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满仓搞的剁手专业户
2023-07-17 20:58:45
7.17 周一复盘
01 从几个维度来看后续的出口走势: 第一,基数效应上,7月基数仍旧较高,8-12月基数逐渐走低,对应7月出口同比仍可能继续筑底,但8月之后或因基数逐渐回升。 第二,外需上,美国经济韧性主要表现在服务业和非耐用品方面,而与我国出口最为相关的耐用品消费仍处于偏弱状态。 第三,美国库存周期上,汽车制造商继续补库,但家居家电、消费电子、服装等与我国出口最为相关的零售商库存还有待进一步去化。 第四,结构性支撑上,新三样等产品拉动、俄罗斯等地区拉动预计仍有持续性。 第五,价格上,鉴于出口价格对PPI有一定
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满仓搞的剁手专业户
2023-07-17 14:06:38
【民生计算机】数据要素改革重要信号:数据即财政!
事件:7月13日,长沙市数据资源管理局发布《长沙市政务数据运营暂行管理办法(征求意见稿)》 明确政务数据主体、管理部门、交易规则 数据权属主体:长沙市政府 政务数据运营平台建设和运营:市数据资源管理部门负责组织;平台是本市行政区域内统一的政务数据授权运营通道和管理平台 交易及交易所:原则上应将研发完成的数据产品在湖南大数据交易所进行登记和挂牌交易 明确收益分配纳入财政收入,对行业发展具有深远的示范意义 纳入财政收入:市级/区县级政务数据运营项目中的数据权属主体收益分配纳入对应级别财政收入 示范意
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满仓搞的剁手专业户
2023-07-16 19:31:49
7.16 周日复盘
01 按揭利率 研预计按揭利率进入新一轮下降周期 据中国央行主管的《金融时报》,广东住房政策研究中心首席研究员李宇嘉表示,新房环比“由涨转跌”,二手房价环比跌幅扩大,是二季度市场交易情绪较弱,成交量下滑的结果。同时,叠加近期债务到期、保交楼力度加大对资金需求增加,开发商重回降价促销通道。一季度积压的需求释放完毕后,需求出现断层,对此,政策端已经开始部署。 从市场趋势看,预计按揭利率进入新一轮下降周期,各地因城施策的力度继续加大,预计三季度相比二季度会有所好转,低位修复。 (关注意义:地产不稳,信
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满仓搞的剁手专业户
2023-07-14 23:30:31
7.14 周五 复盘
01 这次AI的回调,从近期表现来看有如下几个原因: 第一,有关国际制裁的担忧 国内曾传言7月15日之前,或7月15日可能会有新一轮制裁产生,根据华尔街日报(WSJ)的相关新闻报道。目前从产业上来看,包括通过和北美相关方的一些沟通,最后的制裁针对的方向和市场上所传言的新闻不太一致。更多的会如耶伦访华时所说,相关制裁不是为了中美贸易脱钩,而是处于降低风险而做出的具体操作。因此,从这一点来看,市场没有所传言的那么悲观。 7月15日是大家传言制裁的重要时间节点,如果在15日制裁落地的具体细节没有传言中
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满仓搞的剁手专业户
2023-07-13 20:17:59
7.13 周四复盘
01 AIGC监管 暂行管理办法出台。近日,国家网信办联合国家发展改革委、教育部、科技部、工业和信息化部、公安部、广电总局公布《生成式人工智能服务管理暂行办法》,自2023年8月15日起施行。出台《办法》,旨在促进生成式人工智能健康发展和规范应用,维护国家安全和社会公共利益,保护公民、法人和其他组织的合法权益。 重点推荐【r民网】【美亚柏科】【永信至诚】 02 机器人 特斯拉将其第一款人形机器人Optimus擎天柱的模型带进线下门店亮相。据悉,Optimus擎天柱作为一款智能机器人,其设计目标是
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满仓搞的剁手专业户
2023-07-12 21:38:21
7.12 周三复盘
01 关注政策 关注下半年的三中全会,新的班子落地新的规划,定调。 (未来预期能不能好,就看现在浙江如何,因为这届班子都是浙江上来的,实干为主) 后续进一步降息(LPR) 02 AI 未来还是星辰大海,但是涨幅太高了,业绩撑不起来,回调很正常; AI+机器人是未来,有具身智能,有全球最健全的产业链;政策在扶持, 巨头在批量入局,特斯拉爆款正在出发,不用怀疑持续性。 03 电网 中Y深改委会议审议通过《关于深化电力体制改革加快构建新型电力系统的指导意见》 (未来电器、思源电气、国能日新、科远智慧、
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满仓搞的剁手专业户
2023-07-11 20:25:24
7.11 周二复盘
这极端缩量的行情,电风扇行情割韭菜是连根割的,很多操作都是随意应变根据盘感做出的,没什么复盘的意义。 先锁仓一段时间,剩下仓位打野去了。
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满仓搞的剁手专业户
2023-07-10 22:51:11
7.10 周一复盘
01 消费 在人民币汇率波动受到高层重视+经济阶段性底将在三季度探明+一揽子政策预期的牵引下,市场有望再次转向“强预期、弱现实”定价”,消费在历史强预期弱现实是有比较好表现的,比如去年11-今年2月。事实上,政策预期在消费领域应该是最为确定性的。 影视传媒-端午档票房情况修复情况良好,暑期档有望推动电影市场回暖(金逸影视、幸福蓝海、横店影视、唐德影视、中国电影等) 02 固态电池 近日,丰田宣布在固态电池的研发上取得重大突破,简化固态电池的生产过程,减半固态电池的成本和重量,且改良之后可以实现充
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晋控电力
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满仓搞的剁手专业户
2023-07-10 13:59:05
【国盛机器人旗手】泥沙俱下的扩散行情回调一下是必然
机器人产业链的仓位其实并不重,但市场已经完全意识到了机器人有多牛,经过前期517和616两波大行情的验证相信很多领导已经能够去伪存真,分清楚了哪些才是真正有逻辑的标的,下一波行情这些标的会成为中军,向更高市值迈进! 毕竟,机器人是AI最强应用+制造业仅存成长赛道, #不是有催化去炒机器人,而是市场想买机器人去寻找催化 具身智能四小龙:无框力矩电机+谐波减速机+力矩传感器+行星滚柱丝杠=步科股份+丰立智能+柯力传感+鼎智科技 。 白马标的:双环+精锻+秦川 基石标的:三花、双环、绿的、鸣志、拓普、
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满仓搞的剁手专业户
2023-07-09 23:54:20
7.9 周日复盘
01 私募条例新规落地 (关注有基本面和业绩的小盘股,击鼓传花接力的标的要谨慎) 02 基金费率改革 (降费了,全行业改革开始,公募亏钱还能躺平吃管理费的日子要没了,以后要好好干活了,基本面研究要加强) 事件:7月8日,证监会正式宣布启动公募基金费率改革; 目前已知核心内容:①即日起,公募基金新注册产品管理费率、托管费率分别不超过1.2%、0.2%;部分头部机构将公告旗下存量产品管理费率、托管费率分别降至1.2%、0.2%以下,其余存量产品管理费率、托管费率将争取于2023年底前分别降至1.2%
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精锻科技
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2023-07-09 17:22:21
精锻科技:锻造齿轮隐形冠军,T人形机器人贡献第二成长曲线
01 投资要点 1)公司差速器齿轮市占率超50%,达全国第一、全球第二;下游客户结构优秀,包括特斯拉、大众、宝马、沃尔沃、新势力、比亚迪、长安、华为等国内外主流客户, 2)定增+转债大规模募投20亿,海内外产能即将释放,包括泰国、欧洲等地,扩张的品类包括电机轴、电磁阀、铝合金轻量化等新品,目前均与主要大客户在谈新订单,有望今年落地,明年开始贡献利润 ➢机器人贡献第二成长曲线,公司锻造工艺齿轮有望成为细分领域不可替代的核心供应商。 齿轮作为执行器中的核心零部件,需要承担高载荷、高扭矩、频繁冲击的应
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精锻科技
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2023-07-06 22:14:24
【天风电新】机器人展小结:坚定T为主线(核心是Tier1供应商),关注新型减速器方案
T的design+中国供应链manufacture ——————————— 🌼特斯拉 展台只有一个玻璃罩中的机器人,大概率是模型,没法动。但现场播放的视频有一些信息。 【点名机器人对特斯拉的重要性&公司的定位】。特斯拉不仅是汽车公司,希望在未来让人类世界和人工智能紧密的结合,为全人类带来一个富足的时代。 特斯拉机器人机械团队成员轮番发言,要点为1)自主设计执行器(核心是电磁、齿轮组选择和参数化、定制电机设计);2)执行器会不断仿真测试和演练;3)执行器是系统设计,不是零部件的简单拼凑。具体发言
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精锻科技
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满仓搞的剁手专业户
2023-07-06 00:20:01
7.5 周三 复盘
01 下半年权益市场观点海外:美国通胀回落趋势持续,预计下半年经济增速放缓,但快速衰退的概率下降、软着陆的概率提升;本轮加息已实现实际利率转正,美联储可能保持观望,加息接近终点; 国内:国内经济短期偏弱并不改变对中期经济弱复苏的判断,PPI预计三季度触底带动库存周期触底回升,支撑经济中期复苏。 围绕扩大内需同深化供给侧结构性改革相结合的发展方针,2023年产业政策主要聚焦产业革命、科技自立自强和先进制造的做强做优。 大势研判结论:当前市场仍处于底部区域,今年下半年盈利上行、剩余流动性下行,加上中
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2023-07-05 20:50:43
从手术机器人公司看供应链_思哲睿
思哲睿为即将上市的手术机器人标的,近期公司IPO问询回复函披露了重要供应商信息,我们整理要点如下 🌼成本构成 22年各部分采购成本占比:机加工件及原材料50%、电控器件(芯片、电源、断路器等)24%、机械件(导轨、减速器、钨丝绳等)11.6%、标准件(螺钉、轴承)2.6%、其他12% 🌼供应商 公司目前供应商多来自海外(终端在海外,直接在国内的贸易商),伺服电机、工控机、减速机单价较高,具体如下: 【伺服电机:供应商为 Maxon,有三种采购型号,单价分布为0.2-1.3万元/件】。具体为:
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01 从几个维度来看后续的出口走势: 第一,基数效应上,7月基数仍旧较高,8-12月基数逐渐走低,对应7月出口同比仍可能继续筑底,但8月之后或因基数逐渐回升。 第二,外需上,美国经济韧性主要表现在服务业和非耐用品方面,而与我国出口最为相关的耐用品消费仍处于偏弱状态。 第三,美国库存周期上,汽车制造商继续补库,但家居家电、消费电子、服装等与我国出口最为相关的零售商库存还有待进一步去化。 第四,结构性支撑上,新三样等产品拉动、俄罗斯等地区拉动预计仍有持续性。 第五,价格上,鉴于出口价格对PPI有一定
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事件:7月13日,长沙市数据资源管理局发布《长沙市政务数据运营暂行管理办法(征求意见稿)》 明确政务数据主体、管理部门、交易规则 数据权属主体:长沙市政府 政务数据运营平台建设和运营:市数据资源管理部门负责组织;平台是本市行政区域内统一的政务数据授权运营通道和管理平台 交易及交易所:原则上应将研发完成的数据产品在湖南大数据交易所进行登记和挂牌交易 明确收益分配纳入财政收入,对行业发展具有深远的示范意义 纳入财政收入:市级/区县级政务数据运营项目中的数据权属主体收益分配纳入对应级别财政收入 示范意
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01 按揭利率 研预计按揭利率进入新一轮下降周期 据中国央行主管的《金融时报》,广东住房政策研究中心首席研究员李宇嘉表示,新房环比“由涨转跌”,二手房价环比跌幅扩大,是二季度市场交易情绪较弱,成交量下滑的结果。同时,叠加近期债务到期、保交楼力度加大对资金需求增加,开发商重回降价促销通道。一季度积压的需求释放完毕后,需求出现断层,对此,政策端已经开始部署。 从市场趋势看,预计按揭利率进入新一轮下降周期,各地因城施策的力度继续加大,预计三季度相比二季度会有所好转,低位修复。 (关注意义:地产不稳,信
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01 这次AI的回调,从近期表现来看有如下几个原因: 第一,有关国际制裁的担忧 国内曾传言7月15日之前,或7月15日可能会有新一轮制裁产生,根据华尔街日报(WSJ)的相关新闻报道。目前从产业上来看,包括通过和北美相关方的一些沟通,最后的制裁针对的方向和市场上所传言的新闻不太一致。更多的会如耶伦访华时所说,相关制裁不是为了中美贸易脱钩,而是处于降低风险而做出的具体操作。因此,从这一点来看,市场没有所传言的那么悲观。 7月15日是大家传言制裁的重要时间节点,如果在15日制裁落地的具体细节没有传言中
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01 AIGC监管 暂行管理办法出台。近日,国家网信办联合国家发展改革委、教育部、科技部、工业和信息化部、公安部、广电总局公布《生成式人工智能服务管理暂行办法》,自2023年8月15日起施行。出台《办法》,旨在促进生成式人工智能健康发展和规范应用,维护国家安全和社会公共利益,保护公民、法人和其他组织的合法权益。 重点推荐【r民网】【美亚柏科】【永信至诚】 02 机器人 特斯拉将其第一款人形机器人Optimus擎天柱的模型带进线下门店亮相。据悉,Optimus擎天柱作为一款智能机器人,其设计目标是
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01 关注政策 关注下半年的三中全会,新的班子落地新的规划,定调。 (未来预期能不能好,就看现在浙江如何,因为这届班子都是浙江上来的,实干为主) 后续进一步降息(LPR) 02 AI 未来还是星辰大海,但是涨幅太高了,业绩撑不起来,回调很正常; AI+机器人是未来,有具身智能,有全球最健全的产业链;政策在扶持, 巨头在批量入局,特斯拉爆款正在出发,不用怀疑持续性。 03 电网 中Y深改委会议审议通过《关于深化电力体制改革加快构建新型电力系统的指导意见》 (未来电器、思源电气、国能日新、科远智慧、
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01 消费 在人民币汇率波动受到高层重视+经济阶段性底将在三季度探明+一揽子政策预期的牵引下,市场有望再次转向“强预期、弱现实”定价”,消费在历史强预期弱现实是有比较好表现的,比如去年11-今年2月。事实上,政策预期在消费领域应该是最为确定性的。 影视传媒-端午档票房情况修复情况良好,暑期档有望推动电影市场回暖(金逸影视、幸福蓝海、横店影视、唐德影视、中国电影等) 02 固态电池 近日,丰田宣布在固态电池的研发上取得重大突破,简化固态电池的生产过程,减半固态电池的成本和重量,且改良之后可以实现充
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【国盛机器人旗手】泥沙俱下的扩散行情回调一下是必然
机器人产业链的仓位其实并不重,但市场已经完全意识到了机器人有多牛,经过前期517和616两波大行情的验证相信很多领导已经能够去伪存真,分清楚了哪些才是真正有逻辑的标的,下一波行情这些标的会成为中军,向更高市值迈进! 毕竟,机器人是AI最强应用+制造业仅存成长赛道, #不是有催化去炒机器人,而是市场想买机器人去寻找催化 具身智能四小龙:无框力矩电机+谐波减速机+力矩传感器+行星滚柱丝杠=步科股份+丰立智能+柯力传感+鼎智科技 。 白马标的:双环+精锻+秦川 基石标的:三花、双环、绿的、鸣志、拓普、
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01 私募条例新规落地 (关注有基本面和业绩的小盘股,击鼓传花接力的标的要谨慎) 02 基金费率改革 (降费了,全行业改革开始,公募亏钱还能躺平吃管理费的日子要没了,以后要好好干活了,基本面研究要加强) 事件:7月8日,证监会正式宣布启动公募基金费率改革; 目前已知核心内容:①即日起,公募基金新注册产品管理费率、托管费率分别不超过1.2%、0.2%;部分头部机构将公告旗下存量产品管理费率、托管费率分别降至1.2%、0.2%以下,其余存量产品管理费率、托管费率将争取于2023年底前分别降至1.2%
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精锻科技:锻造齿轮隐形冠军,T人形机器人贡献第二成长曲线
01 投资要点 1)公司差速器齿轮市占率超50%,达全国第一、全球第二;下游客户结构优秀,包括特斯拉、大众、宝马、沃尔沃、新势力、比亚迪、长安、华为等国内外主流客户, 2)定增+转债大规模募投20亿,海内外产能即将释放,包括泰国、欧洲等地,扩张的品类包括电机轴、电磁阀、铝合金轻量化等新品,目前均与主要大客户在谈新订单,有望今年落地,明年开始贡献利润 ➢机器人贡献第二成长曲线,公司锻造工艺齿轮有望成为细分领域不可替代的核心供应商。 齿轮作为执行器中的核心零部件,需要承担高载荷、高扭矩、频繁冲击的应
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01 下半年权益市场观点海外:美国通胀回落趋势持续,预计下半年经济增速放缓,但快速衰退的概率下降、软着陆的概率提升;本轮加息已实现实际利率转正,美联储可能保持观望,加息接近终点; 国内:国内经济短期偏弱并不改变对中期经济弱复苏的判断,PPI预计三季度触底带动库存周期触底回升,支撑经济中期复苏。 围绕扩大内需同深化供给侧结构性改革相结合的发展方针,2023年产业政策主要聚焦产业革命、科技自立自强和先进制造的做强做优。 大势研判结论:当前市场仍处于底部区域,今年下半年盈利上行、剩余流动性下行,加上中
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思哲睿为即将上市的手术机器人标的,近期公司IPO问询回复函披露了重要供应商信息,我们整理要点如下 🌼成本构成 22年各部分采购成本占比:机加工件及原材料50%、电控器件(芯片、电源、断路器等)24%、机械件(导轨、减速器、钨丝绳等)11.6%、标准件(螺钉、轴承)2.6%、其他12% 🌼供应商 公司目前供应商多来自海外(终端在海外,直接在国内的贸易商),伺服电机、工控机、减速机单价较高,具体如下: 【伺服电机:供应商为 Maxon,有三种采购型号,单价分布为0.2-1.3万元/件】。具体为:
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7.16 周日复盘
01 按揭利率 研预计按揭利率进入新一轮下降周期 据中国央行主管的《金融时报》,广东住房政策研究中心首席研究员李宇嘉表示,新房环比“由涨转跌”,二手房价环比跌幅扩大,是二季度市场交易情绪较弱,成交量下滑的结果。同时,叠加近期债务到期、保交楼力度加大对资金需求增加,开发商重回降价促销通道。一季度积压的需求释放完毕后,需求出现断层,对此,政策端已经开始部署。 从市场趋势看,预计按揭利率进入新一轮下降周期,各地因城施策的力度继续加大,预计三季度相比二季度会有所好转,低位修复。 (关注意义:地产不稳,信
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2023-07-14 23:30:31
7.14 周五 复盘
01 这次AI的回调,从近期表现来看有如下几个原因: 第一,有关国际制裁的担忧 国内曾传言7月15日之前,或7月15日可能会有新一轮制裁产生,根据华尔街日报(WSJ)的相关新闻报道。目前从产业上来看,包括通过和北美相关方的一些沟通,最后的制裁针对的方向和市场上所传言的新闻不太一致。更多的会如耶伦访华时所说,相关制裁不是为了中美贸易脱钩,而是处于降低风险而做出的具体操作。因此,从这一点来看,市场没有所传言的那么悲观。 7月15日是大家传言制裁的重要时间节点,如果在15日制裁落地的具体细节没有传言中
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2023-07-13 20:17:59
7.13 周四复盘
01 AIGC监管 暂行管理办法出台。近日,国家网信办联合国家发展改革委、教育部、科技部、工业和信息化部、公安部、广电总局公布《生成式人工智能服务管理暂行办法》,自2023年8月15日起施行。出台《办法》,旨在促进生成式人工智能健康发展和规范应用,维护国家安全和社会公共利益,保护公民、法人和其他组织的合法权益。 重点推荐【r民网】【美亚柏科】【永信至诚】 02 机器人 特斯拉将其第一款人形机器人Optimus擎天柱的模型带进线下门店亮相。据悉,Optimus擎天柱作为一款智能机器人,其设计目标是
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7.12 周三复盘
01 关注政策 关注下半年的三中全会,新的班子落地新的规划,定调。 (未来预期能不能好,就看现在浙江如何,因为这届班子都是浙江上来的,实干为主) 后续进一步降息(LPR) 02 AI 未来还是星辰大海,但是涨幅太高了,业绩撑不起来,回调很正常; AI+机器人是未来,有具身智能,有全球最健全的产业链;政策在扶持, 巨头在批量入局,特斯拉爆款正在出发,不用怀疑持续性。 03 电网 中Y深改委会议审议通过《关于深化电力体制改革加快构建新型电力系统的指导意见》 (未来电器、思源电气、国能日新、科远智慧、
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7.11 周二复盘
这极端缩量的行情,电风扇行情割韭菜是连根割的,很多操作都是随意应变根据盘感做出的,没什么复盘的意义。 先锁仓一段时间,剩下仓位打野去了。
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2023-07-10 22:51:11
7.10 周一复盘
01 消费 在人民币汇率波动受到高层重视+经济阶段性底将在三季度探明+一揽子政策预期的牵引下,市场有望再次转向“强预期、弱现实”定价”,消费在历史强预期弱现实是有比较好表现的,比如去年11-今年2月。事实上,政策预期在消费领域应该是最为确定性的。 影视传媒-端午档票房情况修复情况良好,暑期档有望推动电影市场回暖(金逸影视、幸福蓝海、横店影视、唐德影视、中国电影等) 02 固态电池 近日,丰田宣布在固态电池的研发上取得重大突破,简化固态电池的生产过程,减半固态电池的成本和重量,且改良之后可以实现充
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2023-07-10 13:59:05
【国盛机器人旗手】泥沙俱下的扩散行情回调一下是必然
机器人产业链的仓位其实并不重,但市场已经完全意识到了机器人有多牛,经过前期517和616两波大行情的验证相信很多领导已经能够去伪存真,分清楚了哪些才是真正有逻辑的标的,下一波行情这些标的会成为中军,向更高市值迈进! 毕竟,机器人是AI最强应用+制造业仅存成长赛道, #不是有催化去炒机器人,而是市场想买机器人去寻找催化 具身智能四小龙:无框力矩电机+谐波减速机+力矩传感器+行星滚柱丝杠=步科股份+丰立智能+柯力传感+鼎智科技 。 白马标的:双环+精锻+秦川 基石标的:三花、双环、绿的、鸣志、拓普、
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7.9 周日复盘
01 私募条例新规落地 (关注有基本面和业绩的小盘股,击鼓传花接力的标的要谨慎) 02 基金费率改革 (降费了,全行业改革开始,公募亏钱还能躺平吃管理费的日子要没了,以后要好好干活了,基本面研究要加强) 事件:7月8日,证监会正式宣布启动公募基金费率改革; 目前已知核心内容:①即日起,公募基金新注册产品管理费率、托管费率分别不超过1.2%、0.2%;部分头部机构将公告旗下存量产品管理费率、托管费率分别降至1.2%、0.2%以下,其余存量产品管理费率、托管费率将争取于2023年底前分别降至1.2%
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2023-07-09 17:22:21
精锻科技:锻造齿轮隐形冠军,T人形机器人贡献第二成长曲线
01 投资要点 1)公司差速器齿轮市占率超50%,达全国第一、全球第二;下游客户结构优秀,包括特斯拉、大众、宝马、沃尔沃、新势力、比亚迪、长安、华为等国内外主流客户, 2)定增+转债大规模募投20亿,海内外产能即将释放,包括泰国、欧洲等地,扩张的品类包括电机轴、电磁阀、铝合金轻量化等新品,目前均与主要大客户在谈新订单,有望今年落地,明年开始贡献利润 ➢机器人贡献第二成长曲线,公司锻造工艺齿轮有望成为细分领域不可替代的核心供应商。 齿轮作为执行器中的核心零部件,需要承担高载荷、高扭矩、频繁冲击的应
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2023-07-06 22:14:24
【天风电新】机器人展小结:坚定T为主线(核心是Tier1供应商),关注新型减速器方案
T的design+中国供应链manufacture ——————————— 🌼特斯拉 展台只有一个玻璃罩中的机器人,大概率是模型,没法动。但现场播放的视频有一些信息。 【点名机器人对特斯拉的重要性&公司的定位】。特斯拉不仅是汽车公司,希望在未来让人类世界和人工智能紧密的结合,为全人类带来一个富足的时代。 特斯拉机器人机械团队成员轮番发言,要点为1)自主设计执行器(核心是电磁、齿轮组选择和参数化、定制电机设计);2)执行器会不断仿真测试和演练;3)执行器是系统设计,不是零部件的简单拼凑。具体发言
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2023-07-06 00:20:01
7.5 周三 复盘
01 下半年权益市场观点海外:美国通胀回落趋势持续,预计下半年经济增速放缓,但快速衰退的概率下降、软着陆的概率提升;本轮加息已实现实际利率转正,美联储可能保持观望,加息接近终点; 国内:国内经济短期偏弱并不改变对中期经济弱复苏的判断,PPI预计三季度触底带动库存周期触底回升,支撑经济中期复苏。 围绕扩大内需同深化供给侧结构性改革相结合的发展方针,2023年产业政策主要聚焦产业革命、科技自立自强和先进制造的做强做优。 大势研判结论:当前市场仍处于底部区域,今年下半年盈利上行、剩余流动性下行,加上中
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从手术机器人公司看供应链_思哲睿
思哲睿为即将上市的手术机器人标的,近期公司IPO问询回复函披露了重要供应商信息,我们整理要点如下 🌼成本构成 22年各部分采购成本占比:机加工件及原材料50%、电控器件(芯片、电源、断路器等)24%、机械件(导轨、减速器、钨丝绳等)11.6%、标准件(螺钉、轴承)2.6%、其他12% 🌼供应商 公司目前供应商多来自海外(终端在海外,直接在国内的贸易商),伺服电机、工控机、减速机单价较高,具体如下: 【伺服电机:供应商为 Maxon,有三种采购型号,单价分布为0.2-1.3万元/件】。具体为:
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2023-07-17 20:58:45
7.17 周一复盘
01 从几个维度来看后续的出口走势: 第一,基数效应上,7月基数仍旧较高,8-12月基数逐渐走低,对应7月出口同比仍可能继续筑底,但8月之后或因基数逐渐回升。 第二,外需上,美国经济韧性主要表现在服务业和非耐用品方面,而与我国出口最为相关的耐用品消费仍处于偏弱状态。 第三,美国库存周期上,汽车制造商继续补库,但家居家电、消费电子、服装等与我国出口最为相关的零售商库存还有待进一步去化。 第四,结构性支撑上,新三样等产品拉动、俄罗斯等地区拉动预计仍有持续性。 第五,价格上,鉴于出口价格对PPI有一定
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【民生计算机】数据要素改革重要信号:数据即财政!
事件:7月13日,长沙市数据资源管理局发布《长沙市政务数据运营暂行管理办法(征求意见稿)》 明确政务数据主体、管理部门、交易规则 数据权属主体:长沙市政府 政务数据运营平台建设和运营:市数据资源管理部门负责组织;平台是本市行政区域内统一的政务数据授权运营通道和管理平台 交易及交易所:原则上应将研发完成的数据产品在湖南大数据交易所进行登记和挂牌交易 明确收益分配纳入财政收入,对行业发展具有深远的示范意义 纳入财政收入:市级/区县级政务数据运营项目中的数据权属主体收益分配纳入对应级别财政收入 示范意
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7.16 周日复盘
01 按揭利率 研预计按揭利率进入新一轮下降周期 据中国央行主管的《金融时报》,广东住房政策研究中心首席研究员李宇嘉表示,新房环比“由涨转跌”,二手房价环比跌幅扩大,是二季度市场交易情绪较弱,成交量下滑的结果。同时,叠加近期债务到期、保交楼力度加大对资金需求增加,开发商重回降价促销通道。一季度积压的需求释放完毕后,需求出现断层,对此,政策端已经开始部署。 从市场趋势看,预计按揭利率进入新一轮下降周期,各地因城施策的力度继续加大,预计三季度相比二季度会有所好转,低位修复。 (关注意义:地产不稳,信
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01 这次AI的回调,从近期表现来看有如下几个原因: 第一,有关国际制裁的担忧 国内曾传言7月15日之前,或7月15日可能会有新一轮制裁产生,根据华尔街日报(WSJ)的相关新闻报道。目前从产业上来看,包括通过和北美相关方的一些沟通,最后的制裁针对的方向和市场上所传言的新闻不太一致。更多的会如耶伦访华时所说,相关制裁不是为了中美贸易脱钩,而是处于降低风险而做出的具体操作。因此,从这一点来看,市场没有所传言的那么悲观。 7月15日是大家传言制裁的重要时间节点,如果在15日制裁落地的具体细节没有传言中
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01 AIGC监管 暂行管理办法出台。近日,国家网信办联合国家发展改革委、教育部、科技部、工业和信息化部、公安部、广电总局公布《生成式人工智能服务管理暂行办法》,自2023年8月15日起施行。出台《办法》,旨在促进生成式人工智能健康发展和规范应用,维护国家安全和社会公共利益,保护公民、法人和其他组织的合法权益。 重点推荐【r民网】【美亚柏科】【永信至诚】 02 机器人 特斯拉将其第一款人形机器人Optimus擎天柱的模型带进线下门店亮相。据悉,Optimus擎天柱作为一款智能机器人,其设计目标是
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01 关注政策 关注下半年的三中全会,新的班子落地新的规划,定调。 (未来预期能不能好,就看现在浙江如何,因为这届班子都是浙江上来的,实干为主) 后续进一步降息(LPR) 02 AI 未来还是星辰大海,但是涨幅太高了,业绩撑不起来,回调很正常; AI+机器人是未来,有具身智能,有全球最健全的产业链;政策在扶持, 巨头在批量入局,特斯拉爆款正在出发,不用怀疑持续性。 03 电网 中Y深改委会议审议通过《关于深化电力体制改革加快构建新型电力系统的指导意见》 (未来电器、思源电气、国能日新、科远智慧、
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01 消费 在人民币汇率波动受到高层重视+经济阶段性底将在三季度探明+一揽子政策预期的牵引下,市场有望再次转向“强预期、弱现实”定价”,消费在历史强预期弱现实是有比较好表现的,比如去年11-今年2月。事实上,政策预期在消费领域应该是最为确定性的。 影视传媒-端午档票房情况修复情况良好,暑期档有望推动电影市场回暖(金逸影视、幸福蓝海、横店影视、唐德影视、中国电影等) 02 固态电池 近日,丰田宣布在固态电池的研发上取得重大突破,简化固态电池的生产过程,减半固态电池的成本和重量,且改良之后可以实现充
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【国盛机器人旗手】泥沙俱下的扩散行情回调一下是必然
机器人产业链的仓位其实并不重,但市场已经完全意识到了机器人有多牛,经过前期517和616两波大行情的验证相信很多领导已经能够去伪存真,分清楚了哪些才是真正有逻辑的标的,下一波行情这些标的会成为中军,向更高市值迈进! 毕竟,机器人是AI最强应用+制造业仅存成长赛道, #不是有催化去炒机器人,而是市场想买机器人去寻找催化 具身智能四小龙:无框力矩电机+谐波减速机+力矩传感器+行星滚柱丝杠=步科股份+丰立智能+柯力传感+鼎智科技 。 白马标的:双环+精锻+秦川 基石标的:三花、双环、绿的、鸣志、拓普、
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01 私募条例新规落地 (关注有基本面和业绩的小盘股,击鼓传花接力的标的要谨慎) 02 基金费率改革 (降费了,全行业改革开始,公募亏钱还能躺平吃管理费的日子要没了,以后要好好干活了,基本面研究要加强) 事件:7月8日,证监会正式宣布启动公募基金费率改革; 目前已知核心内容:①即日起,公募基金新注册产品管理费率、托管费率分别不超过1.2%、0.2%;部分头部机构将公告旗下存量产品管理费率、托管费率分别降至1.2%、0.2%以下,其余存量产品管理费率、托管费率将争取于2023年底前分别降至1.2%
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精锻科技:锻造齿轮隐形冠军,T人形机器人贡献第二成长曲线
01 投资要点 1)公司差速器齿轮市占率超50%,达全国第一、全球第二;下游客户结构优秀,包括特斯拉、大众、宝马、沃尔沃、新势力、比亚迪、长安、华为等国内外主流客户, 2)定增+转债大规模募投20亿,海内外产能即将释放,包括泰国、欧洲等地,扩张的品类包括电机轴、电磁阀、铝合金轻量化等新品,目前均与主要大客户在谈新订单,有望今年落地,明年开始贡献利润 ➢机器人贡献第二成长曲线,公司锻造工艺齿轮有望成为细分领域不可替代的核心供应商。 齿轮作为执行器中的核心零部件,需要承担高载荷、高扭矩、频繁冲击的应
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【天风电新】机器人展小结:坚定T为主线(核心是Tier1供应商),关注新型减速器方案
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01 下半年权益市场观点海外:美国通胀回落趋势持续,预计下半年经济增速放缓,但快速衰退的概率下降、软着陆的概率提升;本轮加息已实现实际利率转正,美联储可能保持观望,加息接近终点; 国内:国内经济短期偏弱并不改变对中期经济弱复苏的判断,PPI预计三季度触底带动库存周期触底回升,支撑经济中期复苏。 围绕扩大内需同深化供给侧结构性改革相结合的发展方针,2023年产业政策主要聚焦产业革命、科技自立自强和先进制造的做强做优。 大势研判结论:当前市场仍处于底部区域,今年下半年盈利上行、剩余流动性下行,加上中
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思哲睿为即将上市的手术机器人标的,近期公司IPO问询回复函披露了重要供应商信息,我们整理要点如下 🌼成本构成 22年各部分采购成本占比:机加工件及原材料50%、电控器件(芯片、电源、断路器等)24%、机械件(导轨、减速器、钨丝绳等)11.6%、标准件(螺钉、轴承)2.6%、其他12% 🌼供应商 公司目前供应商多来自海外(终端在海外,直接在国内的贸易商),伺服电机、工控机、减速机单价较高,具体如下: 【伺服电机:供应商为 Maxon,有三种采购型号,单价分布为0.2-1.3万元/件】。具体为:
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01 从几个维度来看后续的出口走势: 第一,基数效应上,7月基数仍旧较高,8-12月基数逐渐走低,对应7月出口同比仍可能继续筑底,但8月之后或因基数逐渐回升。 第二,外需上,美国经济韧性主要表现在服务业和非耐用品方面,而与我国出口最为相关的耐用品消费仍处于偏弱状态。 第三,美国库存周期上,汽车制造商继续补库,但家居家电、消费电子、服装等与我国出口最为相关的零售商库存还有待进一步去化。 第四,结构性支撑上,新三样等产品拉动、俄罗斯等地区拉动预计仍有持续性。 第五,价格上,鉴于出口价格对PPI有一定
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事件:7月13日,长沙市数据资源管理局发布《长沙市政务数据运营暂行管理办法(征求意见稿)》 明确政务数据主体、管理部门、交易规则 数据权属主体:长沙市政府 政务数据运营平台建设和运营:市数据资源管理部门负责组织;平台是本市行政区域内统一的政务数据授权运营通道和管理平台 交易及交易所:原则上应将研发完成的数据产品在湖南大数据交易所进行登记和挂牌交易 明确收益分配纳入财政收入,对行业发展具有深远的示范意义 纳入财政收入:市级/区县级政务数据运营项目中的数据权属主体收益分配纳入对应级别财政收入 示范意
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01 这次AI的回调,从近期表现来看有如下几个原因: 第一,有关国际制裁的担忧 国内曾传言7月15日之前,或7月15日可能会有新一轮制裁产生,根据华尔街日报(WSJ)的相关新闻报道。目前从产业上来看,包括通过和北美相关方的一些沟通,最后的制裁针对的方向和市场上所传言的新闻不太一致。更多的会如耶伦访华时所说,相关制裁不是为了中美贸易脱钩,而是处于降低风险而做出的具体操作。因此,从这一点来看,市场没有所传言的那么悲观。 7月15日是大家传言制裁的重要时间节点,如果在15日制裁落地的具体细节没有传言中
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7.13 周四复盘
01 AIGC监管 暂行管理办法出台。近日,国家网信办联合国家发展改革委、教育部、科技部、工业和信息化部、公安部、广电总局公布《生成式人工智能服务管理暂行办法》,自2023年8月15日起施行。出台《办法》,旨在促进生成式人工智能健康发展和规范应用,维护国家安全和社会公共利益,保护公民、法人和其他组织的合法权益。 重点推荐【r民网】【美亚柏科】【永信至诚】 02 机器人 特斯拉将其第一款人形机器人Optimus擎天柱的模型带进线下门店亮相。据悉,Optimus擎天柱作为一款智能机器人,其设计目标是
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永信至诚
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浙数文化
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柴尔德
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2023-07-12 21:38:21
7.12 周三复盘
01 关注政策 关注下半年的三中全会,新的班子落地新的规划,定调。 (未来预期能不能好,就看现在浙江如何,因为这届班子都是浙江上来的,实干为主) 后续进一步降息(LPR) 02 AI 未来还是星辰大海,但是涨幅太高了,业绩撑不起来,回调很正常; AI+机器人是未来,有具身智能,有全球最健全的产业链;政策在扶持, 巨头在批量入局,特斯拉爆款正在出发,不用怀疑持续性。 03 电网 中Y深改委会议审议通过《关于深化电力体制改革加快构建新型电力系统的指导意见》 (未来电器、思源电气、国能日新、科远智慧、
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步科股份
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上海沪工
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泰祥股份
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柴尔德
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2023-07-11 20:25:24
7.11 周二复盘
这极端缩量的行情,电风扇行情割韭菜是连根割的,很多操作都是随意应变根据盘感做出的,没什么复盘的意义。 先锁仓一段时间,剩下仓位打野去了。
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柴尔德
满仓搞的剁手专业户
2023-07-10 22:51:11
7.10 周一复盘
01 消费 在人民币汇率波动受到高层重视+经济阶段性底将在三季度探明+一揽子政策预期的牵引下,市场有望再次转向“强预期、弱现实”定价”,消费在历史强预期弱现实是有比较好表现的,比如去年11-今年2月。事实上,政策预期在消费领域应该是最为确定性的。 影视传媒-端午档票房情况修复情况良好,暑期档有望推动电影市场回暖(金逸影视、幸福蓝海、横店影视、唐德影视、中国电影等) 02 固态电池 近日,丰田宣布在固态电池的研发上取得重大突破,简化固态电池的生产过程,减半固态电池的成本和重量,且改良之后可以实现充
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创意信息
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晋控电力
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泰祥股份
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2023-07-10 13:59:05
【国盛机器人旗手】泥沙俱下的扩散行情回调一下是必然
机器人产业链的仓位其实并不重,但市场已经完全意识到了机器人有多牛,经过前期517和616两波大行情的验证相信很多领导已经能够去伪存真,分清楚了哪些才是真正有逻辑的标的,下一波行情这些标的会成为中军,向更高市值迈进! 毕竟,机器人是AI最强应用+制造业仅存成长赛道, #不是有催化去炒机器人,而是市场想买机器人去寻找催化 具身智能四小龙:无框力矩电机+谐波减速机+力矩传感器+行星滚柱丝杠=步科股份+丰立智能+柯力传感+鼎智科技 。 白马标的:双环+精锻+秦川 基石标的:三花、双环、绿的、鸣志、拓普、
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柴尔德
满仓搞的剁手专业户
2023-07-10 13:48:57
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柴尔德
满仓搞的剁手专业户
2023-07-09 23:54:20
7.9 周日复盘
01 私募条例新规落地 (关注有基本面和业绩的小盘股,击鼓传花接力的标的要谨慎) 02 基金费率改革 (降费了,全行业改革开始,公募亏钱还能躺平吃管理费的日子要没了,以后要好好干活了,基本面研究要加强) 事件:7月8日,证监会正式宣布启动公募基金费率改革; 目前已知核心内容:①即日起,公募基金新注册产品管理费率、托管费率分别不超过1.2%、0.2%;部分头部机构将公告旗下存量产品管理费率、托管费率分别降至1.2%、0.2%以下,其余存量产品管理费率、托管费率将争取于2023年底前分别降至1.2%
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新致软件
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精锻科技
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2023-07-09 17:22:21
精锻科技:锻造齿轮隐形冠军,T人形机器人贡献第二成长曲线
01 投资要点 1)公司差速器齿轮市占率超50%,达全国第一、全球第二;下游客户结构优秀,包括特斯拉、大众、宝马、沃尔沃、新势力、比亚迪、长安、华为等国内外主流客户, 2)定增+转债大规模募投20亿,海内外产能即将释放,包括泰国、欧洲等地,扩张的品类包括电机轴、电磁阀、铝合金轻量化等新品,目前均与主要大客户在谈新订单,有望今年落地,明年开始贡献利润 ➢机器人贡献第二成长曲线,公司锻造工艺齿轮有望成为细分领域不可替代的核心供应商。 齿轮作为执行器中的核心零部件,需要承担高载荷、高扭矩、频繁冲击的应
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精锻科技
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柴尔德
满仓搞的剁手专业户
2023-07-06 22:14:24
【天风电新】机器人展小结:坚定T为主线(核心是Tier1供应商),关注新型减速器方案
T的design+中国供应链manufacture ——————————— 🌼特斯拉 展台只有一个玻璃罩中的机器人,大概率是模型,没法动。但现场播放的视频有一些信息。 【点名机器人对特斯拉的重要性&公司的定位】。特斯拉不仅是汽车公司,希望在未来让人类世界和人工智能紧密的结合,为全人类带来一个富足的时代。 特斯拉机器人机械团队成员轮番发言,要点为1)自主设计执行器(核心是电磁、齿轮组选择和参数化、定制电机设计);2)执行器会不断仿真测试和演练;3)执行器是系统设计,不是零部件的简单拼凑。具体发言
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精锻科技
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双环传动
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柴尔德
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2023-07-06 00:20:01
7.5 周三 复盘
01 下半年权益市场观点海外:美国通胀回落趋势持续,预计下半年经济增速放缓,但快速衰退的概率下降、软着陆的概率提升;本轮加息已实现实际利率转正,美联储可能保持观望,加息接近终点; 国内:国内经济短期偏弱并不改变对中期经济弱复苏的判断,PPI预计三季度触底带动库存周期触底回升,支撑经济中期复苏。 围绕扩大内需同深化供给侧结构性改革相结合的发展方针,2023年产业政策主要聚焦产业革命、科技自立自强和先进制造的做强做优。 大势研判结论:当前市场仍处于底部区域,今年下半年盈利上行、剩余流动性下行,加上中
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捷佳伟创
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苏文电能
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步科股份
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华研精机
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柴尔德
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2023-07-05 20:50:43
从手术机器人公司看供应链_思哲睿
思哲睿为即将上市的手术机器人标的,近期公司IPO问询回复函披露了重要供应商信息,我们整理要点如下 🌼成本构成 22年各部分采购成本占比:机加工件及原材料50%、电控器件(芯片、电源、断路器等)24%、机械件(导轨、减速器、钨丝绳等)11.6%、标准件(螺钉、轴承)2.6%、其他12% 🌼供应商 公司目前供应商多来自海外(终端在海外,直接在国内的贸易商),伺服电机、工控机、减速机单价较高,具体如下: 【伺服电机:供应商为 Maxon,有三种采购型号,单价分布为0.2-1.3万元/件】。具体为:
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绿的谐波
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