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孤独求败的游资
2025-01-20 21:15:47
光铜之争?实为光铜共进!
🌹领导好,近期关于AI服务器互联技术的讨论较多,周末老黄的观点更是引发了CPO和铜的讨论,我们在此梳理主流的柜内互联方案,并重申观点如下: 1⃣GB200/GB300:DAC互联方式,通过paladin2和overpass线缆组合成的背板互联方式进行互联; 2⃣CSP自研:亚马逊Trainium2加速卡配套的16/64卡服务器均采用AEC互联,谷歌TPUv6也将导入AEC; 3⃣Rubin机柜目前仍处开发阶段,其柜内互联的可能方案有: 1)DAC方案:速率升级到448G; 2)AEC方案:相较
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沃尔核材
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孤独求败的游资
2025-01-20 11:16:29
春秋电子:AIPC结构件升级,汽车镁合金进入快速成长期
根据Canalys预计,2024年全球AIPC出货量达4800万台,在电脑市场占比约为18%,预计2025年出货量将超1亿台,占比增加至40%。 公司是AIPC金属结构件头部厂商,主要供应联想、三星、HP、LG等全球头部品牌,笔电结构件向金属件发展趋势明显,并且下一代向镁铝合金发展。2024前三季度,公司实现营收29.82亿元,同比增长27.72%,规模持续上升。南昌子公司股权出售后基本收回前期投资,亏损项目成功剥离,前三季度归母净利润1.41亿元,同比增长1268%,镁铝占比提升+大客户份额提
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春秋电子
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孤独求败的游资
2025-01-20 11:11:08
铜连接上涨速评
截至目前,铜连接神宇股份上涨13.48%,兆龙互连上涨13.19%,沃尔核材上涨9.99%,周末黄仁勋媒体采访中提到的铜连接技术观点进一步催化了铜连接行情。 不同AI服务器架构中的铜连接情况: 1)224G速率及以下GB200/GB300、CSP自研架构中,scale up使用AEC/DAC铜连接; 2)448G速率,Rubin机柜目前仍处于开发阶段,我们从信号损耗的角度看,铜连接方案仍具有可行性,结合黄仁勋媒体采访中提到的使用铜连接as long as we can,我们看好Rubin架构中铜
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孤独求败的游资
2025-01-01 20:28:24
加南AI眼镜发布会记录
☑结论:1)整体发布会给人感觉比较粗糙,29.2g的镜框重量和1.3天续航让人印象深刻;2)算是国内除闪极外第二款正式开售的AI眼镜,继续加速AI眼镜渗透传统眼镜趋势 ☑愿景:AI眼镜应该是一副能够正常佩戴的普通眼镜,如果消费者不能佩戴或不想佩戴,再多智能功能都没有意义,因此要让消费者使用AI眼镜的迁移成本足够低,要在重量、外形、价格、功能多方面持续优化。同时,中国6亿人佩戴的眼镜目前都不是智能的,因此AI眼镜空间广阔 ☑功能配置: 💡AI差异化功能:AI宠物小南,后续UI形象会持续优化,拒绝
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博士眼镜
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孤独求败的游资
2024-12-30 08:43:50
关注AIDC建设产业链
核心观点: 1、小米正在着手搭建自己的GPU万卡集群,将对AI大模型大力投入。小米大模型团队在成立时已有6500张GPU资源,其对AI大模型的重视程度提升此前已有信号。12 月 27 日,OpenAI 的 AI 服务出现中断,影响 ChatGPT 聊天机器人、Sora 视频生成模型以及部分 API 调用,初步判断是由微软数据中心电力故障造成。 2、我们认为,当前随着AI算力需求提升,尤其是国内供给和需求两端都出现积极变化,对于数据中心的需求也将随之增加,尤其是高功率的超大型数据中心机房,也对电力
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润泽科技
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孤独求败的游资
2024-12-29 22:53:33
金盘科技:全球领先变压器产品供应商、领跑数据中心新时代
① 公司数据中心订单量维持高增长。公司变压器系列产品凭借优于国家能效要求、低损耗,过载能力强,高可靠性,满足长期负载要求等优势,能够很好的满足数据中心的使用要求,已经广泛应用于 IDC 数据中心领域,目前已广泛应用于包括百度、华为、阿里巴巴、中国移动、中国电信、中国联通等百余个数据中心项目。2024 年 1-9 月,金盘科技国内数据中心订单量同比增长102%。 ② 公司变压器产品应用领域广泛,客户基础优势明显。公司变压器系列产品已广泛应用于风能、光伏、储能、氢能等新能源、数据中心、充电桩等新基建
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金盘科技
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孤独求败的游资
2024-12-29 22:41:19
AI应用加速落地,推理算力井喷在即
一、算力:大模型更新需要强大算力支撑,推理算力井喷在即 字节跳动近期在上海举办的火山引擎Force原动力大会,CEO谭待表示字节跳动的豆包模型日均 token 使用量截至 2024 年12 月中旬已超 4 万亿,短短七个月间增长 33 倍。这一惊人的数据背后,是AI技术在各行业广泛应用所带来的对算力的巨大需求。无论是智能客服的即时响应、图像生成的精美画面,还是海量数据的深度分析,每一项AI应用的背后都离不开强大的算力支持。根据大成未来产业研究,相关专家指出,OpenAI o1-preview的
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2024-12-29 22:38:08
AI新范式:云厂商引领+内需为王
伴随着公开数据预训练scaling law的结束, #AI产业叙事开始向云厂商合作伙伴转移。从数据到模型,从训练到推理,从云到端,CSP厂商全面布局,形成了完美的商业闭环。 当下,无论是海外的谷歌、亚马逊,还是国内的字节、腾讯,#云厂商巨头们开始接力、引领AI产业的下一棒。 具体到投资方向,PCB、铜缆、温控、电源等产业链,是国内企业深耕多年,具备优势的环节。#伴随着本土云厂商的大力扩产、内需为王的时代也将来临。相比过去,25年的AI产业投资将更重视合作建立、订单落地以及业绩兑现,投资回报也会更
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2024-12-27 12:16:16
AIDC备电柴发电话会议交流要点
⭕️需求:24年全国需求4000台左右,下游包括数据中心、矿山、油气等。25年行业需求高增长,一机难求,龙头企业订单已经订到26年6月。 ⭕️供给:头部三家外资品牌,康明斯、mtu、卡特,分别35%、30%、15%,外资产能已经基本打满,国产企业潍柴、玉柴将会抢占新增市场和下沉市场。 ⭕️扩产:头部外资基本不扩产,会通过提升稼动率增加产能但幅度有限预计15~20%,同时零部件发动机缸体供应不足产能较为紧张。 ⭕️价格:发动机组出货价格已经有明显上涨,涨幅可达50-100万元/台,目前涨价后盈利能
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孤独求败的游资
2024-12-26 14:41:26
持续看好中国科技巨头•AI竞赛开始
❶过去1-2年看美国AI,未来1-2年更多关注中国AI ❷中国AI产业链机会:AI算力+硬件终端+软件应用,平铺同时推进 ❸短期看好:AI算力+智能终端 #AI算力产业链 ①晶圆代工:中芯国际 ②GPU:寒武纪、海光信息 ③PCB/覆铜板:沪电股份、深南电路、生益科技、生益电子、广合科技、方正科技 ④交换机芯片:盛科通信 ⑤服务器:浪潮信息,华勤技术、中科曙光 #智能终端产业链 ①智能终端SOC:乐鑫科技、星宸科技、翱捷科技、恒玄科技、瑞芯微等 ②代工/光学器件:歌尔股份、水晶光电、蓝特光学
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孤独求败的游资
2024-12-25 10:08:49
数据中心电气设备
1、 全球数据中心资本开支加码,国内数据中心也开始加速,数据中心的电气设备资本开支受到关注。其电气部分包括:电气配套(高压配电系统如变压器/开关柜、低压配电与机柜、备自投与保护监控系统),电源部分(柴油发电机、UPS)。 2、 数据中心供应链的要求较高,主要电气设备的供应链验证一般需要一定时间,而柴油发电机机组等核心环节的要求就更高。柴发机组在IDC设备中的占比近10%,机组由发动机、发电机、控制保护、供油/散热环节构成,发动机与发电机的成本占比超7成。 3、 目前发动机与发电机进口主导,有明显
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2024-12-23 12:51:55
钻石散热GPU方向确定、产业链“从0到1”一触即发
#应用端:钻石散热GPU是确定性趋势 金刚石材料基于优异的特性,决定了未来在半导体(终极半导体,P型掺杂已产品化)、热学(最佳散热材料)、光学(光刻机、核聚变、激光等)、量子(NV色心)领域应用的确定性。从国内外产业进展来看,未来钻石散热应用于GPU方向非常明确,相关公司正在推进,产业链“从0到1”一触即发。 #散热是金刚石最先落地领域、产业链“从0到1”一触即发 “大芯片”是热收益最大领域之一,也是金刚石优先落地场景。目前热沉市场规模1000亿人民币,金刚石渗透率不到1%,未来两年金刚石渗透率
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2024-12-23 12:45:15
【AEC有源铜缆】核心要点
竞争格局:1)全球AEC市场排名靠前的是安费诺和莫仕等老牌企业,安费诺市占率在40%以上,莫仕占比约20%左右。2)国产厂商主要是#兆龙互联、瑞可达、博创科技、新易盛、立讯。 价格及成本拆解:1)AEC产品按速率区分价格,800G的价格一根线大概在1300元左右,按机柜中8根线测算,价值量在1万元出头。2)AEC产品成本中,cable占比约60%,接头(主要是Retimer芯片相关)占28%左右,剩余10%以上为其他耗材。 市场空间:AEC将在未来2- 3年内完成对DAC的替换,市场空间预计达3
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2024-12-23 10:37:09
豆包算力需求测算
字节豆包MAU近6000万,大模型调用量增长迅速。12月18日,字节召开火山引擎Force大会,火山引擎CEO谭待表示,截至目前,豆包大模型日均tokens使用量超过4万亿,发布7个月以来增长超过33倍。11月豆包MAU接近6000万,在AI产品榜·全球总榜中仅次于ChatGPT 2.87亿的MAU。11月豆包的MAU增速达16.92%,考虑当前豆包增速,我们认为豆包在2025年的MAU有望接近ChatGPT达到2亿。我们认为字节在算力端的投入有望高速增长,助推AI算力相关产业链加速扩张。 豆包
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2024-12-20 13:01:14
AI眼镜1-100放量
闪极AI拍拍镜正式发布,看好AI眼镜产业趋势! 🚀 12.19日,国内首款量产的AI眼镜“闪极AI拍拍镜”正式发布: 【强续航&强AI】:搭载紫光展锐W517处理器,配备16MP 123°超广角摄像头,电池容量450mAh(Meta Rayban的3倍,支持边充边戴&外置增程环),总重量50g。 功能方面,支持拍照、录音、翻译、AI记忆、AI云盘、AI闪记等功能,云端AI中心支持数十家大模型接入。 【极致性价比】:零售价1499元,共创版999元(春节前限量5万台),12.19晚开售。LOHO
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光铜之争?实为光铜共进!
🌹领导好,近期关于AI服务器互联技术的讨论较多,周末老黄的观点更是引发了CPO和铜的讨论,我们在此梳理主流的柜内互联方案,并重申观点如下: 1⃣GB200/GB300:DAC互联方式,通过paladin2和overpass线缆组合成的背板互联方式进行互联; 2⃣CSP自研:亚马逊Trainium2加速卡配套的16/64卡服务器均采用AEC互联,谷歌TPUv6也将导入AEC; 3⃣Rubin机柜目前仍处开发阶段,其柜内互联的可能方案有: 1)DAC方案:速率升级到448G; 2)AEC方案:相较
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春秋电子:AIPC结构件升级,汽车镁合金进入快速成长期
根据Canalys预计,2024年全球AIPC出货量达4800万台,在电脑市场占比约为18%,预计2025年出货量将超1亿台,占比增加至40%。 公司是AIPC金属结构件头部厂商,主要供应联想、三星、HP、LG等全球头部品牌,笔电结构件向金属件发展趋势明显,并且下一代向镁铝合金发展。2024前三季度,公司实现营收29.82亿元,同比增长27.72%,规模持续上升。南昌子公司股权出售后基本收回前期投资,亏损项目成功剥离,前三季度归母净利润1.41亿元,同比增长1268%,镁铝占比提升+大客户份额提
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铜连接上涨速评
截至目前,铜连接神宇股份上涨13.48%,兆龙互连上涨13.19%,沃尔核材上涨9.99%,周末黄仁勋媒体采访中提到的铜连接技术观点进一步催化了铜连接行情。 不同AI服务器架构中的铜连接情况: 1)224G速率及以下GB200/GB300、CSP自研架构中,scale up使用AEC/DAC铜连接; 2)448G速率,Rubin机柜目前仍处于开发阶段,我们从信号损耗的角度看,铜连接方案仍具有可行性,结合黄仁勋媒体采访中提到的使用铜连接as long as we can,我们看好Rubin架构中铜
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加南AI眼镜发布会记录
☑结论:1)整体发布会给人感觉比较粗糙,29.2g的镜框重量和1.3天续航让人印象深刻;2)算是国内除闪极外第二款正式开售的AI眼镜,继续加速AI眼镜渗透传统眼镜趋势 ☑愿景:AI眼镜应该是一副能够正常佩戴的普通眼镜,如果消费者不能佩戴或不想佩戴,再多智能功能都没有意义,因此要让消费者使用AI眼镜的迁移成本足够低,要在重量、外形、价格、功能多方面持续优化。同时,中国6亿人佩戴的眼镜目前都不是智能的,因此AI眼镜空间广阔 ☑功能配置: 💡AI差异化功能:AI宠物小南,后续UI形象会持续优化,拒绝
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关注AIDC建设产业链
核心观点: 1、小米正在着手搭建自己的GPU万卡集群,将对AI大模型大力投入。小米大模型团队在成立时已有6500张GPU资源,其对AI大模型的重视程度提升此前已有信号。12 月 27 日,OpenAI 的 AI 服务出现中断,影响 ChatGPT 聊天机器人、Sora 视频生成模型以及部分 API 调用,初步判断是由微软数据中心电力故障造成。 2、我们认为,当前随着AI算力需求提升,尤其是国内供给和需求两端都出现积极变化,对于数据中心的需求也将随之增加,尤其是高功率的超大型数据中心机房,也对电力
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金盘科技:全球领先变压器产品供应商、领跑数据中心新时代
① 公司数据中心订单量维持高增长。公司变压器系列产品凭借优于国家能效要求、低损耗,过载能力强,高可靠性,满足长期负载要求等优势,能够很好的满足数据中心的使用要求,已经广泛应用于 IDC 数据中心领域,目前已广泛应用于包括百度、华为、阿里巴巴、中国移动、中国电信、中国联通等百余个数据中心项目。2024 年 1-9 月,金盘科技国内数据中心订单量同比增长102%。 ② 公司变压器产品应用领域广泛,客户基础优势明显。公司变压器系列产品已广泛应用于风能、光伏、储能、氢能等新能源、数据中心、充电桩等新基建
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AI应用加速落地,推理算力井喷在即
一、算力:大模型更新需要强大算力支撑,推理算力井喷在即 字节跳动近期在上海举办的火山引擎Force原动力大会,CEO谭待表示字节跳动的豆包模型日均 token 使用量截至 2024 年12 月中旬已超 4 万亿,短短七个月间增长 33 倍。这一惊人的数据背后,是AI技术在各行业广泛应用所带来的对算力的巨大需求。无论是智能客服的即时响应、图像生成的精美画面,还是海量数据的深度分析,每一项AI应用的背后都离不开强大的算力支持。根据大成未来产业研究,相关专家指出,OpenAI o1-preview的
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AI新范式:云厂商引领+内需为王
伴随着公开数据预训练scaling law的结束, #AI产业叙事开始向云厂商合作伙伴转移。从数据到模型,从训练到推理,从云到端,CSP厂商全面布局,形成了完美的商业闭环。 当下,无论是海外的谷歌、亚马逊,还是国内的字节、腾讯,#云厂商巨头们开始接力、引领AI产业的下一棒。 具体到投资方向,PCB、铜缆、温控、电源等产业链,是国内企业深耕多年,具备优势的环节。#伴随着本土云厂商的大力扩产、内需为王的时代也将来临。相比过去,25年的AI产业投资将更重视合作建立、订单落地以及业绩兑现,投资回报也会更
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AIDC备电柴发电话会议交流要点
⭕️需求:24年全国需求4000台左右,下游包括数据中心、矿山、油气等。25年行业需求高增长,一机难求,龙头企业订单已经订到26年6月。 ⭕️供给:头部三家外资品牌,康明斯、mtu、卡特,分别35%、30%、15%,外资产能已经基本打满,国产企业潍柴、玉柴将会抢占新增市场和下沉市场。 ⭕️扩产:头部外资基本不扩产,会通过提升稼动率增加产能但幅度有限预计15~20%,同时零部件发动机缸体供应不足产能较为紧张。 ⭕️价格:发动机组出货价格已经有明显上涨,涨幅可达50-100万元/台,目前涨价后盈利能
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持续看好中国科技巨头•AI竞赛开始
❶过去1-2年看美国AI,未来1-2年更多关注中国AI ❷中国AI产业链机会:AI算力+硬件终端+软件应用,平铺同时推进 ❸短期看好:AI算力+智能终端 #AI算力产业链 ①晶圆代工:中芯国际 ②GPU:寒武纪、海光信息 ③PCB/覆铜板:沪电股份、深南电路、生益科技、生益电子、广合科技、方正科技 ④交换机芯片:盛科通信 ⑤服务器:浪潮信息,华勤技术、中科曙光 #智能终端产业链 ①智能终端SOC:乐鑫科技、星宸科技、翱捷科技、恒玄科技、瑞芯微等 ②代工/光学器件:歌尔股份、水晶光电、蓝特光学
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数据中心电气设备
1、 全球数据中心资本开支加码,国内数据中心也开始加速,数据中心的电气设备资本开支受到关注。其电气部分包括:电气配套(高压配电系统如变压器/开关柜、低压配电与机柜、备自投与保护监控系统),电源部分(柴油发电机、UPS)。 2、 数据中心供应链的要求较高,主要电气设备的供应链验证一般需要一定时间,而柴油发电机机组等核心环节的要求就更高。柴发机组在IDC设备中的占比近10%,机组由发动机、发电机、控制保护、供油/散热环节构成,发动机与发电机的成本占比超7成。 3、 目前发动机与发电机进口主导,有明显
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钻石散热GPU方向确定、产业链“从0到1”一触即发
#应用端:钻石散热GPU是确定性趋势 金刚石材料基于优异的特性,决定了未来在半导体(终极半导体,P型掺杂已产品化)、热学(最佳散热材料)、光学(光刻机、核聚变、激光等)、量子(NV色心)领域应用的确定性。从国内外产业进展来看,未来钻石散热应用于GPU方向非常明确,相关公司正在推进,产业链“从0到1”一触即发。 #散热是金刚石最先落地领域、产业链“从0到1”一触即发 “大芯片”是热收益最大领域之一,也是金刚石优先落地场景。目前热沉市场规模1000亿人民币,金刚石渗透率不到1%,未来两年金刚石渗透率
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【AEC有源铜缆】核心要点
竞争格局:1)全球AEC市场排名靠前的是安费诺和莫仕等老牌企业,安费诺市占率在40%以上,莫仕占比约20%左右。2)国产厂商主要是#兆龙互联、瑞可达、博创科技、新易盛、立讯。 价格及成本拆解:1)AEC产品按速率区分价格,800G的价格一根线大概在1300元左右,按机柜中8根线测算,价值量在1万元出头。2)AEC产品成本中,cable占比约60%,接头(主要是Retimer芯片相关)占28%左右,剩余10%以上为其他耗材。 市场空间:AEC将在未来2- 3年内完成对DAC的替换,市场空间预计达3
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2024-12-23 10:37:09
豆包算力需求测算
字节豆包MAU近6000万,大模型调用量增长迅速。12月18日,字节召开火山引擎Force大会,火山引擎CEO谭待表示,截至目前,豆包大模型日均tokens使用量超过4万亿,发布7个月以来增长超过33倍。11月豆包MAU接近6000万,在AI产品榜·全球总榜中仅次于ChatGPT 2.87亿的MAU。11月豆包的MAU增速达16.92%,考虑当前豆包增速,我们认为豆包在2025年的MAU有望接近ChatGPT达到2亿。我们认为字节在算力端的投入有望高速增长,助推AI算力相关产业链加速扩张。 豆包
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AI眼镜1-100放量
闪极AI拍拍镜正式发布,看好AI眼镜产业趋势! 🚀 12.19日,国内首款量产的AI眼镜“闪极AI拍拍镜”正式发布: 【强续航&强AI】:搭载紫光展锐W517处理器,配备16MP 123°超广角摄像头,电池容量450mAh(Meta Rayban的3倍,支持边充边戴&外置增程环),总重量50g。 功能方面,支持拍照、录音、翻译、AI记忆、AI云盘、AI闪记等功能,云端AI中心支持数十家大模型接入。 【极致性价比】:零售价1499元,共创版999元(春节前限量5万台),12.19晚开售。LOHO
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春秋电子:AIPC结构件升级,汽车镁合金进入快速成长期
根据Canalys预计,2024年全球AIPC出货量达4800万台,在电脑市场占比约为18%,预计2025年出货量将超1亿台,占比增加至40%。 公司是AIPC金属结构件头部厂商,主要供应联想、三星、HP、LG等全球头部品牌,笔电结构件向金属件发展趋势明显,并且下一代向镁铝合金发展。2024前三季度,公司实现营收29.82亿元,同比增长27.72%,规模持续上升。南昌子公司股权出售后基本收回前期投资,亏损项目成功剥离,前三季度归母净利润1.41亿元,同比增长1268%,镁铝占比提升+大客户份额提
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春秋电子
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2025-01-20 11:11:08
铜连接上涨速评
截至目前,铜连接神宇股份上涨13.48%,兆龙互连上涨13.19%,沃尔核材上涨9.99%,周末黄仁勋媒体采访中提到的铜连接技术观点进一步催化了铜连接行情。 不同AI服务器架构中的铜连接情况: 1)224G速率及以下GB200/GB300、CSP自研架构中,scale up使用AEC/DAC铜连接; 2)448G速率,Rubin机柜目前仍处于开发阶段,我们从信号损耗的角度看,铜连接方案仍具有可行性,结合黄仁勋媒体采访中提到的使用铜连接as long as we can,我们看好Rubin架构中铜
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2025-01-01 20:28:24
加南AI眼镜发布会记录
☑结论:1)整体发布会给人感觉比较粗糙,29.2g的镜框重量和1.3天续航让人印象深刻;2)算是国内除闪极外第二款正式开售的AI眼镜,继续加速AI眼镜渗透传统眼镜趋势 ☑愿景:AI眼镜应该是一副能够正常佩戴的普通眼镜,如果消费者不能佩戴或不想佩戴,再多智能功能都没有意义,因此要让消费者使用AI眼镜的迁移成本足够低,要在重量、外形、价格、功能多方面持续优化。同时,中国6亿人佩戴的眼镜目前都不是智能的,因此AI眼镜空间广阔 ☑功能配置: 💡AI差异化功能:AI宠物小南,后续UI形象会持续优化,拒绝
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博士眼镜
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2024-12-30 08:43:50
关注AIDC建设产业链
核心观点: 1、小米正在着手搭建自己的GPU万卡集群,将对AI大模型大力投入。小米大模型团队在成立时已有6500张GPU资源,其对AI大模型的重视程度提升此前已有信号。12 月 27 日,OpenAI 的 AI 服务出现中断,影响 ChatGPT 聊天机器人、Sora 视频生成模型以及部分 API 调用,初步判断是由微软数据中心电力故障造成。 2、我们认为,当前随着AI算力需求提升,尤其是国内供给和需求两端都出现积极变化,对于数据中心的需求也将随之增加,尤其是高功率的超大型数据中心机房,也对电力
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2024-12-29 22:53:33
金盘科技:全球领先变压器产品供应商、领跑数据中心新时代
① 公司数据中心订单量维持高增长。公司变压器系列产品凭借优于国家能效要求、低损耗,过载能力强,高可靠性,满足长期负载要求等优势,能够很好的满足数据中心的使用要求,已经广泛应用于 IDC 数据中心领域,目前已广泛应用于包括百度、华为、阿里巴巴、中国移动、中国电信、中国联通等百余个数据中心项目。2024 年 1-9 月,金盘科技国内数据中心订单量同比增长102%。 ② 公司变压器产品应用领域广泛,客户基础优势明显。公司变压器系列产品已广泛应用于风能、光伏、储能、氢能等新能源、数据中心、充电桩等新基建
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金盘科技
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2024-12-29 22:41:19
AI应用加速落地,推理算力井喷在即
一、算力:大模型更新需要强大算力支撑,推理算力井喷在即 字节跳动近期在上海举办的火山引擎Force原动力大会,CEO谭待表示字节跳动的豆包模型日均 token 使用量截至 2024 年12 月中旬已超 4 万亿,短短七个月间增长 33 倍。这一惊人的数据背后,是AI技术在各行业广泛应用所带来的对算力的巨大需求。无论是智能客服的即时响应、图像生成的精美画面,还是海量数据的深度分析,每一项AI应用的背后都离不开强大的算力支持。根据大成未来产业研究,相关专家指出,OpenAI o1-preview的
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C3.AI
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2024-12-29 22:38:08
AI新范式:云厂商引领+内需为王
伴随着公开数据预训练scaling law的结束, #AI产业叙事开始向云厂商合作伙伴转移。从数据到模型,从训练到推理,从云到端,CSP厂商全面布局,形成了完美的商业闭环。 当下,无论是海外的谷歌、亚马逊,还是国内的字节、腾讯,#云厂商巨头们开始接力、引领AI产业的下一棒。 具体到投资方向,PCB、铜缆、温控、电源等产业链,是国内企业深耕多年,具备优势的环节。#伴随着本土云厂商的大力扩产、内需为王的时代也将来临。相比过去,25年的AI产业投资将更重视合作建立、订单落地以及业绩兑现,投资回报也会更
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博创科技
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2024-12-27 12:16:16
AIDC备电柴发电话会议交流要点
⭕️需求:24年全国需求4000台左右,下游包括数据中心、矿山、油气等。25年行业需求高增长,一机难求,龙头企业订单已经订到26年6月。 ⭕️供给:头部三家外资品牌,康明斯、mtu、卡特,分别35%、30%、15%,外资产能已经基本打满,国产企业潍柴、玉柴将会抢占新增市场和下沉市场。 ⭕️扩产:头部外资基本不扩产,会通过提升稼动率增加产能但幅度有限预计15~20%,同时零部件发动机缸体供应不足产能较为紧张。 ⭕️价格:发动机组出货价格已经有明显上涨,涨幅可达50-100万元/台,目前涨价后盈利能
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2024-12-26 14:41:26
持续看好中国科技巨头•AI竞赛开始
❶过去1-2年看美国AI,未来1-2年更多关注中国AI ❷中国AI产业链机会:AI算力+硬件终端+软件应用,平铺同时推进 ❸短期看好:AI算力+智能终端 #AI算力产业链 ①晶圆代工:中芯国际 ②GPU:寒武纪、海光信息 ③PCB/覆铜板:沪电股份、深南电路、生益科技、生益电子、广合科技、方正科技 ④交换机芯片:盛科通信 ⑤服务器:浪潮信息,华勤技术、中科曙光 #智能终端产业链 ①智能终端SOC:乐鑫科技、星宸科技、翱捷科技、恒玄科技、瑞芯微等 ②代工/光学器件:歌尔股份、水晶光电、蓝特光学
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2024-12-25 10:08:49
数据中心电气设备
1、 全球数据中心资本开支加码,国内数据中心也开始加速,数据中心的电气设备资本开支受到关注。其电气部分包括:电气配套(高压配电系统如变压器/开关柜、低压配电与机柜、备自投与保护监控系统),电源部分(柴油发电机、UPS)。 2、 数据中心供应链的要求较高,主要电气设备的供应链验证一般需要一定时间,而柴油发电机机组等核心环节的要求就更高。柴发机组在IDC设备中的占比近10%,机组由发动机、发电机、控制保护、供油/散热环节构成,发动机与发电机的成本占比超7成。 3、 目前发动机与发电机进口主导,有明显
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2024-12-23 12:51:55
钻石散热GPU方向确定、产业链“从0到1”一触即发
#应用端:钻石散热GPU是确定性趋势 金刚石材料基于优异的特性,决定了未来在半导体(终极半导体,P型掺杂已产品化)、热学(最佳散热材料)、光学(光刻机、核聚变、激光等)、量子(NV色心)领域应用的确定性。从国内外产业进展来看,未来钻石散热应用于GPU方向非常明确,相关公司正在推进,产业链“从0到1”一触即发。 #散热是金刚石最先落地领域、产业链“从0到1”一触即发 “大芯片”是热收益最大领域之一,也是金刚石优先落地场景。目前热沉市场规模1000亿人民币,金刚石渗透率不到1%,未来两年金刚石渗透率
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2024-12-23 12:45:15
【AEC有源铜缆】核心要点
竞争格局:1)全球AEC市场排名靠前的是安费诺和莫仕等老牌企业,安费诺市占率在40%以上,莫仕占比约20%左右。2)国产厂商主要是#兆龙互联、瑞可达、博创科技、新易盛、立讯。 价格及成本拆解:1)AEC产品按速率区分价格,800G的价格一根线大概在1300元左右,按机柜中8根线测算,价值量在1万元出头。2)AEC产品成本中,cable占比约60%,接头(主要是Retimer芯片相关)占28%左右,剩余10%以上为其他耗材。 市场空间:AEC将在未来2- 3年内完成对DAC的替换,市场空间预计达3
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2024-12-23 10:37:09
豆包算力需求测算
字节豆包MAU近6000万,大模型调用量增长迅速。12月18日,字节召开火山引擎Force大会,火山引擎CEO谭待表示,截至目前,豆包大模型日均tokens使用量超过4万亿,发布7个月以来增长超过33倍。11月豆包MAU接近6000万,在AI产品榜·全球总榜中仅次于ChatGPT 2.87亿的MAU。11月豆包的MAU增速达16.92%,考虑当前豆包增速,我们认为豆包在2025年的MAU有望接近ChatGPT达到2亿。我们认为字节在算力端的投入有望高速增长,助推AI算力相关产业链加速扩张。 豆包
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AI眼镜1-100放量
闪极AI拍拍镜正式发布,看好AI眼镜产业趋势! 🚀 12.19日,国内首款量产的AI眼镜“闪极AI拍拍镜”正式发布: 【强续航&强AI】:搭载紫光展锐W517处理器,配备16MP 123°超广角摄像头,电池容量450mAh(Meta Rayban的3倍,支持边充边戴&外置增程环),总重量50g。 功能方面,支持拍照、录音、翻译、AI记忆、AI云盘、AI闪记等功能,云端AI中心支持数十家大模型接入。 【极致性价比】:零售价1499元,共创版999元(春节前限量5万台),12.19晚开售。LOHO
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2025-01-20 21:15:47
光铜之争?实为光铜共进!
🌹领导好,近期关于AI服务器互联技术的讨论较多,周末老黄的观点更是引发了CPO和铜的讨论,我们在此梳理主流的柜内互联方案,并重申观点如下: 1⃣GB200/GB300:DAC互联方式,通过paladin2和overpass线缆组合成的背板互联方式进行互联; 2⃣CSP自研:亚马逊Trainium2加速卡配套的16/64卡服务器均采用AEC互联,谷歌TPUv6也将导入AEC; 3⃣Rubin机柜目前仍处开发阶段,其柜内互联的可能方案有: 1)DAC方案:速率升级到448G; 2)AEC方案:相较
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春秋电子:AIPC结构件升级,汽车镁合金进入快速成长期
根据Canalys预计,2024年全球AIPC出货量达4800万台,在电脑市场占比约为18%,预计2025年出货量将超1亿台,占比增加至40%。 公司是AIPC金属结构件头部厂商,主要供应联想、三星、HP、LG等全球头部品牌,笔电结构件向金属件发展趋势明显,并且下一代向镁铝合金发展。2024前三季度,公司实现营收29.82亿元,同比增长27.72%,规模持续上升。南昌子公司股权出售后基本收回前期投资,亏损项目成功剥离,前三季度归母净利润1.41亿元,同比增长1268%,镁铝占比提升+大客户份额提
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铜连接上涨速评
截至目前,铜连接神宇股份上涨13.48%,兆龙互连上涨13.19%,沃尔核材上涨9.99%,周末黄仁勋媒体采访中提到的铜连接技术观点进一步催化了铜连接行情。 不同AI服务器架构中的铜连接情况: 1)224G速率及以下GB200/GB300、CSP自研架构中,scale up使用AEC/DAC铜连接; 2)448G速率,Rubin机柜目前仍处于开发阶段,我们从信号损耗的角度看,铜连接方案仍具有可行性,结合黄仁勋媒体采访中提到的使用铜连接as long as we can,我们看好Rubin架构中铜
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加南AI眼镜发布会记录
☑结论:1)整体发布会给人感觉比较粗糙,29.2g的镜框重量和1.3天续航让人印象深刻;2)算是国内除闪极外第二款正式开售的AI眼镜,继续加速AI眼镜渗透传统眼镜趋势 ☑愿景:AI眼镜应该是一副能够正常佩戴的普通眼镜,如果消费者不能佩戴或不想佩戴,再多智能功能都没有意义,因此要让消费者使用AI眼镜的迁移成本足够低,要在重量、外形、价格、功能多方面持续优化。同时,中国6亿人佩戴的眼镜目前都不是智能的,因此AI眼镜空间广阔 ☑功能配置: 💡AI差异化功能:AI宠物小南,后续UI形象会持续优化,拒绝
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关注AIDC建设产业链
核心观点: 1、小米正在着手搭建自己的GPU万卡集群,将对AI大模型大力投入。小米大模型团队在成立时已有6500张GPU资源,其对AI大模型的重视程度提升此前已有信号。12 月 27 日,OpenAI 的 AI 服务出现中断,影响 ChatGPT 聊天机器人、Sora 视频生成模型以及部分 API 调用,初步判断是由微软数据中心电力故障造成。 2、我们认为,当前随着AI算力需求提升,尤其是国内供给和需求两端都出现积极变化,对于数据中心的需求也将随之增加,尤其是高功率的超大型数据中心机房,也对电力
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金盘科技:全球领先变压器产品供应商、领跑数据中心新时代
① 公司数据中心订单量维持高增长。公司变压器系列产品凭借优于国家能效要求、低损耗,过载能力强,高可靠性,满足长期负载要求等优势,能够很好的满足数据中心的使用要求,已经广泛应用于 IDC 数据中心领域,目前已广泛应用于包括百度、华为、阿里巴巴、中国移动、中国电信、中国联通等百余个数据中心项目。2024 年 1-9 月,金盘科技国内数据中心订单量同比增长102%。 ② 公司变压器产品应用领域广泛,客户基础优势明显。公司变压器系列产品已广泛应用于风能、光伏、储能、氢能等新能源、数据中心、充电桩等新基建
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AI应用加速落地,推理算力井喷在即
一、算力:大模型更新需要强大算力支撑,推理算力井喷在即 字节跳动近期在上海举办的火山引擎Force原动力大会,CEO谭待表示字节跳动的豆包模型日均 token 使用量截至 2024 年12 月中旬已超 4 万亿,短短七个月间增长 33 倍。这一惊人的数据背后,是AI技术在各行业广泛应用所带来的对算力的巨大需求。无论是智能客服的即时响应、图像生成的精美画面,还是海量数据的深度分析,每一项AI应用的背后都离不开强大的算力支持。根据大成未来产业研究,相关专家指出,OpenAI o1-preview的
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AI新范式:云厂商引领+内需为王
伴随着公开数据预训练scaling law的结束, #AI产业叙事开始向云厂商合作伙伴转移。从数据到模型,从训练到推理,从云到端,CSP厂商全面布局,形成了完美的商业闭环。 当下,无论是海外的谷歌、亚马逊,还是国内的字节、腾讯,#云厂商巨头们开始接力、引领AI产业的下一棒。 具体到投资方向,PCB、铜缆、温控、电源等产业链,是国内企业深耕多年,具备优势的环节。#伴随着本土云厂商的大力扩产、内需为王的时代也将来临。相比过去,25年的AI产业投资将更重视合作建立、订单落地以及业绩兑现,投资回报也会更
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AIDC备电柴发电话会议交流要点
⭕️需求:24年全国需求4000台左右,下游包括数据中心、矿山、油气等。25年行业需求高增长,一机难求,龙头企业订单已经订到26年6月。 ⭕️供给:头部三家外资品牌,康明斯、mtu、卡特,分别35%、30%、15%,外资产能已经基本打满,国产企业潍柴、玉柴将会抢占新增市场和下沉市场。 ⭕️扩产:头部外资基本不扩产,会通过提升稼动率增加产能但幅度有限预计15~20%,同时零部件发动机缸体供应不足产能较为紧张。 ⭕️价格:发动机组出货价格已经有明显上涨,涨幅可达50-100万元/台,目前涨价后盈利能
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持续看好中国科技巨头•AI竞赛开始
❶过去1-2年看美国AI,未来1-2年更多关注中国AI ❷中国AI产业链机会:AI算力+硬件终端+软件应用,平铺同时推进 ❸短期看好:AI算力+智能终端 #AI算力产业链 ①晶圆代工:中芯国际 ②GPU:寒武纪、海光信息 ③PCB/覆铜板:沪电股份、深南电路、生益科技、生益电子、广合科技、方正科技 ④交换机芯片:盛科通信 ⑤服务器:浪潮信息,华勤技术、中科曙光 #智能终端产业链 ①智能终端SOC:乐鑫科技、星宸科技、翱捷科技、恒玄科技、瑞芯微等 ②代工/光学器件:歌尔股份、水晶光电、蓝特光学
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数据中心电气设备
1、 全球数据中心资本开支加码,国内数据中心也开始加速,数据中心的电气设备资本开支受到关注。其电气部分包括:电气配套(高压配电系统如变压器/开关柜、低压配电与机柜、备自投与保护监控系统),电源部分(柴油发电机、UPS)。 2、 数据中心供应链的要求较高,主要电气设备的供应链验证一般需要一定时间,而柴油发电机机组等核心环节的要求就更高。柴发机组在IDC设备中的占比近10%,机组由发动机、发电机、控制保护、供油/散热环节构成,发动机与发电机的成本占比超7成。 3、 目前发动机与发电机进口主导,有明显
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钻石散热GPU方向确定、产业链“从0到1”一触即发
#应用端:钻石散热GPU是确定性趋势 金刚石材料基于优异的特性,决定了未来在半导体(终极半导体,P型掺杂已产品化)、热学(最佳散热材料)、光学(光刻机、核聚变、激光等)、量子(NV色心)领域应用的确定性。从国内外产业进展来看,未来钻石散热应用于GPU方向非常明确,相关公司正在推进,产业链“从0到1”一触即发。 #散热是金刚石最先落地领域、产业链“从0到1”一触即发 “大芯片”是热收益最大领域之一,也是金刚石优先落地场景。目前热沉市场规模1000亿人民币,金刚石渗透率不到1%,未来两年金刚石渗透率
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【AEC有源铜缆】核心要点
竞争格局:1)全球AEC市场排名靠前的是安费诺和莫仕等老牌企业,安费诺市占率在40%以上,莫仕占比约20%左右。2)国产厂商主要是#兆龙互联、瑞可达、博创科技、新易盛、立讯。 价格及成本拆解:1)AEC产品按速率区分价格,800G的价格一根线大概在1300元左右,按机柜中8根线测算,价值量在1万元出头。2)AEC产品成本中,cable占比约60%,接头(主要是Retimer芯片相关)占28%左右,剩余10%以上为其他耗材。 市场空间:AEC将在未来2- 3年内完成对DAC的替换,市场空间预计达3
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豆包算力需求测算
字节豆包MAU近6000万,大模型调用量增长迅速。12月18日,字节召开火山引擎Force大会,火山引擎CEO谭待表示,截至目前,豆包大模型日均tokens使用量超过4万亿,发布7个月以来增长超过33倍。11月豆包MAU接近6000万,在AI产品榜·全球总榜中仅次于ChatGPT 2.87亿的MAU。11月豆包的MAU增速达16.92%,考虑当前豆包增速,我们认为豆包在2025年的MAU有望接近ChatGPT达到2亿。我们认为字节在算力端的投入有望高速增长,助推AI算力相关产业链加速扩张。 豆包
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AI眼镜1-100放量
闪极AI拍拍镜正式发布,看好AI眼镜产业趋势! 🚀 12.19日,国内首款量产的AI眼镜“闪极AI拍拍镜”正式发布: 【强续航&强AI】:搭载紫光展锐W517处理器,配备16MP 123°超广角摄像头,电池容量450mAh(Meta Rayban的3倍,支持边充边戴&外置增程环),总重量50g。 功能方面,支持拍照、录音、翻译、AI记忆、AI云盘、AI闪记等功能,云端AI中心支持数十家大模型接入。 【极致性价比】:零售价1499元,共创版999元(春节前限量5万台),12.19晚开售。LOHO
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光铜之争?实为光铜共进!
🌹领导好,近期关于AI服务器互联技术的讨论较多,周末老黄的观点更是引发了CPO和铜的讨论,我们在此梳理主流的柜内互联方案,并重申观点如下: 1⃣GB200/GB300:DAC互联方式,通过paladin2和overpass线缆组合成的背板互联方式进行互联; 2⃣CSP自研:亚马逊Trainium2加速卡配套的16/64卡服务器均采用AEC互联,谷歌TPUv6也将导入AEC; 3⃣Rubin机柜目前仍处开发阶段,其柜内互联的可能方案有: 1)DAC方案:速率升级到448G; 2)AEC方案:相较
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春秋电子:AIPC结构件升级,汽车镁合金进入快速成长期
根据Canalys预计,2024年全球AIPC出货量达4800万台,在电脑市场占比约为18%,预计2025年出货量将超1亿台,占比增加至40%。 公司是AIPC金属结构件头部厂商,主要供应联想、三星、HP、LG等全球头部品牌,笔电结构件向金属件发展趋势明显,并且下一代向镁铝合金发展。2024前三季度,公司实现营收29.82亿元,同比增长27.72%,规模持续上升。南昌子公司股权出售后基本收回前期投资,亏损项目成功剥离,前三季度归母净利润1.41亿元,同比增长1268%,镁铝占比提升+大客户份额提
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截至目前,铜连接神宇股份上涨13.48%,兆龙互连上涨13.19%,沃尔核材上涨9.99%,周末黄仁勋媒体采访中提到的铜连接技术观点进一步催化了铜连接行情。 不同AI服务器架构中的铜连接情况: 1)224G速率及以下GB200/GB300、CSP自研架构中,scale up使用AEC/DAC铜连接; 2)448G速率,Rubin机柜目前仍处于开发阶段,我们从信号损耗的角度看,铜连接方案仍具有可行性,结合黄仁勋媒体采访中提到的使用铜连接as long as we can,我们看好Rubin架构中铜
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加南AI眼镜发布会记录
☑结论:1)整体发布会给人感觉比较粗糙,29.2g的镜框重量和1.3天续航让人印象深刻;2)算是国内除闪极外第二款正式开售的AI眼镜,继续加速AI眼镜渗透传统眼镜趋势 ☑愿景:AI眼镜应该是一副能够正常佩戴的普通眼镜,如果消费者不能佩戴或不想佩戴,再多智能功能都没有意义,因此要让消费者使用AI眼镜的迁移成本足够低,要在重量、外形、价格、功能多方面持续优化。同时,中国6亿人佩戴的眼镜目前都不是智能的,因此AI眼镜空间广阔 ☑功能配置: 💡AI差异化功能:AI宠物小南,后续UI形象会持续优化,拒绝
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博士眼镜
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龙行龘龘
孤独求败的游资
2024-12-30 08:43:50
关注AIDC建设产业链
核心观点: 1、小米正在着手搭建自己的GPU万卡集群,将对AI大模型大力投入。小米大模型团队在成立时已有6500张GPU资源,其对AI大模型的重视程度提升此前已有信号。12 月 27 日,OpenAI 的 AI 服务出现中断,影响 ChatGPT 聊天机器人、Sora 视频生成模型以及部分 API 调用,初步判断是由微软数据中心电力故障造成。 2、我们认为,当前随着AI算力需求提升,尤其是国内供给和需求两端都出现积极变化,对于数据中心的需求也将随之增加,尤其是高功率的超大型数据中心机房,也对电力
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润泽科技
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孤独求败的游资
2024-12-29 22:53:33
金盘科技:全球领先变压器产品供应商、领跑数据中心新时代
① 公司数据中心订单量维持高增长。公司变压器系列产品凭借优于国家能效要求、低损耗,过载能力强,高可靠性,满足长期负载要求等优势,能够很好的满足数据中心的使用要求,已经广泛应用于 IDC 数据中心领域,目前已广泛应用于包括百度、华为、阿里巴巴、中国移动、中国电信、中国联通等百余个数据中心项目。2024 年 1-9 月,金盘科技国内数据中心订单量同比增长102%。 ② 公司变压器产品应用领域广泛,客户基础优势明显。公司变压器系列产品已广泛应用于风能、光伏、储能、氢能等新能源、数据中心、充电桩等新基建
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金盘科技
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2024-12-29 22:41:19
AI应用加速落地,推理算力井喷在即
一、算力:大模型更新需要强大算力支撑,推理算力井喷在即 字节跳动近期在上海举办的火山引擎Force原动力大会,CEO谭待表示字节跳动的豆包模型日均 token 使用量截至 2024 年12 月中旬已超 4 万亿,短短七个月间增长 33 倍。这一惊人的数据背后,是AI技术在各行业广泛应用所带来的对算力的巨大需求。无论是智能客服的即时响应、图像生成的精美画面,还是海量数据的深度分析,每一项AI应用的背后都离不开强大的算力支持。根据大成未来产业研究,相关专家指出,OpenAI o1-preview的
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C3.AI
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2024-12-29 22:38:08
AI新范式:云厂商引领+内需为王
伴随着公开数据预训练scaling law的结束, #AI产业叙事开始向云厂商合作伙伴转移。从数据到模型,从训练到推理,从云到端,CSP厂商全面布局,形成了完美的商业闭环。 当下,无论是海外的谷歌、亚马逊,还是国内的字节、腾讯,#云厂商巨头们开始接力、引领AI产业的下一棒。 具体到投资方向,PCB、铜缆、温控、电源等产业链,是国内企业深耕多年,具备优势的环节。#伴随着本土云厂商的大力扩产、内需为王的时代也将来临。相比过去,25年的AI产业投资将更重视合作建立、订单落地以及业绩兑现,投资回报也会更
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博创科技
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2024-12-27 12:16:16
AIDC备电柴发电话会议交流要点
⭕️需求:24年全国需求4000台左右,下游包括数据中心、矿山、油气等。25年行业需求高增长,一机难求,龙头企业订单已经订到26年6月。 ⭕️供给:头部三家外资品牌,康明斯、mtu、卡特,分别35%、30%、15%,外资产能已经基本打满,国产企业潍柴、玉柴将会抢占新增市场和下沉市场。 ⭕️扩产:头部外资基本不扩产,会通过提升稼动率增加产能但幅度有限预计15~20%,同时零部件发动机缸体供应不足产能较为紧张。 ⭕️价格:发动机组出货价格已经有明显上涨,涨幅可达50-100万元/台,目前涨价后盈利能
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2024-12-26 14:41:26
持续看好中国科技巨头•AI竞赛开始
❶过去1-2年看美国AI,未来1-2年更多关注中国AI ❷中国AI产业链机会:AI算力+硬件终端+软件应用,平铺同时推进 ❸短期看好:AI算力+智能终端 #AI算力产业链 ①晶圆代工:中芯国际 ②GPU:寒武纪、海光信息 ③PCB/覆铜板:沪电股份、深南电路、生益科技、生益电子、广合科技、方正科技 ④交换机芯片:盛科通信 ⑤服务器:浪潮信息,华勤技术、中科曙光 #智能终端产业链 ①智能终端SOC:乐鑫科技、星宸科技、翱捷科技、恒玄科技、瑞芯微等 ②代工/光学器件:歌尔股份、水晶光电、蓝特光学
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2024-12-25 10:08:49
数据中心电气设备
1、 全球数据中心资本开支加码,国内数据中心也开始加速,数据中心的电气设备资本开支受到关注。其电气部分包括:电气配套(高压配电系统如变压器/开关柜、低压配电与机柜、备自投与保护监控系统),电源部分(柴油发电机、UPS)。 2、 数据中心供应链的要求较高,主要电气设备的供应链验证一般需要一定时间,而柴油发电机机组等核心环节的要求就更高。柴发机组在IDC设备中的占比近10%,机组由发动机、发电机、控制保护、供油/散热环节构成,发动机与发电机的成本占比超7成。 3、 目前发动机与发电机进口主导,有明显
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科华数据
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2024-12-23 12:51:55
钻石散热GPU方向确定、产业链“从0到1”一触即发
#应用端:钻石散热GPU是确定性趋势 金刚石材料基于优异的特性,决定了未来在半导体(终极半导体,P型掺杂已产品化)、热学(最佳散热材料)、光学(光刻机、核聚变、激光等)、量子(NV色心)领域应用的确定性。从国内外产业进展来看,未来钻石散热应用于GPU方向非常明确,相关公司正在推进,产业链“从0到1”一触即发。 #散热是金刚石最先落地领域、产业链“从0到1”一触即发 “大芯片”是热收益最大领域之一,也是金刚石优先落地场景。目前热沉市场规模1000亿人民币,金刚石渗透率不到1%,未来两年金刚石渗透率
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2024-12-23 12:45:15
【AEC有源铜缆】核心要点
竞争格局:1)全球AEC市场排名靠前的是安费诺和莫仕等老牌企业,安费诺市占率在40%以上,莫仕占比约20%左右。2)国产厂商主要是#兆龙互联、瑞可达、博创科技、新易盛、立讯。 价格及成本拆解:1)AEC产品按速率区分价格,800G的价格一根线大概在1300元左右,按机柜中8根线测算,价值量在1万元出头。2)AEC产品成本中,cable占比约60%,接头(主要是Retimer芯片相关)占28%左右,剩余10%以上为其他耗材。 市场空间:AEC将在未来2- 3年内完成对DAC的替换,市场空间预计达3
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2024-12-23 10:37:09
豆包算力需求测算
字节豆包MAU近6000万,大模型调用量增长迅速。12月18日,字节召开火山引擎Force大会,火山引擎CEO谭待表示,截至目前,豆包大模型日均tokens使用量超过4万亿,发布7个月以来增长超过33倍。11月豆包MAU接近6000万,在AI产品榜·全球总榜中仅次于ChatGPT 2.87亿的MAU。11月豆包的MAU增速达16.92%,考虑当前豆包增速,我们认为豆包在2025年的MAU有望接近ChatGPT达到2亿。我们认为字节在算力端的投入有望高速增长,助推AI算力相关产业链加速扩张。 豆包
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润泽科技
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2024-12-20 13:01:14
AI眼镜1-100放量
闪极AI拍拍镜正式发布,看好AI眼镜产业趋势! 🚀 12.19日,国内首款量产的AI眼镜“闪极AI拍拍镜”正式发布: 【强续航&强AI】:搭载紫光展锐W517处理器,配备16MP 123°超广角摄像头,电池容量450mAh(Meta Rayban的3倍,支持边充边戴&外置增程环),总重量50g。 功能方面,支持拍照、录音、翻译、AI记忆、AI云盘、AI闪记等功能,云端AI中心支持数十家大模型接入。 【极致性价比】:零售价1499元,共创版999元(春节前限量5万台),12.19晚开售。LOHO
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