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大白话讲解研报、纪要,拆解逻辑
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2025-08-08 01:08:33
干货!大白话讲讲【砺算科技】的国产GPU
最近一直想写篇砺算科技的GPU,但是这个公司是没有上市的,很多事情和资料其实是没公开的,所以网上的分歧也一直很大,从这两天的走势也能看出来,我也只能根据查到的一些资料去讲讲,但无法保证这些资料都是真的。 对这篇文章,是基于砺算科技做的GPU都是真的前提下,去讲的,因为技术上涉及很多非常细节的东西,我不是这个专业我也没法研究得很透,一时半会也证伪不了,就很难做反向论证。如果信的话,对东芯就可以边走边看,大胆假设小心求证。 最近东芯走的很强,除了上纬新材打出了赚钱效应,还和他持有37.88%砺算科技
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东芯股份
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2025-08-06 22:43:11
大白话讲讲华为的【CANN】概念
今天开始炒CANN概念了,这个东西不是什么新事物,几年前就有了,基于现在市场的节点,我们也讲讲这个概念,最后讲讲这个逻辑。 首先,什么是 CANN?它指的是华为开源的昇腾异构计算架构,英文全称为 Compute Architecture for Neural Networks。简单来说,CANN 是一套能帮助开发者更高效利用昇腾算力的代码。开发者借助这套代码,能在昇腾芯片上更顺畅地进行应用开发,充分发挥芯片的性能。 那为什么需要 CANN 呢?这就要从芯片与编程语言的关系说起。芯片本身无法直接执
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皖通科技
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2025-08-04 23:09:26
干货!大白话讲讲【翰宇药业】的RWA
一、前言 今天午后开盘拉得很猛,主要是公司公众号发了个文章,和全球领先的数字资产平台KuCoin正式签署战略合作意向书,双方拟共同探索在香港共同推进中国内地首个以“创新药研发未来收益权”为底层资产的RWA(Real World Asset)代币化试点项目。今天我们用大白话讲讲这个事,怎么玩的,利好大不大,最后相关的概念又有哪些。 KuCoin 是全球领先的数字资产平台,成立于 2017 年,总部位于塞舌尔,截至 2025 年已服务超 4100 万用户。其核心业务不仅包括比特币、以太坊等主流加密货
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翰宇药业
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大白话讲讲【贵州百灵】异动逻辑
异动逻辑:参股公司有创新药。 贵州百灵参股的成都赜灵生物,主要做创新药研发,盯着恶性肿瘤、炎症和自身免疫性疾病这些领域,目前7个一类新药研发管线,其中3个品种涵盖6个适应症进入临床II期、1个I期、1个IND、2个临床前。最受关注的是甲磺酸普依司他和马来酸氟诺替尼这两个药。 甲磺酸普依司他。这药专门抑制一种叫 HDAC 的酶,这种酶在癌细胞里特别活跃,会帮着癌细胞躲避免疫系统的攻击。普依司他能精准抑制这个生物酶,让癌细胞暴露出来被免疫细胞消灭,同时还能让癌细胞没法正常分裂生长。 现在它在三个适应
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贵州百灵
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2025-08-03 22:51:55
大白话讲讲【东信和平】中标订单
之前写过一篇东信和平的异动逻辑,感兴趣可以再看看,这周有个催化,中标中国移动的一个项目,我们今天也用大白话讲讲这个订单的内容。 东信和平这次中标的中国移动项目,简单说就是帮全球数据卡用户搞定 “虚拟 SIM 卡” 的远程服务。用户不用插实体卡,手机里的 eSIM 芯片能直接远程下载运营商的套餐配置,比如去国外旅游,不用换卡就能切换当地的流量套餐,整个过程靠东信和平的技术平台来实现。 这事儿看起来是常规业务延伸,因为公司之前就做过国内的 eSIM 管理项目,2023 年还给贵州移动做过类似的本地服
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东信和平
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2025-07-30 22:36:14
英科医疗异动逻辑
老手都知道这个公司,做丁腈手套的,疫情期间的大牛股,最近走了一段趋势,看卖方推的,主要是两个原因:产能释放+成本下降,想做丁腈手套领域的"农夫山泉"。 丁腈手套就是用合成橡胶做的一次性手套,特别实用。它防油、不容易破,戴着手也贴合;关键是对乳胶过敏的人也能戴,这点比传统乳胶手套强。医院、食品加工、修机器、家里打扫卫生都常用,比 PVC 手套耐用。 丁腈手套的生产线不是标准化的,不是买套设备就能直接开工 —— 英科提到的 “第三代、第四代产线”,本质是通过自研优化产线速度、能耗、稳定性,这需要持续
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英科医疗
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德展健康异动逻辑
逻辑:主要是推他的VGX-3100药物,这个药是治疗HPV的DNA核酸治疗药物。 HPV 感染在人群中很常见,多数能被免疫系统清除,但高危型如 16 型、18 型的持续感染了就很麻烦,它们会让宫颈细胞发生异常改变,慢慢发展成癌前病变,严重的可能变成宫颈癌。 目前对付这种癌前病变,主要靠手术切除病变组织,可手术不仅可能影响宫颈功能,对有生育需求的人不友好,复发率也不低,所以医学上一直缺一种更温和有效的非手术疗法,VGX-3100 就是在这样的背景下应运而生的。 VGX-3100 是全球首个进入三期
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德展健康
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干货,大白话讲讲CoWoP封装和mSAP工艺
"本号专注于把复杂难懂的研报、纪要、段子等用通俗易懂的大白话讲出来,欢迎投稿" 一 CoWos封装 CoWos,即Chip on Wafer on Substrate(芯片 - 晶圆 - 基板封装),是台积电开发的 2.5D/3D 高级封装技术,核心思想是:将多颗高性能芯片(如CPU、GPU、HBM内存)先“粘”在一块硅中介层上互相连接起来,再把整个模块像“三明治”一样封装到基板上,实现超短距离、超高带宽的芯片对话。 传统封装的逻辑类似 “多层传话”,芯片作为核心零件,无法直接与最终的电路板(P
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景旺电子
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胜宏科技
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兴森科技
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鹏鼎控股
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深南电路
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2025-07-27 22:07:46
干货!大白话讲讲【小核酸药物】
一个星期前的时候发过一个前沿生物异动逻辑,当时分析了最近他涨的猛的主要原因是小核酸药物,包括上周三晚上Abivax一晚上涨了6倍,也是和小核酸药物有关系,最近小核酸板块涨幅都不错,今天我们系统地再介绍一下小核酸药物,最后会讲一下A股几个比较核心的公司。 一、小核酸药物 小核酸药物是一类能直接修改基因的新型药物,它的核心是一段段人工设计的核酸片段,这些片段专门盯着那些会引发疾病的基因所产生的 RNA,因为RNA 负责指导细胞合成各种蛋白质。 比如脊髓性肌萎缩症(SMA),这种病是因为患者体内的 S
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成都先导
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ABIVAXSA
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2025-07-03 22:43:47
20250703白话逻辑——长春高新新药上市
"本号专注于把复杂难懂的研报、纪要、段子等用通俗易懂的大白话讲出来,欢迎投稿" 一、长春高新 1、炒作逻辑:新药“伏欣奇拜单抗”(金蓓欣)获批上市。 2、这个药专门对付急性痛风发作,痛风发作时关节剧痛难忍,像被刀割,传统药物要么效果差,要么副作用大(比如伤胃、伤肝、升高血糖),很多患者对这些药不耐受、无效或不能用,急需新选择。 3、这个药是中国首个获批用于痛风急性发作的IL-1β单抗,单抗全称是"单克隆抗体",痛风发作时,关节里的 尿酸结晶 刺激身体,被免疫系统误判为“外敌入侵”,导致 IL-1
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久日新材
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三孚新科
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长春高新
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万邦达
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2025-07-02 22:31:21
20250702白话拆解——阿洛酮糖真香
一、保龄宝、百龙创园 1、炒作逻辑:2025年7月2日:卫健委正式批准阿洛酮糖成为 “新食品原料”。 2、阿洛酮糖是自然界里存在但含量非常少的一种“稀有糖”,比如无花果、葡萄干、猕猴桃里有,晶体、口感、加工热稳定性都跟普通白糖差不多,可以像糖一样烘焙加热、焦糖化,不会像其他代糖那样变味,几乎没热量,每克只有0.2–0.4卡,比普通糖(4卡)低10倍,而且吃了血糖也不会上升。 3、为什么之前没审批?阿洛酮糖虽在欧美日韩等13国获批,但国内甜味剂标准以传统糖醇(赤藓糖醇)为主,国内需独立审查其毒理、
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保龄宝
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百龙创园
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2025-07-01 22:04:35
20250701逻辑拆解——旋极对赌成功
"本号专注于把复杂难懂的研报、纪要、段子等用通俗易懂的大白话讲出来,欢迎投稿" 一、旋极信息 1、炒作逻辑:昨晚发了个公共说对赌成功。 2、旋极信息有个子公司叫“浙江曲速”,专门搞AI芯片和算力服务器的,当初搞这个子公司的时候,双方签了个“对赌协议”。简单说就是:曲速承诺在2025年6月30日之前,必须把他们研发的新产品(TGU01芯片和叫“Bumblebee”的服务器)造出来并且真的能卖出去,如果没做到,那曲速就得把旋极的股份买回去。 3、旋极信息自己也去检查了,说这个 服务器确实达标了:内存
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旋极信息
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山河药辅
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20250629逻辑拆解——迈威大涨原因
"本号专注于把复杂难懂的研报、纪要、段子等用通俗易懂的大白话讲出来,欢迎投稿" 飞亚达 1、炒作逻辑:短期看到一个催化是拟收购长空齿轮,将增强精密科技业务的技术实力及核心能力。 2、飞亚达的主营就是卖手表,旗下“飞亚达”手表是国产龙头,全国有近200家店,卖劳力士、欧米茄这些国际大牌,还给航天员造过太空表(神舟五号到十一号都用它),还拿过国际设计大奖。背景比较硬,大股东是中国航空工业集团(造战斗机的国家队),所以能拿到航天表订单和军工资源。 3、飞亚达副业会搞搞精密技术,用造表的精密技术,接点航
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迈威生物
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飞亚达
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白话逻辑社
全梭哈的大户
2025-06-26 20:39:09
20250626逻辑拆解
长川科技 1、昨晚业绩超预期,我们研究下这家公司; 2、长川科技可以理解为 专门给芯片做“出厂体检”的设备商。芯片造出来后,得先经过严格测试(就像体检),合格了才能装进手机、电脑、汽车里。长川就卖这些“体检设备”,这些设备主要分三类: (1)测试机(核心产品):像“心电图仪”,给芯片通电,检查功能是否正常、性能达不达标。 (2)分选机:像“分拣机器人”,把测试完的芯片按好坏、等级自动分类。 (3)探针台:像“精密针头”,在芯片封装前扎到晶圆上做初步测试。 3、国内封测巨头(长电、华天、通富微电)
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长川科技
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干货!大白话讲讲【砺算科技】的国产GPU
最近一直想写篇砺算科技的GPU,但是这个公司是没有上市的,很多事情和资料其实是没公开的,所以网上的分歧也一直很大,从这两天的走势也能看出来,我也只能根据查到的一些资料去讲讲,但无法保证这些资料都是真的。 对这篇文章,是基于砺算科技做的GPU都是真的前提下,去讲的,因为技术上涉及很多非常细节的东西,我不是这个专业我也没法研究得很透,一时半会也证伪不了,就很难做反向论证。如果信的话,对东芯就可以边走边看,大胆假设小心求证。 最近东芯走的很强,除了上纬新材打出了赚钱效应,还和他持有37.88%砺算科技
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大白话讲讲华为的【CANN】概念
今天开始炒CANN概念了,这个东西不是什么新事物,几年前就有了,基于现在市场的节点,我们也讲讲这个概念,最后讲讲这个逻辑。 首先,什么是 CANN?它指的是华为开源的昇腾异构计算架构,英文全称为 Compute Architecture for Neural Networks。简单来说,CANN 是一套能帮助开发者更高效利用昇腾算力的代码。开发者借助这套代码,能在昇腾芯片上更顺畅地进行应用开发,充分发挥芯片的性能。 那为什么需要 CANN 呢?这就要从芯片与编程语言的关系说起。芯片本身无法直接执
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干货!大白话讲讲【翰宇药业】的RWA
一、前言 今天午后开盘拉得很猛,主要是公司公众号发了个文章,和全球领先的数字资产平台KuCoin正式签署战略合作意向书,双方拟共同探索在香港共同推进中国内地首个以“创新药研发未来收益权”为底层资产的RWA(Real World Asset)代币化试点项目。今天我们用大白话讲讲这个事,怎么玩的,利好大不大,最后相关的概念又有哪些。 KuCoin 是全球领先的数字资产平台,成立于 2017 年,总部位于塞舌尔,截至 2025 年已服务超 4100 万用户。其核心业务不仅包括比特币、以太坊等主流加密货
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2025-08-03 22:55:09
大白话讲讲【贵州百灵】异动逻辑
异动逻辑:参股公司有创新药。 贵州百灵参股的成都赜灵生物,主要做创新药研发,盯着恶性肿瘤、炎症和自身免疫性疾病这些领域,目前7个一类新药研发管线,其中3个品种涵盖6个适应症进入临床II期、1个I期、1个IND、2个临床前。最受关注的是甲磺酸普依司他和马来酸氟诺替尼这两个药。 甲磺酸普依司他。这药专门抑制一种叫 HDAC 的酶,这种酶在癌细胞里特别活跃,会帮着癌细胞躲避免疫系统的攻击。普依司他能精准抑制这个生物酶,让癌细胞暴露出来被免疫细胞消灭,同时还能让癌细胞没法正常分裂生长。 现在它在三个适应
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大白话讲讲【东信和平】中标订单
之前写过一篇东信和平的异动逻辑,感兴趣可以再看看,这周有个催化,中标中国移动的一个项目,我们今天也用大白话讲讲这个订单的内容。 东信和平这次中标的中国移动项目,简单说就是帮全球数据卡用户搞定 “虚拟 SIM 卡” 的远程服务。用户不用插实体卡,手机里的 eSIM 芯片能直接远程下载运营商的套餐配置,比如去国外旅游,不用换卡就能切换当地的流量套餐,整个过程靠东信和平的技术平台来实现。 这事儿看起来是常规业务延伸,因为公司之前就做过国内的 eSIM 管理项目,2023 年还给贵州移动做过类似的本地服
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英科医疗异动逻辑
老手都知道这个公司,做丁腈手套的,疫情期间的大牛股,最近走了一段趋势,看卖方推的,主要是两个原因:产能释放+成本下降,想做丁腈手套领域的"农夫山泉"。 丁腈手套就是用合成橡胶做的一次性手套,特别实用。它防油、不容易破,戴着手也贴合;关键是对乳胶过敏的人也能戴,这点比传统乳胶手套强。医院、食品加工、修机器、家里打扫卫生都常用,比 PVC 手套耐用。 丁腈手套的生产线不是标准化的,不是买套设备就能直接开工 —— 英科提到的 “第三代、第四代产线”,本质是通过自研优化产线速度、能耗、稳定性,这需要持续
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德展健康异动逻辑
逻辑:主要是推他的VGX-3100药物,这个药是治疗HPV的DNA核酸治疗药物。 HPV 感染在人群中很常见,多数能被免疫系统清除,但高危型如 16 型、18 型的持续感染了就很麻烦,它们会让宫颈细胞发生异常改变,慢慢发展成癌前病变,严重的可能变成宫颈癌。 目前对付这种癌前病变,主要靠手术切除病变组织,可手术不仅可能影响宫颈功能,对有生育需求的人不友好,复发率也不低,所以医学上一直缺一种更温和有效的非手术疗法,VGX-3100 就是在这样的背景下应运而生的。 VGX-3100 是全球首个进入三期
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干货,大白话讲讲CoWoP封装和mSAP工艺
"本号专注于把复杂难懂的研报、纪要、段子等用通俗易懂的大白话讲出来,欢迎投稿" 一 CoWos封装 CoWos,即Chip on Wafer on Substrate(芯片 - 晶圆 - 基板封装),是台积电开发的 2.5D/3D 高级封装技术,核心思想是:将多颗高性能芯片(如CPU、GPU、HBM内存)先“粘”在一块硅中介层上互相连接起来,再把整个模块像“三明治”一样封装到基板上,实现超短距离、超高带宽的芯片对话。 传统封装的逻辑类似 “多层传话”,芯片作为核心零件,无法直接与最终的电路板(P
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干货!大白话讲讲【小核酸药物】
一个星期前的时候发过一个前沿生物异动逻辑,当时分析了最近他涨的猛的主要原因是小核酸药物,包括上周三晚上Abivax一晚上涨了6倍,也是和小核酸药物有关系,最近小核酸板块涨幅都不错,今天我们系统地再介绍一下小核酸药物,最后会讲一下A股几个比较核心的公司。 一、小核酸药物 小核酸药物是一类能直接修改基因的新型药物,它的核心是一段段人工设计的核酸片段,这些片段专门盯着那些会引发疾病的基因所产生的 RNA,因为RNA 负责指导细胞合成各种蛋白质。 比如脊髓性肌萎缩症(SMA),这种病是因为患者体内的 S
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20250703白话逻辑——长春高新新药上市
"本号专注于把复杂难懂的研报、纪要、段子等用通俗易懂的大白话讲出来,欢迎投稿" 一、长春高新 1、炒作逻辑:新药“伏欣奇拜单抗”(金蓓欣)获批上市。 2、这个药专门对付急性痛风发作,痛风发作时关节剧痛难忍,像被刀割,传统药物要么效果差,要么副作用大(比如伤胃、伤肝、升高血糖),很多患者对这些药不耐受、无效或不能用,急需新选择。 3、这个药是中国首个获批用于痛风急性发作的IL-1β单抗,单抗全称是"单克隆抗体",痛风发作时,关节里的 尿酸结晶 刺激身体,被免疫系统误判为“外敌入侵”,导致 IL-1
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20250702白话拆解——阿洛酮糖真香
一、保龄宝、百龙创园 1、炒作逻辑:2025年7月2日:卫健委正式批准阿洛酮糖成为 “新食品原料”。 2、阿洛酮糖是自然界里存在但含量非常少的一种“稀有糖”,比如无花果、葡萄干、猕猴桃里有,晶体、口感、加工热稳定性都跟普通白糖差不多,可以像糖一样烘焙加热、焦糖化,不会像其他代糖那样变味,几乎没热量,每克只有0.2–0.4卡,比普通糖(4卡)低10倍,而且吃了血糖也不会上升。 3、为什么之前没审批?阿洛酮糖虽在欧美日韩等13国获批,但国内甜味剂标准以传统糖醇(赤藓糖醇)为主,国内需独立审查其毒理、
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20250701逻辑拆解——旋极对赌成功
"本号专注于把复杂难懂的研报、纪要、段子等用通俗易懂的大白话讲出来,欢迎投稿" 一、旋极信息 1、炒作逻辑:昨晚发了个公共说对赌成功。 2、旋极信息有个子公司叫“浙江曲速”,专门搞AI芯片和算力服务器的,当初搞这个子公司的时候,双方签了个“对赌协议”。简单说就是:曲速承诺在2025年6月30日之前,必须把他们研发的新产品(TGU01芯片和叫“Bumblebee”的服务器)造出来并且真的能卖出去,如果没做到,那曲速就得把旋极的股份买回去。 3、旋极信息自己也去检查了,说这个 服务器确实达标了:内存
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"本号专注于把复杂难懂的研报、纪要、段子等用通俗易懂的大白话讲出来,欢迎投稿" 飞亚达 1、炒作逻辑:短期看到一个催化是拟收购长空齿轮,将增强精密科技业务的技术实力及核心能力。 2、飞亚达的主营就是卖手表,旗下“飞亚达”手表是国产龙头,全国有近200家店,卖劳力士、欧米茄这些国际大牌,还给航天员造过太空表(神舟五号到十一号都用它),还拿过国际设计大奖。背景比较硬,大股东是中国航空工业集团(造战斗机的国家队),所以能拿到航天表订单和军工资源。 3、飞亚达副业会搞搞精密技术,用造表的精密技术,接点航
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20250626逻辑拆解
长川科技 1、昨晚业绩超预期,我们研究下这家公司; 2、长川科技可以理解为 专门给芯片做“出厂体检”的设备商。芯片造出来后,得先经过严格测试(就像体检),合格了才能装进手机、电脑、汽车里。长川就卖这些“体检设备”,这些设备主要分三类: (1)测试机(核心产品):像“心电图仪”,给芯片通电,检查功能是否正常、性能达不达标。 (2)分选机:像“分拣机器人”,把测试完的芯片按好坏、等级自动分类。 (3)探针台:像“精密针头”,在芯片封装前扎到晶圆上做初步测试。 3、国内封测巨头(长电、华天、通富微电)
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大白话讲讲华为的【CANN】概念
今天开始炒CANN概念了,这个东西不是什么新事物,几年前就有了,基于现在市场的节点,我们也讲讲这个概念,最后讲讲这个逻辑。 首先,什么是 CANN?它指的是华为开源的昇腾异构计算架构,英文全称为 Compute Architecture for Neural Networks。简单来说,CANN 是一套能帮助开发者更高效利用昇腾算力的代码。开发者借助这套代码,能在昇腾芯片上更顺畅地进行应用开发,充分发挥芯片的性能。 那为什么需要 CANN 呢?这就要从芯片与编程语言的关系说起。芯片本身无法直接执
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2025-08-04 23:09:26
干货!大白话讲讲【翰宇药业】的RWA
一、前言 今天午后开盘拉得很猛,主要是公司公众号发了个文章,和全球领先的数字资产平台KuCoin正式签署战略合作意向书,双方拟共同探索在香港共同推进中国内地首个以“创新药研发未来收益权”为底层资产的RWA(Real World Asset)代币化试点项目。今天我们用大白话讲讲这个事,怎么玩的,利好大不大,最后相关的概念又有哪些。 KuCoin 是全球领先的数字资产平台,成立于 2017 年,总部位于塞舌尔,截至 2025 年已服务超 4100 万用户。其核心业务不仅包括比特币、以太坊等主流加密货
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翰宇药业
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2025-08-03 22:55:09
大白话讲讲【贵州百灵】异动逻辑
异动逻辑:参股公司有创新药。 贵州百灵参股的成都赜灵生物,主要做创新药研发,盯着恶性肿瘤、炎症和自身免疫性疾病这些领域,目前7个一类新药研发管线,其中3个品种涵盖6个适应症进入临床II期、1个I期、1个IND、2个临床前。最受关注的是甲磺酸普依司他和马来酸氟诺替尼这两个药。 甲磺酸普依司他。这药专门抑制一种叫 HDAC 的酶,这种酶在癌细胞里特别活跃,会帮着癌细胞躲避免疫系统的攻击。普依司他能精准抑制这个生物酶,让癌细胞暴露出来被免疫细胞消灭,同时还能让癌细胞没法正常分裂生长。 现在它在三个适应
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贵州百灵
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大白话讲讲【东信和平】中标订单
之前写过一篇东信和平的异动逻辑,感兴趣可以再看看,这周有个催化,中标中国移动的一个项目,我们今天也用大白话讲讲这个订单的内容。 东信和平这次中标的中国移动项目,简单说就是帮全球数据卡用户搞定 “虚拟 SIM 卡” 的远程服务。用户不用插实体卡,手机里的 eSIM 芯片能直接远程下载运营商的套餐配置,比如去国外旅游,不用换卡就能切换当地的流量套餐,整个过程靠东信和平的技术平台来实现。 这事儿看起来是常规业务延伸,因为公司之前就做过国内的 eSIM 管理项目,2023 年还给贵州移动做过类似的本地服
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东信和平
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2025-07-30 22:36:14
英科医疗异动逻辑
老手都知道这个公司,做丁腈手套的,疫情期间的大牛股,最近走了一段趋势,看卖方推的,主要是两个原因:产能释放+成本下降,想做丁腈手套领域的"农夫山泉"。 丁腈手套就是用合成橡胶做的一次性手套,特别实用。它防油、不容易破,戴着手也贴合;关键是对乳胶过敏的人也能戴,这点比传统乳胶手套强。医院、食品加工、修机器、家里打扫卫生都常用,比 PVC 手套耐用。 丁腈手套的生产线不是标准化的,不是买套设备就能直接开工 —— 英科提到的 “第三代、第四代产线”,本质是通过自研优化产线速度、能耗、稳定性,这需要持续
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英科医疗
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2025-07-30 22:35:22
德展健康异动逻辑
逻辑:主要是推他的VGX-3100药物,这个药是治疗HPV的DNA核酸治疗药物。 HPV 感染在人群中很常见,多数能被免疫系统清除,但高危型如 16 型、18 型的持续感染了就很麻烦,它们会让宫颈细胞发生异常改变,慢慢发展成癌前病变,严重的可能变成宫颈癌。 目前对付这种癌前病变,主要靠手术切除病变组织,可手术不仅可能影响宫颈功能,对有生育需求的人不友好,复发率也不低,所以医学上一直缺一种更温和有效的非手术疗法,VGX-3100 就是在这样的背景下应运而生的。 VGX-3100 是全球首个进入三期
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德展健康
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干货,大白话讲讲CoWoP封装和mSAP工艺
"本号专注于把复杂难懂的研报、纪要、段子等用通俗易懂的大白话讲出来,欢迎投稿" 一 CoWos封装 CoWos,即Chip on Wafer on Substrate(芯片 - 晶圆 - 基板封装),是台积电开发的 2.5D/3D 高级封装技术,核心思想是:将多颗高性能芯片(如CPU、GPU、HBM内存)先“粘”在一块硅中介层上互相连接起来,再把整个模块像“三明治”一样封装到基板上,实现超短距离、超高带宽的芯片对话。 传统封装的逻辑类似 “多层传话”,芯片作为核心零件,无法直接与最终的电路板(P
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景旺电子
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胜宏科技
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兴森科技
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鹏鼎控股
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深南电路
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2025-07-27 22:07:46
干货!大白话讲讲【小核酸药物】
一个星期前的时候发过一个前沿生物异动逻辑,当时分析了最近他涨的猛的主要原因是小核酸药物,包括上周三晚上Abivax一晚上涨了6倍,也是和小核酸药物有关系,最近小核酸板块涨幅都不错,今天我们系统地再介绍一下小核酸药物,最后会讲一下A股几个比较核心的公司。 一、小核酸药物 小核酸药物是一类能直接修改基因的新型药物,它的核心是一段段人工设计的核酸片段,这些片段专门盯着那些会引发疾病的基因所产生的 RNA,因为RNA 负责指导细胞合成各种蛋白质。 比如脊髓性肌萎缩症(SMA),这种病是因为患者体内的 S
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成都先导
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ABIVAXSA
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20250703白话逻辑——长春高新新药上市
"本号专注于把复杂难懂的研报、纪要、段子等用通俗易懂的大白话讲出来,欢迎投稿" 一、长春高新 1、炒作逻辑:新药“伏欣奇拜单抗”(金蓓欣)获批上市。 2、这个药专门对付急性痛风发作,痛风发作时关节剧痛难忍,像被刀割,传统药物要么效果差,要么副作用大(比如伤胃、伤肝、升高血糖),很多患者对这些药不耐受、无效或不能用,急需新选择。 3、这个药是中国首个获批用于痛风急性发作的IL-1β单抗,单抗全称是"单克隆抗体",痛风发作时,关节里的 尿酸结晶 刺激身体,被免疫系统误判为“外敌入侵”,导致 IL-1
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久日新材
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宁德时代
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三孚新科
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万邦达
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2025-07-02 22:31:21
20250702白话拆解——阿洛酮糖真香
一、保龄宝、百龙创园 1、炒作逻辑:2025年7月2日:卫健委正式批准阿洛酮糖成为 “新食品原料”。 2、阿洛酮糖是自然界里存在但含量非常少的一种“稀有糖”,比如无花果、葡萄干、猕猴桃里有,晶体、口感、加工热稳定性都跟普通白糖差不多,可以像糖一样烘焙加热、焦糖化,不会像其他代糖那样变味,几乎没热量,每克只有0.2–0.4卡,比普通糖(4卡)低10倍,而且吃了血糖也不会上升。 3、为什么之前没审批?阿洛酮糖虽在欧美日韩等13国获批,但国内甜味剂标准以传统糖醇(赤藓糖醇)为主,国内需独立审查其毒理、
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保龄宝
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百龙创园
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德福科技
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2025-07-01 22:04:35
20250701逻辑拆解——旋极对赌成功
"本号专注于把复杂难懂的研报、纪要、段子等用通俗易懂的大白话讲出来,欢迎投稿" 一、旋极信息 1、炒作逻辑:昨晚发了个公共说对赌成功。 2、旋极信息有个子公司叫“浙江曲速”,专门搞AI芯片和算力服务器的,当初搞这个子公司的时候,双方签了个“对赌协议”。简单说就是:曲速承诺在2025年6月30日之前,必须把他们研发的新产品(TGU01芯片和叫“Bumblebee”的服务器)造出来并且真的能卖出去,如果没做到,那曲速就得把旋极的股份买回去。 3、旋极信息自己也去检查了,说这个 服务器确实达标了:内存
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旋极信息
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中材科技
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山河药辅
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2025-06-30 00:51:27
20250629逻辑拆解——迈威大涨原因
"本号专注于把复杂难懂的研报、纪要、段子等用通俗易懂的大白话讲出来,欢迎投稿" 飞亚达 1、炒作逻辑:短期看到一个催化是拟收购长空齿轮,将增强精密科技业务的技术实力及核心能力。 2、飞亚达的主营就是卖手表,旗下“飞亚达”手表是国产龙头,全国有近200家店,卖劳力士、欧米茄这些国际大牌,还给航天员造过太空表(神舟五号到十一号都用它),还拿过国际设计大奖。背景比较硬,大股东是中国航空工业集团(造战斗机的国家队),所以能拿到航天表订单和军工资源。 3、飞亚达副业会搞搞精密技术,用造表的精密技术,接点航
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迈威生物
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飞亚达
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2025-06-26 20:39:09
20250626逻辑拆解
长川科技 1、昨晚业绩超预期,我们研究下这家公司; 2、长川科技可以理解为 专门给芯片做“出厂体检”的设备商。芯片造出来后,得先经过严格测试(就像体检),合格了才能装进手机、电脑、汽车里。长川就卖这些“体检设备”,这些设备主要分三类: (1)测试机(核心产品):像“心电图仪”,给芯片通电,检查功能是否正常、性能达不达标。 (2)分选机:像“分拣机器人”,把测试完的芯片按好坏、等级自动分类。 (3)探针台:像“精密针头”,在芯片封装前扎到晶圆上做初步测试。 3、国内封测巨头(长电、华天、通富微电)
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泰凌微
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长川科技
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2025-08-08 01:08:33
干货!大白话讲讲【砺算科技】的国产GPU
最近一直想写篇砺算科技的GPU,但是这个公司是没有上市的,很多事情和资料其实是没公开的,所以网上的分歧也一直很大,从这两天的走势也能看出来,我也只能根据查到的一些资料去讲讲,但无法保证这些资料都是真的。 对这篇文章,是基于砺算科技做的GPU都是真的前提下,去讲的,因为技术上涉及很多非常细节的东西,我不是这个专业我也没法研究得很透,一时半会也证伪不了,就很难做反向论证。如果信的话,对东芯就可以边走边看,大胆假设小心求证。 最近东芯走的很强,除了上纬新材打出了赚钱效应,还和他持有37.88%砺算科技
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东芯股份
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2025-08-06 22:43:11
大白话讲讲华为的【CANN】概念
今天开始炒CANN概念了,这个东西不是什么新事物,几年前就有了,基于现在市场的节点,我们也讲讲这个概念,最后讲讲这个逻辑。 首先,什么是 CANN?它指的是华为开源的昇腾异构计算架构,英文全称为 Compute Architecture for Neural Networks。简单来说,CANN 是一套能帮助开发者更高效利用昇腾算力的代码。开发者借助这套代码,能在昇腾芯片上更顺畅地进行应用开发,充分发挥芯片的性能。 那为什么需要 CANN 呢?这就要从芯片与编程语言的关系说起。芯片本身无法直接执
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东方国信
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皖通科技
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干货!大白话讲讲【翰宇药业】的RWA
一、前言 今天午后开盘拉得很猛,主要是公司公众号发了个文章,和全球领先的数字资产平台KuCoin正式签署战略合作意向书,双方拟共同探索在香港共同推进中国内地首个以“创新药研发未来收益权”为底层资产的RWA(Real World Asset)代币化试点项目。今天我们用大白话讲讲这个事,怎么玩的,利好大不大,最后相关的概念又有哪些。 KuCoin 是全球领先的数字资产平台,成立于 2017 年,总部位于塞舌尔,截至 2025 年已服务超 4100 万用户。其核心业务不仅包括比特币、以太坊等主流加密货
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大白话讲讲【贵州百灵】异动逻辑
异动逻辑:参股公司有创新药。 贵州百灵参股的成都赜灵生物,主要做创新药研发,盯着恶性肿瘤、炎症和自身免疫性疾病这些领域,目前7个一类新药研发管线,其中3个品种涵盖6个适应症进入临床II期、1个I期、1个IND、2个临床前。最受关注的是甲磺酸普依司他和马来酸氟诺替尼这两个药。 甲磺酸普依司他。这药专门抑制一种叫 HDAC 的酶,这种酶在癌细胞里特别活跃,会帮着癌细胞躲避免疫系统的攻击。普依司他能精准抑制这个生物酶,让癌细胞暴露出来被免疫细胞消灭,同时还能让癌细胞没法正常分裂生长。 现在它在三个适应
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大白话讲讲【东信和平】中标订单
之前写过一篇东信和平的异动逻辑,感兴趣可以再看看,这周有个催化,中标中国移动的一个项目,我们今天也用大白话讲讲这个订单的内容。 东信和平这次中标的中国移动项目,简单说就是帮全球数据卡用户搞定 “虚拟 SIM 卡” 的远程服务。用户不用插实体卡,手机里的 eSIM 芯片能直接远程下载运营商的套餐配置,比如去国外旅游,不用换卡就能切换当地的流量套餐,整个过程靠东信和平的技术平台来实现。 这事儿看起来是常规业务延伸,因为公司之前就做过国内的 eSIM 管理项目,2023 年还给贵州移动做过类似的本地服
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东信和平
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英科医疗异动逻辑
老手都知道这个公司,做丁腈手套的,疫情期间的大牛股,最近走了一段趋势,看卖方推的,主要是两个原因:产能释放+成本下降,想做丁腈手套领域的"农夫山泉"。 丁腈手套就是用合成橡胶做的一次性手套,特别实用。它防油、不容易破,戴着手也贴合;关键是对乳胶过敏的人也能戴,这点比传统乳胶手套强。医院、食品加工、修机器、家里打扫卫生都常用,比 PVC 手套耐用。 丁腈手套的生产线不是标准化的,不是买套设备就能直接开工 —— 英科提到的 “第三代、第四代产线”,本质是通过自研优化产线速度、能耗、稳定性,这需要持续
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英科医疗
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德展健康异动逻辑
逻辑:主要是推他的VGX-3100药物,这个药是治疗HPV的DNA核酸治疗药物。 HPV 感染在人群中很常见,多数能被免疫系统清除,但高危型如 16 型、18 型的持续感染了就很麻烦,它们会让宫颈细胞发生异常改变,慢慢发展成癌前病变,严重的可能变成宫颈癌。 目前对付这种癌前病变,主要靠手术切除病变组织,可手术不仅可能影响宫颈功能,对有生育需求的人不友好,复发率也不低,所以医学上一直缺一种更温和有效的非手术疗法,VGX-3100 就是在这样的背景下应运而生的。 VGX-3100 是全球首个进入三期
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德展健康
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干货,大白话讲讲CoWoP封装和mSAP工艺
"本号专注于把复杂难懂的研报、纪要、段子等用通俗易懂的大白话讲出来,欢迎投稿" 一 CoWos封装 CoWos,即Chip on Wafer on Substrate(芯片 - 晶圆 - 基板封装),是台积电开发的 2.5D/3D 高级封装技术,核心思想是:将多颗高性能芯片(如CPU、GPU、HBM内存)先“粘”在一块硅中介层上互相连接起来,再把整个模块像“三明治”一样封装到基板上,实现超短距离、超高带宽的芯片对话。 传统封装的逻辑类似 “多层传话”,芯片作为核心零件,无法直接与最终的电路板(P
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景旺电子
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干货!大白话讲讲【小核酸药物】
一个星期前的时候发过一个前沿生物异动逻辑,当时分析了最近他涨的猛的主要原因是小核酸药物,包括上周三晚上Abivax一晚上涨了6倍,也是和小核酸药物有关系,最近小核酸板块涨幅都不错,今天我们系统地再介绍一下小核酸药物,最后会讲一下A股几个比较核心的公司。 一、小核酸药物 小核酸药物是一类能直接修改基因的新型药物,它的核心是一段段人工设计的核酸片段,这些片段专门盯着那些会引发疾病的基因所产生的 RNA,因为RNA 负责指导细胞合成各种蛋白质。 比如脊髓性肌萎缩症(SMA),这种病是因为患者体内的 S
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20250703白话逻辑——长春高新新药上市
"本号专注于把复杂难懂的研报、纪要、段子等用通俗易懂的大白话讲出来,欢迎投稿" 一、长春高新 1、炒作逻辑:新药“伏欣奇拜单抗”(金蓓欣)获批上市。 2、这个药专门对付急性痛风发作,痛风发作时关节剧痛难忍,像被刀割,传统药物要么效果差,要么副作用大(比如伤胃、伤肝、升高血糖),很多患者对这些药不耐受、无效或不能用,急需新选择。 3、这个药是中国首个获批用于痛风急性发作的IL-1β单抗,单抗全称是"单克隆抗体",痛风发作时,关节里的 尿酸结晶 刺激身体,被免疫系统误判为“外敌入侵”,导致 IL-1
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20250702白话拆解——阿洛酮糖真香
一、保龄宝、百龙创园 1、炒作逻辑:2025年7月2日:卫健委正式批准阿洛酮糖成为 “新食品原料”。 2、阿洛酮糖是自然界里存在但含量非常少的一种“稀有糖”,比如无花果、葡萄干、猕猴桃里有,晶体、口感、加工热稳定性都跟普通白糖差不多,可以像糖一样烘焙加热、焦糖化,不会像其他代糖那样变味,几乎没热量,每克只有0.2–0.4卡,比普通糖(4卡)低10倍,而且吃了血糖也不会上升。 3、为什么之前没审批?阿洛酮糖虽在欧美日韩等13国获批,但国内甜味剂标准以传统糖醇(赤藓糖醇)为主,国内需独立审查其毒理、
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20250701逻辑拆解——旋极对赌成功
"本号专注于把复杂难懂的研报、纪要、段子等用通俗易懂的大白话讲出来,欢迎投稿" 一、旋极信息 1、炒作逻辑:昨晚发了个公共说对赌成功。 2、旋极信息有个子公司叫“浙江曲速”,专门搞AI芯片和算力服务器的,当初搞这个子公司的时候,双方签了个“对赌协议”。简单说就是:曲速承诺在2025年6月30日之前,必须把他们研发的新产品(TGU01芯片和叫“Bumblebee”的服务器)造出来并且真的能卖出去,如果没做到,那曲速就得把旋极的股份买回去。 3、旋极信息自己也去检查了,说这个 服务器确实达标了:内存
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"本号专注于把复杂难懂的研报、纪要、段子等用通俗易懂的大白话讲出来,欢迎投稿" 飞亚达 1、炒作逻辑:短期看到一个催化是拟收购长空齿轮,将增强精密科技业务的技术实力及核心能力。 2、飞亚达的主营就是卖手表,旗下“飞亚达”手表是国产龙头,全国有近200家店,卖劳力士、欧米茄这些国际大牌,还给航天员造过太空表(神舟五号到十一号都用它),还拿过国际设计大奖。背景比较硬,大股东是中国航空工业集团(造战斗机的国家队),所以能拿到航天表订单和军工资源。 3、飞亚达副业会搞搞精密技术,用造表的精密技术,接点航
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长川科技 1、昨晚业绩超预期,我们研究下这家公司; 2、长川科技可以理解为 专门给芯片做“出厂体检”的设备商。芯片造出来后,得先经过严格测试(就像体检),合格了才能装进手机、电脑、汽车里。长川就卖这些“体检设备”,这些设备主要分三类: (1)测试机(核心产品):像“心电图仪”,给芯片通电,检查功能是否正常、性能达不达标。 (2)分选机:像“分拣机器人”,把测试完的芯片按好坏、等级自动分类。 (3)探针台:像“精密针头”,在芯片封装前扎到晶圆上做初步测试。 3、国内封测巨头(长电、华天、通富微电)
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干货!大白话讲讲【砺算科技】的国产GPU
最近一直想写篇砺算科技的GPU,但是这个公司是没有上市的,很多事情和资料其实是没公开的,所以网上的分歧也一直很大,从这两天的走势也能看出来,我也只能根据查到的一些资料去讲讲,但无法保证这些资料都是真的。 对这篇文章,是基于砺算科技做的GPU都是真的前提下,去讲的,因为技术上涉及很多非常细节的东西,我不是这个专业我也没法研究得很透,一时半会也证伪不了,就很难做反向论证。如果信的话,对东芯就可以边走边看,大胆假设小心求证。 最近东芯走的很强,除了上纬新材打出了赚钱效应,还和他持有37.88%砺算科技
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大白话讲讲华为的【CANN】概念
今天开始炒CANN概念了,这个东西不是什么新事物,几年前就有了,基于现在市场的节点,我们也讲讲这个概念,最后讲讲这个逻辑。 首先,什么是 CANN?它指的是华为开源的昇腾异构计算架构,英文全称为 Compute Architecture for Neural Networks。简单来说,CANN 是一套能帮助开发者更高效利用昇腾算力的代码。开发者借助这套代码,能在昇腾芯片上更顺畅地进行应用开发,充分发挥芯片的性能。 那为什么需要 CANN 呢?这就要从芯片与编程语言的关系说起。芯片本身无法直接执
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大白话讲讲【贵州百灵】异动逻辑
异动逻辑:参股公司有创新药。 贵州百灵参股的成都赜灵生物,主要做创新药研发,盯着恶性肿瘤、炎症和自身免疫性疾病这些领域,目前7个一类新药研发管线,其中3个品种涵盖6个适应症进入临床II期、1个I期、1个IND、2个临床前。最受关注的是甲磺酸普依司他和马来酸氟诺替尼这两个药。 甲磺酸普依司他。这药专门抑制一种叫 HDAC 的酶,这种酶在癌细胞里特别活跃,会帮着癌细胞躲避免疫系统的攻击。普依司他能精准抑制这个生物酶,让癌细胞暴露出来被免疫细胞消灭,同时还能让癌细胞没法正常分裂生长。 现在它在三个适应
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2025-08-03 22:51:55
大白话讲讲【东信和平】中标订单
之前写过一篇东信和平的异动逻辑,感兴趣可以再看看,这周有个催化,中标中国移动的一个项目,我们今天也用大白话讲讲这个订单的内容。 东信和平这次中标的中国移动项目,简单说就是帮全球数据卡用户搞定 “虚拟 SIM 卡” 的远程服务。用户不用插实体卡,手机里的 eSIM 芯片能直接远程下载运营商的套餐配置,比如去国外旅游,不用换卡就能切换当地的流量套餐,整个过程靠东信和平的技术平台来实现。 这事儿看起来是常规业务延伸,因为公司之前就做过国内的 eSIM 管理项目,2023 年还给贵州移动做过类似的本地服
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东信和平
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全梭哈的大户
2025-07-30 22:36:14
英科医疗异动逻辑
老手都知道这个公司,做丁腈手套的,疫情期间的大牛股,最近走了一段趋势,看卖方推的,主要是两个原因:产能释放+成本下降,想做丁腈手套领域的"农夫山泉"。 丁腈手套就是用合成橡胶做的一次性手套,特别实用。它防油、不容易破,戴着手也贴合;关键是对乳胶过敏的人也能戴,这点比传统乳胶手套强。医院、食品加工、修机器、家里打扫卫生都常用,比 PVC 手套耐用。 丁腈手套的生产线不是标准化的,不是买套设备就能直接开工 —— 英科提到的 “第三代、第四代产线”,本质是通过自研优化产线速度、能耗、稳定性,这需要持续
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英科医疗
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2025-07-30 22:35:22
德展健康异动逻辑
逻辑:主要是推他的VGX-3100药物,这个药是治疗HPV的DNA核酸治疗药物。 HPV 感染在人群中很常见,多数能被免疫系统清除,但高危型如 16 型、18 型的持续感染了就很麻烦,它们会让宫颈细胞发生异常改变,慢慢发展成癌前病变,严重的可能变成宫颈癌。 目前对付这种癌前病变,主要靠手术切除病变组织,可手术不仅可能影响宫颈功能,对有生育需求的人不友好,复发率也不低,所以医学上一直缺一种更温和有效的非手术疗法,VGX-3100 就是在这样的背景下应运而生的。 VGX-3100 是全球首个进入三期
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德展健康
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2025-07-28 23:07:42
干货,大白话讲讲CoWoP封装和mSAP工艺
"本号专注于把复杂难懂的研报、纪要、段子等用通俗易懂的大白话讲出来,欢迎投稿" 一 CoWos封装 CoWos,即Chip on Wafer on Substrate(芯片 - 晶圆 - 基板封装),是台积电开发的 2.5D/3D 高级封装技术,核心思想是:将多颗高性能芯片(如CPU、GPU、HBM内存)先“粘”在一块硅中介层上互相连接起来,再把整个模块像“三明治”一样封装到基板上,实现超短距离、超高带宽的芯片对话。 传统封装的逻辑类似 “多层传话”,芯片作为核心零件,无法直接与最终的电路板(P
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景旺电子
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胜宏科技
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兴森科技
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鹏鼎控股
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深南电路
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全梭哈的大户
2025-07-27 22:07:46
干货!大白话讲讲【小核酸药物】
一个星期前的时候发过一个前沿生物异动逻辑,当时分析了最近他涨的猛的主要原因是小核酸药物,包括上周三晚上Abivax一晚上涨了6倍,也是和小核酸药物有关系,最近小核酸板块涨幅都不错,今天我们系统地再介绍一下小核酸药物,最后会讲一下A股几个比较核心的公司。 一、小核酸药物 小核酸药物是一类能直接修改基因的新型药物,它的核心是一段段人工设计的核酸片段,这些片段专门盯着那些会引发疾病的基因所产生的 RNA,因为RNA 负责指导细胞合成各种蛋白质。 比如脊髓性肌萎缩症(SMA),这种病是因为患者体内的 S
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成都先导
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键凯科技
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悦康药业
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前沿生物
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ABIVAXSA
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2025-07-03 22:43:47
20250703白话逻辑——长春高新新药上市
"本号专注于把复杂难懂的研报、纪要、段子等用通俗易懂的大白话讲出来,欢迎投稿" 一、长春高新 1、炒作逻辑:新药“伏欣奇拜单抗”(金蓓欣)获批上市。 2、这个药专门对付急性痛风发作,痛风发作时关节剧痛难忍,像被刀割,传统药物要么效果差,要么副作用大(比如伤胃、伤肝、升高血糖),很多患者对这些药不耐受、无效或不能用,急需新选择。 3、这个药是中国首个获批用于痛风急性发作的IL-1β单抗,单抗全称是"单克隆抗体",痛风发作时,关节里的 尿酸结晶 刺激身体,被免疫系统误判为“外敌入侵”,导致 IL-1
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久日新材
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宁德时代
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三孚新科
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长春高新
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万邦达
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2025-07-02 22:31:21
20250702白话拆解——阿洛酮糖真香
一、保龄宝、百龙创园 1、炒作逻辑:2025年7月2日:卫健委正式批准阿洛酮糖成为 “新食品原料”。 2、阿洛酮糖是自然界里存在但含量非常少的一种“稀有糖”,比如无花果、葡萄干、猕猴桃里有,晶体、口感、加工热稳定性都跟普通白糖差不多,可以像糖一样烘焙加热、焦糖化,不会像其他代糖那样变味,几乎没热量,每克只有0.2–0.4卡,比普通糖(4卡)低10倍,而且吃了血糖也不会上升。 3、为什么之前没审批?阿洛酮糖虽在欧美日韩等13国获批,但国内甜味剂标准以传统糖醇(赤藓糖醇)为主,国内需独立审查其毒理、
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保龄宝
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百龙创园
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德福科技
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再升科技
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2025-07-01 22:04:35
20250701逻辑拆解——旋极对赌成功
"本号专注于把复杂难懂的研报、纪要、段子等用通俗易懂的大白话讲出来,欢迎投稿" 一、旋极信息 1、炒作逻辑:昨晚发了个公共说对赌成功。 2、旋极信息有个子公司叫“浙江曲速”,专门搞AI芯片和算力服务器的,当初搞这个子公司的时候,双方签了个“对赌协议”。简单说就是:曲速承诺在2025年6月30日之前,必须把他们研发的新产品(TGU01芯片和叫“Bumblebee”的服务器)造出来并且真的能卖出去,如果没做到,那曲速就得把旋极的股份买回去。 3、旋极信息自己也去检查了,说这个 服务器确实达标了:内存
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旋极信息
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2025-06-30 00:51:27
20250629逻辑拆解——迈威大涨原因
"本号专注于把复杂难懂的研报、纪要、段子等用通俗易懂的大白话讲出来,欢迎投稿" 飞亚达 1、炒作逻辑:短期看到一个催化是拟收购长空齿轮,将增强精密科技业务的技术实力及核心能力。 2、飞亚达的主营就是卖手表,旗下“飞亚达”手表是国产龙头,全国有近200家店,卖劳力士、欧米茄这些国际大牌,还给航天员造过太空表(神舟五号到十一号都用它),还拿过国际设计大奖。背景比较硬,大股东是中国航空工业集团(造战斗机的国家队),所以能拿到航天表订单和军工资源。 3、飞亚达副业会搞搞精密技术,用造表的精密技术,接点航
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迈威生物
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飞亚达
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全梭哈的大户
2025-06-26 20:39:09
20250626逻辑拆解
长川科技 1、昨晚业绩超预期,我们研究下这家公司; 2、长川科技可以理解为 专门给芯片做“出厂体检”的设备商。芯片造出来后,得先经过严格测试(就像体检),合格了才能装进手机、电脑、汽车里。长川就卖这些“体检设备”,这些设备主要分三类: (1)测试机(核心产品):像“心电图仪”,给芯片通电,检查功能是否正常、性能达不达标。 (2)分选机:像“分拣机器人”,把测试完的芯片按好坏、等级自动分类。 (3)探针台:像“精密针头”,在芯片封装前扎到晶圆上做初步测试。 3、国内封测巨头(长电、华天、通富微电)
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泰凌微
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荣昌生物
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广大特材
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长川科技
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