异动
关注
社群
搜公告
产业库
时间轴
公社AI
通知
全部已读
暂无数据
私信
暂无数据
登录注册
我的主页
退出
夜长梦山
仅转发,不代表任何投资建议,侵权请私信,看到后会马上删
个人资料
夜长梦山
2024-04-14 22:45:30
3月线上珠宝销售数据更新
【民生商社|黄金珠宝】3月线上珠宝销售数据更新 🌷据久谦中台数据,24Q1,天猫珠宝类销售额60.1亿元(yoy+48.0%),京东珠宝类销售额44.1亿元(yoy-17.0%),抖音珠宝类销售额49.6亿元(yoy+22.0%)。 💐分品牌看(按增速排序): 1️⃣天猫平台:曼卡龙珠宝类销售额为0.8亿元(yoy+343.7%),中国黄金为4.39亿元(yoy+108.9%),老庙为1.0亿元(yoy+54.3%),菜百为2.59亿元(yoy+50.5%),周大生为3.55亿元(yoy+4
S
曼卡龙
0
1
5
4.08
夜长梦山
2024-04-14 22:44:23
光模块观点随笔:继续学习网络架构?
【CJ通信】光模块观点随笔:继续学习网络架构? —————————— 在Marvell AI Day的PPT中展示了未来AI的网络架构,其中提到了frontend+backend网络,同时Loi Nguyen在演讲中提到10w卡的集群可能会用到五层网络架构,GPU:光连接(optical interconnect)或达到1:5,且未来100w卡的集群也值得期待,#如需原稿材料欢迎私聊。 【frontend+backend是啥?】在PPT中给的解释是backend网络用于一个集群(cluster)
S
新易盛
0
2
5
4.78
夜长梦山
2024-04-14 21:20:07
爱科赛博
接下来汇报爱科和中熔俩个票❗️【天风电新】爱科赛博更新:如何看待通用测试电源国产替代和公司未来的利润空间-0413 ————————— 🌼渠道+产品布局逐渐完成,凭借产品迭代能力和更低价格取得市场份额 为什么现在才开始实现国产替代? 此前国内市场需求少+国内没有技术基础+产品/渠道需要时间建立: 新能源行业起来之前,国内需求相对较少,同时对于电子半导体等行业,客户也主要使用产品规格齐全的海外品牌。此前国内没有从事测试电源研发生产的企业(跟逆变器、变频器不同),没有技术和人才基础,产品开发和渠道
S
爱科赛博
0
1
0
2.96
夜长梦山
2024-04-14 21:17:58
神农集团:增量降本,走出云南的养殖标杆
神农集团:增量降本,走出云南的养殖标杆【天风农业】 1、云南产业链一体化区域龙头 公司作为云南省首家上市农牧企业。聚焦生猪产业链的建设和发展,形成了集饲料加工、生猪养殖、生猪屠宰和生鲜猪肉食品销售、食品深加工和销售等业务为一体的完整生猪产业链。 2、养猪板块高质量发展, 500万头出栏可期 1)成本行业领先,下降空间可观。育种:依托PIC国际育种公司(全球最大种猪育种公司)资源,截止2024年1月,公司PSY控制在27左右,远高于行业平均水平,预计后期仍能提升;饲喂:公司一直使用高标准饲料原料且
S
神农集团
0
2
4
2.94
夜长梦山
2024-04-14 21:17:35
【国金食饮】如何看待当下中炬预期差?
【国金食饮】如何看待当下中炬预期差? ◼ 预期差1(行业层面):C端仍具备较强的升级潜力。公司C端占比70%+,在行业向功能化、细分化、健康化升级过程中,均价有较大提升空间。据欧睿,19-22年我国调味品行业零售额CAGR为6.3%,其中量/价分别-1.0%/+7.3%。尽管宏观环境变化致B端受损,调味品仍具备韧性增长,销量驱动因素转向家庭消费,且伴随着C端产品结构升级,价增贡献更为显著。 ◼ 龙头集中度有望进一步提升。公司所处酱油行业龙二地位,预计通过省外空白市场开发及产品矩阵补齐,市占率持续
S
中炬高新
0
0
1
3.07
夜长梦山
2024-04-14 21:17:05
维生素产品价格上涨的原因主要包括
维生素产品价格上涨的原因主要包括: 1) 海外超买影响,导致价格持续下跌近两年后市场开始调整; 2) 大宗原料价格上涨,如豆粕、玉米等,推高饲料成本,进而影响维生素使用量; 3) 饲料成本上升导致下游厂商减少维生素使用量,延长去库存周期; 4) 海外库存逐渐出清,需求开始回升,尤其是在下半年; 5) 年底海外市场为备货而增加采购,拉动需求; 6) 厂家库存低,开工率低,市场集中备货导致价格上涨; 7) 部分厂家停产检修,进一步推高价格; 8) 巴斯夫回归市场,试图以量换价,影响价格上涨。 展望未
S
兄弟科技
1
1
6
4.40
夜长梦山
2024-04-14 21:16:29
北方华创:24Q1业绩预告超预期,平台化布局构建多元成长曲线
【广发电子团队】北方华创:24Q1业绩预告超预期,平台化布局构建多元成长曲线 ——————————————— 24Q1业绩预告超预期。公司发布24Q1业绩预告,公司预计收入54.2~62.4亿元,yoy+40%~61%,归母净利润10.4~12亿元,yoy+76%~103%,业绩增长超预期。24年以来,公司应用于集成电路领域的刻蚀、薄膜沉积、清洗和炉管等工艺装备市场份额稳步攀升,收入同比稳健增长,同时规模效应逐渐显现,成本费用率稳定下降,推动公司业绩高速增长。 CVD业务进展迅速,高端晶圆制造订
S
北方华创
1
0
2
2.00
夜长梦山
2024-04-14 21:15:36
东鹏饮料:全国化扩张顺利,第二曲线蓄势待发
🔥【国金食饮】东鹏饮料:全国化扩张顺利,第二曲线蓄势待发 23年实现营收112.63亿元,同比增长+32.4%;实现归母净利润20.4亿元,同比增长+41.6%;扣非归母净利润18.7亿元,同比增长+38.3%。 23Q4实现营收26.22亿元,同比增长+40.9%;实现归母净利润3.84亿元,同比增长+39.7%;扣非归母净利润3.68亿元,同比增长+27.7%,#利润贴预告上线。 🌟全国化布局+延申第二曲线,Q4收入延续高增。 产品端,东鹏特饮破百亿,第二曲线逐步清晰。能量饮料23年/2
S
东鹏饮料
1
1
1
3.84
夜长梦山
2024-04-14 21:13:43
3月出口大降的背后
3月出口大降的背后【GS宏观熊园团队】 按美元计,2024年3月中国出口同比-7.5%,预期-2.1%,2024年1-2月同比增7.1%;2024年3月中国进口同比-1.9%,预期0.6%,2024年1-2月增3.5%;2024年3月贸易顺差585.5亿美元,同比-24.0%。 核心观点:Q1我国出口同比增1.5%,自2022年Q4以来首次转正,其中1、2月出口整体超预期,3月出口读数偏低,主要受基数、春节效应影响;两年复合增速略高于1-2月、环比强于季节性,交运设备、电子产品出口是主支撑。往后
S
贵州茅台
1
0
2
2.81
夜长梦山
2024-04-14 21:13:17
黄金价格分析&后市研判 20240413
黄金价格分析&后市研判 20240413 1、黄金定价框架与影响因素 黄金定价受地缘政治、政策影响,近期金价持续突破。 黄金价格波动与历史走势出现差异,动摇了对传统分析框架的信心。 黄金研究框架与传统大宗商品不同,与美国经济、美债、美元汇率研究框架相似。 黄金需求结构特殊,首饰需求占主导,工业需求占比低。 黄金价格与美元实际利率的反向关系是研究重点。 2、黄金价格走势分析 黄金价格连续上涨一个半月,与去年欧美银行业危机时期相比,走势独特。 黄金价格上涨与美元实际利率上行同时发生,引发市场对旧分析
S
山东黄金
3
0
0
1.55
夜长梦山
2024-04-14 21:12:22
新国九条长期影响可能比之前两次更积极
【新国九条长期影响可能比之前两次更积极】 核心观点:新国九条比之前两次更强调监管,淡化提高直接融资比例,其正面影响可能会更持久,甚至堪比1934年美国证券交易委员会成立,随后是美股百年慢牛。新国九条1-2年内的短期影响,直接改变股市微观资金结构,以后没有增量资金,靠分红和回购也可能会有牛市。长期影响比之前2004年股权分置改革和2014年鼓励并购重组和放松私募发展更持久。 (1)美国证券交易委员会促成了美股慢牛 美国GDP在1894年已经超越英国全球第一,但股市直到1932年之后才是慢牛,美股1
S
贵州茅台
4
3
7
6.50
夜长梦山
2024-04-12 12:43:00
国盾量子 核心摘要
量子信息 #国盾量子 核心摘要20240411 1. IBM 量子计算机 3-5 年突破 RSA,可能性不大,10 年左右,若突破是重大利好,量子通信成刚性需求。其他路线可能性存在,各国投入较大; IBM 100 #比特量子云计算成本1.6 美金/秒,长期云服务。中电信去年底上线云服务,成收入来源可能性不大。盈亏平衡难预测; 2. 量子计算三步走:1)量子优势(已实现) 2)量子纠错 3)量子编码,#到通用可编程需5-10年,编 1000+ 量子比特,可实现商业化; 量子计算收入 3000万/年
S
国盾量子
0
2
11
3.18
夜长梦山
2024-04-12 12:42:32
中国中铁:主业增长稳健,金属价格上涨提供业绩弹性
【兴证建筑】中国中铁:主业增长稳健,金属价格上涨提供业绩弹性,估值逐渐修复,继续强CALL 金属价格上涨提供业绩弹性:2024年以来铜金价格上涨,LME现价目前9200美元/吨,同比上升400美元/吨以上,判断受益于电力等需求增长及共计扰动全年铜价有望保持上涨趋势。公司年产铜矿30万吨左右,2023年收入83.7亿元,毛利50亿元,2024年矿产业务弹性充足,有望带动公司整体价值重估。此外减值、汇兑损益等非经常项损失如果回归平均水平,业绩弹性有望进一步增厚。 主业增长稳健托底市值:国家近期再提尽
S
中国中铁
1
1
2
1.55
夜长梦山
2024-04-12 12:42:03
深南电路:封装基板业务回暖,经营拐点已现
【中信建投电子】深南电路:封装基板业务回暖,经营拐点已现 #核心观点:公司2023年营收及净利润符合预期,研发费用因FC-BGA基板前期研发投入较大有明显提升,未来影响将弱化。业务端,印制电路板中通信板持续优化产品结构去降低行业需求下行影响,数据中心及汽车板将迎来较快增长;封装基板业务,BT基板受益于下游存储、RF需求的复苏以及新客户导入,且无锡工厂走出亏损状态,BT基板将迎来营收和利润双增,此外,FC-BGA项目进展顺利,随着客户认证和产品导入加速进行,2024年有望实现营收贡献。 #印制电路
S
深南电路
8
4
13
11.36
夜长梦山
2024-04-12 12:41:16
eVTOL深度:低空经济步入快速发展期
eVTOL深度:低空经济步入快速发展期,硬件、系统等产业链迎来新机遇【长江机械-赵智勇团队】 1、低空空域管理在逐步放开,低空政策密集出台。2010年低空空域管理改革开始,2024年政府工作报告将 “低空经济”首次写入政府工作报告。同时,民航局发布《国家空域基础分类方法》,新增划设非管制空域G类和W类,为低空经济的发展提供政策土壤。地方政策积极响应低空经济,目前包括安徽、江苏、江西、福建等多地政府报告提及低空经济。部分城市率先明确低空经济的具体建设目标。 2、适航证等管理细则推进,产业链落地或提
S
万丰奥威
7
6
11
9.18
上一页
1
326
327
328
329
330
667
下一页
前往
页
夜长梦山
2024-04-14 22:45:30
3月线上珠宝销售数据更新
【民生商社|黄金珠宝】3月线上珠宝销售数据更新 🌷据久谦中台数据,24Q1,天猫珠宝类销售额60.1亿元(yoy+48.0%),京东珠宝类销售额44.1亿元(yoy-17.0%),抖音珠宝类销售额49.6亿元(yoy+22.0%)。 💐分品牌看(按增速排序): 1️⃣天猫平台:曼卡龙珠宝类销售额为0.8亿元(yoy+343.7%),中国黄金为4.39亿元(yoy+108.9%),老庙为1.0亿元(yoy+54.3%),菜百为2.59亿元(yoy+50.5%),周大生为3.55亿元(yoy+4
S
曼卡龙
0
1
5
4.08
夜长梦山
2024-04-14 22:44:23
光模块观点随笔:继续学习网络架构?
【CJ通信】光模块观点随笔:继续学习网络架构? —————————— 在Marvell AI Day的PPT中展示了未来AI的网络架构,其中提到了frontend+backend网络,同时Loi Nguyen在演讲中提到10w卡的集群可能会用到五层网络架构,GPU:光连接(optical interconnect)或达到1:5,且未来100w卡的集群也值得期待,#如需原稿材料欢迎私聊。 【frontend+backend是啥?】在PPT中给的解释是backend网络用于一个集群(cluster)
S
新易盛
0
2
5
4.78
夜长梦山
2024-04-14 21:20:07
爱科赛博
接下来汇报爱科和中熔俩个票❗️【天风电新】爱科赛博更新:如何看待通用测试电源国产替代和公司未来的利润空间-0413 ————————— 🌼渠道+产品布局逐渐完成,凭借产品迭代能力和更低价格取得市场份额 为什么现在才开始实现国产替代? 此前国内市场需求少+国内没有技术基础+产品/渠道需要时间建立: 新能源行业起来之前,国内需求相对较少,同时对于电子半导体等行业,客户也主要使用产品规格齐全的海外品牌。此前国内没有从事测试电源研发生产的企业(跟逆变器、变频器不同),没有技术和人才基础,产品开发和渠道
S
爱科赛博
0
1
0
2.96
夜长梦山
2024-04-14 21:17:58
神农集团:增量降本,走出云南的养殖标杆
神农集团:增量降本,走出云南的养殖标杆【天风农业】 1、云南产业链一体化区域龙头 公司作为云南省首家上市农牧企业。聚焦生猪产业链的建设和发展,形成了集饲料加工、生猪养殖、生猪屠宰和生鲜猪肉食品销售、食品深加工和销售等业务为一体的完整生猪产业链。 2、养猪板块高质量发展, 500万头出栏可期 1)成本行业领先,下降空间可观。育种:依托PIC国际育种公司(全球最大种猪育种公司)资源,截止2024年1月,公司PSY控制在27左右,远高于行业平均水平,预计后期仍能提升;饲喂:公司一直使用高标准饲料原料且
S
神农集团
0
2
4
2.94
夜长梦山
2024-04-14 21:17:35
【国金食饮】如何看待当下中炬预期差?
【国金食饮】如何看待当下中炬预期差? ◼ 预期差1(行业层面):C端仍具备较强的升级潜力。公司C端占比70%+,在行业向功能化、细分化、健康化升级过程中,均价有较大提升空间。据欧睿,19-22年我国调味品行业零售额CAGR为6.3%,其中量/价分别-1.0%/+7.3%。尽管宏观环境变化致B端受损,调味品仍具备韧性增长,销量驱动因素转向家庭消费,且伴随着C端产品结构升级,价增贡献更为显著。 ◼ 龙头集中度有望进一步提升。公司所处酱油行业龙二地位,预计通过省外空白市场开发及产品矩阵补齐,市占率持续
S
中炬高新
0
0
1
3.07
夜长梦山
2024-04-14 21:17:05
维生素产品价格上涨的原因主要包括
维生素产品价格上涨的原因主要包括: 1) 海外超买影响,导致价格持续下跌近两年后市场开始调整; 2) 大宗原料价格上涨,如豆粕、玉米等,推高饲料成本,进而影响维生素使用量; 3) 饲料成本上升导致下游厂商减少维生素使用量,延长去库存周期; 4) 海外库存逐渐出清,需求开始回升,尤其是在下半年; 5) 年底海外市场为备货而增加采购,拉动需求; 6) 厂家库存低,开工率低,市场集中备货导致价格上涨; 7) 部分厂家停产检修,进一步推高价格; 8) 巴斯夫回归市场,试图以量换价,影响价格上涨。 展望未
S
兄弟科技
1
1
6
4.40
夜长梦山
2024-04-14 21:16:29
北方华创:24Q1业绩预告超预期,平台化布局构建多元成长曲线
【广发电子团队】北方华创:24Q1业绩预告超预期,平台化布局构建多元成长曲线 ——————————————— 24Q1业绩预告超预期。公司发布24Q1业绩预告,公司预计收入54.2~62.4亿元,yoy+40%~61%,归母净利润10.4~12亿元,yoy+76%~103%,业绩增长超预期。24年以来,公司应用于集成电路领域的刻蚀、薄膜沉积、清洗和炉管等工艺装备市场份额稳步攀升,收入同比稳健增长,同时规模效应逐渐显现,成本费用率稳定下降,推动公司业绩高速增长。 CVD业务进展迅速,高端晶圆制造订
S
北方华创
1
0
2
2.00
夜长梦山
2024-04-14 21:15:36
东鹏饮料:全国化扩张顺利,第二曲线蓄势待发
🔥【国金食饮】东鹏饮料:全国化扩张顺利,第二曲线蓄势待发 23年实现营收112.63亿元,同比增长+32.4%;实现归母净利润20.4亿元,同比增长+41.6%;扣非归母净利润18.7亿元,同比增长+38.3%。 23Q4实现营收26.22亿元,同比增长+40.9%;实现归母净利润3.84亿元,同比增长+39.7%;扣非归母净利润3.68亿元,同比增长+27.7%,#利润贴预告上线。 🌟全国化布局+延申第二曲线,Q4收入延续高增。 产品端,东鹏特饮破百亿,第二曲线逐步清晰。能量饮料23年/2
S
东鹏饮料
1
1
1
3.84
夜长梦山
2024-04-14 21:13:43
3月出口大降的背后
3月出口大降的背后【GS宏观熊园团队】 按美元计,2024年3月中国出口同比-7.5%,预期-2.1%,2024年1-2月同比增7.1%;2024年3月中国进口同比-1.9%,预期0.6%,2024年1-2月增3.5%;2024年3月贸易顺差585.5亿美元,同比-24.0%。 核心观点:Q1我国出口同比增1.5%,自2022年Q4以来首次转正,其中1、2月出口整体超预期,3月出口读数偏低,主要受基数、春节效应影响;两年复合增速略高于1-2月、环比强于季节性,交运设备、电子产品出口是主支撑。往后
S
贵州茅台
1
0
2
2.81
夜长梦山
2024-04-14 21:13:17
黄金价格分析&后市研判 20240413
黄金价格分析&后市研判 20240413 1、黄金定价框架与影响因素 黄金定价受地缘政治、政策影响,近期金价持续突破。 黄金价格波动与历史走势出现差异,动摇了对传统分析框架的信心。 黄金研究框架与传统大宗商品不同,与美国经济、美债、美元汇率研究框架相似。 黄金需求结构特殊,首饰需求占主导,工业需求占比低。 黄金价格与美元实际利率的反向关系是研究重点。 2、黄金价格走势分析 黄金价格连续上涨一个半月,与去年欧美银行业危机时期相比,走势独特。 黄金价格上涨与美元实际利率上行同时发生,引发市场对旧分析
S
山东黄金
3
0
0
1.55
夜长梦山
2024-04-14 21:12:22
新国九条长期影响可能比之前两次更积极
【新国九条长期影响可能比之前两次更积极】 核心观点:新国九条比之前两次更强调监管,淡化提高直接融资比例,其正面影响可能会更持久,甚至堪比1934年美国证券交易委员会成立,随后是美股百年慢牛。新国九条1-2年内的短期影响,直接改变股市微观资金结构,以后没有增量资金,靠分红和回购也可能会有牛市。长期影响比之前2004年股权分置改革和2014年鼓励并购重组和放松私募发展更持久。 (1)美国证券交易委员会促成了美股慢牛 美国GDP在1894年已经超越英国全球第一,但股市直到1932年之后才是慢牛,美股1
S
贵州茅台
4
3
7
6.50
夜长梦山
2024-04-12 12:43:00
国盾量子 核心摘要
量子信息 #国盾量子 核心摘要20240411 1. IBM 量子计算机 3-5 年突破 RSA,可能性不大,10 年左右,若突破是重大利好,量子通信成刚性需求。其他路线可能性存在,各国投入较大; IBM 100 #比特量子云计算成本1.6 美金/秒,长期云服务。中电信去年底上线云服务,成收入来源可能性不大。盈亏平衡难预测; 2. 量子计算三步走:1)量子优势(已实现) 2)量子纠错 3)量子编码,#到通用可编程需5-10年,编 1000+ 量子比特,可实现商业化; 量子计算收入 3000万/年
S
国盾量子
0
2
11
3.18
夜长梦山
2024-04-12 12:42:32
中国中铁:主业增长稳健,金属价格上涨提供业绩弹性
【兴证建筑】中国中铁:主业增长稳健,金属价格上涨提供业绩弹性,估值逐渐修复,继续强CALL 金属价格上涨提供业绩弹性:2024年以来铜金价格上涨,LME现价目前9200美元/吨,同比上升400美元/吨以上,判断受益于电力等需求增长及共计扰动全年铜价有望保持上涨趋势。公司年产铜矿30万吨左右,2023年收入83.7亿元,毛利50亿元,2024年矿产业务弹性充足,有望带动公司整体价值重估。此外减值、汇兑损益等非经常项损失如果回归平均水平,业绩弹性有望进一步增厚。 主业增长稳健托底市值:国家近期再提尽
S
中国中铁
1
1
2
1.55
夜长梦山
2024-04-12 12:42:03
深南电路:封装基板业务回暖,经营拐点已现
【中信建投电子】深南电路:封装基板业务回暖,经营拐点已现 #核心观点:公司2023年营收及净利润符合预期,研发费用因FC-BGA基板前期研发投入较大有明显提升,未来影响将弱化。业务端,印制电路板中通信板持续优化产品结构去降低行业需求下行影响,数据中心及汽车板将迎来较快增长;封装基板业务,BT基板受益于下游存储、RF需求的复苏以及新客户导入,且无锡工厂走出亏损状态,BT基板将迎来营收和利润双增,此外,FC-BGA项目进展顺利,随着客户认证和产品导入加速进行,2024年有望实现营收贡献。 #印制电路
S
深南电路
8
4
13
11.36
夜长梦山
2024-04-12 12:41:16
eVTOL深度:低空经济步入快速发展期
eVTOL深度:低空经济步入快速发展期,硬件、系统等产业链迎来新机遇【长江机械-赵智勇团队】 1、低空空域管理在逐步放开,低空政策密集出台。2010年低空空域管理改革开始,2024年政府工作报告将 “低空经济”首次写入政府工作报告。同时,民航局发布《国家空域基础分类方法》,新增划设非管制空域G类和W类,为低空经济的发展提供政策土壤。地方政策积极响应低空经济,目前包括安徽、江苏、江西、福建等多地政府报告提及低空经济。部分城市率先明确低空经济的具体建设目标。 2、适航证等管理细则推进,产业链落地或提
S
万丰奥威
7
6
11
9.18
上一页
1
326
327
328
329
330
667
下一页
前往
页
夜长梦山
2024-04-14 22:45:30
3月线上珠宝销售数据更新
【民生商社|黄金珠宝】3月线上珠宝销售数据更新 🌷据久谦中台数据,24Q1,天猫珠宝类销售额60.1亿元(yoy+48.0%),京东珠宝类销售额44.1亿元(yoy-17.0%),抖音珠宝类销售额49.6亿元(yoy+22.0%)。 💐分品牌看(按增速排序): 1️⃣天猫平台:曼卡龙珠宝类销售额为0.8亿元(yoy+343.7%),中国黄金为4.39亿元(yoy+108.9%),老庙为1.0亿元(yoy+54.3%),菜百为2.59亿元(yoy+50.5%),周大生为3.55亿元(yoy+4
S
曼卡龙
0
1
5
4.08
夜长梦山
2024-04-14 22:44:23
光模块观点随笔:继续学习网络架构?
【CJ通信】光模块观点随笔:继续学习网络架构? —————————— 在Marvell AI Day的PPT中展示了未来AI的网络架构,其中提到了frontend+backend网络,同时Loi Nguyen在演讲中提到10w卡的集群可能会用到五层网络架构,GPU:光连接(optical interconnect)或达到1:5,且未来100w卡的集群也值得期待,#如需原稿材料欢迎私聊。 【frontend+backend是啥?】在PPT中给的解释是backend网络用于一个集群(cluster)
S
新易盛
0
2
5
4.78
夜长梦山
2024-04-14 21:20:07
爱科赛博
接下来汇报爱科和中熔俩个票❗️【天风电新】爱科赛博更新:如何看待通用测试电源国产替代和公司未来的利润空间-0413 ————————— 🌼渠道+产品布局逐渐完成,凭借产品迭代能力和更低价格取得市场份额 为什么现在才开始实现国产替代? 此前国内市场需求少+国内没有技术基础+产品/渠道需要时间建立: 新能源行业起来之前,国内需求相对较少,同时对于电子半导体等行业,客户也主要使用产品规格齐全的海外品牌。此前国内没有从事测试电源研发生产的企业(跟逆变器、变频器不同),没有技术和人才基础,产品开发和渠道
S
爱科赛博
0
1
0
2.96
夜长梦山
2024-04-14 21:17:58
神农集团:增量降本,走出云南的养殖标杆
神农集团:增量降本,走出云南的养殖标杆【天风农业】 1、云南产业链一体化区域龙头 公司作为云南省首家上市农牧企业。聚焦生猪产业链的建设和发展,形成了集饲料加工、生猪养殖、生猪屠宰和生鲜猪肉食品销售、食品深加工和销售等业务为一体的完整生猪产业链。 2、养猪板块高质量发展, 500万头出栏可期 1)成本行业领先,下降空间可观。育种:依托PIC国际育种公司(全球最大种猪育种公司)资源,截止2024年1月,公司PSY控制在27左右,远高于行业平均水平,预计后期仍能提升;饲喂:公司一直使用高标准饲料原料且
S
神农集团
0
2
4
2.94
夜长梦山
2024-04-14 21:17:35
【国金食饮】如何看待当下中炬预期差?
【国金食饮】如何看待当下中炬预期差? ◼ 预期差1(行业层面):C端仍具备较强的升级潜力。公司C端占比70%+,在行业向功能化、细分化、健康化升级过程中,均价有较大提升空间。据欧睿,19-22年我国调味品行业零售额CAGR为6.3%,其中量/价分别-1.0%/+7.3%。尽管宏观环境变化致B端受损,调味品仍具备韧性增长,销量驱动因素转向家庭消费,且伴随着C端产品结构升级,价增贡献更为显著。 ◼ 龙头集中度有望进一步提升。公司所处酱油行业龙二地位,预计通过省外空白市场开发及产品矩阵补齐,市占率持续
S
中炬高新
0
0
1
3.07
夜长梦山
2024-04-14 21:17:05
维生素产品价格上涨的原因主要包括
维生素产品价格上涨的原因主要包括: 1) 海外超买影响,导致价格持续下跌近两年后市场开始调整; 2) 大宗原料价格上涨,如豆粕、玉米等,推高饲料成本,进而影响维生素使用量; 3) 饲料成本上升导致下游厂商减少维生素使用量,延长去库存周期; 4) 海外库存逐渐出清,需求开始回升,尤其是在下半年; 5) 年底海外市场为备货而增加采购,拉动需求; 6) 厂家库存低,开工率低,市场集中备货导致价格上涨; 7) 部分厂家停产检修,进一步推高价格; 8) 巴斯夫回归市场,试图以量换价,影响价格上涨。 展望未
S
兄弟科技
1
1
6
4.40
夜长梦山
2024-04-14 21:16:29
北方华创:24Q1业绩预告超预期,平台化布局构建多元成长曲线
【广发电子团队】北方华创:24Q1业绩预告超预期,平台化布局构建多元成长曲线 ——————————————— 24Q1业绩预告超预期。公司发布24Q1业绩预告,公司预计收入54.2~62.4亿元,yoy+40%~61%,归母净利润10.4~12亿元,yoy+76%~103%,业绩增长超预期。24年以来,公司应用于集成电路领域的刻蚀、薄膜沉积、清洗和炉管等工艺装备市场份额稳步攀升,收入同比稳健增长,同时规模效应逐渐显现,成本费用率稳定下降,推动公司业绩高速增长。 CVD业务进展迅速,高端晶圆制造订
S
北方华创
1
0
2
2.00
夜长梦山
2024-04-14 21:15:36
东鹏饮料:全国化扩张顺利,第二曲线蓄势待发
🔥【国金食饮】东鹏饮料:全国化扩张顺利,第二曲线蓄势待发 23年实现营收112.63亿元,同比增长+32.4%;实现归母净利润20.4亿元,同比增长+41.6%;扣非归母净利润18.7亿元,同比增长+38.3%。 23Q4实现营收26.22亿元,同比增长+40.9%;实现归母净利润3.84亿元,同比增长+39.7%;扣非归母净利润3.68亿元,同比增长+27.7%,#利润贴预告上线。 🌟全国化布局+延申第二曲线,Q4收入延续高增。 产品端,东鹏特饮破百亿,第二曲线逐步清晰。能量饮料23年/2
S
东鹏饮料
1
1
1
3.84
夜长梦山
2024-04-14 21:13:43
3月出口大降的背后
3月出口大降的背后【GS宏观熊园团队】 按美元计,2024年3月中国出口同比-7.5%,预期-2.1%,2024年1-2月同比增7.1%;2024年3月中国进口同比-1.9%,预期0.6%,2024年1-2月增3.5%;2024年3月贸易顺差585.5亿美元,同比-24.0%。 核心观点:Q1我国出口同比增1.5%,自2022年Q4以来首次转正,其中1、2月出口整体超预期,3月出口读数偏低,主要受基数、春节效应影响;两年复合增速略高于1-2月、环比强于季节性,交运设备、电子产品出口是主支撑。往后
S
贵州茅台
1
0
2
2.81
夜长梦山
2024-04-14 21:13:17
黄金价格分析&后市研判 20240413
黄金价格分析&后市研判 20240413 1、黄金定价框架与影响因素 黄金定价受地缘政治、政策影响,近期金价持续突破。 黄金价格波动与历史走势出现差异,动摇了对传统分析框架的信心。 黄金研究框架与传统大宗商品不同,与美国经济、美债、美元汇率研究框架相似。 黄金需求结构特殊,首饰需求占主导,工业需求占比低。 黄金价格与美元实际利率的反向关系是研究重点。 2、黄金价格走势分析 黄金价格连续上涨一个半月,与去年欧美银行业危机时期相比,走势独特。 黄金价格上涨与美元实际利率上行同时发生,引发市场对旧分析
S
山东黄金
3
0
0
1.55
夜长梦山
2024-04-14 21:12:22
新国九条长期影响可能比之前两次更积极
【新国九条长期影响可能比之前两次更积极】 核心观点:新国九条比之前两次更强调监管,淡化提高直接融资比例,其正面影响可能会更持久,甚至堪比1934年美国证券交易委员会成立,随后是美股百年慢牛。新国九条1-2年内的短期影响,直接改变股市微观资金结构,以后没有增量资金,靠分红和回购也可能会有牛市。长期影响比之前2004年股权分置改革和2014年鼓励并购重组和放松私募发展更持久。 (1)美国证券交易委员会促成了美股慢牛 美国GDP在1894年已经超越英国全球第一,但股市直到1932年之后才是慢牛,美股1
S
贵州茅台
4
3
7
6.50
夜长梦山
2024-04-12 12:43:00
国盾量子 核心摘要
量子信息 #国盾量子 核心摘要20240411 1. IBM 量子计算机 3-5 年突破 RSA,可能性不大,10 年左右,若突破是重大利好,量子通信成刚性需求。其他路线可能性存在,各国投入较大; IBM 100 #比特量子云计算成本1.6 美金/秒,长期云服务。中电信去年底上线云服务,成收入来源可能性不大。盈亏平衡难预测; 2. 量子计算三步走:1)量子优势(已实现) 2)量子纠错 3)量子编码,#到通用可编程需5-10年,编 1000+ 量子比特,可实现商业化; 量子计算收入 3000万/年
S
国盾量子
0
2
11
3.18
夜长梦山
2024-04-12 12:42:32
中国中铁:主业增长稳健,金属价格上涨提供业绩弹性
【兴证建筑】中国中铁:主业增长稳健,金属价格上涨提供业绩弹性,估值逐渐修复,继续强CALL 金属价格上涨提供业绩弹性:2024年以来铜金价格上涨,LME现价目前9200美元/吨,同比上升400美元/吨以上,判断受益于电力等需求增长及共计扰动全年铜价有望保持上涨趋势。公司年产铜矿30万吨左右,2023年收入83.7亿元,毛利50亿元,2024年矿产业务弹性充足,有望带动公司整体价值重估。此外减值、汇兑损益等非经常项损失如果回归平均水平,业绩弹性有望进一步增厚。 主业增长稳健托底市值:国家近期再提尽
S
中国中铁
1
1
2
1.55
夜长梦山
2024-04-12 12:42:03
深南电路:封装基板业务回暖,经营拐点已现
【中信建投电子】深南电路:封装基板业务回暖,经营拐点已现 #核心观点:公司2023年营收及净利润符合预期,研发费用因FC-BGA基板前期研发投入较大有明显提升,未来影响将弱化。业务端,印制电路板中通信板持续优化产品结构去降低行业需求下行影响,数据中心及汽车板将迎来较快增长;封装基板业务,BT基板受益于下游存储、RF需求的复苏以及新客户导入,且无锡工厂走出亏损状态,BT基板将迎来营收和利润双增,此外,FC-BGA项目进展顺利,随着客户认证和产品导入加速进行,2024年有望实现营收贡献。 #印制电路
S
深南电路
8
4
13
11.36
夜长梦山
2024-04-12 12:41:16
eVTOL深度:低空经济步入快速发展期
eVTOL深度:低空经济步入快速发展期,硬件、系统等产业链迎来新机遇【长江机械-赵智勇团队】 1、低空空域管理在逐步放开,低空政策密集出台。2010年低空空域管理改革开始,2024年政府工作报告将 “低空经济”首次写入政府工作报告。同时,民航局发布《国家空域基础分类方法》,新增划设非管制空域G类和W类,为低空经济的发展提供政策土壤。地方政策积极响应低空经济,目前包括安徽、江苏、江西、福建等多地政府报告提及低空经济。部分城市率先明确低空经济的具体建设目标。 2、适航证等管理细则推进,产业链落地或提
S
万丰奥威
7
6
11
9.18
上一页
1
326
327
328
329
330
667
下一页
前往
页
夜长梦山
2024-04-14 22:45:30
3月线上珠宝销售数据更新
【民生商社|黄金珠宝】3月线上珠宝销售数据更新 🌷据久谦中台数据,24Q1,天猫珠宝类销售额60.1亿元(yoy+48.0%),京东珠宝类销售额44.1亿元(yoy-17.0%),抖音珠宝类销售额49.6亿元(yoy+22.0%)。 💐分品牌看(按增速排序): 1️⃣天猫平台:曼卡龙珠宝类销售额为0.8亿元(yoy+343.7%),中国黄金为4.39亿元(yoy+108.9%),老庙为1.0亿元(yoy+54.3%),菜百为2.59亿元(yoy+50.5%),周大生为3.55亿元(yoy+4
S
曼卡龙
0
1
5
4.08
夜长梦山
2024-04-14 22:44:23
光模块观点随笔:继续学习网络架构?
【CJ通信】光模块观点随笔:继续学习网络架构? —————————— 在Marvell AI Day的PPT中展示了未来AI的网络架构,其中提到了frontend+backend网络,同时Loi Nguyen在演讲中提到10w卡的集群可能会用到五层网络架构,GPU:光连接(optical interconnect)或达到1:5,且未来100w卡的集群也值得期待,#如需原稿材料欢迎私聊。 【frontend+backend是啥?】在PPT中给的解释是backend网络用于一个集群(cluster)
S
新易盛
0
2
5
4.78
夜长梦山
2024-04-14 21:20:07
爱科赛博
接下来汇报爱科和中熔俩个票❗️【天风电新】爱科赛博更新:如何看待通用测试电源国产替代和公司未来的利润空间-0413 ————————— 🌼渠道+产品布局逐渐完成,凭借产品迭代能力和更低价格取得市场份额 为什么现在才开始实现国产替代? 此前国内市场需求少+国内没有技术基础+产品/渠道需要时间建立: 新能源行业起来之前,国内需求相对较少,同时对于电子半导体等行业,客户也主要使用产品规格齐全的海外品牌。此前国内没有从事测试电源研发生产的企业(跟逆变器、变频器不同),没有技术和人才基础,产品开发和渠道
S
爱科赛博
0
1
0
2.96
夜长梦山
2024-04-14 21:17:58
神农集团:增量降本,走出云南的养殖标杆
神农集团:增量降本,走出云南的养殖标杆【天风农业】 1、云南产业链一体化区域龙头 公司作为云南省首家上市农牧企业。聚焦生猪产业链的建设和发展,形成了集饲料加工、生猪养殖、生猪屠宰和生鲜猪肉食品销售、食品深加工和销售等业务为一体的完整生猪产业链。 2、养猪板块高质量发展, 500万头出栏可期 1)成本行业领先,下降空间可观。育种:依托PIC国际育种公司(全球最大种猪育种公司)资源,截止2024年1月,公司PSY控制在27左右,远高于行业平均水平,预计后期仍能提升;饲喂:公司一直使用高标准饲料原料且
S
神农集团
0
2
4
2.94
夜长梦山
2024-04-14 21:17:35
【国金食饮】如何看待当下中炬预期差?
【国金食饮】如何看待当下中炬预期差? ◼ 预期差1(行业层面):C端仍具备较强的升级潜力。公司C端占比70%+,在行业向功能化、细分化、健康化升级过程中,均价有较大提升空间。据欧睿,19-22年我国调味品行业零售额CAGR为6.3%,其中量/价分别-1.0%/+7.3%。尽管宏观环境变化致B端受损,调味品仍具备韧性增长,销量驱动因素转向家庭消费,且伴随着C端产品结构升级,价增贡献更为显著。 ◼ 龙头集中度有望进一步提升。公司所处酱油行业龙二地位,预计通过省外空白市场开发及产品矩阵补齐,市占率持续
S
中炬高新
0
0
1
3.07
夜长梦山
2024-04-14 21:17:05
维生素产品价格上涨的原因主要包括
维生素产品价格上涨的原因主要包括: 1) 海外超买影响,导致价格持续下跌近两年后市场开始调整; 2) 大宗原料价格上涨,如豆粕、玉米等,推高饲料成本,进而影响维生素使用量; 3) 饲料成本上升导致下游厂商减少维生素使用量,延长去库存周期; 4) 海外库存逐渐出清,需求开始回升,尤其是在下半年; 5) 年底海外市场为备货而增加采购,拉动需求; 6) 厂家库存低,开工率低,市场集中备货导致价格上涨; 7) 部分厂家停产检修,进一步推高价格; 8) 巴斯夫回归市场,试图以量换价,影响价格上涨。 展望未
S
兄弟科技
1
1
6
4.40
夜长梦山
2024-04-14 21:16:29
北方华创:24Q1业绩预告超预期,平台化布局构建多元成长曲线
【广发电子团队】北方华创:24Q1业绩预告超预期,平台化布局构建多元成长曲线 ——————————————— 24Q1业绩预告超预期。公司发布24Q1业绩预告,公司预计收入54.2~62.4亿元,yoy+40%~61%,归母净利润10.4~12亿元,yoy+76%~103%,业绩增长超预期。24年以来,公司应用于集成电路领域的刻蚀、薄膜沉积、清洗和炉管等工艺装备市场份额稳步攀升,收入同比稳健增长,同时规模效应逐渐显现,成本费用率稳定下降,推动公司业绩高速增长。 CVD业务进展迅速,高端晶圆制造订
S
北方华创
1
0
2
2.00
夜长梦山
2024-04-14 21:15:36
东鹏饮料:全国化扩张顺利,第二曲线蓄势待发
🔥【国金食饮】东鹏饮料:全国化扩张顺利,第二曲线蓄势待发 23年实现营收112.63亿元,同比增长+32.4%;实现归母净利润20.4亿元,同比增长+41.6%;扣非归母净利润18.7亿元,同比增长+38.3%。 23Q4实现营收26.22亿元,同比增长+40.9%;实现归母净利润3.84亿元,同比增长+39.7%;扣非归母净利润3.68亿元,同比增长+27.7%,#利润贴预告上线。 🌟全国化布局+延申第二曲线,Q4收入延续高增。 产品端,东鹏特饮破百亿,第二曲线逐步清晰。能量饮料23年/2
S
东鹏饮料
1
1
1
3.84
夜长梦山
2024-04-14 21:13:43
3月出口大降的背后
3月出口大降的背后【GS宏观熊园团队】 按美元计,2024年3月中国出口同比-7.5%,预期-2.1%,2024年1-2月同比增7.1%;2024年3月中国进口同比-1.9%,预期0.6%,2024年1-2月增3.5%;2024年3月贸易顺差585.5亿美元,同比-24.0%。 核心观点:Q1我国出口同比增1.5%,自2022年Q4以来首次转正,其中1、2月出口整体超预期,3月出口读数偏低,主要受基数、春节效应影响;两年复合增速略高于1-2月、环比强于季节性,交运设备、电子产品出口是主支撑。往后
S
贵州茅台
1
0
2
2.81
夜长梦山
2024-04-14 21:13:17
黄金价格分析&后市研判 20240413
黄金价格分析&后市研判 20240413 1、黄金定价框架与影响因素 黄金定价受地缘政治、政策影响,近期金价持续突破。 黄金价格波动与历史走势出现差异,动摇了对传统分析框架的信心。 黄金研究框架与传统大宗商品不同,与美国经济、美债、美元汇率研究框架相似。 黄金需求结构特殊,首饰需求占主导,工业需求占比低。 黄金价格与美元实际利率的反向关系是研究重点。 2、黄金价格走势分析 黄金价格连续上涨一个半月,与去年欧美银行业危机时期相比,走势独特。 黄金价格上涨与美元实际利率上行同时发生,引发市场对旧分析
S
山东黄金
3
0
0
1.55
夜长梦山
2024-04-14 21:12:22
新国九条长期影响可能比之前两次更积极
【新国九条长期影响可能比之前两次更积极】 核心观点:新国九条比之前两次更强调监管,淡化提高直接融资比例,其正面影响可能会更持久,甚至堪比1934年美国证券交易委员会成立,随后是美股百年慢牛。新国九条1-2年内的短期影响,直接改变股市微观资金结构,以后没有增量资金,靠分红和回购也可能会有牛市。长期影响比之前2004年股权分置改革和2014年鼓励并购重组和放松私募发展更持久。 (1)美国证券交易委员会促成了美股慢牛 美国GDP在1894年已经超越英国全球第一,但股市直到1932年之后才是慢牛,美股1
S
贵州茅台
4
3
7
6.50
夜长梦山
2024-04-12 12:43:00
国盾量子 核心摘要
量子信息 #国盾量子 核心摘要20240411 1. IBM 量子计算机 3-5 年突破 RSA,可能性不大,10 年左右,若突破是重大利好,量子通信成刚性需求。其他路线可能性存在,各国投入较大; IBM 100 #比特量子云计算成本1.6 美金/秒,长期云服务。中电信去年底上线云服务,成收入来源可能性不大。盈亏平衡难预测; 2. 量子计算三步走:1)量子优势(已实现) 2)量子纠错 3)量子编码,#到通用可编程需5-10年,编 1000+ 量子比特,可实现商业化; 量子计算收入 3000万/年
S
国盾量子
0
2
11
3.18
夜长梦山
2024-04-12 12:42:32
中国中铁:主业增长稳健,金属价格上涨提供业绩弹性
【兴证建筑】中国中铁:主业增长稳健,金属价格上涨提供业绩弹性,估值逐渐修复,继续强CALL 金属价格上涨提供业绩弹性:2024年以来铜金价格上涨,LME现价目前9200美元/吨,同比上升400美元/吨以上,判断受益于电力等需求增长及共计扰动全年铜价有望保持上涨趋势。公司年产铜矿30万吨左右,2023年收入83.7亿元,毛利50亿元,2024年矿产业务弹性充足,有望带动公司整体价值重估。此外减值、汇兑损益等非经常项损失如果回归平均水平,业绩弹性有望进一步增厚。 主业增长稳健托底市值:国家近期再提尽
S
中国中铁
1
1
2
1.55
夜长梦山
2024-04-12 12:42:03
深南电路:封装基板业务回暖,经营拐点已现
【中信建投电子】深南电路:封装基板业务回暖,经营拐点已现 #核心观点:公司2023年营收及净利润符合预期,研发费用因FC-BGA基板前期研发投入较大有明显提升,未来影响将弱化。业务端,印制电路板中通信板持续优化产品结构去降低行业需求下行影响,数据中心及汽车板将迎来较快增长;封装基板业务,BT基板受益于下游存储、RF需求的复苏以及新客户导入,且无锡工厂走出亏损状态,BT基板将迎来营收和利润双增,此外,FC-BGA项目进展顺利,随着客户认证和产品导入加速进行,2024年有望实现营收贡献。 #印制电路
S
深南电路
8
4
13
11.36
夜长梦山
2024-04-12 12:41:16
eVTOL深度:低空经济步入快速发展期
eVTOL深度:低空经济步入快速发展期,硬件、系统等产业链迎来新机遇【长江机械-赵智勇团队】 1、低空空域管理在逐步放开,低空政策密集出台。2010年低空空域管理改革开始,2024年政府工作报告将 “低空经济”首次写入政府工作报告。同时,民航局发布《国家空域基础分类方法》,新增划设非管制空域G类和W类,为低空经济的发展提供政策土壤。地方政策积极响应低空经济,目前包括安徽、江苏、江西、福建等多地政府报告提及低空经济。部分城市率先明确低空经济的具体建设目标。 2、适航证等管理细则推进,产业链落地或提
S
万丰奥威
7
6
11
9.18
上一页
1
326
327
328
329
330
667
下一页
前往
页
夜长梦山
2024-04-14 22:45:30
3月线上珠宝销售数据更新
【民生商社|黄金珠宝】3月线上珠宝销售数据更新 🌷据久谦中台数据,24Q1,天猫珠宝类销售额60.1亿元(yoy+48.0%),京东珠宝类销售额44.1亿元(yoy-17.0%),抖音珠宝类销售额49.6亿元(yoy+22.0%)。 💐分品牌看(按增速排序): 1️⃣天猫平台:曼卡龙珠宝类销售额为0.8亿元(yoy+343.7%),中国黄金为4.39亿元(yoy+108.9%),老庙为1.0亿元(yoy+54.3%),菜百为2.59亿元(yoy+50.5%),周大生为3.55亿元(yoy+4
S
曼卡龙
0
1
5
4.08
夜长梦山
2024-04-14 22:44:23
光模块观点随笔:继续学习网络架构?
【CJ通信】光模块观点随笔:继续学习网络架构? —————————— 在Marvell AI Day的PPT中展示了未来AI的网络架构,其中提到了frontend+backend网络,同时Loi Nguyen在演讲中提到10w卡的集群可能会用到五层网络架构,GPU:光连接(optical interconnect)或达到1:5,且未来100w卡的集群也值得期待,#如需原稿材料欢迎私聊。 【frontend+backend是啥?】在PPT中给的解释是backend网络用于一个集群(cluster)
S
新易盛
0
2
5
4.78
夜长梦山
2024-04-14 21:20:07
爱科赛博
接下来汇报爱科和中熔俩个票❗️【天风电新】爱科赛博更新:如何看待通用测试电源国产替代和公司未来的利润空间-0413 ————————— 🌼渠道+产品布局逐渐完成,凭借产品迭代能力和更低价格取得市场份额 为什么现在才开始实现国产替代? 此前国内市场需求少+国内没有技术基础+产品/渠道需要时间建立: 新能源行业起来之前,国内需求相对较少,同时对于电子半导体等行业,客户也主要使用产品规格齐全的海外品牌。此前国内没有从事测试电源研发生产的企业(跟逆变器、变频器不同),没有技术和人才基础,产品开发和渠道
S
爱科赛博
0
1
0
2.96
夜长梦山
2024-04-14 21:17:58
神农集团:增量降本,走出云南的养殖标杆
神农集团:增量降本,走出云南的养殖标杆【天风农业】 1、云南产业链一体化区域龙头 公司作为云南省首家上市农牧企业。聚焦生猪产业链的建设和发展,形成了集饲料加工、生猪养殖、生猪屠宰和生鲜猪肉食品销售、食品深加工和销售等业务为一体的完整生猪产业链。 2、养猪板块高质量发展, 500万头出栏可期 1)成本行业领先,下降空间可观。育种:依托PIC国际育种公司(全球最大种猪育种公司)资源,截止2024年1月,公司PSY控制在27左右,远高于行业平均水平,预计后期仍能提升;饲喂:公司一直使用高标准饲料原料且
S
神农集团
0
2
4
2.94
夜长梦山
2024-04-14 21:17:35
【国金食饮】如何看待当下中炬预期差?
【国金食饮】如何看待当下中炬预期差? ◼ 预期差1(行业层面):C端仍具备较强的升级潜力。公司C端占比70%+,在行业向功能化、细分化、健康化升级过程中,均价有较大提升空间。据欧睿,19-22年我国调味品行业零售额CAGR为6.3%,其中量/价分别-1.0%/+7.3%。尽管宏观环境变化致B端受损,调味品仍具备韧性增长,销量驱动因素转向家庭消费,且伴随着C端产品结构升级,价增贡献更为显著。 ◼ 龙头集中度有望进一步提升。公司所处酱油行业龙二地位,预计通过省外空白市场开发及产品矩阵补齐,市占率持续
S
中炬高新
0
0
1
3.07
夜长梦山
2024-04-14 21:17:05
维生素产品价格上涨的原因主要包括
维生素产品价格上涨的原因主要包括: 1) 海外超买影响,导致价格持续下跌近两年后市场开始调整; 2) 大宗原料价格上涨,如豆粕、玉米等,推高饲料成本,进而影响维生素使用量; 3) 饲料成本上升导致下游厂商减少维生素使用量,延长去库存周期; 4) 海外库存逐渐出清,需求开始回升,尤其是在下半年; 5) 年底海外市场为备货而增加采购,拉动需求; 6) 厂家库存低,开工率低,市场集中备货导致价格上涨; 7) 部分厂家停产检修,进一步推高价格; 8) 巴斯夫回归市场,试图以量换价,影响价格上涨。 展望未
S
兄弟科技
1
1
6
4.40
夜长梦山
2024-04-14 21:16:29
北方华创:24Q1业绩预告超预期,平台化布局构建多元成长曲线
【广发电子团队】北方华创:24Q1业绩预告超预期,平台化布局构建多元成长曲线 ——————————————— 24Q1业绩预告超预期。公司发布24Q1业绩预告,公司预计收入54.2~62.4亿元,yoy+40%~61%,归母净利润10.4~12亿元,yoy+76%~103%,业绩增长超预期。24年以来,公司应用于集成电路领域的刻蚀、薄膜沉积、清洗和炉管等工艺装备市场份额稳步攀升,收入同比稳健增长,同时规模效应逐渐显现,成本费用率稳定下降,推动公司业绩高速增长。 CVD业务进展迅速,高端晶圆制造订
S
北方华创
1
0
2
2.00
夜长梦山
2024-04-14 21:15:36
东鹏饮料:全国化扩张顺利,第二曲线蓄势待发
🔥【国金食饮】东鹏饮料:全国化扩张顺利,第二曲线蓄势待发 23年实现营收112.63亿元,同比增长+32.4%;实现归母净利润20.4亿元,同比增长+41.6%;扣非归母净利润18.7亿元,同比增长+38.3%。 23Q4实现营收26.22亿元,同比增长+40.9%;实现归母净利润3.84亿元,同比增长+39.7%;扣非归母净利润3.68亿元,同比增长+27.7%,#利润贴预告上线。 🌟全国化布局+延申第二曲线,Q4收入延续高增。 产品端,东鹏特饮破百亿,第二曲线逐步清晰。能量饮料23年/2
S
东鹏饮料
1
1
1
3.84
夜长梦山
2024-04-14 21:13:43
3月出口大降的背后
3月出口大降的背后【GS宏观熊园团队】 按美元计,2024年3月中国出口同比-7.5%,预期-2.1%,2024年1-2月同比增7.1%;2024年3月中国进口同比-1.9%,预期0.6%,2024年1-2月增3.5%;2024年3月贸易顺差585.5亿美元,同比-24.0%。 核心观点:Q1我国出口同比增1.5%,自2022年Q4以来首次转正,其中1、2月出口整体超预期,3月出口读数偏低,主要受基数、春节效应影响;两年复合增速略高于1-2月、环比强于季节性,交运设备、电子产品出口是主支撑。往后
S
贵州茅台
1
0
2
2.81
夜长梦山
2024-04-14 21:13:17
黄金价格分析&后市研判 20240413
黄金价格分析&后市研判 20240413 1、黄金定价框架与影响因素 黄金定价受地缘政治、政策影响,近期金价持续突破。 黄金价格波动与历史走势出现差异,动摇了对传统分析框架的信心。 黄金研究框架与传统大宗商品不同,与美国经济、美债、美元汇率研究框架相似。 黄金需求结构特殊,首饰需求占主导,工业需求占比低。 黄金价格与美元实际利率的反向关系是研究重点。 2、黄金价格走势分析 黄金价格连续上涨一个半月,与去年欧美银行业危机时期相比,走势独特。 黄金价格上涨与美元实际利率上行同时发生,引发市场对旧分析
S
山东黄金
3
0
0
1.55
夜长梦山
2024-04-14 21:12:22
新国九条长期影响可能比之前两次更积极
【新国九条长期影响可能比之前两次更积极】 核心观点:新国九条比之前两次更强调监管,淡化提高直接融资比例,其正面影响可能会更持久,甚至堪比1934年美国证券交易委员会成立,随后是美股百年慢牛。新国九条1-2年内的短期影响,直接改变股市微观资金结构,以后没有增量资金,靠分红和回购也可能会有牛市。长期影响比之前2004年股权分置改革和2014年鼓励并购重组和放松私募发展更持久。 (1)美国证券交易委员会促成了美股慢牛 美国GDP在1894年已经超越英国全球第一,但股市直到1932年之后才是慢牛,美股1
S
贵州茅台
4
3
7
6.50
夜长梦山
2024-04-12 12:43:00
国盾量子 核心摘要
量子信息 #国盾量子 核心摘要20240411 1. IBM 量子计算机 3-5 年突破 RSA,可能性不大,10 年左右,若突破是重大利好,量子通信成刚性需求。其他路线可能性存在,各国投入较大; IBM 100 #比特量子云计算成本1.6 美金/秒,长期云服务。中电信去年底上线云服务,成收入来源可能性不大。盈亏平衡难预测; 2. 量子计算三步走:1)量子优势(已实现) 2)量子纠错 3)量子编码,#到通用可编程需5-10年,编 1000+ 量子比特,可实现商业化; 量子计算收入 3000万/年
S
国盾量子
0
2
11
3.18
夜长梦山
2024-04-12 12:42:32
中国中铁:主业增长稳健,金属价格上涨提供业绩弹性
【兴证建筑】中国中铁:主业增长稳健,金属价格上涨提供业绩弹性,估值逐渐修复,继续强CALL 金属价格上涨提供业绩弹性:2024年以来铜金价格上涨,LME现价目前9200美元/吨,同比上升400美元/吨以上,判断受益于电力等需求增长及共计扰动全年铜价有望保持上涨趋势。公司年产铜矿30万吨左右,2023年收入83.7亿元,毛利50亿元,2024年矿产业务弹性充足,有望带动公司整体价值重估。此外减值、汇兑损益等非经常项损失如果回归平均水平,业绩弹性有望进一步增厚。 主业增长稳健托底市值:国家近期再提尽
S
中国中铁
1
1
2
1.55
夜长梦山
2024-04-12 12:42:03
深南电路:封装基板业务回暖,经营拐点已现
【中信建投电子】深南电路:封装基板业务回暖,经营拐点已现 #核心观点:公司2023年营收及净利润符合预期,研发费用因FC-BGA基板前期研发投入较大有明显提升,未来影响将弱化。业务端,印制电路板中通信板持续优化产品结构去降低行业需求下行影响,数据中心及汽车板将迎来较快增长;封装基板业务,BT基板受益于下游存储、RF需求的复苏以及新客户导入,且无锡工厂走出亏损状态,BT基板将迎来营收和利润双增,此外,FC-BGA项目进展顺利,随着客户认证和产品导入加速进行,2024年有望实现营收贡献。 #印制电路
S
深南电路
8
4
13
11.36
夜长梦山
2024-04-12 12:41:16
eVTOL深度:低空经济步入快速发展期
eVTOL深度:低空经济步入快速发展期,硬件、系统等产业链迎来新机遇【长江机械-赵智勇团队】 1、低空空域管理在逐步放开,低空政策密集出台。2010年低空空域管理改革开始,2024年政府工作报告将 “低空经济”首次写入政府工作报告。同时,民航局发布《国家空域基础分类方法》,新增划设非管制空域G类和W类,为低空经济的发展提供政策土壤。地方政策积极响应低空经济,目前包括安徽、江苏、江西、福建等多地政府报告提及低空经济。部分城市率先明确低空经济的具体建设目标。 2、适航证等管理细则推进,产业链落地或提
S
万丰奥威
7
6
11
9.18
上一页
1
326
327
328
329
330
667
下一页
前往
页
4
关注
25912
粉丝
95101.32
工分
社区规则
服务协议
隐私政策
沪ICP备20009443号
© 2020 上海韭研信息科技有限公司
关于韭研公社
问题反馈
有问题请联系
@韭菜团子
公社愿景:韭研公社,原韭菜公社,投资干货最多的共享社群,汇聚全网最深度的基本面研究,消弭个人滞后机构的逻辑鸿沟。
风险提示:韭研公社里任何网友的发言,都有其特定立场,均不构成投资建议,请投资者独立审慎决策。
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19
20
21
22
23
24
25
26
27
28
29
30
31
32
33
34
35
36
37
38
39
40
41
42
43
44
45
46
47
48
49
50
51
52
53
54
55
56
57
58
59
60
61
62
63
64
65
66
67
68
69
70
71
72
73
74
75
76
77
78
79
80
81
82
83
84
85
86
87
88
89
90
91
92
93
94
95
96
97
98
99
100
101
102
103
104
105
106
107
108
109
110
111
112
113
114
115
116
117
118
119
120
121
122
123
124
125
126
127
128
129
130
131
132
133
134
135
136
137
138
139
140
141
142
143
144
145
146
147
148
149
150
151
152
153
154
155
156
157
158
159
160
161
162
163
164
165
166
167
168
169
170
171
172
173
174
175
176
177
178
179
180
181
182
183
184
185
186
187
188
189
190
191
192
193
194
195
196
197
198
199
200
201
202
203
204
205
206
207
208
209
210
211
212
213
214
215
216
217
218
219
220
221
222
223
224
225
226
227
228
229
230
231
232
233
234
235
236
237
238
239
240
241
242
243
244
245
246
247
248
249
250
251
252
253
254
255
256
257
258
259
260
261
262
263
264
265
266
267
268
269
270
271
272
273
274
275
276
277
278
279
280
281
282
283
284
285
286
287
288
289
290
291
292
293
294
295
296
297
298
299
300
301
302
303
304
305
306
307
308
309
310
311
312
313
314
315
316
317
318
319
320
321
322
323
324
325
326
327
328
329
330
331
332
333
334
335
336
337
338
339
340
341
342
343
344
345
346
347
348
349
350
351
352
353
354
355
356
357
358
359
360
361
362
363
364
365
366
367
368
369
370
371
372
373
374
375
376
377
378
379
380
381
382
383
384
385
386
387
388
389
390
391
392
393
394
395
396
397
398
399
400
401
402
403
404
405
406
407
408
409
410
411
412
413
414
415
416
417
418
419
420
421
422
423
424
425
426
427
428
429
430
431
432
433
434
435
436
437
438
439
440
441
442
443
444
445
446
447
448
449
450
451
452
453
454
455
456
457
458
459
460
461
462
463
464
465
466
467
468
469
470
471
472
473
474
475
476
477
478
479
480
481
482
483
484
485
486
487
488
489
490
491
492
493
494
495
496
497
498
499
500
501
502
503
504
505
506
507
508
509
510
511
512
513
514
515
516
517
518
519
520
521
522
523
524
525
526
527
528
529
530
531
532
533
534
535
536
537
538
539
540
541
542
543
544
545
546
547
548
549
550
551
552
553
554
555
556
557
558
559
560
561
562
563
564
565
566
567
568
569
570
571
572
573
574
575
576
577
578
579
580
581
582
583
584
585
586
587
588
589
590
591
592
593
594
595
596
597
598
599
600
601
602
603
604
605
606
607
608
609
610
611
612
613
614
615
616
617
618
619
620
621
622
623
624
625
626
627
628
629
630
631
632
633
634
635
636
637
638
639
640
641
642
643
644
645
646
647
648
649
650
651
652
653
654
655
656
657
658
659
660
661
662
663
664
665
666
667
668
669