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中线波段的散户
2022-06-23 08:15:27
医药产业2022年下半年投资策略—新机制再平衡下寻找成长确定性,提前布局行业隐形冠军
核心观点:我们认为,下半年各地疫情封控措施解除的大背景下,国内医疗健康需求有望进入强势复苏阶段。2022年下半年,国际局势动荡、国内大概率延续严格的疫情防控策略,整体影响板块的不确定因素依然存在,因此,我们认为,目前投资者最关注具有刚性需求和高成长性特点的赛道和个股及个股的估值锚定,业绩成长的确定性与兑现度成为影响个股涨跌的关键因素,也是下半年选择个股的关键。同时,在国内生物产业蓬勃发展,更强调国产自主可控的宏观背景下,生物医药制造及科研的核心产业链国产化料仍将是2022年下半年生物医药投资布局
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凯莱英
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迈瑞医疗
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片仔癀
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广誉远
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同仁堂
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中线波段的散户
2022-06-23 08:14:31
中泰电新【宁德时代】定增募资结束,重点推荐
[玫瑰]1、公司发布公告,以410元/股的价格发行1.32亿股,融资近450亿元;发行价格较发行低价溢价21%; [玫瑰]2、获配发行对象:1)JPMorgan获配近60亿;2)国泰君安获配46.6亿元;3)巴克莱银行、申万宏源各自33.5亿元;4)溧阳市先进储能私募基金合伙企业(溧阳市政府下属)获配15亿;5)广发证券等机构; [玫瑰]3、投资者、有几大特点:1)外资(南方东英、麦格里、汇丰、JPMorgan等)报价较高,在420-462元/股之间,溧阳政府资金报价较高,在455元/股;2)外
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宁德时代
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中线波段的散户
2022-06-22 14:41:12
【国金医疗】欧普康视:硬性巩膜接触镜开启临床试验,丰富产品线
[玫瑰]6月21日,欧普康视发布公告,在研产品“硬性巩膜接触镜”在临床试验牵头单位江苏省中医院通过伦理委员会审查,并完成在安徽省药品监督管理局的备案。公司在研的新产品第三类医疗器械产品“硬性巩膜接触镜”已可开展临床试验。 [玫瑰]公司“硬性巩膜接触镜”已可开展临床试验。公司专注于眼视光领域的新产品开发,在硬性接触镜领域不断创新开发,为医生和用户不断提供先进的技术和产品。此次进入临床试验阶段的硬性巩膜接触镜,临床实验名称为评价硬性巩膜接触镜矫正屈光不正有效性和安全性的随机、开放、平行对照临床试验;
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欧普康视
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中线波段的散户
2022-06-22 08:26:21
多角度看中材科技(002080.SZ)系列深度报告之一—中材科技细分业务板块最全梳理
核心观点:本篇是我们多角度看中材科技系列深度报告的第一篇,由于公司是多业务平台公司,且在不同细分领域均表现优异,我们对公司各业务板块进行了详细梳理,重点聚焦在市场了解较少的锂电池隔膜、气瓶、膜材料、先进复合材料等,以挖掘各业务价值及投资机会。短期,风电叶片行业料将迎来盈利向上拐点,泰山玻纤及中国巨石的合并方案也有望在年内出台,我们维持公司 2022-2024 年归母净利润预测为38.50/43.56/48.24 亿元,给予目标价 34 元,维持“买入”评级。 ∎ 玻纤、叶片业务有规模、有实力。公
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中材科技
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中线波段的散户
2022-06-22 08:20:50
东威科技(688700.SH)投资价值分析报告—进击的电镀设备龙头
核心观点:应用场景纵深发展、中高端PCB制造东升西落以及PCB产业升级和传统电镀设备更新是保障PCB电镀设备中长期需求的三重动力。当前,长期研发投入积累的技术优势,以及柔性化生产赋予公司在PCB电镀设备领域的核心竞争优势。同时,立足于公司深厚的电镀技术储备,进军新能源电镀设备领域是自然延伸。考虑到锂电镀膜设备技术较高壁垒,公司作为最先量产水平镀膜设备的厂商,伴随募投项目产能逐步释放,先发优势将打开第二成长曲线。综合考虑公司业绩成长性具有较高确定性、电镀设备领域的龙头地位、公司在锂电镀膜领域较强的
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东威科技
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知行合一
中线波段的散户
2022-06-22 07:58:48
5月乘联会数据:
1、新能源车零售渗透率26.6%,乘用车总体零售同比下降16.9%,新能源零售同比增长91.2%。 2、自主品牌的新能源渗透率51.8%,超过一半,稳步提升;主流合资品牌的新能源渗透率仅4.1%,低位横盘。 3、自主品牌零售销量同比增长5%,主流合资品牌零售销量同比下降28%。 其中,日系份额20.9%,同比下降2.4%。德系份额23%,同比下降2.2%,美系份额6.9%,同比下降3.7%。 3、比亚迪月销破11万,如果不是长沙工厂事件,估计会到12-13万。继续保持下半年单月峰值冲刺20万/月
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理想汽车-W
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比亚迪
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2022-06-21 08:49:18
🧧【浙商医美】618各平台美妆护肤数据跟踪
国货TOP2为珀莱雅、薇诺娜,推荐高成长标的【珀莱雅】【华熙生物】【贝泰妮】【鲁商发展】、建议关注底部标的【上海家化】【水羊股份】【丸美股份】等 全网电商平台(星图数据):美容护肤/香水彩妆GMV 307/103亿元,天猫>京东>拼多多。美容护肤TOP3:雅诗兰黛、兰蔻、玉兰油;香水彩妆TOP5:圣罗兰、花西子、珂拉琪、魅可、完美日记。 天猫(截至6.16,含预售,亿元,魔镜数据) 美容护肤TOP10:欧莱雅(10.99)、雅诗兰黛(6.72)、玉兰油(6.64)、兰蔻(6.57)、珀莱雅(4.
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珀莱雅
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华熙生物
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中线波段的散户
2022-06-21 08:11:24
科技产业2022年下半年投资策略—数智化加速,智能汽车先行
核心观点:展望下半年,数字化向纵深发展,海量数据带动AI、半导体等基础算力提升,智能化将加速推进。在全球复杂的政治经济环境下,重点领域的广义国产替代为科技产业提供强力支撑。智能汽车作为数智化趋势下进展最快的场景,将带动智能化、电动化产业链的快速推进。个人与企业的数智化孕育新的增量场景。互联网平台经济有望企稳复苏。国内科技板块经过前期调整,估值性价比已较为突出。建议重点关注智能汽车、半导体、云计算、物联网、工业软件、互联网平台以及信创等相关领域的龙头公司。 ∎科技市场回顾:科技板块大幅下跌,逐步进
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比亚迪
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欣锐科技
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2022-06-20 09:30:51
物流和出行服务行业2022年5月快递公司数据跟踪点评—顺丰量收超预期,6月龙头件量反弹持续
核心观点:5月申通、圆通、韵达件量增速较行业+7.9、+5.6、-8.1pcts,料北京疫情扰动导致快递龙头分化持续,但短期冲击不改竞争优势。继续看好华南荔枝、山东樱桃等水果旺季叠加6.18促销对高端件推动作用,6月顺丰时效件增速或超两位数。5月韵达、圆通、申通ASP价格同比增长均23%、韧性凸显,下半年有望重新步入增长通道,2022年快递价格修复的同比增长第二阶段或持续。6.18大促迎来收官阶段叠加各地疫情防控逐渐好转,6月快递行业件量同增或扩大至大个位数。多项举措备战6.18、旺季考验快递网
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顺丰控股
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中线波段的散户
2022-06-20 09:24:24
金属行业镍钴点评—镍钴价格下行增强三元正极材料竞争力
核心观点:近期镍钴价格下行带动三元材料成本压力缓解,镍资源开发加速的趋势强化了市场对镍价回归理性的预期。成本竞争力增强加上技术路线的快速迭代提高了三元材料板块的吸引力。看好三元材料板块配置价值,推荐华友钴业、容百科技、厦钨新能、当升科技、中伟股份和格林美。 ∎镍钴价格显著下行,5月三元电池产销量回暖。根据亚洲金属网数据,截至6月17日,国内钴金属价格跌破40万元/年,6月以来跌幅达到14%,较3月高点跌幅达到30%;5月以来,LME镍价快速下行,至6月中旬跌至2.5万美元/吨,5月以来下跌约25
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华友钴业
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容百科技
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中线波段的散户
2022-06-20 08:20:27
稀土行业专题报告(二)—国内稀土资源:天赋异禀,厚积薄发
∎核心观点:国内稀土资源储量、产量均全球领先,品位较高,经过多年供给侧改革,我国稀土行业从乱到治、从无序到有序、从分散到集约,行业集中度持续提升。我国拥有完善的稀土全产业链布局,冶炼分离水平全球领先,国内稀土项目稳步推进,持续夯实我国在全球稀土产业链的龙头地位,新形势下稀土全产业链战略配置价值有望持续提升,稀土产业链发展步入快车道。 ∎稀土资源集中度高,中国储量、产量全球第一。根据美国地质调查局公布数据显示,2021年全球稀土资源总储量约为1.2亿吨,中国储量为4400万吨,越南为2200万吨,
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中科三环
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宁波韵升
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知行合一
中线波段的散户
2022-06-17 08:14:57
永贵电器(300351.SZ)投资价值分析报告—连接器龙头,轨道交通与新能源车双驱动
∎ 核心观点:永贵电器是国内轨道交通连接器龙头,2012 年以来公司积极布局新能源汽车相关产品,逐步在新能源车高压连接器、充电枪等领域实现领先。凭借领先的技术水平、多年的客户资源积累,公司不断提升竞争力和市场份额,不断深化与比亚迪、吉利、上汽、长安、小康、华为等重点客户的合作。大功率液冷直流充电枪作为公司的优势产品,有望充分受益充电桩加速建设及整车厂超充网络布局,推动公司加快增长。我们预计公司 2022-2024 年归母净利润分别为 1.67 亿/2.23 亿/2.74 亿元,给予公司 2022
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永贵电器
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中线波段的散户
2022-06-17 08:07:49
妙可蓝多(600882.SH)投资价值分析报告—龙头优势持续验证,品类延展享受成长
核心观点:妙可蓝多是奶酪行业龙头。奶酪行业成长潜力大,未来 5 年料维持 CAGR 15%+,行业远望千亿体量、寡头格局。过去一年行业竞争加剧不改公司份额提升趋势,彰显公司稳固优势。公司产品力不俗、产能领先、品牌力强和渠道执行力强,龙头地位不断巩固。未来,公司计划全力构建 1+N+X 产品矩阵,短期看常温奶酪棒和奶酪片是核心增长点,长期看成长依赖新品打造能力。同时,销售规模扩大、产品优化,公司毛利率有望提升,规模效应下费用率望逐渐回落,公司盈利弹性可期。首次覆盖,给予“买入”评级。 ∎ 新晋奶酪
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妙可蓝多
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知行合一
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2022-06-16 09:11:00
资产配置建议
一、保本内固收类型 大额存单20w起:三年利率基本在3.5左右,一年和两年的就在1.9和2.75之间,目前市面上湖北银行、农商行这类城商行可能上浮的要多一点,但这类银行最多不要存50w,目前河南几家农商行无法兑付的情况已曝光。 债基类产品:这种产品在银行端推的不多,因为中收不高,银行大多理财对此研究不深。实际就是持有国债、银行债或者企业债,因为所有债发行的面额都是固定的比如100一张,约定一年或者三年后按照对应的利率兑付,这类债受市场供需影响,故存在波动,从而债基的产品就有获取超过固定收益的可能
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贵州茅台
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知行合一
中线波段的散户
2022-06-15 15:28:39
6.15盘面
指数放量大涨,银行保险券商继续走强,两市上午成交近7800亿,较上个交易日上午放量1096亿,全天成交量接近1.3万亿,重返3300。 28行情,券商板块抽血赛道,券商的强度还能继续维持2天,可以去找下面的套利,如东方财富、财富趋势等。汽车板块冲高回落,锂电板块从磷化工轮动到了盐湖板块,赛道股继续趋势的可能性有肯定被打破。 说实话如果只是券商起来还挺好,但看到银行、保险跟着都起来,就有点无语了~今天把上周五和周一买入的券商etf与基金全部卖出,持有三天收益约12个点,知足了! 目前应该还是弱市行
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普源精电
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2022-06-23 08:15:27
医药产业2022年下半年投资策略—新机制再平衡下寻找成长确定性,提前布局行业隐形冠军
核心观点:我们认为,下半年各地疫情封控措施解除的大背景下,国内医疗健康需求有望进入强势复苏阶段。2022年下半年,国际局势动荡、国内大概率延续严格的疫情防控策略,整体影响板块的不确定因素依然存在,因此,我们认为,目前投资者最关注具有刚性需求和高成长性特点的赛道和个股及个股的估值锚定,业绩成长的确定性与兑现度成为影响个股涨跌的关键因素,也是下半年选择个股的关键。同时,在国内生物产业蓬勃发展,更强调国产自主可控的宏观背景下,生物医药制造及科研的核心产业链国产化料仍将是2022年下半年生物医药投资布局
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凯莱英
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迈瑞医疗
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片仔癀
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广誉远
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同仁堂
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2022-06-23 08:14:31
中泰电新【宁德时代】定增募资结束,重点推荐
[玫瑰]1、公司发布公告,以410元/股的价格发行1.32亿股,融资近450亿元;发行价格较发行低价溢价21%; [玫瑰]2、获配发行对象:1)JPMorgan获配近60亿;2)国泰君安获配46.6亿元;3)巴克莱银行、申万宏源各自33.5亿元;4)溧阳市先进储能私募基金合伙企业(溧阳市政府下属)获配15亿;5)广发证券等机构; [玫瑰]3、投资者、有几大特点:1)外资(南方东英、麦格里、汇丰、JPMorgan等)报价较高,在420-462元/股之间,溧阳政府资金报价较高,在455元/股;2)外
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宁德时代
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2022-06-22 14:41:12
【国金医疗】欧普康视:硬性巩膜接触镜开启临床试验,丰富产品线
[玫瑰]6月21日,欧普康视发布公告,在研产品“硬性巩膜接触镜”在临床试验牵头单位江苏省中医院通过伦理委员会审查,并完成在安徽省药品监督管理局的备案。公司在研的新产品第三类医疗器械产品“硬性巩膜接触镜”已可开展临床试验。 [玫瑰]公司“硬性巩膜接触镜”已可开展临床试验。公司专注于眼视光领域的新产品开发,在硬性接触镜领域不断创新开发,为医生和用户不断提供先进的技术和产品。此次进入临床试验阶段的硬性巩膜接触镜,临床实验名称为评价硬性巩膜接触镜矫正屈光不正有效性和安全性的随机、开放、平行对照临床试验;
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2022-06-22 08:26:21
多角度看中材科技(002080.SZ)系列深度报告之一—中材科技细分业务板块最全梳理
核心观点:本篇是我们多角度看中材科技系列深度报告的第一篇,由于公司是多业务平台公司,且在不同细分领域均表现优异,我们对公司各业务板块进行了详细梳理,重点聚焦在市场了解较少的锂电池隔膜、气瓶、膜材料、先进复合材料等,以挖掘各业务价值及投资机会。短期,风电叶片行业料将迎来盈利向上拐点,泰山玻纤及中国巨石的合并方案也有望在年内出台,我们维持公司 2022-2024 年归母净利润预测为38.50/43.56/48.24 亿元,给予目标价 34 元,维持“买入”评级。 ∎ 玻纤、叶片业务有规模、有实力。公
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中材科技
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2022-06-22 08:20:50
东威科技(688700.SH)投资价值分析报告—进击的电镀设备龙头
核心观点:应用场景纵深发展、中高端PCB制造东升西落以及PCB产业升级和传统电镀设备更新是保障PCB电镀设备中长期需求的三重动力。当前,长期研发投入积累的技术优势,以及柔性化生产赋予公司在PCB电镀设备领域的核心竞争优势。同时,立足于公司深厚的电镀技术储备,进军新能源电镀设备领域是自然延伸。考虑到锂电镀膜设备技术较高壁垒,公司作为最先量产水平镀膜设备的厂商,伴随募投项目产能逐步释放,先发优势将打开第二成长曲线。综合考虑公司业绩成长性具有较高确定性、电镀设备领域的龙头地位、公司在锂电镀膜领域较强的
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2022-06-22 07:58:48
5月乘联会数据:
1、新能源车零售渗透率26.6%,乘用车总体零售同比下降16.9%,新能源零售同比增长91.2%。 2、自主品牌的新能源渗透率51.8%,超过一半,稳步提升;主流合资品牌的新能源渗透率仅4.1%,低位横盘。 3、自主品牌零售销量同比增长5%,主流合资品牌零售销量同比下降28%。 其中,日系份额20.9%,同比下降2.4%。德系份额23%,同比下降2.2%,美系份额6.9%,同比下降3.7%。 3、比亚迪月销破11万,如果不是长沙工厂事件,估计会到12-13万。继续保持下半年单月峰值冲刺20万/月
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2022-06-21 08:49:18
🧧【浙商医美】618各平台美妆护肤数据跟踪
国货TOP2为珀莱雅、薇诺娜,推荐高成长标的【珀莱雅】【华熙生物】【贝泰妮】【鲁商发展】、建议关注底部标的【上海家化】【水羊股份】【丸美股份】等 全网电商平台(星图数据):美容护肤/香水彩妆GMV 307/103亿元,天猫>京东>拼多多。美容护肤TOP3:雅诗兰黛、兰蔻、玉兰油;香水彩妆TOP5:圣罗兰、花西子、珂拉琪、魅可、完美日记。 天猫(截至6.16,含预售,亿元,魔镜数据) 美容护肤TOP10:欧莱雅(10.99)、雅诗兰黛(6.72)、玉兰油(6.64)、兰蔻(6.57)、珀莱雅(4.
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2022-06-21 08:11:24
科技产业2022年下半年投资策略—数智化加速,智能汽车先行
核心观点:展望下半年,数字化向纵深发展,海量数据带动AI、半导体等基础算力提升,智能化将加速推进。在全球复杂的政治经济环境下,重点领域的广义国产替代为科技产业提供强力支撑。智能汽车作为数智化趋势下进展最快的场景,将带动智能化、电动化产业链的快速推进。个人与企业的数智化孕育新的增量场景。互联网平台经济有望企稳复苏。国内科技板块经过前期调整,估值性价比已较为突出。建议重点关注智能汽车、半导体、云计算、物联网、工业软件、互联网平台以及信创等相关领域的龙头公司。 ∎科技市场回顾:科技板块大幅下跌,逐步进
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2022-06-20 09:30:51
物流和出行服务行业2022年5月快递公司数据跟踪点评—顺丰量收超预期,6月龙头件量反弹持续
核心观点:5月申通、圆通、韵达件量增速较行业+7.9、+5.6、-8.1pcts,料北京疫情扰动导致快递龙头分化持续,但短期冲击不改竞争优势。继续看好华南荔枝、山东樱桃等水果旺季叠加6.18促销对高端件推动作用,6月顺丰时效件增速或超两位数。5月韵达、圆通、申通ASP价格同比增长均23%、韧性凸显,下半年有望重新步入增长通道,2022年快递价格修复的同比增长第二阶段或持续。6.18大促迎来收官阶段叠加各地疫情防控逐渐好转,6月快递行业件量同增或扩大至大个位数。多项举措备战6.18、旺季考验快递网
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中线波段的散户
2022-06-20 09:24:24
金属行业镍钴点评—镍钴价格下行增强三元正极材料竞争力
核心观点:近期镍钴价格下行带动三元材料成本压力缓解,镍资源开发加速的趋势强化了市场对镍价回归理性的预期。成本竞争力增强加上技术路线的快速迭代提高了三元材料板块的吸引力。看好三元材料板块配置价值,推荐华友钴业、容百科技、厦钨新能、当升科技、中伟股份和格林美。 ∎镍钴价格显著下行,5月三元电池产销量回暖。根据亚洲金属网数据,截至6月17日,国内钴金属价格跌破40万元/年,6月以来跌幅达到14%,较3月高点跌幅达到30%;5月以来,LME镍价快速下行,至6月中旬跌至2.5万美元/吨,5月以来下跌约25
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华友钴业
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2022-06-20 08:20:27
稀土行业专题报告(二)—国内稀土资源:天赋异禀,厚积薄发
∎核心观点:国内稀土资源储量、产量均全球领先,品位较高,经过多年供给侧改革,我国稀土行业从乱到治、从无序到有序、从分散到集约,行业集中度持续提升。我国拥有完善的稀土全产业链布局,冶炼分离水平全球领先,国内稀土项目稳步推进,持续夯实我国在全球稀土产业链的龙头地位,新形势下稀土全产业链战略配置价值有望持续提升,稀土产业链发展步入快车道。 ∎稀土资源集中度高,中国储量、产量全球第一。根据美国地质调查局公布数据显示,2021年全球稀土资源总储量约为1.2亿吨,中国储量为4400万吨,越南为2200万吨,
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中科三环
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2022-06-17 08:14:57
永贵电器(300351.SZ)投资价值分析报告—连接器龙头,轨道交通与新能源车双驱动
∎ 核心观点:永贵电器是国内轨道交通连接器龙头,2012 年以来公司积极布局新能源汽车相关产品,逐步在新能源车高压连接器、充电枪等领域实现领先。凭借领先的技术水平、多年的客户资源积累,公司不断提升竞争力和市场份额,不断深化与比亚迪、吉利、上汽、长安、小康、华为等重点客户的合作。大功率液冷直流充电枪作为公司的优势产品,有望充分受益充电桩加速建设及整车厂超充网络布局,推动公司加快增长。我们预计公司 2022-2024 年归母净利润分别为 1.67 亿/2.23 亿/2.74 亿元,给予公司 2022
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永贵电器
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中线波段的散户
2022-06-17 08:07:49
妙可蓝多(600882.SH)投资价值分析报告—龙头优势持续验证,品类延展享受成长
核心观点:妙可蓝多是奶酪行业龙头。奶酪行业成长潜力大,未来 5 年料维持 CAGR 15%+,行业远望千亿体量、寡头格局。过去一年行业竞争加剧不改公司份额提升趋势,彰显公司稳固优势。公司产品力不俗、产能领先、品牌力强和渠道执行力强,龙头地位不断巩固。未来,公司计划全力构建 1+N+X 产品矩阵,短期看常温奶酪棒和奶酪片是核心增长点,长期看成长依赖新品打造能力。同时,销售规模扩大、产品优化,公司毛利率有望提升,规模效应下费用率望逐渐回落,公司盈利弹性可期。首次覆盖,给予“买入”评级。 ∎ 新晋奶酪
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妙可蓝多
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2022-06-16 09:11:00
资产配置建议
一、保本内固收类型 大额存单20w起:三年利率基本在3.5左右,一年和两年的就在1.9和2.75之间,目前市面上湖北银行、农商行这类城商行可能上浮的要多一点,但这类银行最多不要存50w,目前河南几家农商行无法兑付的情况已曝光。 债基类产品:这种产品在银行端推的不多,因为中收不高,银行大多理财对此研究不深。实际就是持有国债、银行债或者企业债,因为所有债发行的面额都是固定的比如100一张,约定一年或者三年后按照对应的利率兑付,这类债受市场供需影响,故存在波动,从而债基的产品就有获取超过固定收益的可能
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2022-06-15 15:28:39
6.15盘面
指数放量大涨,银行保险券商继续走强,两市上午成交近7800亿,较上个交易日上午放量1096亿,全天成交量接近1.3万亿,重返3300。 28行情,券商板块抽血赛道,券商的强度还能继续维持2天,可以去找下面的套利,如东方财富、财富趋势等。汽车板块冲高回落,锂电板块从磷化工轮动到了盐湖板块,赛道股继续趋势的可能性有肯定被打破。 说实话如果只是券商起来还挺好,但看到银行、保险跟着都起来,就有点无语了~今天把上周五和周一买入的券商etf与基金全部卖出,持有三天收益约12个点,知足了! 目前应该还是弱市行
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2022-06-23 08:15:27
医药产业2022年下半年投资策略—新机制再平衡下寻找成长确定性,提前布局行业隐形冠军
核心观点:我们认为,下半年各地疫情封控措施解除的大背景下,国内医疗健康需求有望进入强势复苏阶段。2022年下半年,国际局势动荡、国内大概率延续严格的疫情防控策略,整体影响板块的不确定因素依然存在,因此,我们认为,目前投资者最关注具有刚性需求和高成长性特点的赛道和个股及个股的估值锚定,业绩成长的确定性与兑现度成为影响个股涨跌的关键因素,也是下半年选择个股的关键。同时,在国内生物产业蓬勃发展,更强调国产自主可控的宏观背景下,生物医药制造及科研的核心产业链国产化料仍将是2022年下半年生物医药投资布局
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2022-06-23 08:14:31
中泰电新【宁德时代】定增募资结束,重点推荐
[玫瑰]1、公司发布公告,以410元/股的价格发行1.32亿股,融资近450亿元;发行价格较发行低价溢价21%; [玫瑰]2、获配发行对象:1)JPMorgan获配近60亿;2)国泰君安获配46.6亿元;3)巴克莱银行、申万宏源各自33.5亿元;4)溧阳市先进储能私募基金合伙企业(溧阳市政府下属)获配15亿;5)广发证券等机构; [玫瑰]3、投资者、有几大特点:1)外资(南方东英、麦格里、汇丰、JPMorgan等)报价较高,在420-462元/股之间,溧阳政府资金报价较高,在455元/股;2)外
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宁德时代
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2022-06-22 14:41:12
【国金医疗】欧普康视:硬性巩膜接触镜开启临床试验,丰富产品线
[玫瑰]6月21日,欧普康视发布公告,在研产品“硬性巩膜接触镜”在临床试验牵头单位江苏省中医院通过伦理委员会审查,并完成在安徽省药品监督管理局的备案。公司在研的新产品第三类医疗器械产品“硬性巩膜接触镜”已可开展临床试验。 [玫瑰]公司“硬性巩膜接触镜”已可开展临床试验。公司专注于眼视光领域的新产品开发,在硬性接触镜领域不断创新开发,为医生和用户不断提供先进的技术和产品。此次进入临床试验阶段的硬性巩膜接触镜,临床实验名称为评价硬性巩膜接触镜矫正屈光不正有效性和安全性的随机、开放、平行对照临床试验;
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欧普康视
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2022-06-22 08:26:21
多角度看中材科技(002080.SZ)系列深度报告之一—中材科技细分业务板块最全梳理
核心观点:本篇是我们多角度看中材科技系列深度报告的第一篇,由于公司是多业务平台公司,且在不同细分领域均表现优异,我们对公司各业务板块进行了详细梳理,重点聚焦在市场了解较少的锂电池隔膜、气瓶、膜材料、先进复合材料等,以挖掘各业务价值及投资机会。短期,风电叶片行业料将迎来盈利向上拐点,泰山玻纤及中国巨石的合并方案也有望在年内出台,我们维持公司 2022-2024 年归母净利润预测为38.50/43.56/48.24 亿元,给予目标价 34 元,维持“买入”评级。 ∎ 玻纤、叶片业务有规模、有实力。公
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中材科技
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2022-06-22 08:20:50
东威科技(688700.SH)投资价值分析报告—进击的电镀设备龙头
核心观点:应用场景纵深发展、中高端PCB制造东升西落以及PCB产业升级和传统电镀设备更新是保障PCB电镀设备中长期需求的三重动力。当前,长期研发投入积累的技术优势,以及柔性化生产赋予公司在PCB电镀设备领域的核心竞争优势。同时,立足于公司深厚的电镀技术储备,进军新能源电镀设备领域是自然延伸。考虑到锂电镀膜设备技术较高壁垒,公司作为最先量产水平镀膜设备的厂商,伴随募投项目产能逐步释放,先发优势将打开第二成长曲线。综合考虑公司业绩成长性具有较高确定性、电镀设备领域的龙头地位、公司在锂电镀膜领域较强的
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东威科技
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2022-06-22 07:58:48
5月乘联会数据:
1、新能源车零售渗透率26.6%,乘用车总体零售同比下降16.9%,新能源零售同比增长91.2%。 2、自主品牌的新能源渗透率51.8%,超过一半,稳步提升;主流合资品牌的新能源渗透率仅4.1%,低位横盘。 3、自主品牌零售销量同比增长5%,主流合资品牌零售销量同比下降28%。 其中,日系份额20.9%,同比下降2.4%。德系份额23%,同比下降2.2%,美系份额6.9%,同比下降3.7%。 3、比亚迪月销破11万,如果不是长沙工厂事件,估计会到12-13万。继续保持下半年单月峰值冲刺20万/月
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2022-06-21 08:49:18
🧧【浙商医美】618各平台美妆护肤数据跟踪
国货TOP2为珀莱雅、薇诺娜,推荐高成长标的【珀莱雅】【华熙生物】【贝泰妮】【鲁商发展】、建议关注底部标的【上海家化】【水羊股份】【丸美股份】等 全网电商平台(星图数据):美容护肤/香水彩妆GMV 307/103亿元,天猫>京东>拼多多。美容护肤TOP3:雅诗兰黛、兰蔻、玉兰油;香水彩妆TOP5:圣罗兰、花西子、珂拉琪、魅可、完美日记。 天猫(截至6.16,含预售,亿元,魔镜数据) 美容护肤TOP10:欧莱雅(10.99)、雅诗兰黛(6.72)、玉兰油(6.64)、兰蔻(6.57)、珀莱雅(4.
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2022-06-21 08:11:24
科技产业2022年下半年投资策略—数智化加速,智能汽车先行
核心观点:展望下半年,数字化向纵深发展,海量数据带动AI、半导体等基础算力提升,智能化将加速推进。在全球复杂的政治经济环境下,重点领域的广义国产替代为科技产业提供强力支撑。智能汽车作为数智化趋势下进展最快的场景,将带动智能化、电动化产业链的快速推进。个人与企业的数智化孕育新的增量场景。互联网平台经济有望企稳复苏。国内科技板块经过前期调整,估值性价比已较为突出。建议重点关注智能汽车、半导体、云计算、物联网、工业软件、互联网平台以及信创等相关领域的龙头公司。 ∎科技市场回顾:科技板块大幅下跌,逐步进
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比亚迪
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欣锐科技
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2022-06-20 09:30:51
物流和出行服务行业2022年5月快递公司数据跟踪点评—顺丰量收超预期,6月龙头件量反弹持续
核心观点:5月申通、圆通、韵达件量增速较行业+7.9、+5.6、-8.1pcts,料北京疫情扰动导致快递龙头分化持续,但短期冲击不改竞争优势。继续看好华南荔枝、山东樱桃等水果旺季叠加6.18促销对高端件推动作用,6月顺丰时效件增速或超两位数。5月韵达、圆通、申通ASP价格同比增长均23%、韧性凸显,下半年有望重新步入增长通道,2022年快递价格修复的同比增长第二阶段或持续。6.18大促迎来收官阶段叠加各地疫情防控逐渐好转,6月快递行业件量同增或扩大至大个位数。多项举措备战6.18、旺季考验快递网
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2022-06-20 09:24:24
金属行业镍钴点评—镍钴价格下行增强三元正极材料竞争力
核心观点:近期镍钴价格下行带动三元材料成本压力缓解,镍资源开发加速的趋势强化了市场对镍价回归理性的预期。成本竞争力增强加上技术路线的快速迭代提高了三元材料板块的吸引力。看好三元材料板块配置价值,推荐华友钴业、容百科技、厦钨新能、当升科技、中伟股份和格林美。 ∎镍钴价格显著下行,5月三元电池产销量回暖。根据亚洲金属网数据,截至6月17日,国内钴金属价格跌破40万元/年,6月以来跌幅达到14%,较3月高点跌幅达到30%;5月以来,LME镍价快速下行,至6月中旬跌至2.5万美元/吨,5月以来下跌约25
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华友钴业
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2022-06-20 08:20:27
稀土行业专题报告(二)—国内稀土资源:天赋异禀,厚积薄发
∎核心观点:国内稀土资源储量、产量均全球领先,品位较高,经过多年供给侧改革,我国稀土行业从乱到治、从无序到有序、从分散到集约,行业集中度持续提升。我国拥有完善的稀土全产业链布局,冶炼分离水平全球领先,国内稀土项目稳步推进,持续夯实我国在全球稀土产业链的龙头地位,新形势下稀土全产业链战略配置价值有望持续提升,稀土产业链发展步入快车道。 ∎稀土资源集中度高,中国储量、产量全球第一。根据美国地质调查局公布数据显示,2021年全球稀土资源总储量约为1.2亿吨,中国储量为4400万吨,越南为2200万吨,
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中科三环
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2022-06-17 08:14:57
永贵电器(300351.SZ)投资价值分析报告—连接器龙头,轨道交通与新能源车双驱动
∎ 核心观点:永贵电器是国内轨道交通连接器龙头,2012 年以来公司积极布局新能源汽车相关产品,逐步在新能源车高压连接器、充电枪等领域实现领先。凭借领先的技术水平、多年的客户资源积累,公司不断提升竞争力和市场份额,不断深化与比亚迪、吉利、上汽、长安、小康、华为等重点客户的合作。大功率液冷直流充电枪作为公司的优势产品,有望充分受益充电桩加速建设及整车厂超充网络布局,推动公司加快增长。我们预计公司 2022-2024 年归母净利润分别为 1.67 亿/2.23 亿/2.74 亿元,给予公司 2022
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永贵电器
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2022-06-17 08:07:49
妙可蓝多(600882.SH)投资价值分析报告—龙头优势持续验证,品类延展享受成长
核心观点:妙可蓝多是奶酪行业龙头。奶酪行业成长潜力大,未来 5 年料维持 CAGR 15%+,行业远望千亿体量、寡头格局。过去一年行业竞争加剧不改公司份额提升趋势,彰显公司稳固优势。公司产品力不俗、产能领先、品牌力强和渠道执行力强,龙头地位不断巩固。未来,公司计划全力构建 1+N+X 产品矩阵,短期看常温奶酪棒和奶酪片是核心增长点,长期看成长依赖新品打造能力。同时,销售规模扩大、产品优化,公司毛利率有望提升,规模效应下费用率望逐渐回落,公司盈利弹性可期。首次覆盖,给予“买入”评级。 ∎ 新晋奶酪
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妙可蓝多
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2022-06-16 09:11:00
资产配置建议
一、保本内固收类型 大额存单20w起:三年利率基本在3.5左右,一年和两年的就在1.9和2.75之间,目前市面上湖北银行、农商行这类城商行可能上浮的要多一点,但这类银行最多不要存50w,目前河南几家农商行无法兑付的情况已曝光。 债基类产品:这种产品在银行端推的不多,因为中收不高,银行大多理财对此研究不深。实际就是持有国债、银行债或者企业债,因为所有债发行的面额都是固定的比如100一张,约定一年或者三年后按照对应的利率兑付,这类债受市场供需影响,故存在波动,从而债基的产品就有获取超过固定收益的可能
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6.15盘面
指数放量大涨,银行保险券商继续走强,两市上午成交近7800亿,较上个交易日上午放量1096亿,全天成交量接近1.3万亿,重返3300。 28行情,券商板块抽血赛道,券商的强度还能继续维持2天,可以去找下面的套利,如东方财富、财富趋势等。汽车板块冲高回落,锂电板块从磷化工轮动到了盐湖板块,赛道股继续趋势的可能性有肯定被打破。 说实话如果只是券商起来还挺好,但看到银行、保险跟着都起来,就有点无语了~今天把上周五和周一买入的券商etf与基金全部卖出,持有三天收益约12个点,知足了! 目前应该还是弱市行
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医药产业2022年下半年投资策略—新机制再平衡下寻找成长确定性,提前布局行业隐形冠军
核心观点:我们认为,下半年各地疫情封控措施解除的大背景下,国内医疗健康需求有望进入强势复苏阶段。2022年下半年,国际局势动荡、国内大概率延续严格的疫情防控策略,整体影响板块的不确定因素依然存在,因此,我们认为,目前投资者最关注具有刚性需求和高成长性特点的赛道和个股及个股的估值锚定,业绩成长的确定性与兑现度成为影响个股涨跌的关键因素,也是下半年选择个股的关键。同时,在国内生物产业蓬勃发展,更强调国产自主可控的宏观背景下,生物医药制造及科研的核心产业链国产化料仍将是2022年下半年生物医药投资布局
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中泰电新【宁德时代】定增募资结束,重点推荐
[玫瑰]1、公司发布公告,以410元/股的价格发行1.32亿股,融资近450亿元;发行价格较发行低价溢价21%; [玫瑰]2、获配发行对象:1)JPMorgan获配近60亿;2)国泰君安获配46.6亿元;3)巴克莱银行、申万宏源各自33.5亿元;4)溧阳市先进储能私募基金合伙企业(溧阳市政府下属)获配15亿;5)广发证券等机构; [玫瑰]3、投资者、有几大特点:1)外资(南方东英、麦格里、汇丰、JPMorgan等)报价较高,在420-462元/股之间,溧阳政府资金报价较高,在455元/股;2)外
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【国金医疗】欧普康视:硬性巩膜接触镜开启临床试验,丰富产品线
[玫瑰]6月21日,欧普康视发布公告,在研产品“硬性巩膜接触镜”在临床试验牵头单位江苏省中医院通过伦理委员会审查,并完成在安徽省药品监督管理局的备案。公司在研的新产品第三类医疗器械产品“硬性巩膜接触镜”已可开展临床试验。 [玫瑰]公司“硬性巩膜接触镜”已可开展临床试验。公司专注于眼视光领域的新产品开发,在硬性接触镜领域不断创新开发,为医生和用户不断提供先进的技术和产品。此次进入临床试验阶段的硬性巩膜接触镜,临床实验名称为评价硬性巩膜接触镜矫正屈光不正有效性和安全性的随机、开放、平行对照临床试验;
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2022-06-22 08:26:21
多角度看中材科技(002080.SZ)系列深度报告之一—中材科技细分业务板块最全梳理
核心观点:本篇是我们多角度看中材科技系列深度报告的第一篇,由于公司是多业务平台公司,且在不同细分领域均表现优异,我们对公司各业务板块进行了详细梳理,重点聚焦在市场了解较少的锂电池隔膜、气瓶、膜材料、先进复合材料等,以挖掘各业务价值及投资机会。短期,风电叶片行业料将迎来盈利向上拐点,泰山玻纤及中国巨石的合并方案也有望在年内出台,我们维持公司 2022-2024 年归母净利润预测为38.50/43.56/48.24 亿元,给予目标价 34 元,维持“买入”评级。 ∎ 玻纤、叶片业务有规模、有实力。公
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东威科技(688700.SH)投资价值分析报告—进击的电镀设备龙头
核心观点:应用场景纵深发展、中高端PCB制造东升西落以及PCB产业升级和传统电镀设备更新是保障PCB电镀设备中长期需求的三重动力。当前,长期研发投入积累的技术优势,以及柔性化生产赋予公司在PCB电镀设备领域的核心竞争优势。同时,立足于公司深厚的电镀技术储备,进军新能源电镀设备领域是自然延伸。考虑到锂电镀膜设备技术较高壁垒,公司作为最先量产水平镀膜设备的厂商,伴随募投项目产能逐步释放,先发优势将打开第二成长曲线。综合考虑公司业绩成长性具有较高确定性、电镀设备领域的龙头地位、公司在锂电镀膜领域较强的
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5月乘联会数据:
1、新能源车零售渗透率26.6%,乘用车总体零售同比下降16.9%,新能源零售同比增长91.2%。 2、自主品牌的新能源渗透率51.8%,超过一半,稳步提升;主流合资品牌的新能源渗透率仅4.1%,低位横盘。 3、自主品牌零售销量同比增长5%,主流合资品牌零售销量同比下降28%。 其中,日系份额20.9%,同比下降2.4%。德系份额23%,同比下降2.2%,美系份额6.9%,同比下降3.7%。 3、比亚迪月销破11万,如果不是长沙工厂事件,估计会到12-13万。继续保持下半年单月峰值冲刺20万/月
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🧧【浙商医美】618各平台美妆护肤数据跟踪
国货TOP2为珀莱雅、薇诺娜,推荐高成长标的【珀莱雅】【华熙生物】【贝泰妮】【鲁商发展】、建议关注底部标的【上海家化】【水羊股份】【丸美股份】等 全网电商平台(星图数据):美容护肤/香水彩妆GMV 307/103亿元,天猫>京东>拼多多。美容护肤TOP3:雅诗兰黛、兰蔻、玉兰油;香水彩妆TOP5:圣罗兰、花西子、珂拉琪、魅可、完美日记。 天猫(截至6.16,含预售,亿元,魔镜数据) 美容护肤TOP10:欧莱雅(10.99)、雅诗兰黛(6.72)、玉兰油(6.64)、兰蔻(6.57)、珀莱雅(4.
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科技产业2022年下半年投资策略—数智化加速,智能汽车先行
核心观点:展望下半年,数字化向纵深发展,海量数据带动AI、半导体等基础算力提升,智能化将加速推进。在全球复杂的政治经济环境下,重点领域的广义国产替代为科技产业提供强力支撑。智能汽车作为数智化趋势下进展最快的场景,将带动智能化、电动化产业链的快速推进。个人与企业的数智化孕育新的增量场景。互联网平台经济有望企稳复苏。国内科技板块经过前期调整,估值性价比已较为突出。建议重点关注智能汽车、半导体、云计算、物联网、工业软件、互联网平台以及信创等相关领域的龙头公司。 ∎科技市场回顾:科技板块大幅下跌,逐步进
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物流和出行服务行业2022年5月快递公司数据跟踪点评—顺丰量收超预期,6月龙头件量反弹持续
核心观点:5月申通、圆通、韵达件量增速较行业+7.9、+5.6、-8.1pcts,料北京疫情扰动导致快递龙头分化持续,但短期冲击不改竞争优势。继续看好华南荔枝、山东樱桃等水果旺季叠加6.18促销对高端件推动作用,6月顺丰时效件增速或超两位数。5月韵达、圆通、申通ASP价格同比增长均23%、韧性凸显,下半年有望重新步入增长通道,2022年快递价格修复的同比增长第二阶段或持续。6.18大促迎来收官阶段叠加各地疫情防控逐渐好转,6月快递行业件量同增或扩大至大个位数。多项举措备战6.18、旺季考验快递网
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2022-06-20 09:24:24
金属行业镍钴点评—镍钴价格下行增强三元正极材料竞争力
核心观点:近期镍钴价格下行带动三元材料成本压力缓解,镍资源开发加速的趋势强化了市场对镍价回归理性的预期。成本竞争力增强加上技术路线的快速迭代提高了三元材料板块的吸引力。看好三元材料板块配置价值,推荐华友钴业、容百科技、厦钨新能、当升科技、中伟股份和格林美。 ∎镍钴价格显著下行,5月三元电池产销量回暖。根据亚洲金属网数据,截至6月17日,国内钴金属价格跌破40万元/年,6月以来跌幅达到14%,较3月高点跌幅达到30%;5月以来,LME镍价快速下行,至6月中旬跌至2.5万美元/吨,5月以来下跌约25
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2022-06-20 08:20:27
稀土行业专题报告(二)—国内稀土资源:天赋异禀,厚积薄发
∎核心观点:国内稀土资源储量、产量均全球领先,品位较高,经过多年供给侧改革,我国稀土行业从乱到治、从无序到有序、从分散到集约,行业集中度持续提升。我国拥有完善的稀土全产业链布局,冶炼分离水平全球领先,国内稀土项目稳步推进,持续夯实我国在全球稀土产业链的龙头地位,新形势下稀土全产业链战略配置价值有望持续提升,稀土产业链发展步入快车道。 ∎稀土资源集中度高,中国储量、产量全球第一。根据美国地质调查局公布数据显示,2021年全球稀土资源总储量约为1.2亿吨,中国储量为4400万吨,越南为2200万吨,
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永贵电器(300351.SZ)投资价值分析报告—连接器龙头,轨道交通与新能源车双驱动
∎ 核心观点:永贵电器是国内轨道交通连接器龙头,2012 年以来公司积极布局新能源汽车相关产品,逐步在新能源车高压连接器、充电枪等领域实现领先。凭借领先的技术水平、多年的客户资源积累,公司不断提升竞争力和市场份额,不断深化与比亚迪、吉利、上汽、长安、小康、华为等重点客户的合作。大功率液冷直流充电枪作为公司的优势产品,有望充分受益充电桩加速建设及整车厂超充网络布局,推动公司加快增长。我们预计公司 2022-2024 年归母净利润分别为 1.67 亿/2.23 亿/2.74 亿元,给予公司 2022
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永贵电器
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2022-06-17 08:07:49
妙可蓝多(600882.SH)投资价值分析报告—龙头优势持续验证,品类延展享受成长
核心观点:妙可蓝多是奶酪行业龙头。奶酪行业成长潜力大,未来 5 年料维持 CAGR 15%+,行业远望千亿体量、寡头格局。过去一年行业竞争加剧不改公司份额提升趋势,彰显公司稳固优势。公司产品力不俗、产能领先、品牌力强和渠道执行力强,龙头地位不断巩固。未来,公司计划全力构建 1+N+X 产品矩阵,短期看常温奶酪棒和奶酪片是核心增长点,长期看成长依赖新品打造能力。同时,销售规模扩大、产品优化,公司毛利率有望提升,规模效应下费用率望逐渐回落,公司盈利弹性可期。首次覆盖,给予“买入”评级。 ∎ 新晋奶酪
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妙可蓝多
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2022-06-16 09:11:00
资产配置建议
一、保本内固收类型 大额存单20w起:三年利率基本在3.5左右,一年和两年的就在1.9和2.75之间,目前市面上湖北银行、农商行这类城商行可能上浮的要多一点,但这类银行最多不要存50w,目前河南几家农商行无法兑付的情况已曝光。 债基类产品:这种产品在银行端推的不多,因为中收不高,银行大多理财对此研究不深。实际就是持有国债、银行债或者企业债,因为所有债发行的面额都是固定的比如100一张,约定一年或者三年后按照对应的利率兑付,这类债受市场供需影响,故存在波动,从而债基的产品就有获取超过固定收益的可能
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贵州茅台
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2022-06-15 15:28:39
6.15盘面
指数放量大涨,银行保险券商继续走强,两市上午成交近7800亿,较上个交易日上午放量1096亿,全天成交量接近1.3万亿,重返3300。 28行情,券商板块抽血赛道,券商的强度还能继续维持2天,可以去找下面的套利,如东方财富、财富趋势等。汽车板块冲高回落,锂电板块从磷化工轮动到了盐湖板块,赛道股继续趋势的可能性有肯定被打破。 说实话如果只是券商起来还挺好,但看到银行、保险跟着都起来,就有点无语了~今天把上周五和周一买入的券商etf与基金全部卖出,持有三天收益约12个点,知足了! 目前应该还是弱市行
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普源精电
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2022-06-23 08:15:27
医药产业2022年下半年投资策略—新机制再平衡下寻找成长确定性,提前布局行业隐形冠军
核心观点:我们认为,下半年各地疫情封控措施解除的大背景下,国内医疗健康需求有望进入强势复苏阶段。2022年下半年,国际局势动荡、国内大概率延续严格的疫情防控策略,整体影响板块的不确定因素依然存在,因此,我们认为,目前投资者最关注具有刚性需求和高成长性特点的赛道和个股及个股的估值锚定,业绩成长的确定性与兑现度成为影响个股涨跌的关键因素,也是下半年选择个股的关键。同时,在国内生物产业蓬勃发展,更强调国产自主可控的宏观背景下,生物医药制造及科研的核心产业链国产化料仍将是2022年下半年生物医药投资布局
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凯莱英
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迈瑞医疗
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片仔癀
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广誉远
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同仁堂
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2022-06-23 08:14:31
中泰电新【宁德时代】定增募资结束,重点推荐
[玫瑰]1、公司发布公告,以410元/股的价格发行1.32亿股,融资近450亿元;发行价格较发行低价溢价21%; [玫瑰]2、获配发行对象:1)JPMorgan获配近60亿;2)国泰君安获配46.6亿元;3)巴克莱银行、申万宏源各自33.5亿元;4)溧阳市先进储能私募基金合伙企业(溧阳市政府下属)获配15亿;5)广发证券等机构; [玫瑰]3、投资者、有几大特点:1)外资(南方东英、麦格里、汇丰、JPMorgan等)报价较高,在420-462元/股之间,溧阳政府资金报价较高,在455元/股;2)外
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宁德时代
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2022-06-22 14:41:12
【国金医疗】欧普康视:硬性巩膜接触镜开启临床试验,丰富产品线
[玫瑰]6月21日,欧普康视发布公告,在研产品“硬性巩膜接触镜”在临床试验牵头单位江苏省中医院通过伦理委员会审查,并完成在安徽省药品监督管理局的备案。公司在研的新产品第三类医疗器械产品“硬性巩膜接触镜”已可开展临床试验。 [玫瑰]公司“硬性巩膜接触镜”已可开展临床试验。公司专注于眼视光领域的新产品开发,在硬性接触镜领域不断创新开发,为医生和用户不断提供先进的技术和产品。此次进入临床试验阶段的硬性巩膜接触镜,临床实验名称为评价硬性巩膜接触镜矫正屈光不正有效性和安全性的随机、开放、平行对照临床试验;
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欧普康视
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2022-06-22 08:26:21
多角度看中材科技(002080.SZ)系列深度报告之一—中材科技细分业务板块最全梳理
核心观点:本篇是我们多角度看中材科技系列深度报告的第一篇,由于公司是多业务平台公司,且在不同细分领域均表现优异,我们对公司各业务板块进行了详细梳理,重点聚焦在市场了解较少的锂电池隔膜、气瓶、膜材料、先进复合材料等,以挖掘各业务价值及投资机会。短期,风电叶片行业料将迎来盈利向上拐点,泰山玻纤及中国巨石的合并方案也有望在年内出台,我们维持公司 2022-2024 年归母净利润预测为38.50/43.56/48.24 亿元,给予目标价 34 元,维持“买入”评级。 ∎ 玻纤、叶片业务有规模、有实力。公
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中材科技
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2022-06-22 08:20:50
东威科技(688700.SH)投资价值分析报告—进击的电镀设备龙头
核心观点:应用场景纵深发展、中高端PCB制造东升西落以及PCB产业升级和传统电镀设备更新是保障PCB电镀设备中长期需求的三重动力。当前,长期研发投入积累的技术优势,以及柔性化生产赋予公司在PCB电镀设备领域的核心竞争优势。同时,立足于公司深厚的电镀技术储备,进军新能源电镀设备领域是自然延伸。考虑到锂电镀膜设备技术较高壁垒,公司作为最先量产水平镀膜设备的厂商,伴随募投项目产能逐步释放,先发优势将打开第二成长曲线。综合考虑公司业绩成长性具有较高确定性、电镀设备领域的龙头地位、公司在锂电镀膜领域较强的
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东威科技
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2022-06-22 07:58:48
5月乘联会数据:
1、新能源车零售渗透率26.6%,乘用车总体零售同比下降16.9%,新能源零售同比增长91.2%。 2、自主品牌的新能源渗透率51.8%,超过一半,稳步提升;主流合资品牌的新能源渗透率仅4.1%,低位横盘。 3、自主品牌零售销量同比增长5%,主流合资品牌零售销量同比下降28%。 其中,日系份额20.9%,同比下降2.4%。德系份额23%,同比下降2.2%,美系份额6.9%,同比下降3.7%。 3、比亚迪月销破11万,如果不是长沙工厂事件,估计会到12-13万。继续保持下半年单月峰值冲刺20万/月
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理想汽车-W
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比亚迪
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2022-06-21 08:49:18
🧧【浙商医美】618各平台美妆护肤数据跟踪
国货TOP2为珀莱雅、薇诺娜,推荐高成长标的【珀莱雅】【华熙生物】【贝泰妮】【鲁商发展】、建议关注底部标的【上海家化】【水羊股份】【丸美股份】等 全网电商平台(星图数据):美容护肤/香水彩妆GMV 307/103亿元,天猫>京东>拼多多。美容护肤TOP3:雅诗兰黛、兰蔻、玉兰油;香水彩妆TOP5:圣罗兰、花西子、珂拉琪、魅可、完美日记。 天猫(截至6.16,含预售,亿元,魔镜数据) 美容护肤TOP10:欧莱雅(10.99)、雅诗兰黛(6.72)、玉兰油(6.64)、兰蔻(6.57)、珀莱雅(4.
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珀莱雅
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华熙生物
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2022-06-21 08:11:24
科技产业2022年下半年投资策略—数智化加速,智能汽车先行
核心观点:展望下半年,数字化向纵深发展,海量数据带动AI、半导体等基础算力提升,智能化将加速推进。在全球复杂的政治经济环境下,重点领域的广义国产替代为科技产业提供强力支撑。智能汽车作为数智化趋势下进展最快的场景,将带动智能化、电动化产业链的快速推进。个人与企业的数智化孕育新的增量场景。互联网平台经济有望企稳复苏。国内科技板块经过前期调整,估值性价比已较为突出。建议重点关注智能汽车、半导体、云计算、物联网、工业软件、互联网平台以及信创等相关领域的龙头公司。 ∎科技市场回顾:科技板块大幅下跌,逐步进
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比亚迪
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欣锐科技
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2022-06-20 09:30:51
物流和出行服务行业2022年5月快递公司数据跟踪点评—顺丰量收超预期,6月龙头件量反弹持续
核心观点:5月申通、圆通、韵达件量增速较行业+7.9、+5.6、-8.1pcts,料北京疫情扰动导致快递龙头分化持续,但短期冲击不改竞争优势。继续看好华南荔枝、山东樱桃等水果旺季叠加6.18促销对高端件推动作用,6月顺丰时效件增速或超两位数。5月韵达、圆通、申通ASP价格同比增长均23%、韧性凸显,下半年有望重新步入增长通道,2022年快递价格修复的同比增长第二阶段或持续。6.18大促迎来收官阶段叠加各地疫情防控逐渐好转,6月快递行业件量同增或扩大至大个位数。多项举措备战6.18、旺季考验快递网
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顺丰控股
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2022-06-20 09:24:24
金属行业镍钴点评—镍钴价格下行增强三元正极材料竞争力
核心观点:近期镍钴价格下行带动三元材料成本压力缓解,镍资源开发加速的趋势强化了市场对镍价回归理性的预期。成本竞争力增强加上技术路线的快速迭代提高了三元材料板块的吸引力。看好三元材料板块配置价值,推荐华友钴业、容百科技、厦钨新能、当升科技、中伟股份和格林美。 ∎镍钴价格显著下行,5月三元电池产销量回暖。根据亚洲金属网数据,截至6月17日,国内钴金属价格跌破40万元/年,6月以来跌幅达到14%,较3月高点跌幅达到30%;5月以来,LME镍价快速下行,至6月中旬跌至2.5万美元/吨,5月以来下跌约25
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华友钴业
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容百科技
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2022-06-20 08:20:27
稀土行业专题报告(二)—国内稀土资源:天赋异禀,厚积薄发
∎核心观点:国内稀土资源储量、产量均全球领先,品位较高,经过多年供给侧改革,我国稀土行业从乱到治、从无序到有序、从分散到集约,行业集中度持续提升。我国拥有完善的稀土全产业链布局,冶炼分离水平全球领先,国内稀土项目稳步推进,持续夯实我国在全球稀土产业链的龙头地位,新形势下稀土全产业链战略配置价值有望持续提升,稀土产业链发展步入快车道。 ∎稀土资源集中度高,中国储量、产量全球第一。根据美国地质调查局公布数据显示,2021年全球稀土资源总储量约为1.2亿吨,中国储量为4400万吨,越南为2200万吨,
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中科三环
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宁波韵升
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2022-06-17 08:14:57
永贵电器(300351.SZ)投资价值分析报告—连接器龙头,轨道交通与新能源车双驱动
∎ 核心观点:永贵电器是国内轨道交通连接器龙头,2012 年以来公司积极布局新能源汽车相关产品,逐步在新能源车高压连接器、充电枪等领域实现领先。凭借领先的技术水平、多年的客户资源积累,公司不断提升竞争力和市场份额,不断深化与比亚迪、吉利、上汽、长安、小康、华为等重点客户的合作。大功率液冷直流充电枪作为公司的优势产品,有望充分受益充电桩加速建设及整车厂超充网络布局,推动公司加快增长。我们预计公司 2022-2024 年归母净利润分别为 1.67 亿/2.23 亿/2.74 亿元,给予公司 2022
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永贵电器
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2022-06-17 08:07:49
妙可蓝多(600882.SH)投资价值分析报告—龙头优势持续验证,品类延展享受成长
核心观点:妙可蓝多是奶酪行业龙头。奶酪行业成长潜力大,未来 5 年料维持 CAGR 15%+,行业远望千亿体量、寡头格局。过去一年行业竞争加剧不改公司份额提升趋势,彰显公司稳固优势。公司产品力不俗、产能领先、品牌力强和渠道执行力强,龙头地位不断巩固。未来,公司计划全力构建 1+N+X 产品矩阵,短期看常温奶酪棒和奶酪片是核心增长点,长期看成长依赖新品打造能力。同时,销售规模扩大、产品优化,公司毛利率有望提升,规模效应下费用率望逐渐回落,公司盈利弹性可期。首次覆盖,给予“买入”评级。 ∎ 新晋奶酪
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妙可蓝多
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中线波段的散户
2022-06-16 09:11:00
资产配置建议
一、保本内固收类型 大额存单20w起:三年利率基本在3.5左右,一年和两年的就在1.9和2.75之间,目前市面上湖北银行、农商行这类城商行可能上浮的要多一点,但这类银行最多不要存50w,目前河南几家农商行无法兑付的情况已曝光。 债基类产品:这种产品在银行端推的不多,因为中收不高,银行大多理财对此研究不深。实际就是持有国债、银行债或者企业债,因为所有债发行的面额都是固定的比如100一张,约定一年或者三年后按照对应的利率兑付,这类债受市场供需影响,故存在波动,从而债基的产品就有获取超过固定收益的可能
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贵州茅台
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2022-06-15 15:28:39
6.15盘面
指数放量大涨,银行保险券商继续走强,两市上午成交近7800亿,较上个交易日上午放量1096亿,全天成交量接近1.3万亿,重返3300。 28行情,券商板块抽血赛道,券商的强度还能继续维持2天,可以去找下面的套利,如东方财富、财富趋势等。汽车板块冲高回落,锂电板块从磷化工轮动到了盐湖板块,赛道股继续趋势的可能性有肯定被打破。 说实话如果只是券商起来还挺好,但看到银行、保险跟着都起来,就有点无语了~今天把上周五和周一买入的券商etf与基金全部卖出,持有三天收益约12个点,知足了! 目前应该还是弱市行
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