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盛夏的果实
2025-08-23 08:00:41
三星SDI:25Q2业绩承压,电池业务发力平价市场
【东吴电新】三星SDI:25Q2业绩承压,电池业务发力平价市场 [太阳]Q2业绩:收入154亿元人民币,同比-23.5%、环比-0.6%;营业利润-22亿元,同比-307.2%,主要系电动车客户需求疲软叠加固定成本摊销影响,环比+4.7%,亏损略有收窄;整体利润率-14.6%,同比-19.9pct、环比+0.6pct。 [太阳]动力电池:①与美国公司洽谈46系圆柱电池供货,年产10Gwh,与日本OEM就入门级及商用车圆柱电池深度谈判;②美国EV需求放缓并向入门级集中,通过Star Plus En
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2025-08-23 07:09:55
酒鬼酒公布2025年中报
【中金食饮-业绩速递】酒鬼酒公布2025年中报: 1H25实现营业总收入5.61亿元,同比-43.54%;实现归母净利润0.09亿元,同比-92.60%;实现扣非归母净利润0.08亿元,同比-92.79%。 2Q25实现营收2.17亿元,同比-56.57%;实现归母净利润-0.23亿元,同比-147.77%;实现扣非归母净利润-0.23亿元,同比-148.77%。 分行业看,1H25酒类销售实现营业收入5.58亿元,同比-43.65%;其他业务实现营业收入0.04亿元,同比-17.92%。 分产
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盛夏的果实
2025-08-22 18:57:15
20250821稀土专家纪要:出口恢复,指标管控,贸易商囤货惜售、稀土价格有望上涨
20250821稀土专家纪要:出口恢复,指标管控,贸易商囤货惜售、稀土价格有望上涨 1.稀土行业政策 稀土管理条例核心内容:总量控制是工信部原材料司最主要的抓手,进口矿拟纳入总量控制计划管理,将显著影响市场供求关系,若落地将使市场失去对价格的调控,业内对此存在反对意见。 2.全球稀土资源与产能格局 资源分布:usgs最新统计显示,澳大利亚570万吨,美国190万吨,中国占全球已探明资源的48%; 海外稀土产能:海外现有产能13.2万吨,美国MP Materials公告2023年生产4.5万吨稀土
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2025-08-22 09:02:37
冠盛股份北美关税顺价,固态电池业务开始体现收入
【冠盛股份2025中报更新+沪深反路演】北美关税顺价,固态电池业务开始体现收入 #2025Q2扣非归母同环比增长 2025Q2营收11.41亿元(同比+1.24%,环比+27.70%),归母净利润0.78亿元(同比-14.75%,环比-7.33%),扣非归母净利润0.81亿元(同比+1.49%,环比+6.38%)。2025Q2公司毛利率为25.35%,同比-1.18pcts,环比+0.18pcts,期间费用率为13.23%,同比-0.38pcts,环比-1.06pcts #北美市场逆势增长、海外
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2025-08-22 08:02:41
DeepSeek-V3.1正式发布,加速AI编程、Agent等应用领域落地
DeepSeek-V3.1正式发布,加速AI编程、Agent等应用领域落地 ⭐#DeepSeekV3.1核心更新:上下文窗口、编程能力、Agent能力、性价比佳 ✔上下文窗口:扩展至128K,可一次性“阅读”和处理约10万个汉字的内容。模型记忆能力从记住一本杂志提升到能记住一本中篇小说。 ✔编程与代码能力再精进:Aider基准测试接近Claude 4 opus。增加对Anthropic API的格式支持,可接入Claude Code中。 ✔Agent能力增强:引入post-training优化,
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2025-08-21 18:26:09
联影医疗:医学影像设备龙头,短期看业绩修复
[礼物]联影医疗:医学影像设备龙头,短期看业绩修复,长期看“自主可控+出海” [玫瑰]招投标回暖显著,25Q3业绩有望亮眼。 2025年以来,设备更新项目加速落地,设备招投标显著回暖,上半年招投标金额增长60%,大型影像设备采购需求持续释放。联影医疗作为国内龙头,凭借其全面的产品线和强大的市场竞争力,有望在此轮复苏中核心受益,预计25Q3业绩将迎来亮眼表现。 [玫瑰]持续创新,自主可控能力构筑护城河。 联影医疗已实现从核心部件、关键技术到整机系统的全面自主可控,不仅在高端产品领域不断突破技术壁垒
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2025-08-21 16:58:00
Deepseek开源最新模型,我们的观点和一些社区一线评论
Deepseek开源最新模型,我们的观点和一些社区一线评论 #确实有提升。 V3.1 主要改进了推理模式、对话轮次控制、工具调用流程。 1)继续走极致性价比策略 在减少20%-50% token输出的情况下,性能与0528持平。 【混合推理】新范式,相比GPT5的router,更加节省算力资源。 2)特别提到了UE8MO FP8,针对即将发布的下一代【国产芯片】设计。 3)function call工具调用能力显著提升,这个是做好【Agent的基础条件之一】 (但并不是全部,现在看还有复杂任务拆
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2025-08-20 18:45:44
吉林化纤:粘胶长丝景气持续,碳纤维板块有望减亏
[拳头]吉林化纤:粘胶长丝景气持续,碳纤维板块有望减亏 🌟公司粘胶长丝的市场份额逐步提升,目前粘胶长丝全球总产能约为25-28万吨/年之间,我国粘胶长丝产能整体平稳,维持在21-24万吨/年左右,截至24年底,公司具备粘胶长丝产能9万吨/年。同时,公司粘胶长丝差别化品类更加丰富,产品高端市场占有率超过45%。此外,公司在建有3.5万吨/年粘胶长丝产能,土建已完成,开始设备安装。25年1-5月,公司粘胶长丝景气程度持续,满产满销,未来,随着汉服爱好者规模和汉服市场规模持续扩大,我国粘胶长丝行业仍
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2025-08-20 18:22:55
创新药板块观点更新-20250820
【创新药板块观点更新-20250820】 ⚡️事件:今日板块下跌幅度较大,预计非基本面因素,目前披露半年报情况以及研发进展均符合预期,配股应常态化看待,中期趋势更应重视产业趋势,无论是是即将到来的WCLC、ESMO等大会系统性更新重点产品的数据值得期待(如百利天恒时隔两年更新EGFR/HER3 ADC数据、科伦更新一系列SKB264单药和联用的数据,胰腺癌等难治肿瘤可能迎来新疗法的突破),还是尚未落地的潜在大BD,均能持续构成板块催化。目前大部分标的海外预期已在市值里有一定体现,但若后续在适应症
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2025-08-19 22:09:35
华东医药2025年半年报信息梳理
[太阳]华东医药2025年半年报信息梳理 [玫瑰]2025H1公司实现营业收入216.75亿元(同比+3.39%);实现归母净利润18.15亿元(同比+7.01%);实现扣非归母净利润17.62亿元(同比+8.40%)。公司整体经营保持稳健向好的态势,其中单二季度公司实现营业收入109.39亿元(同比+3.65%);实现归母净利润9.00亿元(同比+7.98%),实现扣非归母净利润8.64亿元(同比+9.85%)。分业务板块来看, [玫瑰]医药工业:2025H1核心子公司中美华东整体经营保持良好
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2025-08-19 19:02:34
鸿蒙生态再迎重要里程碑,鸿蒙5终端破千万
鸿蒙生态再迎重要里程碑,鸿蒙5终端破千万 🔥鸿蒙5终端设备数量突破1000万台,越过“生死线”。7月30日,华为终端在官方微博宣布搭载鸿蒙5的终端数量正式突破1000万,已覆盖手机、平板、汽车、智能家居等多款华为产品,标志着鸿蒙生态体验已获得用户认可,具备了商业正循环的高度可行性。 🔥鸿蒙生态持续壮大,向IOS安卓看齐。目前鸿蒙应用和元服务开发/更新数量已超过3万个,开发者数量超800万,微信、抖音、支付宝等应用下载量突破了千万。整个淘天集团包括淘宝、天猫、闲鱼、1688所有APP预计在9月
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2025-08-19 13:36:19
宜安科技(300328.SZ):液态金属龙头,三大赛道齐发力
宜安科技(300328.SZ):液态金属龙头,三大赛道齐发力 核心亮点: 1. 技术全球领先:独家掌握液态金属全产业链技术,专利超300项,毛利率60%+,供货华为折叠屏铰链,性能碾压传统材料。 2. 苹果核心供应商:独供2026年iPhone Fold铰链部件,单机价值100元,潜在市场50亿+。 3. 机器人+医疗新增长: - 人形机器人关节轻量化核心供应商,合作优必选、小米; - 全球唯二量产可降解镁骨钉,百亿医疗市场突破在即。 4. 业绩爆发在即:2025年利润看5亿+(折叠屏2-3亿+
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雄韬股份(002733),AI服务器电源龙头,3倍空间
雄韬股份(002733),AI服务器电源龙头,3倍空间,基于其业务布局、订单进展、给予强烈推荐评级: 🌹一、核心业务与订单突破 1. 北美AI数据中心(AIDC)业务实现0-1突破 - 订单落地:2025年8月通过国内IDC厂商万国数据获得北美首批1.5亿元UPS锂电池订单,预计年内交付,净利率约20%(对应利润约3000万元)。 - 竞争壁垒:国内唯一通过美国UL9540安全认证的UPS锂电供应商,采用LFP路线(对比三星三元电池具备成本与安全性优势)。 - 客户基础:与微软(非美地区独家供
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2025-08-19 12:50:38
波长光电2025年中报点评:重点布局半导体领域
波长光电2025年中报点评:重点布局半导体领域,积极关注GKJ业务变化 事件:公司发布2025年半年报,上半年实现收入2.23亿元,同比增长17.79%,归母净利润1423万元,同比下滑。大体符合预期。 [玫瑰]收入平稳增长,泛半导体领域增长优异 得益于红外成像光学业务复苏,以及泛半导体领域、AR/VR领域业务高增长,公司上半年收入2.23亿元,实现平稳增长: 激光光学领域收入1.37亿元,其中,高密度柔性小型化的PCB精密激光微加工镜头实现进口替代、同比大幅增长,半导体制造/检量测/研发的光学
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2025-08-18 21:56:29
强call稳定币,牛市最具弹性品种!
强call稳定币,牛市最具弹性品种! 上周我们底部连续强call稳定币行情反转,周一行情延续。在牛市行情加持下稳定币α+β的股价弹性将更加突出! 巨大预期差:我们看到市场真正深度跟踪稳定币的人并不多,导致7月下旬到8月上旬受舆论预期影响行情波动较大。我们强调拨乱反正,产业趋势已定调! 全球稳定币产业共振,日本金融厅预计8月正式批准JPYC Inc.发行首个合规日元稳定币,全球前5大经济体已有3个正式下场! 摒弃杂音聚焦产业真实情况,强烈看好全球稳定币产业共振带来的确定性机会! #【受益】:中科金
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2025-08-23 08:00:41
三星SDI:25Q2业绩承压,电池业务发力平价市场
【东吴电新】三星SDI:25Q2业绩承压,电池业务发力平价市场 [太阳]Q2业绩:收入154亿元人民币,同比-23.5%、环比-0.6%;营业利润-22亿元,同比-307.2%,主要系电动车客户需求疲软叠加固定成本摊销影响,环比+4.7%,亏损略有收窄;整体利润率-14.6%,同比-19.9pct、环比+0.6pct。 [太阳]动力电池:①与美国公司洽谈46系圆柱电池供货,年产10Gwh,与日本OEM就入门级及商用车圆柱电池深度谈判;②美国EV需求放缓并向入门级集中,通过Star Plus En
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2025-08-23 07:09:55
酒鬼酒公布2025年中报
【中金食饮-业绩速递】酒鬼酒公布2025年中报: 1H25实现营业总收入5.61亿元,同比-43.54%;实现归母净利润0.09亿元,同比-92.60%;实现扣非归母净利润0.08亿元,同比-92.79%。 2Q25实现营收2.17亿元,同比-56.57%;实现归母净利润-0.23亿元,同比-147.77%;实现扣非归母净利润-0.23亿元,同比-148.77%。 分行业看,1H25酒类销售实现营业收入5.58亿元,同比-43.65%;其他业务实现营业收入0.04亿元,同比-17.92%。 分产
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2025-08-22 18:57:15
20250821稀土专家纪要:出口恢复,指标管控,贸易商囤货惜售、稀土价格有望上涨
20250821稀土专家纪要:出口恢复,指标管控,贸易商囤货惜售、稀土价格有望上涨 1.稀土行业政策 稀土管理条例核心内容:总量控制是工信部原材料司最主要的抓手,进口矿拟纳入总量控制计划管理,将显著影响市场供求关系,若落地将使市场失去对价格的调控,业内对此存在反对意见。 2.全球稀土资源与产能格局 资源分布:usgs最新统计显示,澳大利亚570万吨,美国190万吨,中国占全球已探明资源的48%; 海外稀土产能:海外现有产能13.2万吨,美国MP Materials公告2023年生产4.5万吨稀土
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冠盛股份北美关税顺价,固态电池业务开始体现收入
【冠盛股份2025中报更新+沪深反路演】北美关税顺价,固态电池业务开始体现收入 #2025Q2扣非归母同环比增长 2025Q2营收11.41亿元(同比+1.24%,环比+27.70%),归母净利润0.78亿元(同比-14.75%,环比-7.33%),扣非归母净利润0.81亿元(同比+1.49%,环比+6.38%)。2025Q2公司毛利率为25.35%,同比-1.18pcts,环比+0.18pcts,期间费用率为13.23%,同比-0.38pcts,环比-1.06pcts #北美市场逆势增长、海外
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DeepSeek-V3.1正式发布,加速AI编程、Agent等应用领域落地
DeepSeek-V3.1正式发布,加速AI编程、Agent等应用领域落地 ⭐#DeepSeekV3.1核心更新:上下文窗口、编程能力、Agent能力、性价比佳 ✔上下文窗口:扩展至128K,可一次性“阅读”和处理约10万个汉字的内容。模型记忆能力从记住一本杂志提升到能记住一本中篇小说。 ✔编程与代码能力再精进:Aider基准测试接近Claude 4 opus。增加对Anthropic API的格式支持,可接入Claude Code中。 ✔Agent能力增强:引入post-training优化,
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联影医疗:医学影像设备龙头,短期看业绩修复
[礼物]联影医疗:医学影像设备龙头,短期看业绩修复,长期看“自主可控+出海” [玫瑰]招投标回暖显著,25Q3业绩有望亮眼。 2025年以来,设备更新项目加速落地,设备招投标显著回暖,上半年招投标金额增长60%,大型影像设备采购需求持续释放。联影医疗作为国内龙头,凭借其全面的产品线和强大的市场竞争力,有望在此轮复苏中核心受益,预计25Q3业绩将迎来亮眼表现。 [玫瑰]持续创新,自主可控能力构筑护城河。 联影医疗已实现从核心部件、关键技术到整机系统的全面自主可控,不仅在高端产品领域不断突破技术壁垒
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Deepseek开源最新模型,我们的观点和一些社区一线评论
Deepseek开源最新模型,我们的观点和一些社区一线评论 #确实有提升。 V3.1 主要改进了推理模式、对话轮次控制、工具调用流程。 1)继续走极致性价比策略 在减少20%-50% token输出的情况下,性能与0528持平。 【混合推理】新范式,相比GPT5的router,更加节省算力资源。 2)特别提到了UE8MO FP8,针对即将发布的下一代【国产芯片】设计。 3)function call工具调用能力显著提升,这个是做好【Agent的基础条件之一】 (但并不是全部,现在看还有复杂任务拆
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吉林化纤:粘胶长丝景气持续,碳纤维板块有望减亏
[拳头]吉林化纤:粘胶长丝景气持续,碳纤维板块有望减亏 🌟公司粘胶长丝的市场份额逐步提升,目前粘胶长丝全球总产能约为25-28万吨/年之间,我国粘胶长丝产能整体平稳,维持在21-24万吨/年左右,截至24年底,公司具备粘胶长丝产能9万吨/年。同时,公司粘胶长丝差别化品类更加丰富,产品高端市场占有率超过45%。此外,公司在建有3.5万吨/年粘胶长丝产能,土建已完成,开始设备安装。25年1-5月,公司粘胶长丝景气程度持续,满产满销,未来,随着汉服爱好者规模和汉服市场规模持续扩大,我国粘胶长丝行业仍
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创新药板块观点更新-20250820
【创新药板块观点更新-20250820】 ⚡️事件:今日板块下跌幅度较大,预计非基本面因素,目前披露半年报情况以及研发进展均符合预期,配股应常态化看待,中期趋势更应重视产业趋势,无论是是即将到来的WCLC、ESMO等大会系统性更新重点产品的数据值得期待(如百利天恒时隔两年更新EGFR/HER3 ADC数据、科伦更新一系列SKB264单药和联用的数据,胰腺癌等难治肿瘤可能迎来新疗法的突破),还是尚未落地的潜在大BD,均能持续构成板块催化。目前大部分标的海外预期已在市值里有一定体现,但若后续在适应症
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华东医药2025年半年报信息梳理
[太阳]华东医药2025年半年报信息梳理 [玫瑰]2025H1公司实现营业收入216.75亿元(同比+3.39%);实现归母净利润18.15亿元(同比+7.01%);实现扣非归母净利润17.62亿元(同比+8.40%)。公司整体经营保持稳健向好的态势,其中单二季度公司实现营业收入109.39亿元(同比+3.65%);实现归母净利润9.00亿元(同比+7.98%),实现扣非归母净利润8.64亿元(同比+9.85%)。分业务板块来看, [玫瑰]医药工业:2025H1核心子公司中美华东整体经营保持良好
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鸿蒙生态再迎重要里程碑,鸿蒙5终端破千万
鸿蒙生态再迎重要里程碑,鸿蒙5终端破千万 🔥鸿蒙5终端设备数量突破1000万台,越过“生死线”。7月30日,华为终端在官方微博宣布搭载鸿蒙5的终端数量正式突破1000万,已覆盖手机、平板、汽车、智能家居等多款华为产品,标志着鸿蒙生态体验已获得用户认可,具备了商业正循环的高度可行性。 🔥鸿蒙生态持续壮大,向IOS安卓看齐。目前鸿蒙应用和元服务开发/更新数量已超过3万个,开发者数量超800万,微信、抖音、支付宝等应用下载量突破了千万。整个淘天集团包括淘宝、天猫、闲鱼、1688所有APP预计在9月
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宜安科技(300328.SZ):液态金属龙头,三大赛道齐发力
宜安科技(300328.SZ):液态金属龙头,三大赛道齐发力 核心亮点: 1. 技术全球领先:独家掌握液态金属全产业链技术,专利超300项,毛利率60%+,供货华为折叠屏铰链,性能碾压传统材料。 2. 苹果核心供应商:独供2026年iPhone Fold铰链部件,单机价值100元,潜在市场50亿+。 3. 机器人+医疗新增长: - 人形机器人关节轻量化核心供应商,合作优必选、小米; - 全球唯二量产可降解镁骨钉,百亿医疗市场突破在即。 4. 业绩爆发在即:2025年利润看5亿+(折叠屏2-3亿+
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雄韬股份(002733),AI服务器电源龙头,3倍空间
雄韬股份(002733),AI服务器电源龙头,3倍空间,基于其业务布局、订单进展、给予强烈推荐评级: 🌹一、核心业务与订单突破 1. 北美AI数据中心(AIDC)业务实现0-1突破 - 订单落地:2025年8月通过国内IDC厂商万国数据获得北美首批1.5亿元UPS锂电池订单,预计年内交付,净利率约20%(对应利润约3000万元)。 - 竞争壁垒:国内唯一通过美国UL9540安全认证的UPS锂电供应商,采用LFP路线(对比三星三元电池具备成本与安全性优势)。 - 客户基础:与微软(非美地区独家供
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2025-08-19 12:50:38
波长光电2025年中报点评:重点布局半导体领域
波长光电2025年中报点评:重点布局半导体领域,积极关注GKJ业务变化 事件:公司发布2025年半年报,上半年实现收入2.23亿元,同比增长17.79%,归母净利润1423万元,同比下滑。大体符合预期。 [玫瑰]收入平稳增长,泛半导体领域增长优异 得益于红外成像光学业务复苏,以及泛半导体领域、AR/VR领域业务高增长,公司上半年收入2.23亿元,实现平稳增长: 激光光学领域收入1.37亿元,其中,高密度柔性小型化的PCB精密激光微加工镜头实现进口替代、同比大幅增长,半导体制造/检量测/研发的光学
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强call稳定币,牛市最具弹性品种!
强call稳定币,牛市最具弹性品种! 上周我们底部连续强call稳定币行情反转,周一行情延续。在牛市行情加持下稳定币α+β的股价弹性将更加突出! 巨大预期差:我们看到市场真正深度跟踪稳定币的人并不多,导致7月下旬到8月上旬受舆论预期影响行情波动较大。我们强调拨乱反正,产业趋势已定调! 全球稳定币产业共振,日本金融厅预计8月正式批准JPYC Inc.发行首个合规日元稳定币,全球前5大经济体已有3个正式下场! 摒弃杂音聚焦产业真实情况,强烈看好全球稳定币产业共振带来的确定性机会! #【受益】:中科金
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三星SDI:25Q2业绩承压,电池业务发力平价市场
【东吴电新】三星SDI:25Q2业绩承压,电池业务发力平价市场 [太阳]Q2业绩:收入154亿元人民币,同比-23.5%、环比-0.6%;营业利润-22亿元,同比-307.2%,主要系电动车客户需求疲软叠加固定成本摊销影响,环比+4.7%,亏损略有收窄;整体利润率-14.6%,同比-19.9pct、环比+0.6pct。 [太阳]动力电池:①与美国公司洽谈46系圆柱电池供货,年产10Gwh,与日本OEM就入门级及商用车圆柱电池深度谈判;②美国EV需求放缓并向入门级集中,通过Star Plus En
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酒鬼酒公布2025年中报
【中金食饮-业绩速递】酒鬼酒公布2025年中报: 1H25实现营业总收入5.61亿元,同比-43.54%;实现归母净利润0.09亿元,同比-92.60%;实现扣非归母净利润0.08亿元,同比-92.79%。 2Q25实现营收2.17亿元,同比-56.57%;实现归母净利润-0.23亿元,同比-147.77%;实现扣非归母净利润-0.23亿元,同比-148.77%。 分行业看,1H25酒类销售实现营业收入5.58亿元,同比-43.65%;其他业务实现营业收入0.04亿元,同比-17.92%。 分产
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2025-08-22 18:57:15
20250821稀土专家纪要:出口恢复,指标管控,贸易商囤货惜售、稀土价格有望上涨
20250821稀土专家纪要:出口恢复,指标管控,贸易商囤货惜售、稀土价格有望上涨 1.稀土行业政策 稀土管理条例核心内容:总量控制是工信部原材料司最主要的抓手,进口矿拟纳入总量控制计划管理,将显著影响市场供求关系,若落地将使市场失去对价格的调控,业内对此存在反对意见。 2.全球稀土资源与产能格局 资源分布:usgs最新统计显示,澳大利亚570万吨,美国190万吨,中国占全球已探明资源的48%; 海外稀土产能:海外现有产能13.2万吨,美国MP Materials公告2023年生产4.5万吨稀土
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2025-08-22 09:02:37
冠盛股份北美关税顺价,固态电池业务开始体现收入
【冠盛股份2025中报更新+沪深反路演】北美关税顺价,固态电池业务开始体现收入 #2025Q2扣非归母同环比增长 2025Q2营收11.41亿元(同比+1.24%,环比+27.70%),归母净利润0.78亿元(同比-14.75%,环比-7.33%),扣非归母净利润0.81亿元(同比+1.49%,环比+6.38%)。2025Q2公司毛利率为25.35%,同比-1.18pcts,环比+0.18pcts,期间费用率为13.23%,同比-0.38pcts,环比-1.06pcts #北美市场逆势增长、海外
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2025-08-22 08:02:41
DeepSeek-V3.1正式发布,加速AI编程、Agent等应用领域落地
DeepSeek-V3.1正式发布,加速AI编程、Agent等应用领域落地 ⭐#DeepSeekV3.1核心更新:上下文窗口、编程能力、Agent能力、性价比佳 ✔上下文窗口:扩展至128K,可一次性“阅读”和处理约10万个汉字的内容。模型记忆能力从记住一本杂志提升到能记住一本中篇小说。 ✔编程与代码能力再精进:Aider基准测试接近Claude 4 opus。增加对Anthropic API的格式支持,可接入Claude Code中。 ✔Agent能力增强:引入post-training优化,
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2025-08-21 18:26:09
联影医疗:医学影像设备龙头,短期看业绩修复
[礼物]联影医疗:医学影像设备龙头,短期看业绩修复,长期看“自主可控+出海” [玫瑰]招投标回暖显著,25Q3业绩有望亮眼。 2025年以来,设备更新项目加速落地,设备招投标显著回暖,上半年招投标金额增长60%,大型影像设备采购需求持续释放。联影医疗作为国内龙头,凭借其全面的产品线和强大的市场竞争力,有望在此轮复苏中核心受益,预计25Q3业绩将迎来亮眼表现。 [玫瑰]持续创新,自主可控能力构筑护城河。 联影医疗已实现从核心部件、关键技术到整机系统的全面自主可控,不仅在高端产品领域不断突破技术壁垒
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2025-08-21 16:58:00
Deepseek开源最新模型,我们的观点和一些社区一线评论
Deepseek开源最新模型,我们的观点和一些社区一线评论 #确实有提升。 V3.1 主要改进了推理模式、对话轮次控制、工具调用流程。 1)继续走极致性价比策略 在减少20%-50% token输出的情况下,性能与0528持平。 【混合推理】新范式,相比GPT5的router,更加节省算力资源。 2)特别提到了UE8MO FP8,针对即将发布的下一代【国产芯片】设计。 3)function call工具调用能力显著提升,这个是做好【Agent的基础条件之一】 (但并不是全部,现在看还有复杂任务拆
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吉林化纤:粘胶长丝景气持续,碳纤维板块有望减亏
[拳头]吉林化纤:粘胶长丝景气持续,碳纤维板块有望减亏 🌟公司粘胶长丝的市场份额逐步提升,目前粘胶长丝全球总产能约为25-28万吨/年之间,我国粘胶长丝产能整体平稳,维持在21-24万吨/年左右,截至24年底,公司具备粘胶长丝产能9万吨/年。同时,公司粘胶长丝差别化品类更加丰富,产品高端市场占有率超过45%。此外,公司在建有3.5万吨/年粘胶长丝产能,土建已完成,开始设备安装。25年1-5月,公司粘胶长丝景气程度持续,满产满销,未来,随着汉服爱好者规模和汉服市场规模持续扩大,我国粘胶长丝行业仍
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2025-08-20 18:22:55
创新药板块观点更新-20250820
【创新药板块观点更新-20250820】 ⚡️事件:今日板块下跌幅度较大,预计非基本面因素,目前披露半年报情况以及研发进展均符合预期,配股应常态化看待,中期趋势更应重视产业趋势,无论是是即将到来的WCLC、ESMO等大会系统性更新重点产品的数据值得期待(如百利天恒时隔两年更新EGFR/HER3 ADC数据、科伦更新一系列SKB264单药和联用的数据,胰腺癌等难治肿瘤可能迎来新疗法的突破),还是尚未落地的潜在大BD,均能持续构成板块催化。目前大部分标的海外预期已在市值里有一定体现,但若后续在适应症
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2025-08-19 22:09:35
华东医药2025年半年报信息梳理
[太阳]华东医药2025年半年报信息梳理 [玫瑰]2025H1公司实现营业收入216.75亿元(同比+3.39%);实现归母净利润18.15亿元(同比+7.01%);实现扣非归母净利润17.62亿元(同比+8.40%)。公司整体经营保持稳健向好的态势,其中单二季度公司实现营业收入109.39亿元(同比+3.65%);实现归母净利润9.00亿元(同比+7.98%),实现扣非归母净利润8.64亿元(同比+9.85%)。分业务板块来看, [玫瑰]医药工业:2025H1核心子公司中美华东整体经营保持良好
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2025-08-19 19:02:34
鸿蒙生态再迎重要里程碑,鸿蒙5终端破千万
鸿蒙生态再迎重要里程碑,鸿蒙5终端破千万 🔥鸿蒙5终端设备数量突破1000万台,越过“生死线”。7月30日,华为终端在官方微博宣布搭载鸿蒙5的终端数量正式突破1000万,已覆盖手机、平板、汽车、智能家居等多款华为产品,标志着鸿蒙生态体验已获得用户认可,具备了商业正循环的高度可行性。 🔥鸿蒙生态持续壮大,向IOS安卓看齐。目前鸿蒙应用和元服务开发/更新数量已超过3万个,开发者数量超800万,微信、抖音、支付宝等应用下载量突破了千万。整个淘天集团包括淘宝、天猫、闲鱼、1688所有APP预计在9月
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2025-08-19 13:36:19
宜安科技(300328.SZ):液态金属龙头,三大赛道齐发力
宜安科技(300328.SZ):液态金属龙头,三大赛道齐发力 核心亮点: 1. 技术全球领先:独家掌握液态金属全产业链技术,专利超300项,毛利率60%+,供货华为折叠屏铰链,性能碾压传统材料。 2. 苹果核心供应商:独供2026年iPhone Fold铰链部件,单机价值100元,潜在市场50亿+。 3. 机器人+医疗新增长: - 人形机器人关节轻量化核心供应商,合作优必选、小米; - 全球唯二量产可降解镁骨钉,百亿医疗市场突破在即。 4. 业绩爆发在即:2025年利润看5亿+(折叠屏2-3亿+
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雄韬股份(002733),AI服务器电源龙头,3倍空间
雄韬股份(002733),AI服务器电源龙头,3倍空间,基于其业务布局、订单进展、给予强烈推荐评级: 🌹一、核心业务与订单突破 1. 北美AI数据中心(AIDC)业务实现0-1突破 - 订单落地:2025年8月通过国内IDC厂商万国数据获得北美首批1.5亿元UPS锂电池订单,预计年内交付,净利率约20%(对应利润约3000万元)。 - 竞争壁垒:国内唯一通过美国UL9540安全认证的UPS锂电供应商,采用LFP路线(对比三星三元电池具备成本与安全性优势)。 - 客户基础:与微软(非美地区独家供
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2025-08-19 12:50:38
波长光电2025年中报点评:重点布局半导体领域
波长光电2025年中报点评:重点布局半导体领域,积极关注GKJ业务变化 事件:公司发布2025年半年报,上半年实现收入2.23亿元,同比增长17.79%,归母净利润1423万元,同比下滑。大体符合预期。 [玫瑰]收入平稳增长,泛半导体领域增长优异 得益于红外成像光学业务复苏,以及泛半导体领域、AR/VR领域业务高增长,公司上半年收入2.23亿元,实现平稳增长: 激光光学领域收入1.37亿元,其中,高密度柔性小型化的PCB精密激光微加工镜头实现进口替代、同比大幅增长,半导体制造/检量测/研发的光学
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2025-08-18 21:56:29
强call稳定币,牛市最具弹性品种!
强call稳定币,牛市最具弹性品种! 上周我们底部连续强call稳定币行情反转,周一行情延续。在牛市行情加持下稳定币α+β的股价弹性将更加突出! 巨大预期差:我们看到市场真正深度跟踪稳定币的人并不多,导致7月下旬到8月上旬受舆论预期影响行情波动较大。我们强调拨乱反正,产业趋势已定调! 全球稳定币产业共振,日本金融厅预计8月正式批准JPYC Inc.发行首个合规日元稳定币,全球前5大经济体已有3个正式下场! 摒弃杂音聚焦产业真实情况,强烈看好全球稳定币产业共振带来的确定性机会! #【受益】:中科金
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2025-08-23 08:00:41
三星SDI:25Q2业绩承压,电池业务发力平价市场
【东吴电新】三星SDI:25Q2业绩承压,电池业务发力平价市场 [太阳]Q2业绩:收入154亿元人民币,同比-23.5%、环比-0.6%;营业利润-22亿元,同比-307.2%,主要系电动车客户需求疲软叠加固定成本摊销影响,环比+4.7%,亏损略有收窄;整体利润率-14.6%,同比-19.9pct、环比+0.6pct。 [太阳]动力电池:①与美国公司洽谈46系圆柱电池供货,年产10Gwh,与日本OEM就入门级及商用车圆柱电池深度谈判;②美国EV需求放缓并向入门级集中,通过Star Plus En
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2025-08-23 07:09:55
酒鬼酒公布2025年中报
【中金食饮-业绩速递】酒鬼酒公布2025年中报: 1H25实现营业总收入5.61亿元,同比-43.54%;实现归母净利润0.09亿元,同比-92.60%;实现扣非归母净利润0.08亿元,同比-92.79%。 2Q25实现营收2.17亿元,同比-56.57%;实现归母净利润-0.23亿元,同比-147.77%;实现扣非归母净利润-0.23亿元,同比-148.77%。 分行业看,1H25酒类销售实现营业收入5.58亿元,同比-43.65%;其他业务实现营业收入0.04亿元,同比-17.92%。 分产
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2025-08-22 18:57:15
20250821稀土专家纪要:出口恢复,指标管控,贸易商囤货惜售、稀土价格有望上涨
20250821稀土专家纪要:出口恢复,指标管控,贸易商囤货惜售、稀土价格有望上涨 1.稀土行业政策 稀土管理条例核心内容:总量控制是工信部原材料司最主要的抓手,进口矿拟纳入总量控制计划管理,将显著影响市场供求关系,若落地将使市场失去对价格的调控,业内对此存在反对意见。 2.全球稀土资源与产能格局 资源分布:usgs最新统计显示,澳大利亚570万吨,美国190万吨,中国占全球已探明资源的48%; 海外稀土产能:海外现有产能13.2万吨,美国MP Materials公告2023年生产4.5万吨稀土
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2025-08-22 09:02:37
冠盛股份北美关税顺价,固态电池业务开始体现收入
【冠盛股份2025中报更新+沪深反路演】北美关税顺价,固态电池业务开始体现收入 #2025Q2扣非归母同环比增长 2025Q2营收11.41亿元(同比+1.24%,环比+27.70%),归母净利润0.78亿元(同比-14.75%,环比-7.33%),扣非归母净利润0.81亿元(同比+1.49%,环比+6.38%)。2025Q2公司毛利率为25.35%,同比-1.18pcts,环比+0.18pcts,期间费用率为13.23%,同比-0.38pcts,环比-1.06pcts #北美市场逆势增长、海外
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2025-08-22 08:02:41
DeepSeek-V3.1正式发布,加速AI编程、Agent等应用领域落地
DeepSeek-V3.1正式发布,加速AI编程、Agent等应用领域落地 ⭐#DeepSeekV3.1核心更新:上下文窗口、编程能力、Agent能力、性价比佳 ✔上下文窗口:扩展至128K,可一次性“阅读”和处理约10万个汉字的内容。模型记忆能力从记住一本杂志提升到能记住一本中篇小说。 ✔编程与代码能力再精进:Aider基准测试接近Claude 4 opus。增加对Anthropic API的格式支持,可接入Claude Code中。 ✔Agent能力增强:引入post-training优化,
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2025-08-21 18:26:09
联影医疗:医学影像设备龙头,短期看业绩修复
[礼物]联影医疗:医学影像设备龙头,短期看业绩修复,长期看“自主可控+出海” [玫瑰]招投标回暖显著,25Q3业绩有望亮眼。 2025年以来,设备更新项目加速落地,设备招投标显著回暖,上半年招投标金额增长60%,大型影像设备采购需求持续释放。联影医疗作为国内龙头,凭借其全面的产品线和强大的市场竞争力,有望在此轮复苏中核心受益,预计25Q3业绩将迎来亮眼表现。 [玫瑰]持续创新,自主可控能力构筑护城河。 联影医疗已实现从核心部件、关键技术到整机系统的全面自主可控,不仅在高端产品领域不断突破技术壁垒
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2025-08-21 16:58:00
Deepseek开源最新模型,我们的观点和一些社区一线评论
Deepseek开源最新模型,我们的观点和一些社区一线评论 #确实有提升。 V3.1 主要改进了推理模式、对话轮次控制、工具调用流程。 1)继续走极致性价比策略 在减少20%-50% token输出的情况下,性能与0528持平。 【混合推理】新范式,相比GPT5的router,更加节省算力资源。 2)特别提到了UE8MO FP8,针对即将发布的下一代【国产芯片】设计。 3)function call工具调用能力显著提升,这个是做好【Agent的基础条件之一】 (但并不是全部,现在看还有复杂任务拆
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吉林化纤:粘胶长丝景气持续,碳纤维板块有望减亏
[拳头]吉林化纤:粘胶长丝景气持续,碳纤维板块有望减亏 🌟公司粘胶长丝的市场份额逐步提升,目前粘胶长丝全球总产能约为25-28万吨/年之间,我国粘胶长丝产能整体平稳,维持在21-24万吨/年左右,截至24年底,公司具备粘胶长丝产能9万吨/年。同时,公司粘胶长丝差别化品类更加丰富,产品高端市场占有率超过45%。此外,公司在建有3.5万吨/年粘胶长丝产能,土建已完成,开始设备安装。25年1-5月,公司粘胶长丝景气程度持续,满产满销,未来,随着汉服爱好者规模和汉服市场规模持续扩大,我国粘胶长丝行业仍
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创新药板块观点更新-20250820
【创新药板块观点更新-20250820】 ⚡️事件:今日板块下跌幅度较大,预计非基本面因素,目前披露半年报情况以及研发进展均符合预期,配股应常态化看待,中期趋势更应重视产业趋势,无论是是即将到来的WCLC、ESMO等大会系统性更新重点产品的数据值得期待(如百利天恒时隔两年更新EGFR/HER3 ADC数据、科伦更新一系列SKB264单药和联用的数据,胰腺癌等难治肿瘤可能迎来新疗法的突破),还是尚未落地的潜在大BD,均能持续构成板块催化。目前大部分标的海外预期已在市值里有一定体现,但若后续在适应症
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华东医药2025年半年报信息梳理
[太阳]华东医药2025年半年报信息梳理 [玫瑰]2025H1公司实现营业收入216.75亿元(同比+3.39%);实现归母净利润18.15亿元(同比+7.01%);实现扣非归母净利润17.62亿元(同比+8.40%)。公司整体经营保持稳健向好的态势,其中单二季度公司实现营业收入109.39亿元(同比+3.65%);实现归母净利润9.00亿元(同比+7.98%),实现扣非归母净利润8.64亿元(同比+9.85%)。分业务板块来看, [玫瑰]医药工业:2025H1核心子公司中美华东整体经营保持良好
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鸿蒙生态再迎重要里程碑,鸿蒙5终端破千万
鸿蒙生态再迎重要里程碑,鸿蒙5终端破千万 🔥鸿蒙5终端设备数量突破1000万台,越过“生死线”。7月30日,华为终端在官方微博宣布搭载鸿蒙5的终端数量正式突破1000万,已覆盖手机、平板、汽车、智能家居等多款华为产品,标志着鸿蒙生态体验已获得用户认可,具备了商业正循环的高度可行性。 🔥鸿蒙生态持续壮大,向IOS安卓看齐。目前鸿蒙应用和元服务开发/更新数量已超过3万个,开发者数量超800万,微信、抖音、支付宝等应用下载量突破了千万。整个淘天集团包括淘宝、天猫、闲鱼、1688所有APP预计在9月
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宜安科技(300328.SZ):液态金属龙头,三大赛道齐发力
宜安科技(300328.SZ):液态金属龙头,三大赛道齐发力 核心亮点: 1. 技术全球领先:独家掌握液态金属全产业链技术,专利超300项,毛利率60%+,供货华为折叠屏铰链,性能碾压传统材料。 2. 苹果核心供应商:独供2026年iPhone Fold铰链部件,单机价值100元,潜在市场50亿+。 3. 机器人+医疗新增长: - 人形机器人关节轻量化核心供应商,合作优必选、小米; - 全球唯二量产可降解镁骨钉,百亿医疗市场突破在即。 4. 业绩爆发在即:2025年利润看5亿+(折叠屏2-3亿+
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雄韬股份(002733),AI服务器电源龙头,3倍空间
雄韬股份(002733),AI服务器电源龙头,3倍空间,基于其业务布局、订单进展、给予强烈推荐评级: 🌹一、核心业务与订单突破 1. 北美AI数据中心(AIDC)业务实现0-1突破 - 订单落地:2025年8月通过国内IDC厂商万国数据获得北美首批1.5亿元UPS锂电池订单,预计年内交付,净利率约20%(对应利润约3000万元)。 - 竞争壁垒:国内唯一通过美国UL9540安全认证的UPS锂电供应商,采用LFP路线(对比三星三元电池具备成本与安全性优势)。 - 客户基础:与微软(非美地区独家供
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波长光电2025年中报点评:重点布局半导体领域
波长光电2025年中报点评:重点布局半导体领域,积极关注GKJ业务变化 事件:公司发布2025年半年报,上半年实现收入2.23亿元,同比增长17.79%,归母净利润1423万元,同比下滑。大体符合预期。 [玫瑰]收入平稳增长,泛半导体领域增长优异 得益于红外成像光学业务复苏,以及泛半导体领域、AR/VR领域业务高增长,公司上半年收入2.23亿元,实现平稳增长: 激光光学领域收入1.37亿元,其中,高密度柔性小型化的PCB精密激光微加工镜头实现进口替代、同比大幅增长,半导体制造/检量测/研发的光学
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强call稳定币,牛市最具弹性品种!
强call稳定币,牛市最具弹性品种! 上周我们底部连续强call稳定币行情反转,周一行情延续。在牛市行情加持下稳定币α+β的股价弹性将更加突出! 巨大预期差:我们看到市场真正深度跟踪稳定币的人并不多,导致7月下旬到8月上旬受舆论预期影响行情波动较大。我们强调拨乱反正,产业趋势已定调! 全球稳定币产业共振,日本金融厅预计8月正式批准JPYC Inc.发行首个合规日元稳定币,全球前5大经济体已有3个正式下场! 摒弃杂音聚焦产业真实情况,强烈看好全球稳定币产业共振带来的确定性机会! #【受益】:中科金
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三星SDI:25Q2业绩承压,电池业务发力平价市场
【东吴电新】三星SDI:25Q2业绩承压,电池业务发力平价市场 [太阳]Q2业绩:收入154亿元人民币,同比-23.5%、环比-0.6%;营业利润-22亿元,同比-307.2%,主要系电动车客户需求疲软叠加固定成本摊销影响,环比+4.7%,亏损略有收窄;整体利润率-14.6%,同比-19.9pct、环比+0.6pct。 [太阳]动力电池:①与美国公司洽谈46系圆柱电池供货,年产10Gwh,与日本OEM就入门级及商用车圆柱电池深度谈判;②美国EV需求放缓并向入门级集中,通过Star Plus En
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酒鬼酒公布2025年中报
【中金食饮-业绩速递】酒鬼酒公布2025年中报: 1H25实现营业总收入5.61亿元,同比-43.54%;实现归母净利润0.09亿元,同比-92.60%;实现扣非归母净利润0.08亿元,同比-92.79%。 2Q25实现营收2.17亿元,同比-56.57%;实现归母净利润-0.23亿元,同比-147.77%;实现扣非归母净利润-0.23亿元,同比-148.77%。 分行业看,1H25酒类销售实现营业收入5.58亿元,同比-43.65%;其他业务实现营业收入0.04亿元,同比-17.92%。 分产
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20250821稀土专家纪要:出口恢复,指标管控,贸易商囤货惜售、稀土价格有望上涨
20250821稀土专家纪要:出口恢复,指标管控,贸易商囤货惜售、稀土价格有望上涨 1.稀土行业政策 稀土管理条例核心内容:总量控制是工信部原材料司最主要的抓手,进口矿拟纳入总量控制计划管理,将显著影响市场供求关系,若落地将使市场失去对价格的调控,业内对此存在反对意见。 2.全球稀土资源与产能格局 资源分布:usgs最新统计显示,澳大利亚570万吨,美国190万吨,中国占全球已探明资源的48%; 海外稀土产能:海外现有产能13.2万吨,美国MP Materials公告2023年生产4.5万吨稀土
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2025-08-22 09:02:37
冠盛股份北美关税顺价,固态电池业务开始体现收入
【冠盛股份2025中报更新+沪深反路演】北美关税顺价,固态电池业务开始体现收入 #2025Q2扣非归母同环比增长 2025Q2营收11.41亿元(同比+1.24%,环比+27.70%),归母净利润0.78亿元(同比-14.75%,环比-7.33%),扣非归母净利润0.81亿元(同比+1.49%,环比+6.38%)。2025Q2公司毛利率为25.35%,同比-1.18pcts,环比+0.18pcts,期间费用率为13.23%,同比-0.38pcts,环比-1.06pcts #北美市场逆势增长、海外
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2025-08-22 08:02:41
DeepSeek-V3.1正式发布,加速AI编程、Agent等应用领域落地
DeepSeek-V3.1正式发布,加速AI编程、Agent等应用领域落地 ⭐#DeepSeekV3.1核心更新:上下文窗口、编程能力、Agent能力、性价比佳 ✔上下文窗口:扩展至128K,可一次性“阅读”和处理约10万个汉字的内容。模型记忆能力从记住一本杂志提升到能记住一本中篇小说。 ✔编程与代码能力再精进:Aider基准测试接近Claude 4 opus。增加对Anthropic API的格式支持,可接入Claude Code中。 ✔Agent能力增强:引入post-training优化,
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2025-08-21 18:26:09
联影医疗:医学影像设备龙头,短期看业绩修复
[礼物]联影医疗:医学影像设备龙头,短期看业绩修复,长期看“自主可控+出海” [玫瑰]招投标回暖显著,25Q3业绩有望亮眼。 2025年以来,设备更新项目加速落地,设备招投标显著回暖,上半年招投标金额增长60%,大型影像设备采购需求持续释放。联影医疗作为国内龙头,凭借其全面的产品线和强大的市场竞争力,有望在此轮复苏中核心受益,预计25Q3业绩将迎来亮眼表现。 [玫瑰]持续创新,自主可控能力构筑护城河。 联影医疗已实现从核心部件、关键技术到整机系统的全面自主可控,不仅在高端产品领域不断突破技术壁垒
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2025-08-21 16:58:00
Deepseek开源最新模型,我们的观点和一些社区一线评论
Deepseek开源最新模型,我们的观点和一些社区一线评论 #确实有提升。 V3.1 主要改进了推理模式、对话轮次控制、工具调用流程。 1)继续走极致性价比策略 在减少20%-50% token输出的情况下,性能与0528持平。 【混合推理】新范式,相比GPT5的router,更加节省算力资源。 2)特别提到了UE8MO FP8,针对即将发布的下一代【国产芯片】设计。 3)function call工具调用能力显著提升,这个是做好【Agent的基础条件之一】 (但并不是全部,现在看还有复杂任务拆
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2025-08-20 18:45:44
吉林化纤:粘胶长丝景气持续,碳纤维板块有望减亏
[拳头]吉林化纤:粘胶长丝景气持续,碳纤维板块有望减亏 🌟公司粘胶长丝的市场份额逐步提升,目前粘胶长丝全球总产能约为25-28万吨/年之间,我国粘胶长丝产能整体平稳,维持在21-24万吨/年左右,截至24年底,公司具备粘胶长丝产能9万吨/年。同时,公司粘胶长丝差别化品类更加丰富,产品高端市场占有率超过45%。此外,公司在建有3.5万吨/年粘胶长丝产能,土建已完成,开始设备安装。25年1-5月,公司粘胶长丝景气程度持续,满产满销,未来,随着汉服爱好者规模和汉服市场规模持续扩大,我国粘胶长丝行业仍
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2025-08-20 18:22:55
创新药板块观点更新-20250820
【创新药板块观点更新-20250820】 ⚡️事件:今日板块下跌幅度较大,预计非基本面因素,目前披露半年报情况以及研发进展均符合预期,配股应常态化看待,中期趋势更应重视产业趋势,无论是是即将到来的WCLC、ESMO等大会系统性更新重点产品的数据值得期待(如百利天恒时隔两年更新EGFR/HER3 ADC数据、科伦更新一系列SKB264单药和联用的数据,胰腺癌等难治肿瘤可能迎来新疗法的突破),还是尚未落地的潜在大BD,均能持续构成板块催化。目前大部分标的海外预期已在市值里有一定体现,但若后续在适应症
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2025-08-19 22:09:35
华东医药2025年半年报信息梳理
[太阳]华东医药2025年半年报信息梳理 [玫瑰]2025H1公司实现营业收入216.75亿元(同比+3.39%);实现归母净利润18.15亿元(同比+7.01%);实现扣非归母净利润17.62亿元(同比+8.40%)。公司整体经营保持稳健向好的态势,其中单二季度公司实现营业收入109.39亿元(同比+3.65%);实现归母净利润9.00亿元(同比+7.98%),实现扣非归母净利润8.64亿元(同比+9.85%)。分业务板块来看, [玫瑰]医药工业:2025H1核心子公司中美华东整体经营保持良好
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鸿蒙生态再迎重要里程碑,鸿蒙5终端破千万
鸿蒙生态再迎重要里程碑,鸿蒙5终端破千万 🔥鸿蒙5终端设备数量突破1000万台,越过“生死线”。7月30日,华为终端在官方微博宣布搭载鸿蒙5的终端数量正式突破1000万,已覆盖手机、平板、汽车、智能家居等多款华为产品,标志着鸿蒙生态体验已获得用户认可,具备了商业正循环的高度可行性。 🔥鸿蒙生态持续壮大,向IOS安卓看齐。目前鸿蒙应用和元服务开发/更新数量已超过3万个,开发者数量超800万,微信、抖音、支付宝等应用下载量突破了千万。整个淘天集团包括淘宝、天猫、闲鱼、1688所有APP预计在9月
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2025-08-19 13:36:19
宜安科技(300328.SZ):液态金属龙头,三大赛道齐发力
宜安科技(300328.SZ):液态金属龙头,三大赛道齐发力 核心亮点: 1. 技术全球领先:独家掌握液态金属全产业链技术,专利超300项,毛利率60%+,供货华为折叠屏铰链,性能碾压传统材料。 2. 苹果核心供应商:独供2026年iPhone Fold铰链部件,单机价值100元,潜在市场50亿+。 3. 机器人+医疗新增长: - 人形机器人关节轻量化核心供应商,合作优必选、小米; - 全球唯二量产可降解镁骨钉,百亿医疗市场突破在即。 4. 业绩爆发在即:2025年利润看5亿+(折叠屏2-3亿+
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雄韬股份(002733),AI服务器电源龙头,3倍空间
雄韬股份(002733),AI服务器电源龙头,3倍空间,基于其业务布局、订单进展、给予强烈推荐评级: 🌹一、核心业务与订单突破 1. 北美AI数据中心(AIDC)业务实现0-1突破 - 订单落地:2025年8月通过国内IDC厂商万国数据获得北美首批1.5亿元UPS锂电池订单,预计年内交付,净利率约20%(对应利润约3000万元)。 - 竞争壁垒:国内唯一通过美国UL9540安全认证的UPS锂电供应商,采用LFP路线(对比三星三元电池具备成本与安全性优势)。 - 客户基础:与微软(非美地区独家供
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波长光电2025年中报点评:重点布局半导体领域
波长光电2025年中报点评:重点布局半导体领域,积极关注GKJ业务变化 事件:公司发布2025年半年报,上半年实现收入2.23亿元,同比增长17.79%,归母净利润1423万元,同比下滑。大体符合预期。 [玫瑰]收入平稳增长,泛半导体领域增长优异 得益于红外成像光学业务复苏,以及泛半导体领域、AR/VR领域业务高增长,公司上半年收入2.23亿元,实现平稳增长: 激光光学领域收入1.37亿元,其中,高密度柔性小型化的PCB精密激光微加工镜头实现进口替代、同比大幅增长,半导体制造/检量测/研发的光学
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2025-08-18 21:56:29
强call稳定币,牛市最具弹性品种!
强call稳定币,牛市最具弹性品种! 上周我们底部连续强call稳定币行情反转,周一行情延续。在牛市行情加持下稳定币α+β的股价弹性将更加突出! 巨大预期差:我们看到市场真正深度跟踪稳定币的人并不多,导致7月下旬到8月上旬受舆论预期影响行情波动较大。我们强调拨乱反正,产业趋势已定调! 全球稳定币产业共振,日本金融厅预计8月正式批准JPYC Inc.发行首个合规日元稳定币,全球前5大经济体已有3个正式下场! 摒弃杂音聚焦产业真实情况,强烈看好全球稳定币产业共振带来的确定性机会! #【受益】:中科金
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2025-08-23 08:00:41
三星SDI:25Q2业绩承压,电池业务发力平价市场
【东吴电新】三星SDI:25Q2业绩承压,电池业务发力平价市场 [太阳]Q2业绩:收入154亿元人民币,同比-23.5%、环比-0.6%;营业利润-22亿元,同比-307.2%,主要系电动车客户需求疲软叠加固定成本摊销影响,环比+4.7%,亏损略有收窄;整体利润率-14.6%,同比-19.9pct、环比+0.6pct。 [太阳]动力电池:①与美国公司洽谈46系圆柱电池供货,年产10Gwh,与日本OEM就入门级及商用车圆柱电池深度谈判;②美国EV需求放缓并向入门级集中,通过Star Plus En
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酒鬼酒公布2025年中报
【中金食饮-业绩速递】酒鬼酒公布2025年中报: 1H25实现营业总收入5.61亿元,同比-43.54%;实现归母净利润0.09亿元,同比-92.60%;实现扣非归母净利润0.08亿元,同比-92.79%。 2Q25实现营收2.17亿元,同比-56.57%;实现归母净利润-0.23亿元,同比-147.77%;实现扣非归母净利润-0.23亿元,同比-148.77%。 分行业看,1H25酒类销售实现营业收入5.58亿元,同比-43.65%;其他业务实现营业收入0.04亿元,同比-17.92%。 分产
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2025-08-22 18:57:15
20250821稀土专家纪要:出口恢复,指标管控,贸易商囤货惜售、稀土价格有望上涨
20250821稀土专家纪要:出口恢复,指标管控,贸易商囤货惜售、稀土价格有望上涨 1.稀土行业政策 稀土管理条例核心内容:总量控制是工信部原材料司最主要的抓手,进口矿拟纳入总量控制计划管理,将显著影响市场供求关系,若落地将使市场失去对价格的调控,业内对此存在反对意见。 2.全球稀土资源与产能格局 资源分布:usgs最新统计显示,澳大利亚570万吨,美国190万吨,中国占全球已探明资源的48%; 海外稀土产能:海外现有产能13.2万吨,美国MP Materials公告2023年生产4.5万吨稀土
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冠盛股份北美关税顺价,固态电池业务开始体现收入
【冠盛股份2025中报更新+沪深反路演】北美关税顺价,固态电池业务开始体现收入 #2025Q2扣非归母同环比增长 2025Q2营收11.41亿元(同比+1.24%,环比+27.70%),归母净利润0.78亿元(同比-14.75%,环比-7.33%),扣非归母净利润0.81亿元(同比+1.49%,环比+6.38%)。2025Q2公司毛利率为25.35%,同比-1.18pcts,环比+0.18pcts,期间费用率为13.23%,同比-0.38pcts,环比-1.06pcts #北美市场逆势增长、海外
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2025-08-22 08:02:41
DeepSeek-V3.1正式发布,加速AI编程、Agent等应用领域落地
DeepSeek-V3.1正式发布,加速AI编程、Agent等应用领域落地 ⭐#DeepSeekV3.1核心更新:上下文窗口、编程能力、Agent能力、性价比佳 ✔上下文窗口:扩展至128K,可一次性“阅读”和处理约10万个汉字的内容。模型记忆能力从记住一本杂志提升到能记住一本中篇小说。 ✔编程与代码能力再精进:Aider基准测试接近Claude 4 opus。增加对Anthropic API的格式支持,可接入Claude Code中。 ✔Agent能力增强:引入post-training优化,
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2025-08-21 18:26:09
联影医疗:医学影像设备龙头,短期看业绩修复
[礼物]联影医疗:医学影像设备龙头,短期看业绩修复,长期看“自主可控+出海” [玫瑰]招投标回暖显著,25Q3业绩有望亮眼。 2025年以来,设备更新项目加速落地,设备招投标显著回暖,上半年招投标金额增长60%,大型影像设备采购需求持续释放。联影医疗作为国内龙头,凭借其全面的产品线和强大的市场竞争力,有望在此轮复苏中核心受益,预计25Q3业绩将迎来亮眼表现。 [玫瑰]持续创新,自主可控能力构筑护城河。 联影医疗已实现从核心部件、关键技术到整机系统的全面自主可控,不仅在高端产品领域不断突破技术壁垒
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2025-08-21 16:58:00
Deepseek开源最新模型,我们的观点和一些社区一线评论
Deepseek开源最新模型,我们的观点和一些社区一线评论 #确实有提升。 V3.1 主要改进了推理模式、对话轮次控制、工具调用流程。 1)继续走极致性价比策略 在减少20%-50% token输出的情况下,性能与0528持平。 【混合推理】新范式,相比GPT5的router,更加节省算力资源。 2)特别提到了UE8MO FP8,针对即将发布的下一代【国产芯片】设计。 3)function call工具调用能力显著提升,这个是做好【Agent的基础条件之一】 (但并不是全部,现在看还有复杂任务拆
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吉林化纤:粘胶长丝景气持续,碳纤维板块有望减亏
[拳头]吉林化纤:粘胶长丝景气持续,碳纤维板块有望减亏 🌟公司粘胶长丝的市场份额逐步提升,目前粘胶长丝全球总产能约为25-28万吨/年之间,我国粘胶长丝产能整体平稳,维持在21-24万吨/年左右,截至24年底,公司具备粘胶长丝产能9万吨/年。同时,公司粘胶长丝差别化品类更加丰富,产品高端市场占有率超过45%。此外,公司在建有3.5万吨/年粘胶长丝产能,土建已完成,开始设备安装。25年1-5月,公司粘胶长丝景气程度持续,满产满销,未来,随着汉服爱好者规模和汉服市场规模持续扩大,我国粘胶长丝行业仍
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创新药板块观点更新-20250820
【创新药板块观点更新-20250820】 ⚡️事件:今日板块下跌幅度较大,预计非基本面因素,目前披露半年报情况以及研发进展均符合预期,配股应常态化看待,中期趋势更应重视产业趋势,无论是是即将到来的WCLC、ESMO等大会系统性更新重点产品的数据值得期待(如百利天恒时隔两年更新EGFR/HER3 ADC数据、科伦更新一系列SKB264单药和联用的数据,胰腺癌等难治肿瘤可能迎来新疗法的突破),还是尚未落地的潜在大BD,均能持续构成板块催化。目前大部分标的海外预期已在市值里有一定体现,但若后续在适应症
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华东医药2025年半年报信息梳理
[太阳]华东医药2025年半年报信息梳理 [玫瑰]2025H1公司实现营业收入216.75亿元(同比+3.39%);实现归母净利润18.15亿元(同比+7.01%);实现扣非归母净利润17.62亿元(同比+8.40%)。公司整体经营保持稳健向好的态势,其中单二季度公司实现营业收入109.39亿元(同比+3.65%);实现归母净利润9.00亿元(同比+7.98%),实现扣非归母净利润8.64亿元(同比+9.85%)。分业务板块来看, [玫瑰]医药工业:2025H1核心子公司中美华东整体经营保持良好
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鸿蒙生态再迎重要里程碑,鸿蒙5终端破千万
鸿蒙生态再迎重要里程碑,鸿蒙5终端破千万 🔥鸿蒙5终端设备数量突破1000万台,越过“生死线”。7月30日,华为终端在官方微博宣布搭载鸿蒙5的终端数量正式突破1000万,已覆盖手机、平板、汽车、智能家居等多款华为产品,标志着鸿蒙生态体验已获得用户认可,具备了商业正循环的高度可行性。 🔥鸿蒙生态持续壮大,向IOS安卓看齐。目前鸿蒙应用和元服务开发/更新数量已超过3万个,开发者数量超800万,微信、抖音、支付宝等应用下载量突破了千万。整个淘天集团包括淘宝、天猫、闲鱼、1688所有APP预计在9月
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宜安科技(300328.SZ):液态金属龙头,三大赛道齐发力
宜安科技(300328.SZ):液态金属龙头,三大赛道齐发力 核心亮点: 1. 技术全球领先:独家掌握液态金属全产业链技术,专利超300项,毛利率60%+,供货华为折叠屏铰链,性能碾压传统材料。 2. 苹果核心供应商:独供2026年iPhone Fold铰链部件,单机价值100元,潜在市场50亿+。 3. 机器人+医疗新增长: - 人形机器人关节轻量化核心供应商,合作优必选、小米; - 全球唯二量产可降解镁骨钉,百亿医疗市场突破在即。 4. 业绩爆发在即:2025年利润看5亿+(折叠屏2-3亿+
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雄韬股份(002733),AI服务器电源龙头,3倍空间
雄韬股份(002733),AI服务器电源龙头,3倍空间,基于其业务布局、订单进展、给予强烈推荐评级: 🌹一、核心业务与订单突破 1. 北美AI数据中心(AIDC)业务实现0-1突破 - 订单落地:2025年8月通过国内IDC厂商万国数据获得北美首批1.5亿元UPS锂电池订单,预计年内交付,净利率约20%(对应利润约3000万元)。 - 竞争壁垒:国内唯一通过美国UL9540安全认证的UPS锂电供应商,采用LFP路线(对比三星三元电池具备成本与安全性优势)。 - 客户基础:与微软(非美地区独家供
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波长光电2025年中报点评:重点布局半导体领域
波长光电2025年中报点评:重点布局半导体领域,积极关注GKJ业务变化 事件:公司发布2025年半年报,上半年实现收入2.23亿元,同比增长17.79%,归母净利润1423万元,同比下滑。大体符合预期。 [玫瑰]收入平稳增长,泛半导体领域增长优异 得益于红外成像光学业务复苏,以及泛半导体领域、AR/VR领域业务高增长,公司上半年收入2.23亿元,实现平稳增长: 激光光学领域收入1.37亿元,其中,高密度柔性小型化的PCB精密激光微加工镜头实现进口替代、同比大幅增长,半导体制造/检量测/研发的光学
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强call稳定币,牛市最具弹性品种!
强call稳定币,牛市最具弹性品种! 上周我们底部连续强call稳定币行情反转,周一行情延续。在牛市行情加持下稳定币α+β的股价弹性将更加突出! 巨大预期差:我们看到市场真正深度跟踪稳定币的人并不多,导致7月下旬到8月上旬受舆论预期影响行情波动较大。我们强调拨乱反正,产业趋势已定调! 全球稳定币产业共振,日本金融厅预计8月正式批准JPYC Inc.发行首个合规日元稳定币,全球前5大经济体已有3个正式下场! 摒弃杂音聚焦产业真实情况,强烈看好全球稳定币产业共振带来的确定性机会! #【受益】:中科金
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