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买买买的大户
2025-08-27 17:23:17
科达利:机器人多产品储备,加速客户拓展,持续看好!
科达利:机器人多产品储备,加速客户拓展,持续看好! #产品:强调轻量化+节能属性,拓展摆线+执行器,下游客户反馈很好,并不断进行产品迭代,PEEK在做加工制程优化,摆线执行器25H2推出,26年人形领域预计有明显进展。 1)谐波减速器:重点推铝钢结构,减重30%,寿命和承载力下降不明显,peek材料做产品迭代,适配医疗、服务等领域,当前在做加工制程优化,突破成本+寿命的瓶颈。 2)摆线减速器:线切割+慢走丝+精磨工艺,公司目标做高减速比产品,对比同行有精度、减速比优势,并可实现降本,再下肢等场景
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科达利
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买买买的大户
2025-08-18 14:40:42
坚定强CALL洪都航空:军工β的核心龙头
没有一轮没有军工牛的牛市 而每一轮军工牛都有洪都牛作为旗帜 现在的调整,应是洪都崛起的最后一蹲,请重视! 洪都航空:军机+无人机+导弹的总装厂,迎来重磅变化。今年营收指引上调到(100亿,100%同比增长)。十五五期间有望达到200亿收入级别。 1、军贸:已是核心标的,2024年军贸收入达到(13亿+,占比25%);今年又获重磅变化,教练机、无人机军贸可期,均是几十亿级别订单。 2、导弹:KD系列化发展,重磅变化是某型战略导弹获重大突破。航弹老弹改总体单位,未来2年50亿级别订单。 3、无人机:
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洪都航空
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买买买的大户
2025-08-18 09:11:23
固态电池-新型粘结剂:预期差决定性能和量产的关键辅材,可期待技术红利期-
#粘结剂对固态电池工艺落地起到关键作用 传统液态电池粘结剂PVDF等依赖NMP溶剂分散,但该极性溶剂会与硫化物电解质反应。目前常用的干法粘结剂存在“添加量高-影响离子电导率vs添加量低-粘结力不足”两难。固态界面接触不足的问题目前依赖等静压设备,单批次耗时15分钟,可能需要重复数次,对电池生产效率、设备投资成本带来极大挑战。亟需开发针对固态电池的新型粘结剂。 #功能性粘结剂溢价能力强、有技术/产能红利期 电池厂、固态材料团队在加紧研发新型粘结剂,理想的粘结剂可防止活性材料脱落、抵抗电极体积膨胀、
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海辰药业
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买买买的大户
2025-08-15 13:19:08
重要钨精矿狂拉2000元!务必重视双子星
钨精矿价格更新:# 8月15日钨精矿价格跳涨2000元! 继7月底至8月上旬横盘之后,8月中旬开始钨精矿价格#连续五日持续上涨,现已达到20.3万元/吨。制造业即将迎来金九银十,需求提升背景下,钨精矿价格易涨难跌,新一轮涨价趋势已成。 观点更新:长期战略看好钨精矿双子星(中钨高新+厦门钨业)的价值重估,短期把握好钨精矿价格再次向上的趋势性投资机会,持续重点推荐中钨高新&厦门钨业。关于市值空间,欢迎与我们交流。 中钨高新:钨精矿双子星+AI PCB钻针双龙头,目标市值600亿。 厦门钨业:钨精矿双
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中钨高新
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2025-08-15 13:17:24
重视机器人主链的PEEK新晋公约数,海泰科
近期PEEK行情火热,我们建议多关注海泰科,一句话逻辑:卡位PEEK改性工艺到模具到注塑、国内外最头部客户已有直接性实质性进展、公司积极转型把机器人塑造第二曲线,媲美头部同行的能力和卡位但估值显著低估。 PEEK优势在哪里? # 核心工艺全覆盖: 公司主业是汽车注塑模具国内前三,模塑一体化能力非常突出,同时董事长和核心管理层是做PEEK材料出身,在改性PEEK有充足经验,目前已贯通了PEEK的改性工艺→模具→注塑全工艺。 # 最头部客户均已打通: 主业模具是特斯拉、小米、华为核心供应商,天然有客
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海泰科
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买买买的大户
2025-08-15 13:11:09
玻纤电子布新高点评:核心是AI全链的量产预期提前
今日玻纤电子布板块继续突破前高,我们判断核心仍是AI产业链整体量产预期提前,且整个产业链上下游排产相互印证加强了这一趋势。 #交换机用M9量产预期提前、Q布确定性提升。从产业链上看,近期PCB企业和核心Q布供应商排产均反馈1.6T交换机用M9量产预期有望提前,过去GB300配套交换机方案介于M8和M9之间,根据下游PCB厂家反馈交换机由于有更高的信息传输诉求将有望率先用上M9产品,有望带动Q布放量提前。目前我们预计年底核心两家Q布企业产能均有望提升至20万米/月,实际需求或更高,但实际放量要看Q
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国际复材
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2025-08-14 09:13:32
【东吴电新】祥鑫科技:机器人灵巧手+AI服务器加速布局,新业务弹性空间大
#机器人灵巧手+AI服务器新进展: 1,富土康计划服务器产线上女娲机器人,公司正筹划灵巧手产线,或将供货灵巧手。 2,,通过富土康,公司有望获取英伟达液冷服务器壳+支撑件+液冷板部分订单(价值量0.8-1.2w美元/台),正在越南建设配套产线。 #持续完善人形领域业务生态 祥鑫科技与广东省科学院智能制造研究院、三度(佛山)智能科技有限公司等单位签订合作,并战略投资了女娲机器人(持股1.2596)、天肌科技(持股1296),初步完善了公司在人形机器人领域的业务生态,形成了包括但不限于灵巧手、轻量化
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祥鑫科技
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2025-08-14 09:10:23
【天风电新】芯片电感及铂科新材观点
近期路演,关于这个赛道讨论最多的还是怎么理解估值,会不会太贵? 在新能源时代,学到过一种投资范式--买入时代绕不开的公司。我想可用来借鉴表达我们的观点,有的"贵”是一种静态结果,核心还是看增长的持续性-背后的本质是格局,也就是时代绕不饶的开。 第一,astc明年增量大,芯片电感是asic里0-1的环节,增速最猛,而as0角度,mv是分立式单颗芯片电感3元、asic均为模组式,目前小批量价格12元,公司预计大批量69元,#从这点看,公司也是给了一个最保守的预期,大概率有望超预期。 第二,为什么“绕
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铂科新材
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2025-08-14 09:05:18
商业航天板块有望迎来密集催化窗口期
1,我国近期商业航天企业上市进展提速,8月13日中科宇航正式启动IPO辅导备案,继蓝箭航天、屹信航天后第三家商业航天公司。 2,本周星网有望再现一周三发高密度发射8月13日海南长五8、8月15日朱雀2E(有望发射星网手机直连试验星)、8月17日长六甲,朱雀2E有望成为首发参与卫星联网建设的民商火箭。 3,海内外公司财报季,臻潘科技上半年业绩超预期,AST Spacemobie确认明年45-60颗手机直连卫星组网计划,在卫星高速组网背景下,产业链有望持续党现业绩 ,4,力箭二号、朱雀二号新火箭首发
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超捷股份
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2025-08-05 09:02:27
人形机器人全产品线布局 重视代工产业链机会
市场对于舍弗勒的认知主要在丝杠供应商、但舍弗勒已构建起执行器-减速器-丝杠-轴承全产品线、是人形机器人领域布局最明确的GlobalTier1 # 定位人形机器人核心供应商、计划在中国落地机器人公司 舍弗勒人形机器人业务总裁David Kehr表示,舍弗勒目标是成为人形机器人制造商的强大技术合作伙伴。舍弗勒中国区CEO张艺林表示,舍弗勒计划在中国落地一家机器人公司。 # 参股Agility、计划工厂中批量部署人形机器人 24年11月,舍弗勒参股Agility Robotics,并计划到2030年在
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五洲新春
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2025-08-05 08:59:32
20250805人形机器人市场新信息汇总
以下信息为市场传言汇总,未经二次加工,不代表个人观点,不构成投资建议,请谨慎参考。 1、主流标的 【唯万密封】提供人形机器人专用密封件+固态油散热材料,是少数耗材型供应商,合计ASP 2000-3000每台,已对接T供应链。 【蓝思科技】承接智元机器人全系列项目,入股其子公司浙江智鼎,聚焦AI+机器人。为多家中外人形机器人厂商提供头部模组、灵巧手、结构件等,正向北美客户送样并进入定点周期,预计后续大批量出货。 【华辰装备】磨床为丝杠精度核心环节,与福立旺、豪能合作,正迎来设备需求爆发,具备结构性
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梦网科技
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2025-07-31 10:34:01
【光大科技|AI跟踪】META和微软靓丽财报发布
微软盘后大涨8%,第二家市值4万亿美元。微软CY25Q2资本开支242亿美元,创单季度历史新高,环比重回增长;FY26Q1(CY25Q3)资本开支将超过300亿美元。微软FY25Q4(CY25Q2)收入同比增长18%,2023年末以来最快季度增速,EPS同比增长24%,均超预期。微软FY25Q4(CY25Q2)的Azure收入同比增长39%;FY2025的Azure收入超过750亿美元,同比增长34%;收入增速显著高于FY2025微软总收入2817亿美元的增速15%。 META盘后大涨12%。2
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2025-07-25 15:51:33
持续推荐光刻机板块,看好上游产业链相关公司
持续推荐光刻机板块,看好上游产业链相关公司 1.特朗p政府发布《美国AI行动计划 》 2.光刻机作为芯片制造环节的核心设备,在半导体设备市场占比接近25%,全球300亿美金,整体市场长期被海外厂商ASML、尼康、佳能垄断,目前光刻机国产化率极低,实现光刻机的国产替代具有重大战略意义。 3.从上游光学零部件环境看到国产光刻机推进速度持续加快,例如茂莱深度绑定上海微,在i线光刻机方面已批量出货,在DUV方面进展顺利,预计突破后单机价值量实现数倍提升,远期成长空间巨大;波长深度绑定H大客户,在EUV
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福晶科技
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买买买的大户
2025-06-30 13:31:07
rwa资产上链核心:AIoT数据采集
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买买买的大户
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周五关系光刻机:产业再次出现积极变化
速递: GKJ:产业再次出现积极变化,持续重点推荐【华西机械】 1、国产GKJ再次交付下游客户,国产GKJ进展顺利?我们反复强调2025年的GKJ产业正在发生质变,浸没式GKJ量产机台上产线验证是重要信号,25Q1头部存储和逻辑客户均有发机,初步测试效果反馈良好。近期我们跟踪了解到,已向某逻辑客户交付第二台国产GKJ,表明首台测试结果良好,且预计相关配套track等同步国产化, GKJ产业持续积极变化,参考半导体设备验证周期,GKJ产业的未来1-2年的发展是确定的。 2、板块利空充分交易,自主可
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中旗新材
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科达利:机器人多产品储备,加速客户拓展,持续看好!
科达利:机器人多产品储备,加速客户拓展,持续看好! #产品:强调轻量化+节能属性,拓展摆线+执行器,下游客户反馈很好,并不断进行产品迭代,PEEK在做加工制程优化,摆线执行器25H2推出,26年人形领域预计有明显进展。 1)谐波减速器:重点推铝钢结构,减重30%,寿命和承载力下降不明显,peek材料做产品迭代,适配医疗、服务等领域,当前在做加工制程优化,突破成本+寿命的瓶颈。 2)摆线减速器:线切割+慢走丝+精磨工艺,公司目标做高减速比产品,对比同行有精度、减速比优势,并可实现降本,再下肢等场景
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坚定强CALL洪都航空:军工β的核心龙头
没有一轮没有军工牛的牛市 而每一轮军工牛都有洪都牛作为旗帜 现在的调整,应是洪都崛起的最后一蹲,请重视! 洪都航空:军机+无人机+导弹的总装厂,迎来重磅变化。今年营收指引上调到(100亿,100%同比增长)。十五五期间有望达到200亿收入级别。 1、军贸:已是核心标的,2024年军贸收入达到(13亿+,占比25%);今年又获重磅变化,教练机、无人机军贸可期,均是几十亿级别订单。 2、导弹:KD系列化发展,重磅变化是某型战略导弹获重大突破。航弹老弹改总体单位,未来2年50亿级别订单。 3、无人机:
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固态电池-新型粘结剂:预期差决定性能和量产的关键辅材,可期待技术红利期-
#粘结剂对固态电池工艺落地起到关键作用 传统液态电池粘结剂PVDF等依赖NMP溶剂分散,但该极性溶剂会与硫化物电解质反应。目前常用的干法粘结剂存在“添加量高-影响离子电导率vs添加量低-粘结力不足”两难。固态界面接触不足的问题目前依赖等静压设备,单批次耗时15分钟,可能需要重复数次,对电池生产效率、设备投资成本带来极大挑战。亟需开发针对固态电池的新型粘结剂。 #功能性粘结剂溢价能力强、有技术/产能红利期 电池厂、固态材料团队在加紧研发新型粘结剂,理想的粘结剂可防止活性材料脱落、抵抗电极体积膨胀、
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重要钨精矿狂拉2000元!务必重视双子星
钨精矿价格更新:# 8月15日钨精矿价格跳涨2000元! 继7月底至8月上旬横盘之后,8月中旬开始钨精矿价格#连续五日持续上涨,现已达到20.3万元/吨。制造业即将迎来金九银十,需求提升背景下,钨精矿价格易涨难跌,新一轮涨价趋势已成。 观点更新:长期战略看好钨精矿双子星(中钨高新+厦门钨业)的价值重估,短期把握好钨精矿价格再次向上的趋势性投资机会,持续重点推荐中钨高新&厦门钨业。关于市值空间,欢迎与我们交流。 中钨高新:钨精矿双子星+AI PCB钻针双龙头,目标市值600亿。 厦门钨业:钨精矿双
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重视机器人主链的PEEK新晋公约数,海泰科
近期PEEK行情火热,我们建议多关注海泰科,一句话逻辑:卡位PEEK改性工艺到模具到注塑、国内外最头部客户已有直接性实质性进展、公司积极转型把机器人塑造第二曲线,媲美头部同行的能力和卡位但估值显著低估。 PEEK优势在哪里? # 核心工艺全覆盖: 公司主业是汽车注塑模具国内前三,模塑一体化能力非常突出,同时董事长和核心管理层是做PEEK材料出身,在改性PEEK有充足经验,目前已贯通了PEEK的改性工艺→模具→注塑全工艺。 # 最头部客户均已打通: 主业模具是特斯拉、小米、华为核心供应商,天然有客
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玻纤电子布新高点评:核心是AI全链的量产预期提前
今日玻纤电子布板块继续突破前高,我们判断核心仍是AI产业链整体量产预期提前,且整个产业链上下游排产相互印证加强了这一趋势。 #交换机用M9量产预期提前、Q布确定性提升。从产业链上看,近期PCB企业和核心Q布供应商排产均反馈1.6T交换机用M9量产预期有望提前,过去GB300配套交换机方案介于M8和M9之间,根据下游PCB厂家反馈交换机由于有更高的信息传输诉求将有望率先用上M9产品,有望带动Q布放量提前。目前我们预计年底核心两家Q布企业产能均有望提升至20万米/月,实际需求或更高,但实际放量要看Q
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【东吴电新】祥鑫科技:机器人灵巧手+AI服务器加速布局,新业务弹性空间大
#机器人灵巧手+AI服务器新进展: 1,富土康计划服务器产线上女娲机器人,公司正筹划灵巧手产线,或将供货灵巧手。 2,,通过富土康,公司有望获取英伟达液冷服务器壳+支撑件+液冷板部分订单(价值量0.8-1.2w美元/台),正在越南建设配套产线。 #持续完善人形领域业务生态 祥鑫科技与广东省科学院智能制造研究院、三度(佛山)智能科技有限公司等单位签订合作,并战略投资了女娲机器人(持股1.2596)、天肌科技(持股1296),初步完善了公司在人形机器人领域的业务生态,形成了包括但不限于灵巧手、轻量化
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【天风电新】芯片电感及铂科新材观点
近期路演,关于这个赛道讨论最多的还是怎么理解估值,会不会太贵? 在新能源时代,学到过一种投资范式--买入时代绕不开的公司。我想可用来借鉴表达我们的观点,有的"贵”是一种静态结果,核心还是看增长的持续性-背后的本质是格局,也就是时代绕不饶的开。 第一,astc明年增量大,芯片电感是asic里0-1的环节,增速最猛,而as0角度,mv是分立式单颗芯片电感3元、asic均为模组式,目前小批量价格12元,公司预计大批量69元,#从这点看,公司也是给了一个最保守的预期,大概率有望超预期。 第二,为什么“绕
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商业航天板块有望迎来密集催化窗口期
1,我国近期商业航天企业上市进展提速,8月13日中科宇航正式启动IPO辅导备案,继蓝箭航天、屹信航天后第三家商业航天公司。 2,本周星网有望再现一周三发高密度发射8月13日海南长五8、8月15日朱雀2E(有望发射星网手机直连试验星)、8月17日长六甲,朱雀2E有望成为首发参与卫星联网建设的民商火箭。 3,海内外公司财报季,臻潘科技上半年业绩超预期,AST Spacemobie确认明年45-60颗手机直连卫星组网计划,在卫星高速组网背景下,产业链有望持续党现业绩 ,4,力箭二号、朱雀二号新火箭首发
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人形机器人全产品线布局 重视代工产业链机会
市场对于舍弗勒的认知主要在丝杠供应商、但舍弗勒已构建起执行器-减速器-丝杠-轴承全产品线、是人形机器人领域布局最明确的GlobalTier1 # 定位人形机器人核心供应商、计划在中国落地机器人公司 舍弗勒人形机器人业务总裁David Kehr表示,舍弗勒目标是成为人形机器人制造商的强大技术合作伙伴。舍弗勒中国区CEO张艺林表示,舍弗勒计划在中国落地一家机器人公司。 # 参股Agility、计划工厂中批量部署人形机器人 24年11月,舍弗勒参股Agility Robotics,并计划到2030年在
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20250805人形机器人市场新信息汇总
以下信息为市场传言汇总,未经二次加工,不代表个人观点,不构成投资建议,请谨慎参考。 1、主流标的 【唯万密封】提供人形机器人专用密封件+固态油散热材料,是少数耗材型供应商,合计ASP 2000-3000每台,已对接T供应链。 【蓝思科技】承接智元机器人全系列项目,入股其子公司浙江智鼎,聚焦AI+机器人。为多家中外人形机器人厂商提供头部模组、灵巧手、结构件等,正向北美客户送样并进入定点周期,预计后续大批量出货。 【华辰装备】磨床为丝杠精度核心环节,与福立旺、豪能合作,正迎来设备需求爆发,具备结构性
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【光大科技|AI跟踪】META和微软靓丽财报发布
微软盘后大涨8%,第二家市值4万亿美元。微软CY25Q2资本开支242亿美元,创单季度历史新高,环比重回增长;FY26Q1(CY25Q3)资本开支将超过300亿美元。微软FY25Q4(CY25Q2)收入同比增长18%,2023年末以来最快季度增速,EPS同比增长24%,均超预期。微软FY25Q4(CY25Q2)的Azure收入同比增长39%;FY2025的Azure收入超过750亿美元,同比增长34%;收入增速显著高于FY2025微软总收入2817亿美元的增速15%。 META盘后大涨12%。2
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持续推荐光刻机板块,看好上游产业链相关公司
持续推荐光刻机板块,看好上游产业链相关公司 1.特朗p政府发布《美国AI行动计划 》 2.光刻机作为芯片制造环节的核心设备,在半导体设备市场占比接近25%,全球300亿美金,整体市场长期被海外厂商ASML、尼康、佳能垄断,目前光刻机国产化率极低,实现光刻机的国产替代具有重大战略意义。 3.从上游光学零部件环境看到国产光刻机推进速度持续加快,例如茂莱深度绑定上海微,在i线光刻机方面已批量出货,在DUV方面进展顺利,预计突破后单机价值量实现数倍提升,远期成长空间巨大;波长深度绑定H大客户,在EUV
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rwa资产上链核心:AIoT数据采集
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周五关系光刻机:产业再次出现积极变化
速递: GKJ:产业再次出现积极变化,持续重点推荐【华西机械】 1、国产GKJ再次交付下游客户,国产GKJ进展顺利?我们反复强调2025年的GKJ产业正在发生质变,浸没式GKJ量产机台上产线验证是重要信号,25Q1头部存储和逻辑客户均有发机,初步测试效果反馈良好。近期我们跟踪了解到,已向某逻辑客户交付第二台国产GKJ,表明首台测试结果良好,且预计相关配套track等同步国产化, GKJ产业持续积极变化,参考半导体设备验证周期,GKJ产业的未来1-2年的发展是确定的。 2、板块利空充分交易,自主可
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买买买的大户
2025-08-27 17:23:17
科达利:机器人多产品储备,加速客户拓展,持续看好!
科达利:机器人多产品储备,加速客户拓展,持续看好! #产品:强调轻量化+节能属性,拓展摆线+执行器,下游客户反馈很好,并不断进行产品迭代,PEEK在做加工制程优化,摆线执行器25H2推出,26年人形领域预计有明显进展。 1)谐波减速器:重点推铝钢结构,减重30%,寿命和承载力下降不明显,peek材料做产品迭代,适配医疗、服务等领域,当前在做加工制程优化,突破成本+寿命的瓶颈。 2)摆线减速器:线切割+慢走丝+精磨工艺,公司目标做高减速比产品,对比同行有精度、减速比优势,并可实现降本,再下肢等场景
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科达利
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2025-08-18 14:40:42
坚定强CALL洪都航空:军工β的核心龙头
没有一轮没有军工牛的牛市 而每一轮军工牛都有洪都牛作为旗帜 现在的调整,应是洪都崛起的最后一蹲,请重视! 洪都航空:军机+无人机+导弹的总装厂,迎来重磅变化。今年营收指引上调到(100亿,100%同比增长)。十五五期间有望达到200亿收入级别。 1、军贸:已是核心标的,2024年军贸收入达到(13亿+,占比25%);今年又获重磅变化,教练机、无人机军贸可期,均是几十亿级别订单。 2、导弹:KD系列化发展,重磅变化是某型战略导弹获重大突破。航弹老弹改总体单位,未来2年50亿级别订单。 3、无人机:
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洪都航空
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2025-08-18 09:11:23
固态电池-新型粘结剂:预期差决定性能和量产的关键辅材,可期待技术红利期-
#粘结剂对固态电池工艺落地起到关键作用 传统液态电池粘结剂PVDF等依赖NMP溶剂分散,但该极性溶剂会与硫化物电解质反应。目前常用的干法粘结剂存在“添加量高-影响离子电导率vs添加量低-粘结力不足”两难。固态界面接触不足的问题目前依赖等静压设备,单批次耗时15分钟,可能需要重复数次,对电池生产效率、设备投资成本带来极大挑战。亟需开发针对固态电池的新型粘结剂。 #功能性粘结剂溢价能力强、有技术/产能红利期 电池厂、固态材料团队在加紧研发新型粘结剂,理想的粘结剂可防止活性材料脱落、抵抗电极体积膨胀、
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海辰药业
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2025-08-15 13:19:08
重要钨精矿狂拉2000元!务必重视双子星
钨精矿价格更新:# 8月15日钨精矿价格跳涨2000元! 继7月底至8月上旬横盘之后,8月中旬开始钨精矿价格#连续五日持续上涨,现已达到20.3万元/吨。制造业即将迎来金九银十,需求提升背景下,钨精矿价格易涨难跌,新一轮涨价趋势已成。 观点更新:长期战略看好钨精矿双子星(中钨高新+厦门钨业)的价值重估,短期把握好钨精矿价格再次向上的趋势性投资机会,持续重点推荐中钨高新&厦门钨业。关于市值空间,欢迎与我们交流。 中钨高新:钨精矿双子星+AI PCB钻针双龙头,目标市值600亿。 厦门钨业:钨精矿双
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中钨高新
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2025-08-15 13:17:24
重视机器人主链的PEEK新晋公约数,海泰科
近期PEEK行情火热,我们建议多关注海泰科,一句话逻辑:卡位PEEK改性工艺到模具到注塑、国内外最头部客户已有直接性实质性进展、公司积极转型把机器人塑造第二曲线,媲美头部同行的能力和卡位但估值显著低估。 PEEK优势在哪里? # 核心工艺全覆盖: 公司主业是汽车注塑模具国内前三,模塑一体化能力非常突出,同时董事长和核心管理层是做PEEK材料出身,在改性PEEK有充足经验,目前已贯通了PEEK的改性工艺→模具→注塑全工艺。 # 最头部客户均已打通: 主业模具是特斯拉、小米、华为核心供应商,天然有客
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2025-08-15 13:11:09
玻纤电子布新高点评:核心是AI全链的量产预期提前
今日玻纤电子布板块继续突破前高,我们判断核心仍是AI产业链整体量产预期提前,且整个产业链上下游排产相互印证加强了这一趋势。 #交换机用M9量产预期提前、Q布确定性提升。从产业链上看,近期PCB企业和核心Q布供应商排产均反馈1.6T交换机用M9量产预期有望提前,过去GB300配套交换机方案介于M8和M9之间,根据下游PCB厂家反馈交换机由于有更高的信息传输诉求将有望率先用上M9产品,有望带动Q布放量提前。目前我们预计年底核心两家Q布企业产能均有望提升至20万米/月,实际需求或更高,但实际放量要看Q
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2025-08-14 09:13:32
【东吴电新】祥鑫科技:机器人灵巧手+AI服务器加速布局,新业务弹性空间大
#机器人灵巧手+AI服务器新进展: 1,富土康计划服务器产线上女娲机器人,公司正筹划灵巧手产线,或将供货灵巧手。 2,,通过富土康,公司有望获取英伟达液冷服务器壳+支撑件+液冷板部分订单(价值量0.8-1.2w美元/台),正在越南建设配套产线。 #持续完善人形领域业务生态 祥鑫科技与广东省科学院智能制造研究院、三度(佛山)智能科技有限公司等单位签订合作,并战略投资了女娲机器人(持股1.2596)、天肌科技(持股1296),初步完善了公司在人形机器人领域的业务生态,形成了包括但不限于灵巧手、轻量化
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2025-08-14 09:10:23
【天风电新】芯片电感及铂科新材观点
近期路演,关于这个赛道讨论最多的还是怎么理解估值,会不会太贵? 在新能源时代,学到过一种投资范式--买入时代绕不开的公司。我想可用来借鉴表达我们的观点,有的"贵”是一种静态结果,核心还是看增长的持续性-背后的本质是格局,也就是时代绕不饶的开。 第一,astc明年增量大,芯片电感是asic里0-1的环节,增速最猛,而as0角度,mv是分立式单颗芯片电感3元、asic均为模组式,目前小批量价格12元,公司预计大批量69元,#从这点看,公司也是给了一个最保守的预期,大概率有望超预期。 第二,为什么“绕
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2025-08-14 09:05:18
商业航天板块有望迎来密集催化窗口期
1,我国近期商业航天企业上市进展提速,8月13日中科宇航正式启动IPO辅导备案,继蓝箭航天、屹信航天后第三家商业航天公司。 2,本周星网有望再现一周三发高密度发射8月13日海南长五8、8月15日朱雀2E(有望发射星网手机直连试验星)、8月17日长六甲,朱雀2E有望成为首发参与卫星联网建设的民商火箭。 3,海内外公司财报季,臻潘科技上半年业绩超预期,AST Spacemobie确认明年45-60颗手机直连卫星组网计划,在卫星高速组网背景下,产业链有望持续党现业绩 ,4,力箭二号、朱雀二号新火箭首发
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超捷股份
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2025-08-05 09:02:27
人形机器人全产品线布局 重视代工产业链机会
市场对于舍弗勒的认知主要在丝杠供应商、但舍弗勒已构建起执行器-减速器-丝杠-轴承全产品线、是人形机器人领域布局最明确的GlobalTier1 # 定位人形机器人核心供应商、计划在中国落地机器人公司 舍弗勒人形机器人业务总裁David Kehr表示,舍弗勒目标是成为人形机器人制造商的强大技术合作伙伴。舍弗勒中国区CEO张艺林表示,舍弗勒计划在中国落地一家机器人公司。 # 参股Agility、计划工厂中批量部署人形机器人 24年11月,舍弗勒参股Agility Robotics,并计划到2030年在
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五洲新春
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2025-08-05 08:59:32
20250805人形机器人市场新信息汇总
以下信息为市场传言汇总,未经二次加工,不代表个人观点,不构成投资建议,请谨慎参考。 1、主流标的 【唯万密封】提供人形机器人专用密封件+固态油散热材料,是少数耗材型供应商,合计ASP 2000-3000每台,已对接T供应链。 【蓝思科技】承接智元机器人全系列项目,入股其子公司浙江智鼎,聚焦AI+机器人。为多家中外人形机器人厂商提供头部模组、灵巧手、结构件等,正向北美客户送样并进入定点周期,预计后续大批量出货。 【华辰装备】磨床为丝杠精度核心环节,与福立旺、豪能合作,正迎来设备需求爆发,具备结构性
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2025-07-31 10:34:01
【光大科技|AI跟踪】META和微软靓丽财报发布
微软盘后大涨8%,第二家市值4万亿美元。微软CY25Q2资本开支242亿美元,创单季度历史新高,环比重回增长;FY26Q1(CY25Q3)资本开支将超过300亿美元。微软FY25Q4(CY25Q2)收入同比增长18%,2023年末以来最快季度增速,EPS同比增长24%,均超预期。微软FY25Q4(CY25Q2)的Azure收入同比增长39%;FY2025的Azure收入超过750亿美元,同比增长34%;收入增速显著高于FY2025微软总收入2817亿美元的增速15%。 META盘后大涨12%。2
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2025-07-25 15:51:33
持续推荐光刻机板块,看好上游产业链相关公司
持续推荐光刻机板块,看好上游产业链相关公司 1.特朗p政府发布《美国AI行动计划 》 2.光刻机作为芯片制造环节的核心设备,在半导体设备市场占比接近25%,全球300亿美金,整体市场长期被海外厂商ASML、尼康、佳能垄断,目前光刻机国产化率极低,实现光刻机的国产替代具有重大战略意义。 3.从上游光学零部件环境看到国产光刻机推进速度持续加快,例如茂莱深度绑定上海微,在i线光刻机方面已批量出货,在DUV方面进展顺利,预计突破后单机价值量实现数倍提升,远期成长空间巨大;波长深度绑定H大客户,在EUV
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福晶科技
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2025-06-30 13:31:07
rwa资产上链核心:AIoT数据采集
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2025-06-20 11:03:48
周五关系光刻机:产业再次出现积极变化
速递: GKJ:产业再次出现积极变化,持续重点推荐【华西机械】 1、国产GKJ再次交付下游客户,国产GKJ进展顺利?我们反复强调2025年的GKJ产业正在发生质变,浸没式GKJ量产机台上产线验证是重要信号,25Q1头部存储和逻辑客户均有发机,初步测试效果反馈良好。近期我们跟踪了解到,已向某逻辑客户交付第二台国产GKJ,表明首台测试结果良好,且预计相关配套track等同步国产化, GKJ产业持续积极变化,参考半导体设备验证周期,GKJ产业的未来1-2年的发展是确定的。 2、板块利空充分交易,自主可
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中旗新材
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科达利:机器人多产品储备,加速客户拓展,持续看好!
科达利:机器人多产品储备,加速客户拓展,持续看好! #产品:强调轻量化+节能属性,拓展摆线+执行器,下游客户反馈很好,并不断进行产品迭代,PEEK在做加工制程优化,摆线执行器25H2推出,26年人形领域预计有明显进展。 1)谐波减速器:重点推铝钢结构,减重30%,寿命和承载力下降不明显,peek材料做产品迭代,适配医疗、服务等领域,当前在做加工制程优化,突破成本+寿命的瓶颈。 2)摆线减速器:线切割+慢走丝+精磨工艺,公司目标做高减速比产品,对比同行有精度、减速比优势,并可实现降本,再下肢等场景
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坚定强CALL洪都航空:军工β的核心龙头
没有一轮没有军工牛的牛市 而每一轮军工牛都有洪都牛作为旗帜 现在的调整,应是洪都崛起的最后一蹲,请重视! 洪都航空:军机+无人机+导弹的总装厂,迎来重磅变化。今年营收指引上调到(100亿,100%同比增长)。十五五期间有望达到200亿收入级别。 1、军贸:已是核心标的,2024年军贸收入达到(13亿+,占比25%);今年又获重磅变化,教练机、无人机军贸可期,均是几十亿级别订单。 2、导弹:KD系列化发展,重磅变化是某型战略导弹获重大突破。航弹老弹改总体单位,未来2年50亿级别订单。 3、无人机:
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固态电池-新型粘结剂:预期差决定性能和量产的关键辅材,可期待技术红利期-
#粘结剂对固态电池工艺落地起到关键作用 传统液态电池粘结剂PVDF等依赖NMP溶剂分散,但该极性溶剂会与硫化物电解质反应。目前常用的干法粘结剂存在“添加量高-影响离子电导率vs添加量低-粘结力不足”两难。固态界面接触不足的问题目前依赖等静压设备,单批次耗时15分钟,可能需要重复数次,对电池生产效率、设备投资成本带来极大挑战。亟需开发针对固态电池的新型粘结剂。 #功能性粘结剂溢价能力强、有技术/产能红利期 电池厂、固态材料团队在加紧研发新型粘结剂,理想的粘结剂可防止活性材料脱落、抵抗电极体积膨胀、
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重要钨精矿狂拉2000元!务必重视双子星
钨精矿价格更新:# 8月15日钨精矿价格跳涨2000元! 继7月底至8月上旬横盘之后,8月中旬开始钨精矿价格#连续五日持续上涨,现已达到20.3万元/吨。制造业即将迎来金九银十,需求提升背景下,钨精矿价格易涨难跌,新一轮涨价趋势已成。 观点更新:长期战略看好钨精矿双子星(中钨高新+厦门钨业)的价值重估,短期把握好钨精矿价格再次向上的趋势性投资机会,持续重点推荐中钨高新&厦门钨业。关于市值空间,欢迎与我们交流。 中钨高新:钨精矿双子星+AI PCB钻针双龙头,目标市值600亿。 厦门钨业:钨精矿双
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重视机器人主链的PEEK新晋公约数,海泰科
近期PEEK行情火热,我们建议多关注海泰科,一句话逻辑:卡位PEEK改性工艺到模具到注塑、国内外最头部客户已有直接性实质性进展、公司积极转型把机器人塑造第二曲线,媲美头部同行的能力和卡位但估值显著低估。 PEEK优势在哪里? # 核心工艺全覆盖: 公司主业是汽车注塑模具国内前三,模塑一体化能力非常突出,同时董事长和核心管理层是做PEEK材料出身,在改性PEEK有充足经验,目前已贯通了PEEK的改性工艺→模具→注塑全工艺。 # 最头部客户均已打通: 主业模具是特斯拉、小米、华为核心供应商,天然有客
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玻纤电子布新高点评:核心是AI全链的量产预期提前
今日玻纤电子布板块继续突破前高,我们判断核心仍是AI产业链整体量产预期提前,且整个产业链上下游排产相互印证加强了这一趋势。 #交换机用M9量产预期提前、Q布确定性提升。从产业链上看,近期PCB企业和核心Q布供应商排产均反馈1.6T交换机用M9量产预期有望提前,过去GB300配套交换机方案介于M8和M9之间,根据下游PCB厂家反馈交换机由于有更高的信息传输诉求将有望率先用上M9产品,有望带动Q布放量提前。目前我们预计年底核心两家Q布企业产能均有望提升至20万米/月,实际需求或更高,但实际放量要看Q
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【东吴电新】祥鑫科技:机器人灵巧手+AI服务器加速布局,新业务弹性空间大
#机器人灵巧手+AI服务器新进展: 1,富土康计划服务器产线上女娲机器人,公司正筹划灵巧手产线,或将供货灵巧手。 2,,通过富土康,公司有望获取英伟达液冷服务器壳+支撑件+液冷板部分订单(价值量0.8-1.2w美元/台),正在越南建设配套产线。 #持续完善人形领域业务生态 祥鑫科技与广东省科学院智能制造研究院、三度(佛山)智能科技有限公司等单位签订合作,并战略投资了女娲机器人(持股1.2596)、天肌科技(持股1296),初步完善了公司在人形机器人领域的业务生态,形成了包括但不限于灵巧手、轻量化
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【天风电新】芯片电感及铂科新材观点
近期路演,关于这个赛道讨论最多的还是怎么理解估值,会不会太贵? 在新能源时代,学到过一种投资范式--买入时代绕不开的公司。我想可用来借鉴表达我们的观点,有的"贵”是一种静态结果,核心还是看增长的持续性-背后的本质是格局,也就是时代绕不饶的开。 第一,astc明年增量大,芯片电感是asic里0-1的环节,增速最猛,而as0角度,mv是分立式单颗芯片电感3元、asic均为模组式,目前小批量价格12元,公司预计大批量69元,#从这点看,公司也是给了一个最保守的预期,大概率有望超预期。 第二,为什么“绕
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商业航天板块有望迎来密集催化窗口期
1,我国近期商业航天企业上市进展提速,8月13日中科宇航正式启动IPO辅导备案,继蓝箭航天、屹信航天后第三家商业航天公司。 2,本周星网有望再现一周三发高密度发射8月13日海南长五8、8月15日朱雀2E(有望发射星网手机直连试验星)、8月17日长六甲,朱雀2E有望成为首发参与卫星联网建设的民商火箭。 3,海内外公司财报季,臻潘科技上半年业绩超预期,AST Spacemobie确认明年45-60颗手机直连卫星组网计划,在卫星高速组网背景下,产业链有望持续党现业绩 ,4,力箭二号、朱雀二号新火箭首发
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人形机器人全产品线布局 重视代工产业链机会
市场对于舍弗勒的认知主要在丝杠供应商、但舍弗勒已构建起执行器-减速器-丝杠-轴承全产品线、是人形机器人领域布局最明确的GlobalTier1 # 定位人形机器人核心供应商、计划在中国落地机器人公司 舍弗勒人形机器人业务总裁David Kehr表示,舍弗勒目标是成为人形机器人制造商的强大技术合作伙伴。舍弗勒中国区CEO张艺林表示,舍弗勒计划在中国落地一家机器人公司。 # 参股Agility、计划工厂中批量部署人形机器人 24年11月,舍弗勒参股Agility Robotics,并计划到2030年在
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20250805人形机器人市场新信息汇总
以下信息为市场传言汇总,未经二次加工,不代表个人观点,不构成投资建议,请谨慎参考。 1、主流标的 【唯万密封】提供人形机器人专用密封件+固态油散热材料,是少数耗材型供应商,合计ASP 2000-3000每台,已对接T供应链。 【蓝思科技】承接智元机器人全系列项目,入股其子公司浙江智鼎,聚焦AI+机器人。为多家中外人形机器人厂商提供头部模组、灵巧手、结构件等,正向北美客户送样并进入定点周期,预计后续大批量出货。 【华辰装备】磨床为丝杠精度核心环节,与福立旺、豪能合作,正迎来设备需求爆发,具备结构性
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【光大科技|AI跟踪】META和微软靓丽财报发布
微软盘后大涨8%,第二家市值4万亿美元。微软CY25Q2资本开支242亿美元,创单季度历史新高,环比重回增长;FY26Q1(CY25Q3)资本开支将超过300亿美元。微软FY25Q4(CY25Q2)收入同比增长18%,2023年末以来最快季度增速,EPS同比增长24%,均超预期。微软FY25Q4(CY25Q2)的Azure收入同比增长39%;FY2025的Azure收入超过750亿美元,同比增长34%;收入增速显著高于FY2025微软总收入2817亿美元的增速15%。 META盘后大涨12%。2
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持续推荐光刻机板块,看好上游产业链相关公司
持续推荐光刻机板块,看好上游产业链相关公司 1.特朗p政府发布《美国AI行动计划 》 2.光刻机作为芯片制造环节的核心设备,在半导体设备市场占比接近25%,全球300亿美金,整体市场长期被海外厂商ASML、尼康、佳能垄断,目前光刻机国产化率极低,实现光刻机的国产替代具有重大战略意义。 3.从上游光学零部件环境看到国产光刻机推进速度持续加快,例如茂莱深度绑定上海微,在i线光刻机方面已批量出货,在DUV方面进展顺利,预计突破后单机价值量实现数倍提升,远期成长空间巨大;波长深度绑定H大客户,在EUV
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rwa资产上链核心:AIoT数据采集
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周五关系光刻机:产业再次出现积极变化
速递: GKJ:产业再次出现积极变化,持续重点推荐【华西机械】 1、国产GKJ再次交付下游客户,国产GKJ进展顺利?我们反复强调2025年的GKJ产业正在发生质变,浸没式GKJ量产机台上产线验证是重要信号,25Q1头部存储和逻辑客户均有发机,初步测试效果反馈良好。近期我们跟踪了解到,已向某逻辑客户交付第二台国产GKJ,表明首台测试结果良好,且预计相关配套track等同步国产化, GKJ产业持续积极变化,参考半导体设备验证周期,GKJ产业的未来1-2年的发展是确定的。 2、板块利空充分交易,自主可
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2025-08-27 17:23:17
科达利:机器人多产品储备,加速客户拓展,持续看好!
科达利:机器人多产品储备,加速客户拓展,持续看好! #产品:强调轻量化+节能属性,拓展摆线+执行器,下游客户反馈很好,并不断进行产品迭代,PEEK在做加工制程优化,摆线执行器25H2推出,26年人形领域预计有明显进展。 1)谐波减速器:重点推铝钢结构,减重30%,寿命和承载力下降不明显,peek材料做产品迭代,适配医疗、服务等领域,当前在做加工制程优化,突破成本+寿命的瓶颈。 2)摆线减速器:线切割+慢走丝+精磨工艺,公司目标做高减速比产品,对比同行有精度、减速比优势,并可实现降本,再下肢等场景
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科达利
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2025-08-18 14:40:42
坚定强CALL洪都航空:军工β的核心龙头
没有一轮没有军工牛的牛市 而每一轮军工牛都有洪都牛作为旗帜 现在的调整,应是洪都崛起的最后一蹲,请重视! 洪都航空:军机+无人机+导弹的总装厂,迎来重磅变化。今年营收指引上调到(100亿,100%同比增长)。十五五期间有望达到200亿收入级别。 1、军贸:已是核心标的,2024年军贸收入达到(13亿+,占比25%);今年又获重磅变化,教练机、无人机军贸可期,均是几十亿级别订单。 2、导弹:KD系列化发展,重磅变化是某型战略导弹获重大突破。航弹老弹改总体单位,未来2年50亿级别订单。 3、无人机:
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洪都航空
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2025-08-18 09:11:23
固态电池-新型粘结剂:预期差决定性能和量产的关键辅材,可期待技术红利期-
#粘结剂对固态电池工艺落地起到关键作用 传统液态电池粘结剂PVDF等依赖NMP溶剂分散,但该极性溶剂会与硫化物电解质反应。目前常用的干法粘结剂存在“添加量高-影响离子电导率vs添加量低-粘结力不足”两难。固态界面接触不足的问题目前依赖等静压设备,单批次耗时15分钟,可能需要重复数次,对电池生产效率、设备投资成本带来极大挑战。亟需开发针对固态电池的新型粘结剂。 #功能性粘结剂溢价能力强、有技术/产能红利期 电池厂、固态材料团队在加紧研发新型粘结剂,理想的粘结剂可防止活性材料脱落、抵抗电极体积膨胀、
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海辰药业
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2025-08-15 13:19:08
重要钨精矿狂拉2000元!务必重视双子星
钨精矿价格更新:# 8月15日钨精矿价格跳涨2000元! 继7月底至8月上旬横盘之后,8月中旬开始钨精矿价格#连续五日持续上涨,现已达到20.3万元/吨。制造业即将迎来金九银十,需求提升背景下,钨精矿价格易涨难跌,新一轮涨价趋势已成。 观点更新:长期战略看好钨精矿双子星(中钨高新+厦门钨业)的价值重估,短期把握好钨精矿价格再次向上的趋势性投资机会,持续重点推荐中钨高新&厦门钨业。关于市值空间,欢迎与我们交流。 中钨高新:钨精矿双子星+AI PCB钻针双龙头,目标市值600亿。 厦门钨业:钨精矿双
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中钨高新
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2025-08-15 13:17:24
重视机器人主链的PEEK新晋公约数,海泰科
近期PEEK行情火热,我们建议多关注海泰科,一句话逻辑:卡位PEEK改性工艺到模具到注塑、国内外最头部客户已有直接性实质性进展、公司积极转型把机器人塑造第二曲线,媲美头部同行的能力和卡位但估值显著低估。 PEEK优势在哪里? # 核心工艺全覆盖: 公司主业是汽车注塑模具国内前三,模塑一体化能力非常突出,同时董事长和核心管理层是做PEEK材料出身,在改性PEEK有充足经验,目前已贯通了PEEK的改性工艺→模具→注塑全工艺。 # 最头部客户均已打通: 主业模具是特斯拉、小米、华为核心供应商,天然有客
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海泰科
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2025-08-15 13:11:09
玻纤电子布新高点评:核心是AI全链的量产预期提前
今日玻纤电子布板块继续突破前高,我们判断核心仍是AI产业链整体量产预期提前,且整个产业链上下游排产相互印证加强了这一趋势。 #交换机用M9量产预期提前、Q布确定性提升。从产业链上看,近期PCB企业和核心Q布供应商排产均反馈1.6T交换机用M9量产预期有望提前,过去GB300配套交换机方案介于M8和M9之间,根据下游PCB厂家反馈交换机由于有更高的信息传输诉求将有望率先用上M9产品,有望带动Q布放量提前。目前我们预计年底核心两家Q布企业产能均有望提升至20万米/月,实际需求或更高,但实际放量要看Q
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国际复材
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2025-08-14 09:13:32
【东吴电新】祥鑫科技:机器人灵巧手+AI服务器加速布局,新业务弹性空间大
#机器人灵巧手+AI服务器新进展: 1,富土康计划服务器产线上女娲机器人,公司正筹划灵巧手产线,或将供货灵巧手。 2,,通过富土康,公司有望获取英伟达液冷服务器壳+支撑件+液冷板部分订单(价值量0.8-1.2w美元/台),正在越南建设配套产线。 #持续完善人形领域业务生态 祥鑫科技与广东省科学院智能制造研究院、三度(佛山)智能科技有限公司等单位签订合作,并战略投资了女娲机器人(持股1.2596)、天肌科技(持股1296),初步完善了公司在人形机器人领域的业务生态,形成了包括但不限于灵巧手、轻量化
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祥鑫科技
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2025-08-14 09:10:23
【天风电新】芯片电感及铂科新材观点
近期路演,关于这个赛道讨论最多的还是怎么理解估值,会不会太贵? 在新能源时代,学到过一种投资范式--买入时代绕不开的公司。我想可用来借鉴表达我们的观点,有的"贵”是一种静态结果,核心还是看增长的持续性-背后的本质是格局,也就是时代绕不饶的开。 第一,astc明年增量大,芯片电感是asic里0-1的环节,增速最猛,而as0角度,mv是分立式单颗芯片电感3元、asic均为模组式,目前小批量价格12元,公司预计大批量69元,#从这点看,公司也是给了一个最保守的预期,大概率有望超预期。 第二,为什么“绕
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铂科新材
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2025-08-14 09:05:18
商业航天板块有望迎来密集催化窗口期
1,我国近期商业航天企业上市进展提速,8月13日中科宇航正式启动IPO辅导备案,继蓝箭航天、屹信航天后第三家商业航天公司。 2,本周星网有望再现一周三发高密度发射8月13日海南长五8、8月15日朱雀2E(有望发射星网手机直连试验星)、8月17日长六甲,朱雀2E有望成为首发参与卫星联网建设的民商火箭。 3,海内外公司财报季,臻潘科技上半年业绩超预期,AST Spacemobie确认明年45-60颗手机直连卫星组网计划,在卫星高速组网背景下,产业链有望持续党现业绩 ,4,力箭二号、朱雀二号新火箭首发
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超捷股份
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2025-08-05 09:02:27
人形机器人全产品线布局 重视代工产业链机会
市场对于舍弗勒的认知主要在丝杠供应商、但舍弗勒已构建起执行器-减速器-丝杠-轴承全产品线、是人形机器人领域布局最明确的GlobalTier1 # 定位人形机器人核心供应商、计划在中国落地机器人公司 舍弗勒人形机器人业务总裁David Kehr表示,舍弗勒目标是成为人形机器人制造商的强大技术合作伙伴。舍弗勒中国区CEO张艺林表示,舍弗勒计划在中国落地一家机器人公司。 # 参股Agility、计划工厂中批量部署人形机器人 24年11月,舍弗勒参股Agility Robotics,并计划到2030年在
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五洲新春
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2025-08-05 08:59:32
20250805人形机器人市场新信息汇总
以下信息为市场传言汇总,未经二次加工,不代表个人观点,不构成投资建议,请谨慎参考。 1、主流标的 【唯万密封】提供人形机器人专用密封件+固态油散热材料,是少数耗材型供应商,合计ASP 2000-3000每台,已对接T供应链。 【蓝思科技】承接智元机器人全系列项目,入股其子公司浙江智鼎,聚焦AI+机器人。为多家中外人形机器人厂商提供头部模组、灵巧手、结构件等,正向北美客户送样并进入定点周期,预计后续大批量出货。 【华辰装备】磨床为丝杠精度核心环节,与福立旺、豪能合作,正迎来设备需求爆发,具备结构性
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梦网科技
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2025-07-31 10:34:01
【光大科技|AI跟踪】META和微软靓丽财报发布
微软盘后大涨8%,第二家市值4万亿美元。微软CY25Q2资本开支242亿美元,创单季度历史新高,环比重回增长;FY26Q1(CY25Q3)资本开支将超过300亿美元。微软FY25Q4(CY25Q2)收入同比增长18%,2023年末以来最快季度增速,EPS同比增长24%,均超预期。微软FY25Q4(CY25Q2)的Azure收入同比增长39%;FY2025的Azure收入超过750亿美元,同比增长34%;收入增速显著高于FY2025微软总收入2817亿美元的增速15%。 META盘后大涨12%。2
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工业富联
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2025-07-25 15:51:33
持续推荐光刻机板块,看好上游产业链相关公司
持续推荐光刻机板块,看好上游产业链相关公司 1.特朗p政府发布《美国AI行动计划 》 2.光刻机作为芯片制造环节的核心设备,在半导体设备市场占比接近25%,全球300亿美金,整体市场长期被海外厂商ASML、尼康、佳能垄断,目前光刻机国产化率极低,实现光刻机的国产替代具有重大战略意义。 3.从上游光学零部件环境看到国产光刻机推进速度持续加快,例如茂莱深度绑定上海微,在i线光刻机方面已批量出货,在DUV方面进展顺利,预计突破后单机价值量实现数倍提升,远期成长空间巨大;波长深度绑定H大客户,在EUV
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福晶科技
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2025-06-30 13:31:07
rwa资产上链核心:AIoT数据采集
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万胜智能
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2025-06-20 11:03:48
周五关系光刻机:产业再次出现积极变化
速递: GKJ:产业再次出现积极变化,持续重点推荐【华西机械】 1、国产GKJ再次交付下游客户,国产GKJ进展顺利?我们反复强调2025年的GKJ产业正在发生质变,浸没式GKJ量产机台上产线验证是重要信号,25Q1头部存储和逻辑客户均有发机,初步测试效果反馈良好。近期我们跟踪了解到,已向某逻辑客户交付第二台国产GKJ,表明首台测试结果良好,且预计相关配套track等同步国产化, GKJ产业持续积极变化,参考半导体设备验证周期,GKJ产业的未来1-2年的发展是确定的。 2、板块利空充分交易,自主可
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中旗新材
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