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夜长梦山
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夜长梦山
2023-09-05 17:06:07
【弘则智造】BC技术观点
【弘则智造】BC技术观点 BC相比于PERC的经济性可以,能赚钱,但性能和TOPCon比优势不明显,盈利能力不突出。 此前也多次和技术专家沟通,认为BC做地面电站没必要,还是用在不在意双面率的分布式。 从工艺本质上对比TOPCon和BC: upside——正面无遮光 downside——工艺复杂+双面率差 当不考虑工艺复杂性的时候,肯定是BC效率经济性更好,毕竟把栅线的遮挡从正面改到了背面,仅仅牺牲了双面率。 剩下就看解决工艺和成本的问题,这一权衡是否划算。 总体来说,隆基的选择未必是全行业的选
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隆基绿能
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夜长梦山
2023-09-05 13:07:41
五洲新春:短期业绩承压,看好机器人相关业务突破
【信达电新|五洲新春】短期业绩承压,看好机器人相关业务突破 公司轴承主业突出,业务范围不断扩展。1)2023年H1公司加强了与 FLT 的融合协同,今后计划根据具体情况逐步将部分外采转化为公司内部采购,将给公司生产带来一定的增量;2)同时公司积极扩大球环滚针轴承产能,满足来自海内外市场新能源汽车的需求;3)公司研发成功新能源汽车电子助力转向系统(EPS)中控制精度最高的齿条式电动助力转向系统(REPS)所需的丝杠螺母轴承组件,滚珠丝杠下游应用场景不断涌现,我们认为未来整个机器人产业链可能会出现高
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五洲新春
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夜长梦山
2023-09-05 13:06:15
AGI应用的第一性原理,从OpenAI首笔收购说起
【国盛通信】AGI应用的第一性原理,从OpenAI首笔收购说起 🍁事件:近日OpenAI宣布已经收购美国初创企业GI。GI开发了游戏 Biomes,它也被称为开源版《我的世界》(MC),有如下特性: 1⃣【体素建模:降本增效】以牺牲视觉效果为代价换取了操作门槛低、模型易修改、游戏世界真实性强的特点。 2⃣【开源: 低成本丰富游戏内容】Biomes玩家可在GitHub社区中下载丰富的免费模组。 3⃣【UGC:助力应用快速推开】Biomes官方注重游戏社区的运营,通过转发玩家在推特发布的分享贴等提
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中际旭创
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新易盛
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夜长梦山
2023-09-05 13:04:31
A股策略研判
【国君策略|复转观点】A股策略研判: 1)高度不高震荡很长,不靠预期而靠交易 2)先看科技后看制造,寻求确定红利护航 下一阶段科技成长股的投资机会在高端装备和材料:电子/机械/军工等。 核心逻辑: 第一,对经济和政策的预期均已在前期下修过了,短期的利空出尽;未预期到的利好有限,因此下一阶段指数横盘震荡,3000-3300。 第二,大的利好利空均已经price in,因此从预期角度很难找到投资机会;要从交易的角度去找,尤其是调整时间很长、股票充分换手悲观者出清,有边际催化的股票。微观结构好的股票才
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中国石油
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夜长梦山
2023-09-05 13:04:05
隆基绿能技术路线更新
【长江电新】隆基绿能技术路线更新 1、公司认为未来5-6年BC电池将是单双面晶硅电池的主流。公司30GWHPBC(年底全部达产)及30GW Topcon(24Q1末全面达产)产能之后,投资计划里的其他项目主要采用BC技术,主要包括西咸50GW电池、铜川24GW电池(一期12GW)、西安24GW电池(一期12GW),根据投产规划74GW产能将在25年前投产。 2、公司在BC路线上研发投入多年,我们认为本次公开会议的明确,表明公司BC技术进入到具备更好性价比的量产新阶段,也是下一代新技术周期中公司有
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隆基绿能
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夜长梦山
2023-09-05 11:24:27
伟创电气
【中信电新】伟创电气重点推荐 #核心推荐逻辑: 公司目前拥有变频器为主、伺服为辅两大业务板块,并布局PLC、机器人等前沿方向。公司变频器细分领域份额提升,快速开拓纺织等新领域;伺服制造降本、自产编码器;海外业务快速开拓;多管齐下实现业绩快速增长。叠加通用自动化行业周期有望在下半年迎来拐点,公司前瞻布局机器人驱动部件等前沿方向,我们看好公司的发展价值。 #经营业绩: 2023H1公司实现营业收入6.25亿元(+41.81% YoY),归母净利润1.07亿元(+35.59% YoY),扣非归母净利润
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伟创电气
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夜长梦山
2023-09-05 11:23:50
华为回归,不只是手机!
【华西电子】华为回归,不只是手机! 手机(Mate 60系列):9月12华为发布会或将发布包括Mate 60系列、折叠屏X3 5G版本及处理器等新品。刚刚开售的新一代旗舰Mate 60系列(目前为Mate60 Pro),从发售日起至今销售拉爆。华尔街见闻从供应链获悉,Mate 60 Pro已加单至1500万-1700万台。华为手机回归,消费电子周期共振,沉寂多年的H手机产业链关注度飙升。 智能驾驶(麒麟9610):9月4日成都车展上,江淮汽车与华为合作的全新MPV瑞风RF8量产版首次亮相,新车搭
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方正科技
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泰晶科技
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夜长梦山
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2023年苏州机床论坛交流精华分享
【凯恩帝数控系统专家】2023年苏州机床论坛交流精华分享【东吴机械】 👉凯恩帝是国内四大数控系统公司之一,其余三家为苏州新代、华中数控、广州数控。22年公司数控系统出货量约6.8万套,市场份额占比约12%-13%。公司主要产品为数控系统、伺服驱动器、伺服电机等机床配套部件。 👉国产五轴数控系统与外资差距在于: ①系统稳定性:要实现稳定需要进行大量的测试,通常发那科推出产品的间隔是两年,用大量时间迭代和测试。国内系统厂缺少验证场景;②内部管理水平:现代化管理能够提高生产效率和质量,降低产品故障
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纽威数控
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华中数控
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夜长梦山
2023-09-05 10:26:46
五洲新春策略会交流要点
【广发电新】五洲新春策略会交流要点:多机器人产品亟待送样,风电滚子静待风来 #23全年展望:汽车零部件新产品上量带来Q4增量。预计Q3与Q2持平,Q4增量主要系汽零新产品。汽车刹车/转向/驻车/悬架系统4个系统加起来2000元/台需求,23年形成汽车滚珠丝杠小批量配套、驻车/刹车系统多客户试用。 #风电滚子产能充足、静待风来: 23H1风电行业发展慢于预期,公司产能建设已达到2.5-3亿元/年产值。预计23年风电滚子营业收入不到2亿元,同比+20-30%。展望未来,伴随1⃣库存下降2⃣中国和欧洲
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五洲新春
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夜长梦山
2023-09-05 10:26:19
空心杯专家交流要点
【东北电新】MZ空心杯专家交流要点-0905 #鸣志送样进展更新 目前处于第四轮送样阶段(即B轮),上周五收到特斯拉的测试反馈,基本确定能进入C轮和量产阶段。且特斯拉给出后续供货指引: ☑23年11月供货最多3000台空心杯用于C轮认证; ☑24年9月开始量产,预期订单量为3-5万台空心杯; ☑25年后实现3万台的人形机器人生产; ☑30年机器人量产规模达到100万台、35年达到1000万台。 #具体方案 送样阶段供应手指的整个线性执行器,空心杯+齿轮箱单套价值量为1200元,其中空心杯1000
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鸣志电器
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夜长梦山
2023-09-05 10:25:18
中钢国际:宝武赋能增长,“一带一路”先锋“碳”索转型升级
【天风建筑鲍荣富】中钢国际:宝武赋能增长,“一带一路”先锋“碳”索转型升级 🏷 报告链接:Document 核心逻辑:1)加入宝武集团业务协同有望进一步加深;2)“一带一路”沿线需求旺盛,23H1海外订单大增96%;3)欧盟碳税正式生效,CCER有望重启并纳入钢铁行业,23-25年我国钢铁行业减碳投资预计超2300亿元,中钢国际打通首个富氢碳循环高炉项目有望抢占市场先机。我们测算公司若23年想要达到股权激励目标,则23年下半年的归母净利润同比增长30%。我们认为公司23-25年归母净利润为8.
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中钢国际
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夜长梦山
2023-09-05 10:19:33
三孚新科一步法湿法设备合同点评-0904
【天风电新】三孚新科一步法湿法设备合同点评-0904 ----------------------- 🌼事件 三孚新科9月4日公告,公司与嘉元科技签订了,合同金额为2.43亿元(含税),合同标的为“一步式全湿法复合铜箔电镀设备”,由嘉元科技分批采购,首台设备试产验收合格后将启动交付。两公司同时签署《战略合作框架协议》,将在复合铜箔产业链上建立起战略合作关系。 🌼化学一步法的差异化 化学一步法使用特质药水链接基膜与种子层,再通过水电镀设备进行电镀增厚。公司水电镀设备与目前两步法的水电镀设备定位
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三孚新科
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夜长梦山
2023-09-05 10:19:13
博迁新材:定增获同意注册批复,主业底部反转银包铜加速放量
【天风金属&材料】博迁新材:定增获同意注册批复,主业底部反转银包铜加速放量 事件:9月4日晚, 公司公告定增定增获证监会同意注册批复。定增拟向大股东关联方定(王利平)增募资不超5.47亿元,发行数量为1453.34万股,增发价格为37.33元/股。 #镍粉方面,mlcc景气度已逐步筑底,下游代理商结束倒挂,厂家开工率小幅回升,镍粉环节景气度拐点有望于Q3出现,且公司月度订单已出现环比改善迹象。全年角度,我们维持镍粉出货量有望持平或好于去年的判断#银包铜方面,23年预计3条产线,共计百吨级产能,持
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博迁新材
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夜长梦山
2023-09-05 08:34:24
嘉元科技复合铜箔设备采购点评
【ct电新】嘉元科技复合铜箔设备采购点评:积极拥抱pp铜箔一步式全湿法技术,拓展第二增长曲线 事件:9月4日,嘉元科技公告,公司自设备验收合格之日起五年内向广州三孚新材料科技股份有限公司采购“一步式全湿法复合铜箔电镀设备”所配套的专用化学品,经双方友好协商后确认合同金额为人民币2.43亿元。 深耕传统锂电铜箔行业,锂电铜箔出货量稳定增长:公司是国内高性能锂电铜箔行业领先企业之一,主要产品为超薄锂电铜箔和极薄锂电铜箔。面对传统锂电铜箔行业竞争不断加剧的情况,公司23年H1锂电铜箔收入达19.91亿
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嘉元科技
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夜长梦山
2023-09-05 08:32:36
江山欧派,新客户贡献推动8月经营超预期
#强call江山欧派,新客户贡献推动8月经营超预期,地产链阿尔法最强品种 1⃣️优异的成长性,顺境和逆境均领跑产业链:19-20年是地产高景气阶段,公司营收复合增速达到50%,22年和23年H1是地产下行周期,公司收入仍实现增长,同比增1.6%、26%,经营表现领跑产业链。 2⃣️零售业务凭借独特定位迎合时代潮流,长期发展潜力大:公司卡位腰部市场,提供极致性价比高的产品,满足当前消费者既要品牌又要价格亲民的诉求,是消费降级的受益者,上半年零售网点同比高增50%达到3万家,零售收入同比增长24%。
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江山欧派
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夜长梦山
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【弘则智造】BC技术观点
【弘则智造】BC技术观点 BC相比于PERC的经济性可以,能赚钱,但性能和TOPCon比优势不明显,盈利能力不突出。 此前也多次和技术专家沟通,认为BC做地面电站没必要,还是用在不在意双面率的分布式。 从工艺本质上对比TOPCon和BC: upside——正面无遮光 downside——工艺复杂+双面率差 当不考虑工艺复杂性的时候,肯定是BC效率经济性更好,毕竟把栅线的遮挡从正面改到了背面,仅仅牺牲了双面率。 剩下就看解决工艺和成本的问题,这一权衡是否划算。 总体来说,隆基的选择未必是全行业的选
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隆基绿能
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五洲新春:短期业绩承压,看好机器人相关业务突破
【信达电新|五洲新春】短期业绩承压,看好机器人相关业务突破 公司轴承主业突出,业务范围不断扩展。1)2023年H1公司加强了与 FLT 的融合协同,今后计划根据具体情况逐步将部分外采转化为公司内部采购,将给公司生产带来一定的增量;2)同时公司积极扩大球环滚针轴承产能,满足来自海内外市场新能源汽车的需求;3)公司研发成功新能源汽车电子助力转向系统(EPS)中控制精度最高的齿条式电动助力转向系统(REPS)所需的丝杠螺母轴承组件,滚珠丝杠下游应用场景不断涌现,我们认为未来整个机器人产业链可能会出现高
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五洲新春
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AGI应用的第一性原理,从OpenAI首笔收购说起
【国盛通信】AGI应用的第一性原理,从OpenAI首笔收购说起 🍁事件:近日OpenAI宣布已经收购美国初创企业GI。GI开发了游戏 Biomes,它也被称为开源版《我的世界》(MC),有如下特性: 1⃣【体素建模:降本增效】以牺牲视觉效果为代价换取了操作门槛低、模型易修改、游戏世界真实性强的特点。 2⃣【开源: 低成本丰富游戏内容】Biomes玩家可在GitHub社区中下载丰富的免费模组。 3⃣【UGC:助力应用快速推开】Biomes官方注重游戏社区的运营,通过转发玩家在推特发布的分享贴等提
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中际旭创
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新易盛
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2023-09-05 13:04:31
A股策略研判
【国君策略|复转观点】A股策略研判: 1)高度不高震荡很长,不靠预期而靠交易 2)先看科技后看制造,寻求确定红利护航 下一阶段科技成长股的投资机会在高端装备和材料:电子/机械/军工等。 核心逻辑: 第一,对经济和政策的预期均已在前期下修过了,短期的利空出尽;未预期到的利好有限,因此下一阶段指数横盘震荡,3000-3300。 第二,大的利好利空均已经price in,因此从预期角度很难找到投资机会;要从交易的角度去找,尤其是调整时间很长、股票充分换手悲观者出清,有边际催化的股票。微观结构好的股票才
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中国石油
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隆基绿能技术路线更新
【长江电新】隆基绿能技术路线更新 1、公司认为未来5-6年BC电池将是单双面晶硅电池的主流。公司30GWHPBC(年底全部达产)及30GW Topcon(24Q1末全面达产)产能之后,投资计划里的其他项目主要采用BC技术,主要包括西咸50GW电池、铜川24GW电池(一期12GW)、西安24GW电池(一期12GW),根据投产规划74GW产能将在25年前投产。 2、公司在BC路线上研发投入多年,我们认为本次公开会议的明确,表明公司BC技术进入到具备更好性价比的量产新阶段,也是下一代新技术周期中公司有
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隆基绿能
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伟创电气
【中信电新】伟创电气重点推荐 #核心推荐逻辑: 公司目前拥有变频器为主、伺服为辅两大业务板块,并布局PLC、机器人等前沿方向。公司变频器细分领域份额提升,快速开拓纺织等新领域;伺服制造降本、自产编码器;海外业务快速开拓;多管齐下实现业绩快速增长。叠加通用自动化行业周期有望在下半年迎来拐点,公司前瞻布局机器人驱动部件等前沿方向,我们看好公司的发展价值。 #经营业绩: 2023H1公司实现营业收入6.25亿元(+41.81% YoY),归母净利润1.07亿元(+35.59% YoY),扣非归母净利润
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伟创电气
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夜长梦山
2023-09-05 11:23:50
华为回归,不只是手机!
【华西电子】华为回归,不只是手机! 手机(Mate 60系列):9月12华为发布会或将发布包括Mate 60系列、折叠屏X3 5G版本及处理器等新品。刚刚开售的新一代旗舰Mate 60系列(目前为Mate60 Pro),从发售日起至今销售拉爆。华尔街见闻从供应链获悉,Mate 60 Pro已加单至1500万-1700万台。华为手机回归,消费电子周期共振,沉寂多年的H手机产业链关注度飙升。 智能驾驶(麒麟9610):9月4日成都车展上,江淮汽车与华为合作的全新MPV瑞风RF8量产版首次亮相,新车搭
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方正科技
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泰晶科技
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2023-09-05 11:23:06
2023年苏州机床论坛交流精华分享
【凯恩帝数控系统专家】2023年苏州机床论坛交流精华分享【东吴机械】 👉凯恩帝是国内四大数控系统公司之一,其余三家为苏州新代、华中数控、广州数控。22年公司数控系统出货量约6.8万套,市场份额占比约12%-13%。公司主要产品为数控系统、伺服驱动器、伺服电机等机床配套部件。 👉国产五轴数控系统与外资差距在于: ①系统稳定性:要实现稳定需要进行大量的测试,通常发那科推出产品的间隔是两年,用大量时间迭代和测试。国内系统厂缺少验证场景;②内部管理水平:现代化管理能够提高生产效率和质量,降低产品故障
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纽威数控
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华中数控
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2023-09-05 10:26:46
五洲新春策略会交流要点
【广发电新】五洲新春策略会交流要点:多机器人产品亟待送样,风电滚子静待风来 #23全年展望:汽车零部件新产品上量带来Q4增量。预计Q3与Q2持平,Q4增量主要系汽零新产品。汽车刹车/转向/驻车/悬架系统4个系统加起来2000元/台需求,23年形成汽车滚珠丝杠小批量配套、驻车/刹车系统多客户试用。 #风电滚子产能充足、静待风来: 23H1风电行业发展慢于预期,公司产能建设已达到2.5-3亿元/年产值。预计23年风电滚子营业收入不到2亿元,同比+20-30%。展望未来,伴随1⃣库存下降2⃣中国和欧洲
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五洲新春
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夜长梦山
2023-09-05 10:26:19
空心杯专家交流要点
【东北电新】MZ空心杯专家交流要点-0905 #鸣志送样进展更新 目前处于第四轮送样阶段(即B轮),上周五收到特斯拉的测试反馈,基本确定能进入C轮和量产阶段。且特斯拉给出后续供货指引: ☑23年11月供货最多3000台空心杯用于C轮认证; ☑24年9月开始量产,预期订单量为3-5万台空心杯; ☑25年后实现3万台的人形机器人生产; ☑30年机器人量产规模达到100万台、35年达到1000万台。 #具体方案 送样阶段供应手指的整个线性执行器,空心杯+齿轮箱单套价值量为1200元,其中空心杯1000
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鸣志电器
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中钢国际:宝武赋能增长,“一带一路”先锋“碳”索转型升级
【天风建筑鲍荣富】中钢国际:宝武赋能增长,“一带一路”先锋“碳”索转型升级 🏷 报告链接:Document 核心逻辑:1)加入宝武集团业务协同有望进一步加深;2)“一带一路”沿线需求旺盛,23H1海外订单大增96%;3)欧盟碳税正式生效,CCER有望重启并纳入钢铁行业,23-25年我国钢铁行业减碳投资预计超2300亿元,中钢国际打通首个富氢碳循环高炉项目有望抢占市场先机。我们测算公司若23年想要达到股权激励目标,则23年下半年的归母净利润同比增长30%。我们认为公司23-25年归母净利润为8.
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中钢国际
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2023-09-05 10:19:33
三孚新科一步法湿法设备合同点评-0904
【天风电新】三孚新科一步法湿法设备合同点评-0904 ----------------------- 🌼事件 三孚新科9月4日公告,公司与嘉元科技签订了,合同金额为2.43亿元(含税),合同标的为“一步式全湿法复合铜箔电镀设备”,由嘉元科技分批采购,首台设备试产验收合格后将启动交付。两公司同时签署《战略合作框架协议》,将在复合铜箔产业链上建立起战略合作关系。 🌼化学一步法的差异化 化学一步法使用特质药水链接基膜与种子层,再通过水电镀设备进行电镀增厚。公司水电镀设备与目前两步法的水电镀设备定位
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三孚新科
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夜长梦山
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博迁新材:定增获同意注册批复,主业底部反转银包铜加速放量
【天风金属&材料】博迁新材:定增获同意注册批复,主业底部反转银包铜加速放量 事件:9月4日晚, 公司公告定增定增获证监会同意注册批复。定增拟向大股东关联方定(王利平)增募资不超5.47亿元,发行数量为1453.34万股,增发价格为37.33元/股。 #镍粉方面,mlcc景气度已逐步筑底,下游代理商结束倒挂,厂家开工率小幅回升,镍粉环节景气度拐点有望于Q3出现,且公司月度订单已出现环比改善迹象。全年角度,我们维持镍粉出货量有望持平或好于去年的判断#银包铜方面,23年预计3条产线,共计百吨级产能,持
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博迁新材
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嘉元科技复合铜箔设备采购点评
【ct电新】嘉元科技复合铜箔设备采购点评:积极拥抱pp铜箔一步式全湿法技术,拓展第二增长曲线 事件:9月4日,嘉元科技公告,公司自设备验收合格之日起五年内向广州三孚新材料科技股份有限公司采购“一步式全湿法复合铜箔电镀设备”所配套的专用化学品,经双方友好协商后确认合同金额为人民币2.43亿元。 深耕传统锂电铜箔行业,锂电铜箔出货量稳定增长:公司是国内高性能锂电铜箔行业领先企业之一,主要产品为超薄锂电铜箔和极薄锂电铜箔。面对传统锂电铜箔行业竞争不断加剧的情况,公司23年H1锂电铜箔收入达19.91亿
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嘉元科技
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江山欧派,新客户贡献推动8月经营超预期
#强call江山欧派,新客户贡献推动8月经营超预期,地产链阿尔法最强品种 1⃣️优异的成长性,顺境和逆境均领跑产业链:19-20年是地产高景气阶段,公司营收复合增速达到50%,22年和23年H1是地产下行周期,公司收入仍实现增长,同比增1.6%、26%,经营表现领跑产业链。 2⃣️零售业务凭借独特定位迎合时代潮流,长期发展潜力大:公司卡位腰部市场,提供极致性价比高的产品,满足当前消费者既要品牌又要价格亲民的诉求,是消费降级的受益者,上半年零售网点同比高增50%达到3万家,零售收入同比增长24%。
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江山欧派
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【弘则智造】BC技术观点
【弘则智造】BC技术观点 BC相比于PERC的经济性可以,能赚钱,但性能和TOPCon比优势不明显,盈利能力不突出。 此前也多次和技术专家沟通,认为BC做地面电站没必要,还是用在不在意双面率的分布式。 从工艺本质上对比TOPCon和BC: upside——正面无遮光 downside——工艺复杂+双面率差 当不考虑工艺复杂性的时候,肯定是BC效率经济性更好,毕竟把栅线的遮挡从正面改到了背面,仅仅牺牲了双面率。 剩下就看解决工艺和成本的问题,这一权衡是否划算。 总体来说,隆基的选择未必是全行业的选
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夜长梦山
2023-09-05 13:07:41
五洲新春:短期业绩承压,看好机器人相关业务突破
【信达电新|五洲新春】短期业绩承压,看好机器人相关业务突破 公司轴承主业突出,业务范围不断扩展。1)2023年H1公司加强了与 FLT 的融合协同,今后计划根据具体情况逐步将部分外采转化为公司内部采购,将给公司生产带来一定的增量;2)同时公司积极扩大球环滚针轴承产能,满足来自海内外市场新能源汽车的需求;3)公司研发成功新能源汽车电子助力转向系统(EPS)中控制精度最高的齿条式电动助力转向系统(REPS)所需的丝杠螺母轴承组件,滚珠丝杠下游应用场景不断涌现,我们认为未来整个机器人产业链可能会出现高
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五洲新春
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夜长梦山
2023-09-05 13:06:15
AGI应用的第一性原理,从OpenAI首笔收购说起
【国盛通信】AGI应用的第一性原理,从OpenAI首笔收购说起 🍁事件:近日OpenAI宣布已经收购美国初创企业GI。GI开发了游戏 Biomes,它也被称为开源版《我的世界》(MC),有如下特性: 1⃣【体素建模:降本增效】以牺牲视觉效果为代价换取了操作门槛低、模型易修改、游戏世界真实性强的特点。 2⃣【开源: 低成本丰富游戏内容】Biomes玩家可在GitHub社区中下载丰富的免费模组。 3⃣【UGC:助力应用快速推开】Biomes官方注重游戏社区的运营,通过转发玩家在推特发布的分享贴等提
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中际旭创
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新易盛
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2023-09-05 13:04:31
A股策略研判
【国君策略|复转观点】A股策略研判: 1)高度不高震荡很长,不靠预期而靠交易 2)先看科技后看制造,寻求确定红利护航 下一阶段科技成长股的投资机会在高端装备和材料:电子/机械/军工等。 核心逻辑: 第一,对经济和政策的预期均已在前期下修过了,短期的利空出尽;未预期到的利好有限,因此下一阶段指数横盘震荡,3000-3300。 第二,大的利好利空均已经price in,因此从预期角度很难找到投资机会;要从交易的角度去找,尤其是调整时间很长、股票充分换手悲观者出清,有边际催化的股票。微观结构好的股票才
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中国石油
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2023-09-05 13:04:05
隆基绿能技术路线更新
【长江电新】隆基绿能技术路线更新 1、公司认为未来5-6年BC电池将是单双面晶硅电池的主流。公司30GWHPBC(年底全部达产)及30GW Topcon(24Q1末全面达产)产能之后,投资计划里的其他项目主要采用BC技术,主要包括西咸50GW电池、铜川24GW电池(一期12GW)、西安24GW电池(一期12GW),根据投产规划74GW产能将在25年前投产。 2、公司在BC路线上研发投入多年,我们认为本次公开会议的明确,表明公司BC技术进入到具备更好性价比的量产新阶段,也是下一代新技术周期中公司有
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隆基绿能
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伟创电气
【中信电新】伟创电气重点推荐 #核心推荐逻辑: 公司目前拥有变频器为主、伺服为辅两大业务板块,并布局PLC、机器人等前沿方向。公司变频器细分领域份额提升,快速开拓纺织等新领域;伺服制造降本、自产编码器;海外业务快速开拓;多管齐下实现业绩快速增长。叠加通用自动化行业周期有望在下半年迎来拐点,公司前瞻布局机器人驱动部件等前沿方向,我们看好公司的发展价值。 #经营业绩: 2023H1公司实现营业收入6.25亿元(+41.81% YoY),归母净利润1.07亿元(+35.59% YoY),扣非归母净利润
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伟创电气
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夜长梦山
2023-09-05 11:23:50
华为回归,不只是手机!
【华西电子】华为回归,不只是手机! 手机(Mate 60系列):9月12华为发布会或将发布包括Mate 60系列、折叠屏X3 5G版本及处理器等新品。刚刚开售的新一代旗舰Mate 60系列(目前为Mate60 Pro),从发售日起至今销售拉爆。华尔街见闻从供应链获悉,Mate 60 Pro已加单至1500万-1700万台。华为手机回归,消费电子周期共振,沉寂多年的H手机产业链关注度飙升。 智能驾驶(麒麟9610):9月4日成都车展上,江淮汽车与华为合作的全新MPV瑞风RF8量产版首次亮相,新车搭
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方正科技
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泰晶科技
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夜长梦山
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2023年苏州机床论坛交流精华分享
【凯恩帝数控系统专家】2023年苏州机床论坛交流精华分享【东吴机械】 👉凯恩帝是国内四大数控系统公司之一,其余三家为苏州新代、华中数控、广州数控。22年公司数控系统出货量约6.8万套,市场份额占比约12%-13%。公司主要产品为数控系统、伺服驱动器、伺服电机等机床配套部件。 👉国产五轴数控系统与外资差距在于: ①系统稳定性:要实现稳定需要进行大量的测试,通常发那科推出产品的间隔是两年,用大量时间迭代和测试。国内系统厂缺少验证场景;②内部管理水平:现代化管理能够提高生产效率和质量,降低产品故障
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纽威数控
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华中数控
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五洲新春策略会交流要点
【广发电新】五洲新春策略会交流要点:多机器人产品亟待送样,风电滚子静待风来 #23全年展望:汽车零部件新产品上量带来Q4增量。预计Q3与Q2持平,Q4增量主要系汽零新产品。汽车刹车/转向/驻车/悬架系统4个系统加起来2000元/台需求,23年形成汽车滚珠丝杠小批量配套、驻车/刹车系统多客户试用。 #风电滚子产能充足、静待风来: 23H1风电行业发展慢于预期,公司产能建设已达到2.5-3亿元/年产值。预计23年风电滚子营业收入不到2亿元,同比+20-30%。展望未来,伴随1⃣库存下降2⃣中国和欧洲
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五洲新春
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空心杯专家交流要点
【东北电新】MZ空心杯专家交流要点-0905 #鸣志送样进展更新 目前处于第四轮送样阶段(即B轮),上周五收到特斯拉的测试反馈,基本确定能进入C轮和量产阶段。且特斯拉给出后续供货指引: ☑23年11月供货最多3000台空心杯用于C轮认证; ☑24年9月开始量产,预期订单量为3-5万台空心杯; ☑25年后实现3万台的人形机器人生产; ☑30年机器人量产规模达到100万台、35年达到1000万台。 #具体方案 送样阶段供应手指的整个线性执行器,空心杯+齿轮箱单套价值量为1200元,其中空心杯1000
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鸣志电器
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夜长梦山
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中钢国际:宝武赋能增长,“一带一路”先锋“碳”索转型升级
【天风建筑鲍荣富】中钢国际:宝武赋能增长,“一带一路”先锋“碳”索转型升级 🏷 报告链接:Document 核心逻辑:1)加入宝武集团业务协同有望进一步加深;2)“一带一路”沿线需求旺盛,23H1海外订单大增96%;3)欧盟碳税正式生效,CCER有望重启并纳入钢铁行业,23-25年我国钢铁行业减碳投资预计超2300亿元,中钢国际打通首个富氢碳循环高炉项目有望抢占市场先机。我们测算公司若23年想要达到股权激励目标,则23年下半年的归母净利润同比增长30%。我们认为公司23-25年归母净利润为8.
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中钢国际
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夜长梦山
2023-09-05 10:19:33
三孚新科一步法湿法设备合同点评-0904
【天风电新】三孚新科一步法湿法设备合同点评-0904 ----------------------- 🌼事件 三孚新科9月4日公告,公司与嘉元科技签订了,合同金额为2.43亿元(含税),合同标的为“一步式全湿法复合铜箔电镀设备”,由嘉元科技分批采购,首台设备试产验收合格后将启动交付。两公司同时签署《战略合作框架协议》,将在复合铜箔产业链上建立起战略合作关系。 🌼化学一步法的差异化 化学一步法使用特质药水链接基膜与种子层,再通过水电镀设备进行电镀增厚。公司水电镀设备与目前两步法的水电镀设备定位
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三孚新科
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2023-09-05 10:19:13
博迁新材:定增获同意注册批复,主业底部反转银包铜加速放量
【天风金属&材料】博迁新材:定增获同意注册批复,主业底部反转银包铜加速放量 事件:9月4日晚, 公司公告定增定增获证监会同意注册批复。定增拟向大股东关联方定(王利平)增募资不超5.47亿元,发行数量为1453.34万股,增发价格为37.33元/股。 #镍粉方面,mlcc景气度已逐步筑底,下游代理商结束倒挂,厂家开工率小幅回升,镍粉环节景气度拐点有望于Q3出现,且公司月度订单已出现环比改善迹象。全年角度,我们维持镍粉出货量有望持平或好于去年的判断#银包铜方面,23年预计3条产线,共计百吨级产能,持
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博迁新材
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夜长梦山
2023-09-05 08:34:24
嘉元科技复合铜箔设备采购点评
【ct电新】嘉元科技复合铜箔设备采购点评:积极拥抱pp铜箔一步式全湿法技术,拓展第二增长曲线 事件:9月4日,嘉元科技公告,公司自设备验收合格之日起五年内向广州三孚新材料科技股份有限公司采购“一步式全湿法复合铜箔电镀设备”所配套的专用化学品,经双方友好协商后确认合同金额为人民币2.43亿元。 深耕传统锂电铜箔行业,锂电铜箔出货量稳定增长:公司是国内高性能锂电铜箔行业领先企业之一,主要产品为超薄锂电铜箔和极薄锂电铜箔。面对传统锂电铜箔行业竞争不断加剧的情况,公司23年H1锂电铜箔收入达19.91亿
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嘉元科技
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夜长梦山
2023-09-05 08:32:36
江山欧派,新客户贡献推动8月经营超预期
#强call江山欧派,新客户贡献推动8月经营超预期,地产链阿尔法最强品种 1⃣️优异的成长性,顺境和逆境均领跑产业链:19-20年是地产高景气阶段,公司营收复合增速达到50%,22年和23年H1是地产下行周期,公司收入仍实现增长,同比增1.6%、26%,经营表现领跑产业链。 2⃣️零售业务凭借独特定位迎合时代潮流,长期发展潜力大:公司卡位腰部市场,提供极致性价比高的产品,满足当前消费者既要品牌又要价格亲民的诉求,是消费降级的受益者,上半年零售网点同比高增50%达到3万家,零售收入同比增长24%。
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江山欧派
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夜长梦山
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【弘则智造】BC技术观点
【弘则智造】BC技术观点 BC相比于PERC的经济性可以,能赚钱,但性能和TOPCon比优势不明显,盈利能力不突出。 此前也多次和技术专家沟通,认为BC做地面电站没必要,还是用在不在意双面率的分布式。 从工艺本质上对比TOPCon和BC: upside——正面无遮光 downside——工艺复杂+双面率差 当不考虑工艺复杂性的时候,肯定是BC效率经济性更好,毕竟把栅线的遮挡从正面改到了背面,仅仅牺牲了双面率。 剩下就看解决工艺和成本的问题,这一权衡是否划算。 总体来说,隆基的选择未必是全行业的选
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隆基绿能
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夜长梦山
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五洲新春:短期业绩承压,看好机器人相关业务突破
【信达电新|五洲新春】短期业绩承压,看好机器人相关业务突破 公司轴承主业突出,业务范围不断扩展。1)2023年H1公司加强了与 FLT 的融合协同,今后计划根据具体情况逐步将部分外采转化为公司内部采购,将给公司生产带来一定的增量;2)同时公司积极扩大球环滚针轴承产能,满足来自海内外市场新能源汽车的需求;3)公司研发成功新能源汽车电子助力转向系统(EPS)中控制精度最高的齿条式电动助力转向系统(REPS)所需的丝杠螺母轴承组件,滚珠丝杠下游应用场景不断涌现,我们认为未来整个机器人产业链可能会出现高
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五洲新春
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AGI应用的第一性原理,从OpenAI首笔收购说起
【国盛通信】AGI应用的第一性原理,从OpenAI首笔收购说起 🍁事件:近日OpenAI宣布已经收购美国初创企业GI。GI开发了游戏 Biomes,它也被称为开源版《我的世界》(MC),有如下特性: 1⃣【体素建模:降本增效】以牺牲视觉效果为代价换取了操作门槛低、模型易修改、游戏世界真实性强的特点。 2⃣【开源: 低成本丰富游戏内容】Biomes玩家可在GitHub社区中下载丰富的免费模组。 3⃣【UGC:助力应用快速推开】Biomes官方注重游戏社区的运营,通过转发玩家在推特发布的分享贴等提
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A股策略研判
【国君策略|复转观点】A股策略研判: 1)高度不高震荡很长,不靠预期而靠交易 2)先看科技后看制造,寻求确定红利护航 下一阶段科技成长股的投资机会在高端装备和材料:电子/机械/军工等。 核心逻辑: 第一,对经济和政策的预期均已在前期下修过了,短期的利空出尽;未预期到的利好有限,因此下一阶段指数横盘震荡,3000-3300。 第二,大的利好利空均已经price in,因此从预期角度很难找到投资机会;要从交易的角度去找,尤其是调整时间很长、股票充分换手悲观者出清,有边际催化的股票。微观结构好的股票才
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中国石油
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隆基绿能技术路线更新
【长江电新】隆基绿能技术路线更新 1、公司认为未来5-6年BC电池将是单双面晶硅电池的主流。公司30GWHPBC(年底全部达产)及30GW Topcon(24Q1末全面达产)产能之后,投资计划里的其他项目主要采用BC技术,主要包括西咸50GW电池、铜川24GW电池(一期12GW)、西安24GW电池(一期12GW),根据投产规划74GW产能将在25年前投产。 2、公司在BC路线上研发投入多年,我们认为本次公开会议的明确,表明公司BC技术进入到具备更好性价比的量产新阶段,也是下一代新技术周期中公司有
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隆基绿能
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伟创电气
【中信电新】伟创电气重点推荐 #核心推荐逻辑: 公司目前拥有变频器为主、伺服为辅两大业务板块,并布局PLC、机器人等前沿方向。公司变频器细分领域份额提升,快速开拓纺织等新领域;伺服制造降本、自产编码器;海外业务快速开拓;多管齐下实现业绩快速增长。叠加通用自动化行业周期有望在下半年迎来拐点,公司前瞻布局机器人驱动部件等前沿方向,我们看好公司的发展价值。 #经营业绩: 2023H1公司实现营业收入6.25亿元(+41.81% YoY),归母净利润1.07亿元(+35.59% YoY),扣非归母净利润
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华为回归,不只是手机!
【华西电子】华为回归,不只是手机! 手机(Mate 60系列):9月12华为发布会或将发布包括Mate 60系列、折叠屏X3 5G版本及处理器等新品。刚刚开售的新一代旗舰Mate 60系列(目前为Mate60 Pro),从发售日起至今销售拉爆。华尔街见闻从供应链获悉,Mate 60 Pro已加单至1500万-1700万台。华为手机回归,消费电子周期共振,沉寂多年的H手机产业链关注度飙升。 智能驾驶(麒麟9610):9月4日成都车展上,江淮汽车与华为合作的全新MPV瑞风RF8量产版首次亮相,新车搭
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2023年苏州机床论坛交流精华分享
【凯恩帝数控系统专家】2023年苏州机床论坛交流精华分享【东吴机械】 👉凯恩帝是国内四大数控系统公司之一,其余三家为苏州新代、华中数控、广州数控。22年公司数控系统出货量约6.8万套,市场份额占比约12%-13%。公司主要产品为数控系统、伺服驱动器、伺服电机等机床配套部件。 👉国产五轴数控系统与外资差距在于: ①系统稳定性:要实现稳定需要进行大量的测试,通常发那科推出产品的间隔是两年,用大量时间迭代和测试。国内系统厂缺少验证场景;②内部管理水平:现代化管理能够提高生产效率和质量,降低产品故障
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五洲新春策略会交流要点
【广发电新】五洲新春策略会交流要点:多机器人产品亟待送样,风电滚子静待风来 #23全年展望:汽车零部件新产品上量带来Q4增量。预计Q3与Q2持平,Q4增量主要系汽零新产品。汽车刹车/转向/驻车/悬架系统4个系统加起来2000元/台需求,23年形成汽车滚珠丝杠小批量配套、驻车/刹车系统多客户试用。 #风电滚子产能充足、静待风来: 23H1风电行业发展慢于预期,公司产能建设已达到2.5-3亿元/年产值。预计23年风电滚子营业收入不到2亿元,同比+20-30%。展望未来,伴随1⃣库存下降2⃣中国和欧洲
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2023-09-05 10:26:19
空心杯专家交流要点
【东北电新】MZ空心杯专家交流要点-0905 #鸣志送样进展更新 目前处于第四轮送样阶段(即B轮),上周五收到特斯拉的测试反馈,基本确定能进入C轮和量产阶段。且特斯拉给出后续供货指引: ☑23年11月供货最多3000台空心杯用于C轮认证; ☑24年9月开始量产,预期订单量为3-5万台空心杯; ☑25年后实现3万台的人形机器人生产; ☑30年机器人量产规模达到100万台、35年达到1000万台。 #具体方案 送样阶段供应手指的整个线性执行器,空心杯+齿轮箱单套价值量为1200元,其中空心杯1000
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中钢国际:宝武赋能增长,“一带一路”先锋“碳”索转型升级
【天风建筑鲍荣富】中钢国际:宝武赋能增长,“一带一路”先锋“碳”索转型升级 🏷 报告链接:Document 核心逻辑:1)加入宝武集团业务协同有望进一步加深;2)“一带一路”沿线需求旺盛,23H1海外订单大增96%;3)欧盟碳税正式生效,CCER有望重启并纳入钢铁行业,23-25年我国钢铁行业减碳投资预计超2300亿元,中钢国际打通首个富氢碳循环高炉项目有望抢占市场先机。我们测算公司若23年想要达到股权激励目标,则23年下半年的归母净利润同比增长30%。我们认为公司23-25年归母净利润为8.
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中钢国际
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三孚新科一步法湿法设备合同点评-0904
【天风电新】三孚新科一步法湿法设备合同点评-0904 ----------------------- 🌼事件 三孚新科9月4日公告,公司与嘉元科技签订了,合同金额为2.43亿元(含税),合同标的为“一步式全湿法复合铜箔电镀设备”,由嘉元科技分批采购,首台设备试产验收合格后将启动交付。两公司同时签署《战略合作框架协议》,将在复合铜箔产业链上建立起战略合作关系。 🌼化学一步法的差异化 化学一步法使用特质药水链接基膜与种子层,再通过水电镀设备进行电镀增厚。公司水电镀设备与目前两步法的水电镀设备定位
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博迁新材:定增获同意注册批复,主业底部反转银包铜加速放量
【天风金属&材料】博迁新材:定增获同意注册批复,主业底部反转银包铜加速放量 事件:9月4日晚, 公司公告定增定增获证监会同意注册批复。定增拟向大股东关联方定(王利平)增募资不超5.47亿元,发行数量为1453.34万股,增发价格为37.33元/股。 #镍粉方面,mlcc景气度已逐步筑底,下游代理商结束倒挂,厂家开工率小幅回升,镍粉环节景气度拐点有望于Q3出现,且公司月度订单已出现环比改善迹象。全年角度,我们维持镍粉出货量有望持平或好于去年的判断#银包铜方面,23年预计3条产线,共计百吨级产能,持
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嘉元科技复合铜箔设备采购点评
【ct电新】嘉元科技复合铜箔设备采购点评:积极拥抱pp铜箔一步式全湿法技术,拓展第二增长曲线 事件:9月4日,嘉元科技公告,公司自设备验收合格之日起五年内向广州三孚新材料科技股份有限公司采购“一步式全湿法复合铜箔电镀设备”所配套的专用化学品,经双方友好协商后确认合同金额为人民币2.43亿元。 深耕传统锂电铜箔行业,锂电铜箔出货量稳定增长:公司是国内高性能锂电铜箔行业领先企业之一,主要产品为超薄锂电铜箔和极薄锂电铜箔。面对传统锂电铜箔行业竞争不断加剧的情况,公司23年H1锂电铜箔收入达19.91亿
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江山欧派,新客户贡献推动8月经营超预期
#强call江山欧派,新客户贡献推动8月经营超预期,地产链阿尔法最强品种 1⃣️优异的成长性,顺境和逆境均领跑产业链:19-20年是地产高景气阶段,公司营收复合增速达到50%,22年和23年H1是地产下行周期,公司收入仍实现增长,同比增1.6%、26%,经营表现领跑产业链。 2⃣️零售业务凭借独特定位迎合时代潮流,长期发展潜力大:公司卡位腰部市场,提供极致性价比高的产品,满足当前消费者既要品牌又要价格亲民的诉求,是消费降级的受益者,上半年零售网点同比高增50%达到3万家,零售收入同比增长24%。
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【弘则智造】BC技术观点
【弘则智造】BC技术观点 BC相比于PERC的经济性可以,能赚钱,但性能和TOPCon比优势不明显,盈利能力不突出。 此前也多次和技术专家沟通,认为BC做地面电站没必要,还是用在不在意双面率的分布式。 从工艺本质上对比TOPCon和BC: upside——正面无遮光 downside——工艺复杂+双面率差 当不考虑工艺复杂性的时候,肯定是BC效率经济性更好,毕竟把栅线的遮挡从正面改到了背面,仅仅牺牲了双面率。 剩下就看解决工艺和成本的问题,这一权衡是否划算。 总体来说,隆基的选择未必是全行业的选
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五洲新春:短期业绩承压,看好机器人相关业务突破
【信达电新|五洲新春】短期业绩承压,看好机器人相关业务突破 公司轴承主业突出,业务范围不断扩展。1)2023年H1公司加强了与 FLT 的融合协同,今后计划根据具体情况逐步将部分外采转化为公司内部采购,将给公司生产带来一定的增量;2)同时公司积极扩大球环滚针轴承产能,满足来自海内外市场新能源汽车的需求;3)公司研发成功新能源汽车电子助力转向系统(EPS)中控制精度最高的齿条式电动助力转向系统(REPS)所需的丝杠螺母轴承组件,滚珠丝杠下游应用场景不断涌现,我们认为未来整个机器人产业链可能会出现高
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AGI应用的第一性原理,从OpenAI首笔收购说起
【国盛通信】AGI应用的第一性原理,从OpenAI首笔收购说起 🍁事件:近日OpenAI宣布已经收购美国初创企业GI。GI开发了游戏 Biomes,它也被称为开源版《我的世界》(MC),有如下特性: 1⃣【体素建模:降本增效】以牺牲视觉效果为代价换取了操作门槛低、模型易修改、游戏世界真实性强的特点。 2⃣【开源: 低成本丰富游戏内容】Biomes玩家可在GitHub社区中下载丰富的免费模组。 3⃣【UGC:助力应用快速推开】Biomes官方注重游戏社区的运营,通过转发玩家在推特发布的分享贴等提
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A股策略研判
【国君策略|复转观点】A股策略研判: 1)高度不高震荡很长,不靠预期而靠交易 2)先看科技后看制造,寻求确定红利护航 下一阶段科技成长股的投资机会在高端装备和材料:电子/机械/军工等。 核心逻辑: 第一,对经济和政策的预期均已在前期下修过了,短期的利空出尽;未预期到的利好有限,因此下一阶段指数横盘震荡,3000-3300。 第二,大的利好利空均已经price in,因此从预期角度很难找到投资机会;要从交易的角度去找,尤其是调整时间很长、股票充分换手悲观者出清,有边际催化的股票。微观结构好的股票才
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中国石油
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夜长梦山
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隆基绿能技术路线更新
【长江电新】隆基绿能技术路线更新 1、公司认为未来5-6年BC电池将是单双面晶硅电池的主流。公司30GWHPBC(年底全部达产)及30GW Topcon(24Q1末全面达产)产能之后,投资计划里的其他项目主要采用BC技术,主要包括西咸50GW电池、铜川24GW电池(一期12GW)、西安24GW电池(一期12GW),根据投产规划74GW产能将在25年前投产。 2、公司在BC路线上研发投入多年,我们认为本次公开会议的明确,表明公司BC技术进入到具备更好性价比的量产新阶段,也是下一代新技术周期中公司有
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隆基绿能
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夜长梦山
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伟创电气
【中信电新】伟创电气重点推荐 #核心推荐逻辑: 公司目前拥有变频器为主、伺服为辅两大业务板块,并布局PLC、机器人等前沿方向。公司变频器细分领域份额提升,快速开拓纺织等新领域;伺服制造降本、自产编码器;海外业务快速开拓;多管齐下实现业绩快速增长。叠加通用自动化行业周期有望在下半年迎来拐点,公司前瞻布局机器人驱动部件等前沿方向,我们看好公司的发展价值。 #经营业绩: 2023H1公司实现营业收入6.25亿元(+41.81% YoY),归母净利润1.07亿元(+35.59% YoY),扣非归母净利润
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伟创电气
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夜长梦山
2023-09-05 11:23:50
华为回归,不只是手机!
【华西电子】华为回归,不只是手机! 手机(Mate 60系列):9月12华为发布会或将发布包括Mate 60系列、折叠屏X3 5G版本及处理器等新品。刚刚开售的新一代旗舰Mate 60系列(目前为Mate60 Pro),从发售日起至今销售拉爆。华尔街见闻从供应链获悉,Mate 60 Pro已加单至1500万-1700万台。华为手机回归,消费电子周期共振,沉寂多年的H手机产业链关注度飙升。 智能驾驶(麒麟9610):9月4日成都车展上,江淮汽车与华为合作的全新MPV瑞风RF8量产版首次亮相,新车搭
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方正科技
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泰晶科技
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2023年苏州机床论坛交流精华分享
【凯恩帝数控系统专家】2023年苏州机床论坛交流精华分享【东吴机械】 👉凯恩帝是国内四大数控系统公司之一,其余三家为苏州新代、华中数控、广州数控。22年公司数控系统出货量约6.8万套,市场份额占比约12%-13%。公司主要产品为数控系统、伺服驱动器、伺服电机等机床配套部件。 👉国产五轴数控系统与外资差距在于: ①系统稳定性:要实现稳定需要进行大量的测试,通常发那科推出产品的间隔是两年,用大量时间迭代和测试。国内系统厂缺少验证场景;②内部管理水平:现代化管理能够提高生产效率和质量,降低产品故障
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纽威数控
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华中数控
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夜长梦山
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五洲新春策略会交流要点
【广发电新】五洲新春策略会交流要点:多机器人产品亟待送样,风电滚子静待风来 #23全年展望:汽车零部件新产品上量带来Q4增量。预计Q3与Q2持平,Q4增量主要系汽零新产品。汽车刹车/转向/驻车/悬架系统4个系统加起来2000元/台需求,23年形成汽车滚珠丝杠小批量配套、驻车/刹车系统多客户试用。 #风电滚子产能充足、静待风来: 23H1风电行业发展慢于预期,公司产能建设已达到2.5-3亿元/年产值。预计23年风电滚子营业收入不到2亿元,同比+20-30%。展望未来,伴随1⃣库存下降2⃣中国和欧洲
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五洲新春
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空心杯专家交流要点
【东北电新】MZ空心杯专家交流要点-0905 #鸣志送样进展更新 目前处于第四轮送样阶段(即B轮),上周五收到特斯拉的测试反馈,基本确定能进入C轮和量产阶段。且特斯拉给出后续供货指引: ☑23年11月供货最多3000台空心杯用于C轮认证; ☑24年9月开始量产,预期订单量为3-5万台空心杯; ☑25年后实现3万台的人形机器人生产; ☑30年机器人量产规模达到100万台、35年达到1000万台。 #具体方案 送样阶段供应手指的整个线性执行器,空心杯+齿轮箱单套价值量为1200元,其中空心杯1000
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中钢国际:宝武赋能增长,“一带一路”先锋“碳”索转型升级
【天风建筑鲍荣富】中钢国际:宝武赋能增长,“一带一路”先锋“碳”索转型升级 🏷 报告链接:Document 核心逻辑:1)加入宝武集团业务协同有望进一步加深;2)“一带一路”沿线需求旺盛,23H1海外订单大增96%;3)欧盟碳税正式生效,CCER有望重启并纳入钢铁行业,23-25年我国钢铁行业减碳投资预计超2300亿元,中钢国际打通首个富氢碳循环高炉项目有望抢占市场先机。我们测算公司若23年想要达到股权激励目标,则23年下半年的归母净利润同比增长30%。我们认为公司23-25年归母净利润为8.
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中钢国际
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三孚新科一步法湿法设备合同点评-0904
【天风电新】三孚新科一步法湿法设备合同点评-0904 ----------------------- 🌼事件 三孚新科9月4日公告,公司与嘉元科技签订了,合同金额为2.43亿元(含税),合同标的为“一步式全湿法复合铜箔电镀设备”,由嘉元科技分批采购,首台设备试产验收合格后将启动交付。两公司同时签署《战略合作框架协议》,将在复合铜箔产业链上建立起战略合作关系。 🌼化学一步法的差异化 化学一步法使用特质药水链接基膜与种子层,再通过水电镀设备进行电镀增厚。公司水电镀设备与目前两步法的水电镀设备定位
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三孚新科
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博迁新材:定增获同意注册批复,主业底部反转银包铜加速放量
【天风金属&材料】博迁新材:定增获同意注册批复,主业底部反转银包铜加速放量 事件:9月4日晚, 公司公告定增定增获证监会同意注册批复。定增拟向大股东关联方定(王利平)增募资不超5.47亿元,发行数量为1453.34万股,增发价格为37.33元/股。 #镍粉方面,mlcc景气度已逐步筑底,下游代理商结束倒挂,厂家开工率小幅回升,镍粉环节景气度拐点有望于Q3出现,且公司月度订单已出现环比改善迹象。全年角度,我们维持镍粉出货量有望持平或好于去年的判断#银包铜方面,23年预计3条产线,共计百吨级产能,持
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博迁新材
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嘉元科技复合铜箔设备采购点评
【ct电新】嘉元科技复合铜箔设备采购点评:积极拥抱pp铜箔一步式全湿法技术,拓展第二增长曲线 事件:9月4日,嘉元科技公告,公司自设备验收合格之日起五年内向广州三孚新材料科技股份有限公司采购“一步式全湿法复合铜箔电镀设备”所配套的专用化学品,经双方友好协商后确认合同金额为人民币2.43亿元。 深耕传统锂电铜箔行业,锂电铜箔出货量稳定增长:公司是国内高性能锂电铜箔行业领先企业之一,主要产品为超薄锂电铜箔和极薄锂电铜箔。面对传统锂电铜箔行业竞争不断加剧的情况,公司23年H1锂电铜箔收入达19.91亿
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嘉元科技
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夜长梦山
2023-09-05 08:32:36
江山欧派,新客户贡献推动8月经营超预期
#强call江山欧派,新客户贡献推动8月经营超预期,地产链阿尔法最强品种 1⃣️优异的成长性,顺境和逆境均领跑产业链:19-20年是地产高景气阶段,公司营收复合增速达到50%,22年和23年H1是地产下行周期,公司收入仍实现增长,同比增1.6%、26%,经营表现领跑产业链。 2⃣️零售业务凭借独特定位迎合时代潮流,长期发展潜力大:公司卡位腰部市场,提供极致性价比高的产品,满足当前消费者既要品牌又要价格亲民的诉求,是消费降级的受益者,上半年零售网点同比高增50%达到3万家,零售收入同比增长24%。
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江山欧派
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