年初小米手机”被制裁的危机",在70多天的产业调研之后,看到了"智能电动车是大势所趋汽车和消费电子行业正在快速融合”,同时也担心会像手机行业一样”赢家通吃,全球前五才能活下去”,所以一旦决定就要长期大量投入,至少投100亿美元,亲自下场。 如何造好车 第一性原理:思考小米汽车为谁而造--先造一辆"小米工程师想买的车”,特斯拉、34C的车主需要更好的理解与体验。 躬身入局:开车试驾、用户调研、学赛车、亲自参与冬测夏测、路测。统一思想、团队作战:22年春节后"连续开了21天
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宁德时代
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听风的韭菜
一路向北
2024-07-19 21:53:34
!!板块性机会,持续重点推荐【车机船】之轨交装备板块
需求确定,政策有推动! 1、铁路需求增长确定性高!24H1全国铁路完成固定资产投资3373亿元,同比增长10.6%,创历史同期新高;客运量增速18%+,客运量价齐升有拉动,本轮周期高铁更新替换/维修维保周期向上确定性高。 2、长期更新替换稳态需求比现在高。按照2035年规划,长期稳态车辆需求和线路设备需求超过目前相关公司业务,盈利能力提升,稳态业绩有保证。 3、长期出口有增量。从雅万高铁到长期的泛亚铁路(中缅、中泰、中越)、中欧班列等,海外有增量。 4、政策持续利好:从年初【老旧内燃机车替换】,
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中国中车
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