戈壁淘金用户主页-韭研公社

异动

登录注册

戈壁淘金

顺势而为，玉汝于成

IP属地：110000,110100

个人资料

戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-05 16:10:11

2025年政府工作报告解读：2025年投资主战场在科技

政府工作报告明确重点产业方向，提出推动商业航天、低空经济等新兴产业安全健康发展，并培育生物制造、量子科技、具身智能、6G等未来产业，大力发展新一代智能终端与智能制造装备。2025年中国股市“转型牛”基础夯实，投资主线在科技。投资要点：政府工作报告明确重点产业方向，2025年投资主线在科技。政府工作报告强调因地制宜发展新质生产力，加快建设现代化产业体系，具体包括培育壮大新兴产业、未来产业，推动传统产业改造提升，激发数字经济创新活力三方面部署。同时提出深入实施科教兴国战略，提升国家创新体系整体效

S
每日互动

72

41

64

14.27
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-05 12:55:02

特朗普国会首次演讲要点梳理

【特朗普国会首次演讲要点梳理】美国总统特朗普国会发表任内首次讲话，要点如下： 1、最高优先事项之一是拯救经济，降低能源成本，削减浪费，应对通胀； 2、重申呼吁在美国开采更多石油，正在重新开放许多发电厂； 3、将采取历史性措施，在美国大幅扩大关键矿物和稀土的生产； 4、平衡联邦预算：详细制定了“金卡”签证计划，该计划将很快以500万美元的价格推出，将允许来自世界各地最成功的创造就业机会的人购买通往美国公民身份的途径； 5、想让汽车贷款的利息可以免税，前提是汽车是在美国制造的； 6、寻求全面的永久性

S
海光信息

25

20

33

16.25
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-05 12:01:52

AIDC备用电源——AIDC集中建设柴发机组需求空间高增，重视国内核心厂商0~1机会

AI基建潮加速推进，柴发有望优先受益全球AI资本开支快速上行，AI算力基建投资力度持续加大。美国政府推动“星际之门”项目，拟在AIInfra投资5000亿美元；据华信咨询设计研究院，中国未来三年将投资至少5000亿元建设AIDC；微软、亚马逊、谷歌、Meta25年将在AI领域投入超3000亿美元。智算中心大量使用GPU等高功耗芯片，芯片、机柜功率持续提升，推动数据中心规模快速提升。数据中心基础设施重要性持续提升，对电力可靠性要求高，高等级IDC需要进行设置容错或冗余，通常采用双路市电+UPS

S
潍柴重机
S
泰豪科技

7

4

9

2.92
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-05 08:48:46

算力产业链有望修复，机器人与一体机逐步走向场景应用

算力大单与杭州算力供应摸排，有助修复市场对算力行业信心海南华铁昨日公告中标36.9亿算力服务合同，以及昨日杭州市经信局开展阿里云和AI投资计划本地配套供应商摸排，我们认为市场有望对算力行业Capex修复信心。大厂云产业链值得关注，建议重视【海南华铁]、润建股份、浙大网新、弘信电子、数据港、寒武纪、海光信息等。机器人开始走向行业与场景应用此前投资者主要关注机器人本体与上游产业链，但是高盛的报告其实提醒投资者，如何将机器人与下游场景相结合，也是机器人未来规模化应用的关键。近期梅安森与宇树科技进

S
弘信电子
S
梅安森
S
深信服

7

5

13

3.29
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-05 08:28:51

云服务交流

近2周一直在深圳、杭州，与企鹅、阿狸在 Al业务相关的人员，交流业务发展情况。阿狸: 云的需求，春节后的合作会议数量，增长了数倍，需求全面爆发，最核心的原因就是deepseek带来的增长。云的收入增长，一季度开始会显著加速。资本开支情况，在近期季报的时候已经公布，一季度只是收入加速增长的开端。电商:广告收入的增长一季度可能在8-10%左右，增长开始加速。同时AI已经开始应用于广告的投放，效果提升明显。企鹅: 与云计算、模型方面的负责人交流。云的收入目标已经上调。跟阿狸一样，需求启动。模型方

S
浙大网新
S
中恒电气

5

7

24

11.20
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 15:57:59

多头趋势不改，结构性牛市延续

周度观点：多头趋势不改，短期调整是布局良机。我们是市场中较早提出春季行情将开启的机构，核心在于我们坚定看好A股进入牛市周期，并且在行情的特点上，我们着重强调了结构性的重要性，我们认为，大科技和消费将会是行情的核心板块，春季行情随着DeepSeek开源和机器人标志性事件催化如期展开，作为国家未来科技的核心竞争力体现，本轮行情的爆发力较好，板块快速上涨引发了市场的赚钱效应，上周出现的调整我们并不认为是行情结束的标志，核心原因是产业仍处于快速发展的初期阶段，技术和热点层出不穷日新月异，在新技术变革大

S
中恒电气

2

5

11

2.10
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 14:42:32

[招商计算机]AI 安全警钟敲响，重视 AI 安全防护产业链大模型工具安全风险通报

国家网络安全通报中心通报大模型工具Ollama存在安全风险。据清华大学网络空间测绘联合研究中心分析，开源跨平台大模型工具Ollama 默认配置存在未授权访问与模型窃取等安全隐患。鉴于目前 DeepSeek等大模型的研究部署和应用非常广泛，多数用户使用Ollama 私有化部署且未修改默认配置，存在数据泄露、算力盗取、服务中断等安全风险，极易引发网络和数据安全事件。据奇安信集团2月14日官微消息，奇安信资产测绘鹰图平台监测发现，在8971个 Ollama 大模型服务器中，有6449个活跃服务器，其中

S
奇安信

3

4

10

3.42
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 13:27:20

RISC-V芯片

RISC-V芯片

Screenshot_20250304_132616_com.tencent.mm_edit_82278297029111.jpg

S
芯源微

4

10

15

2.88
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 13:09:43

芯片

芯片

Screenshot_20250304_130837_com.tencent.mm_edit_81354896375606.jpg

S
全志科技

4

4

10

1.59
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 11:33:03

军工

军工

Screenshot_20250304_113209_com.tencent.mm_edit_77641569939193.jpg

S
北方长龙

0

7

8

1.74
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 09:15:04

全球资产配置跨资产观察周报：关税大棒后，科技股回调怎么看？

A股、港股上周经历黑色星期五美国时间2月27日，美国总统唐纳德·特朗普表示，自2月4日对华加征10%关税后，3月4日将对华追加额外10%的关税。关税措施宣布后，国内科技板块和恒生科技发生较为剧烈的回调，A股、港股都经历了黑色星期五。本周有哪些积极的因素？ PMI信号积极。节后PMI如期明显反弹，其中投资回暖快于消费。春节提前的暂时性影响消退后，2月制造业PMI较1月明显反弹1.1至50.2。支持民营经济的氛围浓厚，民营经济发展再迎“强心针”。今年2月17日，在中国经济巨轮迎难而上、乘风破

S
星环科技
S
泛微网络

1

4

8

2.34
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 09:10:52

招商计算机：“AI应用”受益DS是没有争议的

招商计算机：接着昨天D.S.的点评，阿里云、腾讯云和“AI应用”受益是没有争议的!AI应用，我们认为to B的商业化会更快，企业主利用AI赋能最重要的场景入口就是ERP、OA，继续强推[用友网络、金蝶国际]及[泛微网络] 国家网安通报中心通报开源跨平台大模型工具 Ollama存在未授权访问风险、数据泄露风险、历史漏洞利用风险等。Ollama是啥?部署D.S.等大模型必备的类MaaS工具，这一事件强化了我们强推【星环科技】的逻辑大B一定注重私有化部署的安全!此外，星环稀缺的“AI数据工程基因更是实

S
用友网络

2

5

7

2.49
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 07:14:32

《今晚英伟达(NV)股价下跌原因分析》

今晚 NV 下跌，找找原因如下: CoWoS产能下调的影响: CoWoS 产能下调，摩根大通(JM)和 TMTB都有相关撰写内容，美国机构和散户已了解该情况，对市场情绪产生了影响。 AI芯片政策收紧传闻: H20 和其他 AI 芯片收紧，AI 扩散令有更严格执行的传闻。 DeepSeek 利润率问题及市场反应: DeepSeek周末出现利润率问题，但实际上美国卖方几乎没有报道，只有一则路透社的新闻，另外TMTB 也只是非常不起眼地提了一句话。然而今天 A 股算力板块崩了之后，高盛(GS)亚洲团队

S
新易盛

4

10

11

2.94
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-03 18:14:44

关注腾讯云

关注腾讯云

Screenshot_20250303_181116_com.larus.nova_edit_50936939797435.jpg

Screenshot_20250303_180753_com.tencent.mm_edit_50775128351105.jpg

S
弘信电子
S
科华数据

1

4

12

2.29
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-03 16:23:02

如何看待科技板块出现调整？

如何看待美股科技股回调：“强预期”边际走弱属常态，只是在当前环境被放大。本轮美国科技股的risk off可能已经“蓄谋已久”。如果观察2023年开启的AI行情的最大受益者英伟达，其股价在去年6月20日突破140美元关口后，已经经历了一个较长周期的震荡行情，虽然在今年年初一度创下历史新高，但动量较过去两年已经显著走弱。上周美股科技股开启调整的重要催化，主要在于美国公布的多项经济数据指标都暗示了滞涨的潜在可能，叠加特朗普关税再加码等事件，均进一步强化了投资者对于滞涨的预期。从中长期来看，AI叙事以及

S
金山办公

11

27

31

7.57

前往

页

戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-05 16:10:11

2025年政府工作报告解读：2025年投资主战场在科技

政府工作报告明确重点产业方向，提出推动商业航天、低空经济等新兴产业安全健康发展，并培育生物制造、量子科技、具身智能、6G等未来产业，大力发展新一代智能终端与智能制造装备。2025年中国股市“转型牛”基础夯实，投资主线在科技。投资要点：政府工作报告明确重点产业方向，2025年投资主线在科技。政府工作报告强调因地制宜发展新质生产力，加快建设现代化产业体系，具体包括培育壮大新兴产业、未来产业，推动传统产业改造提升，激发数字经济创新活力三方面部署。同时提出深入实施科教兴国战略，提升国家创新体系整体效

S
每日互动

72

41

64

14.27
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-05 12:55:02

特朗普国会首次演讲要点梳理

【特朗普国会首次演讲要点梳理】美国总统特朗普国会发表任内首次讲话，要点如下： 1、最高优先事项之一是拯救经济，降低能源成本，削减浪费，应对通胀； 2、重申呼吁在美国开采更多石油，正在重新开放许多发电厂； 3、将采取历史性措施，在美国大幅扩大关键矿物和稀土的生产； 4、平衡联邦预算：详细制定了“金卡”签证计划，该计划将很快以500万美元的价格推出，将允许来自世界各地最成功的创造就业机会的人购买通往美国公民身份的途径； 5、想让汽车贷款的利息可以免税，前提是汽车是在美国制造的； 6、寻求全面的永久性

S
海光信息

25

20

33

16.25
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-05 12:01:52

AIDC备用电源——AIDC集中建设柴发机组需求空间高增，重视国内核心厂商0~1机会

AI基建潮加速推进，柴发有望优先受益全球AI资本开支快速上行，AI算力基建投资力度持续加大。美国政府推动“星际之门”项目，拟在AIInfra投资5000亿美元；据华信咨询设计研究院，中国未来三年将投资至少5000亿元建设AIDC；微软、亚马逊、谷歌、Meta25年将在AI领域投入超3000亿美元。智算中心大量使用GPU等高功耗芯片，芯片、机柜功率持续提升，推动数据中心规模快速提升。数据中心基础设施重要性持续提升，对电力可靠性要求高，高等级IDC需要进行设置容错或冗余，通常采用双路市电+UPS

S
潍柴重机
S
泰豪科技

7

4

9

2.92
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-05 08:48:46

算力产业链有望修复，机器人与一体机逐步走向场景应用

算力大单与杭州算力供应摸排，有助修复市场对算力行业信心海南华铁昨日公告中标36.9亿算力服务合同，以及昨日杭州市经信局开展阿里云和AI投资计划本地配套供应商摸排，我们认为市场有望对算力行业Capex修复信心。大厂云产业链值得关注，建议重视【海南华铁]、润建股份、浙大网新、弘信电子、数据港、寒武纪、海光信息等。机器人开始走向行业与场景应用此前投资者主要关注机器人本体与上游产业链，但是高盛的报告其实提醒投资者，如何将机器人与下游场景相结合，也是机器人未来规模化应用的关键。近期梅安森与宇树科技进

S
弘信电子
S
梅安森
S
深信服

7

5

13

3.29
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-05 08:28:51

云服务交流

近2周一直在深圳、杭州，与企鹅、阿狸在 Al业务相关的人员，交流业务发展情况。阿狸: 云的需求，春节后的合作会议数量，增长了数倍，需求全面爆发，最核心的原因就是deepseek带来的增长。云的收入增长，一季度开始会显著加速。资本开支情况，在近期季报的时候已经公布，一季度只是收入加速增长的开端。电商:广告收入的增长一季度可能在8-10%左右，增长开始加速。同时AI已经开始应用于广告的投放，效果提升明显。企鹅: 与云计算、模型方面的负责人交流。云的收入目标已经上调。跟阿狸一样，需求启动。模型方

S
浙大网新
S
中恒电气

5

7

24

11.20
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 15:57:59

多头趋势不改，结构性牛市延续

周度观点：多头趋势不改，短期调整是布局良机。我们是市场中较早提出春季行情将开启的机构，核心在于我们坚定看好A股进入牛市周期，并且在行情的特点上，我们着重强调了结构性的重要性，我们认为，大科技和消费将会是行情的核心板块，春季行情随着DeepSeek开源和机器人标志性事件催化如期展开，作为国家未来科技的核心竞争力体现，本轮行情的爆发力较好，板块快速上涨引发了市场的赚钱效应，上周出现的调整我们并不认为是行情结束的标志，核心原因是产业仍处于快速发展的初期阶段，技术和热点层出不穷日新月异，在新技术变革大

S
中恒电气

2

5

11

2.10
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 14:42:32

[招商计算机]AI 安全警钟敲响，重视 AI 安全防护产业链大模型工具安全风险通报

国家网络安全通报中心通报大模型工具Ollama存在安全风险。据清华大学网络空间测绘联合研究中心分析，开源跨平台大模型工具Ollama 默认配置存在未授权访问与模型窃取等安全隐患。鉴于目前 DeepSeek等大模型的研究部署和应用非常广泛，多数用户使用Ollama 私有化部署且未修改默认配置，存在数据泄露、算力盗取、服务中断等安全风险，极易引发网络和数据安全事件。据奇安信集团2月14日官微消息，奇安信资产测绘鹰图平台监测发现，在8971个 Ollama 大模型服务器中，有6449个活跃服务器，其中

S
奇安信

3

4

10

3.42
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 13:27:20

RISC-V芯片

RISC-V芯片

Screenshot_20250304_132616_com.tencent.mm_edit_82278297029111.jpg

S
芯源微

4

10

15

2.88
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 13:09:43

芯片

芯片

Screenshot_20250304_130837_com.tencent.mm_edit_81354896375606.jpg

S
全志科技

4

4

10

1.59
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 11:33:03

军工

军工

Screenshot_20250304_113209_com.tencent.mm_edit_77641569939193.jpg

S
北方长龙

0

7

8

1.74
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 09:15:04

全球资产配置跨资产观察周报：关税大棒后，科技股回调怎么看？

A股、港股上周经历黑色星期五美国时间2月27日，美国总统唐纳德·特朗普表示，自2月4日对华加征10%关税后，3月4日将对华追加额外10%的关税。关税措施宣布后，国内科技板块和恒生科技发生较为剧烈的回调，A股、港股都经历了黑色星期五。本周有哪些积极的因素？ PMI信号积极。节后PMI如期明显反弹，其中投资回暖快于消费。春节提前的暂时性影响消退后，2月制造业PMI较1月明显反弹1.1至50.2。支持民营经济的氛围浓厚，民营经济发展再迎“强心针”。今年2月17日，在中国经济巨轮迎难而上、乘风破

S
星环科技
S
泛微网络

1

4

8

2.34
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 09:10:52

招商计算机：“AI应用”受益DS是没有争议的

招商计算机：接着昨天D.S.的点评，阿里云、腾讯云和“AI应用”受益是没有争议的!AI应用，我们认为to B的商业化会更快，企业主利用AI赋能最重要的场景入口就是ERP、OA，继续强推[用友网络、金蝶国际]及[泛微网络] 国家网安通报中心通报开源跨平台大模型工具 Ollama存在未授权访问风险、数据泄露风险、历史漏洞利用风险等。Ollama是啥?部署D.S.等大模型必备的类MaaS工具，这一事件强化了我们强推【星环科技】的逻辑大B一定注重私有化部署的安全!此外，星环稀缺的“AI数据工程基因更是实

S
用友网络

2

5

7

2.49
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 07:14:32

《今晚英伟达(NV)股价下跌原因分析》

今晚 NV 下跌，找找原因如下: CoWoS产能下调的影响: CoWoS 产能下调，摩根大通(JM)和 TMTB都有相关撰写内容，美国机构和散户已了解该情况，对市场情绪产生了影响。 AI芯片政策收紧传闻: H20 和其他 AI 芯片收紧，AI 扩散令有更严格执行的传闻。 DeepSeek 利润率问题及市场反应: DeepSeek周末出现利润率问题，但实际上美国卖方几乎没有报道，只有一则路透社的新闻，另外TMTB 也只是非常不起眼地提了一句话。然而今天 A 股算力板块崩了之后，高盛(GS)亚洲团队

S
新易盛

4

10

11

2.94
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-03 18:14:44

关注腾讯云

关注腾讯云

Screenshot_20250303_181116_com.larus.nova_edit_50936939797435.jpg

Screenshot_20250303_180753_com.tencent.mm_edit_50775128351105.jpg

S
弘信电子
S
科华数据

1

4

12

2.29
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-03 16:23:02

如何看待科技板块出现调整？

如何看待美股科技股回调：“强预期”边际走弱属常态，只是在当前环境被放大。本轮美国科技股的risk off可能已经“蓄谋已久”。如果观察2023年开启的AI行情的最大受益者英伟达，其股价在去年6月20日突破140美元关口后，已经经历了一个较长周期的震荡行情，虽然在今年年初一度创下历史新高，但动量较过去两年已经显著走弱。上周美股科技股开启调整的重要催化，主要在于美国公布的多项经济数据指标都暗示了滞涨的潜在可能，叠加特朗普关税再加码等事件，均进一步强化了投资者对于滞涨的预期。从中长期来看，AI叙事以及

S
金山办公

11

27

31

7.57

前往

页

戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-05 16:10:11

2025年政府工作报告解读：2025年投资主战场在科技

政府工作报告明确重点产业方向，提出推动商业航天、低空经济等新兴产业安全健康发展，并培育生物制造、量子科技、具身智能、6G等未来产业，大力发展新一代智能终端与智能制造装备。2025年中国股市“转型牛”基础夯实，投资主线在科技。投资要点：政府工作报告明确重点产业方向，2025年投资主线在科技。政府工作报告强调因地制宜发展新质生产力，加快建设现代化产业体系，具体包括培育壮大新兴产业、未来产业，推动传统产业改造提升，激发数字经济创新活力三方面部署。同时提出深入实施科教兴国战略，提升国家创新体系整体效

S
每日互动

72

41

64

14.27
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-05 12:55:02

特朗普国会首次演讲要点梳理

【特朗普国会首次演讲要点梳理】美国总统特朗普国会发表任内首次讲话，要点如下： 1、最高优先事项之一是拯救经济，降低能源成本，削减浪费，应对通胀； 2、重申呼吁在美国开采更多石油，正在重新开放许多发电厂； 3、将采取历史性措施，在美国大幅扩大关键矿物和稀土的生产； 4、平衡联邦预算：详细制定了“金卡”签证计划，该计划将很快以500万美元的价格推出，将允许来自世界各地最成功的创造就业机会的人购买通往美国公民身份的途径； 5、想让汽车贷款的利息可以免税，前提是汽车是在美国制造的； 6、寻求全面的永久性

S
海光信息

25

20

33

16.25
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-05 12:01:52

AIDC备用电源——AIDC集中建设柴发机组需求空间高增，重视国内核心厂商0~1机会

AI基建潮加速推进，柴发有望优先受益全球AI资本开支快速上行，AI算力基建投资力度持续加大。美国政府推动“星际之门”项目，拟在AIInfra投资5000亿美元；据华信咨询设计研究院，中国未来三年将投资至少5000亿元建设AIDC；微软、亚马逊、谷歌、Meta25年将在AI领域投入超3000亿美元。智算中心大量使用GPU等高功耗芯片，芯片、机柜功率持续提升，推动数据中心规模快速提升。数据中心基础设施重要性持续提升，对电力可靠性要求高，高等级IDC需要进行设置容错或冗余，通常采用双路市电+UPS

S
潍柴重机
S
泰豪科技

7

4

9

2.92
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-05 08:48:46

算力产业链有望修复，机器人与一体机逐步走向场景应用

算力大单与杭州算力供应摸排，有助修复市场对算力行业信心海南华铁昨日公告中标36.9亿算力服务合同，以及昨日杭州市经信局开展阿里云和AI投资计划本地配套供应商摸排，我们认为市场有望对算力行业Capex修复信心。大厂云产业链值得关注，建议重视【海南华铁]、润建股份、浙大网新、弘信电子、数据港、寒武纪、海光信息等。机器人开始走向行业与场景应用此前投资者主要关注机器人本体与上游产业链，但是高盛的报告其实提醒投资者，如何将机器人与下游场景相结合，也是机器人未来规模化应用的关键。近期梅安森与宇树科技进

S
弘信电子
S
梅安森
S
深信服

7

5

13

3.29
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-05 08:28:51

云服务交流

近2周一直在深圳、杭州，与企鹅、阿狸在 Al业务相关的人员，交流业务发展情况。阿狸: 云的需求，春节后的合作会议数量，增长了数倍，需求全面爆发，最核心的原因就是deepseek带来的增长。云的收入增长，一季度开始会显著加速。资本开支情况，在近期季报的时候已经公布，一季度只是收入加速增长的开端。电商:广告收入的增长一季度可能在8-10%左右，增长开始加速。同时AI已经开始应用于广告的投放，效果提升明显。企鹅: 与云计算、模型方面的负责人交流。云的收入目标已经上调。跟阿狸一样，需求启动。模型方

S
浙大网新
S
中恒电气

5

7

24

11.20
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 15:57:59

多头趋势不改，结构性牛市延续

周度观点：多头趋势不改，短期调整是布局良机。我们是市场中较早提出春季行情将开启的机构，核心在于我们坚定看好A股进入牛市周期，并且在行情的特点上，我们着重强调了结构性的重要性，我们认为，大科技和消费将会是行情的核心板块，春季行情随着DeepSeek开源和机器人标志性事件催化如期展开，作为国家未来科技的核心竞争力体现，本轮行情的爆发力较好，板块快速上涨引发了市场的赚钱效应，上周出现的调整我们并不认为是行情结束的标志，核心原因是产业仍处于快速发展的初期阶段，技术和热点层出不穷日新月异，在新技术变革大

S
中恒电气

2

5

11

2.10
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 14:42:32

[招商计算机]AI 安全警钟敲响，重视 AI 安全防护产业链大模型工具安全风险通报

国家网络安全通报中心通报大模型工具Ollama存在安全风险。据清华大学网络空间测绘联合研究中心分析，开源跨平台大模型工具Ollama 默认配置存在未授权访问与模型窃取等安全隐患。鉴于目前 DeepSeek等大模型的研究部署和应用非常广泛，多数用户使用Ollama 私有化部署且未修改默认配置，存在数据泄露、算力盗取、服务中断等安全风险，极易引发网络和数据安全事件。据奇安信集团2月14日官微消息，奇安信资产测绘鹰图平台监测发现，在8971个 Ollama 大模型服务器中，有6449个活跃服务器，其中

S
奇安信

3

4

10

3.42
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 13:27:20

RISC-V芯片

RISC-V芯片

Screenshot_20250304_132616_com.tencent.mm_edit_82278297029111.jpg

S
芯源微

4

10

15

2.88
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 13:09:43

芯片

芯片

Screenshot_20250304_130837_com.tencent.mm_edit_81354896375606.jpg

S
全志科技

4

4

10

1.59
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 11:33:03

军工

军工

Screenshot_20250304_113209_com.tencent.mm_edit_77641569939193.jpg

S
北方长龙

0

7

8

1.74
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 09:15:04

全球资产配置跨资产观察周报：关税大棒后，科技股回调怎么看？

A股、港股上周经历黑色星期五美国时间2月27日，美国总统唐纳德·特朗普表示，自2月4日对华加征10%关税后，3月4日将对华追加额外10%的关税。关税措施宣布后，国内科技板块和恒生科技发生较为剧烈的回调，A股、港股都经历了黑色星期五。本周有哪些积极的因素？ PMI信号积极。节后PMI如期明显反弹，其中投资回暖快于消费。春节提前的暂时性影响消退后，2月制造业PMI较1月明显反弹1.1至50.2。支持民营经济的氛围浓厚，民营经济发展再迎“强心针”。今年2月17日，在中国经济巨轮迎难而上、乘风破

S
星环科技
S
泛微网络

1

4

8

2.34
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 09:10:52

招商计算机：“AI应用”受益DS是没有争议的

招商计算机：接着昨天D.S.的点评，阿里云、腾讯云和“AI应用”受益是没有争议的!AI应用，我们认为to B的商业化会更快，企业主利用AI赋能最重要的场景入口就是ERP、OA，继续强推[用友网络、金蝶国际]及[泛微网络] 国家网安通报中心通报开源跨平台大模型工具 Ollama存在未授权访问风险、数据泄露风险、历史漏洞利用风险等。Ollama是啥?部署D.S.等大模型必备的类MaaS工具，这一事件强化了我们强推【星环科技】的逻辑大B一定注重私有化部署的安全!此外，星环稀缺的“AI数据工程基因更是实

S
用友网络

2

5

7

2.49
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 07:14:32

《今晚英伟达(NV)股价下跌原因分析》

今晚 NV 下跌，找找原因如下: CoWoS产能下调的影响: CoWoS 产能下调，摩根大通(JM)和 TMTB都有相关撰写内容，美国机构和散户已了解该情况，对市场情绪产生了影响。 AI芯片政策收紧传闻: H20 和其他 AI 芯片收紧，AI 扩散令有更严格执行的传闻。 DeepSeek 利润率问题及市场反应: DeepSeek周末出现利润率问题，但实际上美国卖方几乎没有报道，只有一则路透社的新闻，另外TMTB 也只是非常不起眼地提了一句话。然而今天 A 股算力板块崩了之后，高盛(GS)亚洲团队

S
新易盛

4

10

11

2.94
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-03 18:14:44

关注腾讯云

关注腾讯云

Screenshot_20250303_181116_com.larus.nova_edit_50936939797435.jpg

Screenshot_20250303_180753_com.tencent.mm_edit_50775128351105.jpg

S
弘信电子
S
科华数据

1

4

12

2.29
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-03 16:23:02

如何看待科技板块出现调整？

如何看待美股科技股回调：“强预期”边际走弱属常态，只是在当前环境被放大。本轮美国科技股的risk off可能已经“蓄谋已久”。如果观察2023年开启的AI行情的最大受益者英伟达，其股价在去年6月20日突破140美元关口后，已经经历了一个较长周期的震荡行情，虽然在今年年初一度创下历史新高，但动量较过去两年已经显著走弱。上周美股科技股开启调整的重要催化，主要在于美国公布的多项经济数据指标都暗示了滞涨的潜在可能，叠加特朗普关税再加码等事件，均进一步强化了投资者对于滞涨的预期。从中长期来看，AI叙事以及

S
金山办公

11

27

31

7.57

前往

页

戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-05 16:10:11

2025年政府工作报告解读：2025年投资主战场在科技

政府工作报告明确重点产业方向，提出推动商业航天、低空经济等新兴产业安全健康发展，并培育生物制造、量子科技、具身智能、6G等未来产业，大力发展新一代智能终端与智能制造装备。2025年中国股市“转型牛”基础夯实，投资主线在科技。投资要点：政府工作报告明确重点产业方向，2025年投资主线在科技。政府工作报告强调因地制宜发展新质生产力，加快建设现代化产业体系，具体包括培育壮大新兴产业、未来产业，推动传统产业改造提升，激发数字经济创新活力三方面部署。同时提出深入实施科教兴国战略，提升国家创新体系整体效

S
每日互动

72

41

64

14.27
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-05 12:55:02

特朗普国会首次演讲要点梳理

【特朗普国会首次演讲要点梳理】美国总统特朗普国会发表任内首次讲话，要点如下： 1、最高优先事项之一是拯救经济，降低能源成本，削减浪费，应对通胀； 2、重申呼吁在美国开采更多石油，正在重新开放许多发电厂； 3、将采取历史性措施，在美国大幅扩大关键矿物和稀土的生产； 4、平衡联邦预算：详细制定了“金卡”签证计划，该计划将很快以500万美元的价格推出，将允许来自世界各地最成功的创造就业机会的人购买通往美国公民身份的途径； 5、想让汽车贷款的利息可以免税，前提是汽车是在美国制造的； 6、寻求全面的永久性

S
海光信息

25

20

33

16.25
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-05 12:01:52

AIDC备用电源——AIDC集中建设柴发机组需求空间高增，重视国内核心厂商0~1机会

AI基建潮加速推进，柴发有望优先受益全球AI资本开支快速上行，AI算力基建投资力度持续加大。美国政府推动“星际之门”项目，拟在AIInfra投资5000亿美元；据华信咨询设计研究院，中国未来三年将投资至少5000亿元建设AIDC；微软、亚马逊、谷歌、Meta25年将在AI领域投入超3000亿美元。智算中心大量使用GPU等高功耗芯片，芯片、机柜功率持续提升，推动数据中心规模快速提升。数据中心基础设施重要性持续提升，对电力可靠性要求高，高等级IDC需要进行设置容错或冗余，通常采用双路市电+UPS

S
潍柴重机
S
泰豪科技

7

4

9

2.92
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-05 08:48:46

算力产业链有望修复，机器人与一体机逐步走向场景应用

算力大单与杭州算力供应摸排，有助修复市场对算力行业信心海南华铁昨日公告中标36.9亿算力服务合同，以及昨日杭州市经信局开展阿里云和AI投资计划本地配套供应商摸排，我们认为市场有望对算力行业Capex修复信心。大厂云产业链值得关注，建议重视【海南华铁]、润建股份、浙大网新、弘信电子、数据港、寒武纪、海光信息等。机器人开始走向行业与场景应用此前投资者主要关注机器人本体与上游产业链，但是高盛的报告其实提醒投资者，如何将机器人与下游场景相结合，也是机器人未来规模化应用的关键。近期梅安森与宇树科技进

S
弘信电子
S
梅安森
S
深信服

7

5

13

3.29
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-05 08:28:51

云服务交流

近2周一直在深圳、杭州，与企鹅、阿狸在 Al业务相关的人员，交流业务发展情况。阿狸: 云的需求，春节后的合作会议数量，增长了数倍，需求全面爆发，最核心的原因就是deepseek带来的增长。云的收入增长，一季度开始会显著加速。资本开支情况，在近期季报的时候已经公布，一季度只是收入加速增长的开端。电商:广告收入的增长一季度可能在8-10%左右，增长开始加速。同时AI已经开始应用于广告的投放，效果提升明显。企鹅: 与云计算、模型方面的负责人交流。云的收入目标已经上调。跟阿狸一样，需求启动。模型方

S
浙大网新
S
中恒电气

5

7

24

11.20
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 15:57:59

多头趋势不改，结构性牛市延续

周度观点：多头趋势不改，短期调整是布局良机。我们是市场中较早提出春季行情将开启的机构，核心在于我们坚定看好A股进入牛市周期，并且在行情的特点上，我们着重强调了结构性的重要性，我们认为，大科技和消费将会是行情的核心板块，春季行情随着DeepSeek开源和机器人标志性事件催化如期展开，作为国家未来科技的核心竞争力体现，本轮行情的爆发力较好，板块快速上涨引发了市场的赚钱效应，上周出现的调整我们并不认为是行情结束的标志，核心原因是产业仍处于快速发展的初期阶段，技术和热点层出不穷日新月异，在新技术变革大

S
中恒电气

2

5

11

2.10
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 14:42:32

[招商计算机]AI 安全警钟敲响，重视 AI 安全防护产业链大模型工具安全风险通报

国家网络安全通报中心通报大模型工具Ollama存在安全风险。据清华大学网络空间测绘联合研究中心分析，开源跨平台大模型工具Ollama 默认配置存在未授权访问与模型窃取等安全隐患。鉴于目前 DeepSeek等大模型的研究部署和应用非常广泛，多数用户使用Ollama 私有化部署且未修改默认配置，存在数据泄露、算力盗取、服务中断等安全风险，极易引发网络和数据安全事件。据奇安信集团2月14日官微消息，奇安信资产测绘鹰图平台监测发现，在8971个 Ollama 大模型服务器中，有6449个活跃服务器，其中

S
奇安信

3

4

10

3.42
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 13:27:20

RISC-V芯片

RISC-V芯片

Screenshot_20250304_132616_com.tencent.mm_edit_82278297029111.jpg

S
芯源微

4

10

15

2.88
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 13:09:43

芯片

芯片

Screenshot_20250304_130837_com.tencent.mm_edit_81354896375606.jpg

S
全志科技

4

4

10

1.59
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 11:33:03

军工

军工

Screenshot_20250304_113209_com.tencent.mm_edit_77641569939193.jpg

S
北方长龙

0

7

8

1.74
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 09:15:04

全球资产配置跨资产观察周报：关税大棒后，科技股回调怎么看？

A股、港股上周经历黑色星期五美国时间2月27日，美国总统唐纳德·特朗普表示，自2月4日对华加征10%关税后，3月4日将对华追加额外10%的关税。关税措施宣布后，国内科技板块和恒生科技发生较为剧烈的回调，A股、港股都经历了黑色星期五。本周有哪些积极的因素？ PMI信号积极。节后PMI如期明显反弹，其中投资回暖快于消费。春节提前的暂时性影响消退后，2月制造业PMI较1月明显反弹1.1至50.2。支持民营经济的氛围浓厚，民营经济发展再迎“强心针”。今年2月17日，在中国经济巨轮迎难而上、乘风破

S
星环科技
S
泛微网络

1

4

8

2.34
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 09:10:52

招商计算机：“AI应用”受益DS是没有争议的

招商计算机：接着昨天D.S.的点评，阿里云、腾讯云和“AI应用”受益是没有争议的!AI应用，我们认为to B的商业化会更快，企业主利用AI赋能最重要的场景入口就是ERP、OA，继续强推[用友网络、金蝶国际]及[泛微网络] 国家网安通报中心通报开源跨平台大模型工具 Ollama存在未授权访问风险、数据泄露风险、历史漏洞利用风险等。Ollama是啥?部署D.S.等大模型必备的类MaaS工具，这一事件强化了我们强推【星环科技】的逻辑大B一定注重私有化部署的安全!此外，星环稀缺的“AI数据工程基因更是实

S
用友网络

2

5

7

2.49
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 07:14:32

《今晚英伟达(NV)股价下跌原因分析》

今晚 NV 下跌，找找原因如下: CoWoS产能下调的影响: CoWoS 产能下调，摩根大通(JM)和 TMTB都有相关撰写内容，美国机构和散户已了解该情况，对市场情绪产生了影响。 AI芯片政策收紧传闻: H20 和其他 AI 芯片收紧，AI 扩散令有更严格执行的传闻。 DeepSeek 利润率问题及市场反应: DeepSeek周末出现利润率问题，但实际上美国卖方几乎没有报道，只有一则路透社的新闻，另外TMTB 也只是非常不起眼地提了一句话。然而今天 A 股算力板块崩了之后，高盛(GS)亚洲团队

S
新易盛

4

10

11

2.94
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-03 18:14:44

关注腾讯云

关注腾讯云

Screenshot_20250303_181116_com.larus.nova_edit_50936939797435.jpg

Screenshot_20250303_180753_com.tencent.mm_edit_50775128351105.jpg

S
弘信电子
S
科华数据

1

4

12

2.29
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-03 16:23:02

如何看待科技板块出现调整？

如何看待美股科技股回调：“强预期”边际走弱属常态，只是在当前环境被放大。本轮美国科技股的risk off可能已经“蓄谋已久”。如果观察2023年开启的AI行情的最大受益者英伟达，其股价在去年6月20日突破140美元关口后，已经经历了一个较长周期的震荡行情，虽然在今年年初一度创下历史新高，但动量较过去两年已经显著走弱。上周美股科技股开启调整的重要催化，主要在于美国公布的多项经济数据指标都暗示了滞涨的潜在可能，叠加特朗普关税再加码等事件，均进一步强化了投资者对于滞涨的预期。从中长期来看，AI叙事以及

S
金山办公

11

27

31

7.57

前往

页

戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-05 16:10:11

2025年政府工作报告解读：2025年投资主战场在科技

政府工作报告明确重点产业方向，提出推动商业航天、低空经济等新兴产业安全健康发展，并培育生物制造、量子科技、具身智能、6G等未来产业，大力发展新一代智能终端与智能制造装备。2025年中国股市“转型牛”基础夯实，投资主线在科技。投资要点：政府工作报告明确重点产业方向，2025年投资主线在科技。政府工作报告强调因地制宜发展新质生产力，加快建设现代化产业体系，具体包括培育壮大新兴产业、未来产业，推动传统产业改造提升，激发数字经济创新活力三方面部署。同时提出深入实施科教兴国战略，提升国家创新体系整体效

S
每日互动

72

41

64

14.27
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-05 12:55:02

特朗普国会首次演讲要点梳理

【特朗普国会首次演讲要点梳理】美国总统特朗普国会发表任内首次讲话，要点如下： 1、最高优先事项之一是拯救经济，降低能源成本，削减浪费，应对通胀； 2、重申呼吁在美国开采更多石油，正在重新开放许多发电厂； 3、将采取历史性措施，在美国大幅扩大关键矿物和稀土的生产； 4、平衡联邦预算：详细制定了“金卡”签证计划，该计划将很快以500万美元的价格推出，将允许来自世界各地最成功的创造就业机会的人购买通往美国公民身份的途径； 5、想让汽车贷款的利息可以免税，前提是汽车是在美国制造的； 6、寻求全面的永久性

S
海光信息

25

20

33

16.25
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-05 12:01:52

AIDC备用电源——AIDC集中建设柴发机组需求空间高增，重视国内核心厂商0~1机会

AI基建潮加速推进，柴发有望优先受益全球AI资本开支快速上行，AI算力基建投资力度持续加大。美国政府推动“星际之门”项目，拟在AIInfra投资5000亿美元；据华信咨询设计研究院，中国未来三年将投资至少5000亿元建设AIDC；微软、亚马逊、谷歌、Meta25年将在AI领域投入超3000亿美元。智算中心大量使用GPU等高功耗芯片，芯片、机柜功率持续提升，推动数据中心规模快速提升。数据中心基础设施重要性持续提升，对电力可靠性要求高，高等级IDC需要进行设置容错或冗余，通常采用双路市电+UPS

S
潍柴重机
S
泰豪科技

7

4

9

2.92
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-05 08:48:46

算力产业链有望修复，机器人与一体机逐步走向场景应用

算力大单与杭州算力供应摸排，有助修复市场对算力行业信心海南华铁昨日公告中标36.9亿算力服务合同，以及昨日杭州市经信局开展阿里云和AI投资计划本地配套供应商摸排，我们认为市场有望对算力行业Capex修复信心。大厂云产业链值得关注，建议重视【海南华铁]、润建股份、浙大网新、弘信电子、数据港、寒武纪、海光信息等。机器人开始走向行业与场景应用此前投资者主要关注机器人本体与上游产业链，但是高盛的报告其实提醒投资者，如何将机器人与下游场景相结合，也是机器人未来规模化应用的关键。近期梅安森与宇树科技进

S
弘信电子
S
梅安森
S
深信服

7

5

13

3.29
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-05 08:28:51

云服务交流

近2周一直在深圳、杭州，与企鹅、阿狸在 Al业务相关的人员，交流业务发展情况。阿狸: 云的需求，春节后的合作会议数量，增长了数倍，需求全面爆发，最核心的原因就是deepseek带来的增长。云的收入增长，一季度开始会显著加速。资本开支情况，在近期季报的时候已经公布，一季度只是收入加速增长的开端。电商:广告收入的增长一季度可能在8-10%左右，增长开始加速。同时AI已经开始应用于广告的投放，效果提升明显。企鹅: 与云计算、模型方面的负责人交流。云的收入目标已经上调。跟阿狸一样，需求启动。模型方

S
浙大网新
S
中恒电气

5

7

24

11.20
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 15:57:59

多头趋势不改，结构性牛市延续

周度观点：多头趋势不改，短期调整是布局良机。我们是市场中较早提出春季行情将开启的机构，核心在于我们坚定看好A股进入牛市周期，并且在行情的特点上，我们着重强调了结构性的重要性，我们认为，大科技和消费将会是行情的核心板块，春季行情随着DeepSeek开源和机器人标志性事件催化如期展开，作为国家未来科技的核心竞争力体现，本轮行情的爆发力较好，板块快速上涨引发了市场的赚钱效应，上周出现的调整我们并不认为是行情结束的标志，核心原因是产业仍处于快速发展的初期阶段，技术和热点层出不穷日新月异，在新技术变革大

S
中恒电气

2

5

11

2.10
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 14:42:32

[招商计算机]AI 安全警钟敲响，重视 AI 安全防护产业链大模型工具安全风险通报

国家网络安全通报中心通报大模型工具Ollama存在安全风险。据清华大学网络空间测绘联合研究中心分析，开源跨平台大模型工具Ollama 默认配置存在未授权访问与模型窃取等安全隐患。鉴于目前 DeepSeek等大模型的研究部署和应用非常广泛，多数用户使用Ollama 私有化部署且未修改默认配置，存在数据泄露、算力盗取、服务中断等安全风险，极易引发网络和数据安全事件。据奇安信集团2月14日官微消息，奇安信资产测绘鹰图平台监测发现，在8971个 Ollama 大模型服务器中，有6449个活跃服务器，其中

S
奇安信

3

4

10

3.42
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 13:27:20

RISC-V芯片

RISC-V芯片

Screenshot_20250304_132616_com.tencent.mm_edit_82278297029111.jpg

S
芯源微

4

10

15

2.88
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 13:09:43

芯片

芯片

Screenshot_20250304_130837_com.tencent.mm_edit_81354896375606.jpg

S
全志科技

4

4

10

1.59
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 11:33:03

军工

军工

Screenshot_20250304_113209_com.tencent.mm_edit_77641569939193.jpg

S
北方长龙

0

7

8

1.74
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 09:15:04

全球资产配置跨资产观察周报：关税大棒后，科技股回调怎么看？

A股、港股上周经历黑色星期五美国时间2月27日，美国总统唐纳德·特朗普表示，自2月4日对华加征10%关税后，3月4日将对华追加额外10%的关税。关税措施宣布后，国内科技板块和恒生科技发生较为剧烈的回调，A股、港股都经历了黑色星期五。本周有哪些积极的因素？ PMI信号积极。节后PMI如期明显反弹，其中投资回暖快于消费。春节提前的暂时性影响消退后，2月制造业PMI较1月明显反弹1.1至50.2。支持民营经济的氛围浓厚，民营经济发展再迎“强心针”。今年2月17日，在中国经济巨轮迎难而上、乘风破

S
星环科技
S
泛微网络

1

4

8

2.34
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 09:10:52

招商计算机：“AI应用”受益DS是没有争议的

招商计算机：接着昨天D.S.的点评，阿里云、腾讯云和“AI应用”受益是没有争议的!AI应用，我们认为to B的商业化会更快，企业主利用AI赋能最重要的场景入口就是ERP、OA，继续强推[用友网络、金蝶国际]及[泛微网络] 国家网安通报中心通报开源跨平台大模型工具 Ollama存在未授权访问风险、数据泄露风险、历史漏洞利用风险等。Ollama是啥?部署D.S.等大模型必备的类MaaS工具，这一事件强化了我们强推【星环科技】的逻辑大B一定注重私有化部署的安全!此外，星环稀缺的“AI数据工程基因更是实

S
用友网络

2

5

7

2.49
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-04 07:14:32

《今晚英伟达(NV)股价下跌原因分析》

今晚 NV 下跌，找找原因如下: CoWoS产能下调的影响: CoWoS 产能下调，摩根大通(JM)和 TMTB都有相关撰写内容，美国机构和散户已了解该情况，对市场情绪产生了影响。 AI芯片政策收紧传闻: H20 和其他 AI 芯片收紧，AI 扩散令有更严格执行的传闻。 DeepSeek 利润率问题及市场反应: DeepSeek周末出现利润率问题，但实际上美国卖方几乎没有报道，只有一则路透社的新闻，另外TMTB 也只是非常不起眼地提了一句话。然而今天 A 股算力板块崩了之后，高盛(GS)亚洲团队

S
新易盛

4

10

11

2.94
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-03 18:14:44

关注腾讯云

关注腾讯云

Screenshot_20250303_181116_com.larus.nova_edit_50936939797435.jpg

Screenshot_20250303_180753_com.tencent.mm_edit_50775128351105.jpg

S
弘信电子
S
科华数据

1

4

12

2.29
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2025-03-03 16:23:02

如何看待科技板块出现调整？

如何看待美股科技股回调：“强预期”边际走弱属常态，只是在当前环境被放大。本轮美国科技股的risk off可能已经“蓄谋已久”。如果观察2023年开启的AI行情的最大受益者英伟达，其股价在去年6月20日突破140美元关口后，已经经历了一个较长周期的震荡行情，虽然在今年年初一度创下历史新高，但动量较过去两年已经显著走弱。上周美股科技股开启调整的重要催化，主要在于美国公布的多项经济数据指标都暗示了滞涨的潜在可能，叠加特朗普关税再加码等事件，均进一步强化了投资者对于滞涨的预期。从中长期来看，AI叙事以及

S
金山办公

11

27

31

7.57

前往

页

15

关注

53018

粉丝

134405.14

工分

社区规则服务协议隐私政策

沪ICP备20009443号

© 2020 上海韭研信息科技有限公司

关于韭研公社

问题反馈

有问题请联系@韭菜团子

公社愿景：韭研公社，原韭菜公社，投资干货最多的共享社群，汇聚全网最深度的基本面研究，消弭个人滞后机构的逻辑鸿沟。

风险提示：韭研公社里任何网友的发言，都有其特定立场，均不构成投资建议，请投资者独立审慎决策。

2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 100 101 102 103 104 105 106 107 108 109 110 111 112 113 114 115 116 117 118 119 120 121 122 123 124 125 126 127 128 129 130 131 132 133 134 135 136 137 138 139 140 141 142 143 144 145 146 147 148 149 150 151 152 153 154 155 156 157 158 159 160 161 162 163 164 165 166 167 168 169 170 171 172 173 174 175 176 177 178 179 180 181 182 183 184 185 186 187 188 189 190 191 192 193 194 195 196 197 198 199 200 201 202 203 204 205 206 207 208 209 210 211 212 213 214 215 216 217 218 219 220 221 222 223 224 225 226 227 228 229 230 231 232 233 234 235 236 237 238 239 240 241 242 243 244 245 246 247 248 249 250 251 252 253 254 255 256 257 258 259 260 261 262 263 264 265 266 267 268 269 270 271 272 273 274 275 276 277 278 279 280 281 282 283 284 285 286 287 288 289 290 291 292 293 294 295 296 297 298 299 300 301 302 303 304 305 306 307 308 309 310 311 312 313 314 315 316 317 318 319 320 321 322 323 324 325 326 327 328 329 330 331 332 333 334 335 336 337 338 339 340 341 342 343 344 345 346 347 348 349 350 351 352 353 354 355 356 357 358 359 360 361 362 363 364 365 366 367 368 369 370 371 372 373 374 375 376 377 378 379 380 381 382 383 384 385 386 387 388 389 390 391 392 393 394 395 396 397 398 399 400 401 402 403 404 405 406 407 408 409 410 411 412 413 414 415 416 417 418 419 420 421 422 423 424 425 426 427 428 429 430 431 432 433 434 435 436 437 438 439 440 441 442 443 444 445 446 447 448 449 450 451 452 453 454 455 456 457 458 459 460 461 462 463 464 465 466 467 468 469 470 471 472 473 474 475 476 477 478 479 480 481 482 483 484 485 486 487 488 489 490 491 492 493 494 495 496 497 498 499 500 501 502 503 504 505 506 507 508 509 510 511 512 513 514 515 516 517 518 519 520 521 522 523 524 525 526 527 528 529 530 531 532 533 534 535 536 537 538 539 540 541 542 543 544 545 546 547 548 549 550 551 552 553 554 555 556 557 558 559 560 561 562 563 564 565 566 567 568 569 570 571 572 573 574 575 576 577 578 579 580 581 582 583 584 585 586 587 588 589 590 591 592 593 594 595 596 597 598 599 600 601 602 603 604 605 606 607 608 609