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天命大韭菜
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天命大韭菜
全梭哈的老股民
2026-01-23 12:45:13
浙富控股:核聚变卡位核心,估值重构迎翻倍
核聚变产业化提速,赛道迎来爆发前夜 2025年可控核聚变行业迈入关键突破期,国内外项目推进超预期。国际上,ITER实验堆核心部件安装收尾,2027年首次等离子体放电在即;国内CFETR工程实验堆完成设计评审,“星火一号”混合堆落地18亿元设备订单,示范堆建设正式启动。技术端,高温超导磁体、真空室等关键环节国产化率突破60%,成本下降路径明确。行业从实验阶段向示范化落地跨越,2030年前国内聚变设备市场空间预计达500亿元,年复合增速超40%,上游核心设备企业将率先兑现行业红利。 双轮驱动筑牢根基
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浙富控股
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天命大韭菜
全梭哈的老股民
2026-01-22 10:29:15
惠博普,实控人变更带来的想象空间
一、主营业务与行业景气度 惠博普是油气田地面工程全产业链服务商,核心业务涵盖油气处理、水处理及数字化管控解决方案,拥有50余项专有技术及400余项专利,业务遍及36个国家和地区 。同时布局CCUS、智慧水务等绿色赛道,形成“油气+环保”双主业格局。当前油气行业维持高景气:国际油价稳定在75-85美元/桶区间,国内三大油企2026年资本开支计划同比增长8%-10%,海外油气工程需求复苏显著,为公司传统业务增长提供支撑。行业集中度提升背景下,具备技术与国际化能力的企业将优先受益。 二、实控人变更的产
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惠博普
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天命大韭菜
全梭哈的老股民
2026-01-21 10:12:00
AI医疗风口下,迪安诊断估值分析
一、AI医疗行业进展:中外大厂加速专业端布局 2026年AI医疗进入“可信化、场景化”爆发期,中外科技巨头聚焦专业医疗场景突破。海外方面,OpenAI推出ChatGPT医疗保健版,基于GPT-5.2模型打造企业级医疗AI平台,通过HIPAA合规认证,整合数百万篇医学文献与临床指南,提供循证检索、文档自动化等功能,已落地波士顿儿童医院等多家顶级机构,并收购Torch公司强化医疗数据整合能力 。国内层面,阿里健康推出自研“氢离子”医学大模型,定位“医生版GPT”,聚焦临床与科研场景,实现回答全链路溯
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迪安诊断
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天命大韭菜
全梭哈的老股民
2026-01-20 11:15:16
海泰科投资价值分析:双赛道共振下的估值重塑
一、行业动态:新能源车稳增+人形机器人量产元年开启 新能源车领域,2025年国内产销突破1649万辆,渗透率达47.9%,2026年预计销量1900万辆,同比增长15.2%,出口延续翻倍态势,行业进入高质量增长新阶段。政策端《汽车行业稳增长工作方案》落地,叠加海外市场拓展,支撑需求持续释放。人形机器人赛道迎来“规模化元年”,优必选、智元等企业2026年产能目标直指万台级,行业产量有望突破10-20万台,核心零部件需求进入爆发前夜。两大赛道均呈现技术迭代加速、国产化替代深化特征,为细分领域龙头提供
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海泰科
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全梭哈的老股民
2026-01-20 11:09:18
川金诺投资价值分析:三重需求共振下的估值重构
一、磷化工行业:高端化转型+资源红利,景气度持续上行 磷化工行业呈现“资源约束+需求升级”双重特征,高景气度有望延续。供给端,国内磷矿高品位储量稀缺,环保政策加速落后产能出清,推动行业格局优化;需求端,传统农业需求稳健,新能源、半导体等高端领域成为增长核心引擎。电子级磷酸国产替代率稳步提升,2026年有望突破60%;磷酸铁锂在动力与储能电池驱动下需求高增,带动电池级磷酸缺口扩大。政策层面,《重点新材料首批次应用示范指导目录》加码,为技术领先企业打开成长空间,行业高端化、绿色化转型明确。 二、川金
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川金诺
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全梭哈的老股民
2026-01-15 12:15:46
算力与AI背景下的实达集团,看到多少估值?
一、国产算力与AI应用爆发式增长 2026年国产算力进入规模化落地关键期,智能算力规模年复合增速达52.3%,全国智算中心需求缺口超16GW,万卡级集群成为大模型训练标配 。政策端“东数西算”与“人工智能+”行动形成合力,三大算力走廊累计交付算力超35EFLOPS,支撑万亿参数模型商业化。AI应用从技术验证走向规模变现,教育领域尤为突出,2025年AI教育市场规模突破4000亿元,渗透率提升至80%以上学校,降本增效与教育公平双重需求驱动行业爆发。国产芯片适配加速,华为昇腾910C/950量产缓
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实达集团
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2026-01-14 16:47:05
AI赋能生物制造,蔚蓝生物估值重构正当时
一、合成生物+AI:产业化拐点来临,技术变革重塑行业格局 合成生物学以工程化思维重塑微生物“细胞工厂”,通过基因编辑、代谢调控等技术,实现医药中间体、生物基材料、功能性食品添加剂等高价值产品的绿色低碳生产。据行业测算,其远期可覆盖70%以上的化学制造品类,对应超30万亿美元的广阔市场空间,当前行业正处于从实验室研发向规模化量产跨越的关键阶段。 AI技术成为破解合成生物“研发周期长、试错成本高、工艺放大难”三大痛点的核心驱动力。借助贝叶斯优化算法、数字孪生模型、高通量实验数据分析等技术,AI可将酶
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蔚蓝生物
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2026-01-12 15:47:47
政策变局与资本赋能:格利尔的估值重构机遇
一、光伏产业:政策换挡与出清加速的双重变局 2026年光伏行业迎来历史性拐点,政策调整与市场化出清形成深度交织。财政部明确自4月1日起取消光伏产品增值税出口退税,标志着行业彻底告别政策补贴依赖,进入"无退税"的市场化竞争新阶段。与此同时,市场监管总局约谈行业协会及硅料龙头企业,叫停涉嫌垄断的自律行为,要求企业不得约定产量、价格或划分市场,推动行业回归真实供需定价逻辑。 资本市场对此反应剧烈,多晶硅期货主力合约两日内累计暴跌17%,硅料股集体下挫,但行业出清进程也随之加速。经过2024-2025年
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格利尔
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2026-01-08 10:20:38
多维布局稳增长,估值重估待发力——城建发展 发展现状与价值分析
一、行业动态:商业航天多点突破,房地产市场筑底回暖 当前商业航天领域成为资本布局新热点,多家房企通过股权投资切入这一高增长赛道。荣盛发展通过控股子公司中冀投资布局商业航天企业蓝箭航天,大名城旗下佰才邦也在低空经济与商业航天领域展开探索,技术突破与应用落地加速推动板块价值重估。房地产市场则呈现政策托底、龙头企稳的态势,2025年房企债券融资总额达5502.8亿元,同比增长10.5%,新希望地产、京投发展等企业成功发行中期票据,融资成本持续优化。同时,京沪等核心城市优化限购、公积金政策,百强房企拿地
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城建发展
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全梭哈的老股民
2026-01-07 17:10:49
英伟达Rubin引爆液冷革命,同飞股份全栈布局开启估值翻倍上行
一、液冷赛道迎超级催化:英伟达2.3kW芯片倒逼需求爆发 2026年液冷行业迎来里程碑式变革,核心驱动力源自算力巨头的技术迭代与政策的硬性加持。CES 2026展会上,英伟达官宣新一代Rubin架构(VR200 NVL72)全面量产,其旗舰GPU功率飙升至2.3kW,较上一代GB300提升64%,直接突破传统风冷散热极限,全液冷成为唯一解决方案。更关键的是,Rubin平台采用无风扇设计,机柜冷却液流量需求较前代近乎翻倍,单机柜液冷组件价值量突破5.57万美元,较GB300增长17%,带动液冷核心
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同飞股份
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全梭哈的老股民
2026-01-07 17:06:23
鸣鸣很忙上市催化+协同共振,好想你估值翻倍可期
一、鸣鸣很忙:港股量贩零食第一股,双超格局核心龙头 2026年零食量贩行业迎来资本里程碑,鸣鸣很忙上市进程进入冲刺阶段——继2025年10月更新港交所招股书后,其上市备案已获中国证监会通过,预计上半年正式登陆港股,成为量贩零食赛道首家港股上市公司 。此次IPO拟发行不超过7666.64万股境外上市普通股,股东阵容豪华,红杉中国、高榕资本等顶级机构加持,产业端则有好想你等龙头企业参股,25名股东股份实现全流通,资本流动性充分 。 业绩与规模双轮驱动下,鸣鸣很忙已确立行业核心地位。2022-2024
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好想你
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天命大韭菜
全梭哈的老股民
2026-01-07 17:00:42
算力AI共振+双轮驱动,南兴股份估值重构上行空间超100%
一、算力与AI应用:政策+需求引爆行业景气周期 2026年开年,算力与AI应用领域迎来政策、产业、技术三重共振,行业景气度再攀高峰。政策端,工信部正式实施液冷技术强制标准,要求新建人工智能数据中心(AIDC)PUE≤1.2,直接推动液冷设备市场规模年内增长300%,同时数据中心被纳入REITs扩容范围,预计释放超2000亿元市场流动性。产业端,重点项目密集落地,中国移动团结湖AI算力中心、博浩长三角智能算力中心等相继投运或开工,其中昆山项目规划算力规模达5000 PFlops,可满足智能驾驶、金
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南兴股份
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天命大韭菜
全梭哈的老股民
2026-01-06 11:13:48
光刻胶国产替代浪潮下,锦华新材估值重构正当时,上行空间超100%
一、多重催化共振,光刻胶产业链迎来价值重估 近期光刻胶赛道利好密集释放,行业景气度持续攀升。国际层面,日本对高端光刻胶的出口限制再度升级,而我国高端光刻胶90%以上依赖进口,供应链安全压力倒逼国产替代进程加速。市场需求端,2025年中国光刻胶市场规模预计将达到650亿元,2030年有望突破1000亿元,其中ArF、KrF等高端品种年增速分别达30%+、18.1%,增长潜力显著。 存储芯片行业已进入明确景气周期,晶圆厂扩产潮与技术节点下沉趋势叠加,直接拉动光刻胶及上游材料需求爆发。与此同时,光刻胶
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锦华新材
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2026-01-05 15:34:30
高德世界模型落地在即,立方控股协同AI赋能,估值重构空间超100%
一、高德世界模型登顶权威评测,开源在即开启空间智能革命 阿里系核心科技力量再掀行业风暴,高德地图的世界模型近期交出亮眼成绩单。在斯坦福大学李飞飞团队打造的全球首个多模态世界生成模型统一评估基准WorldScore中,高德模型凭借卓越的动态路径推演、多智能体协同能力拿下综合得分第一,多项核心指标领跑行业,验证了其在物理世界理解与生成领域的硬实力。 作为支撑AI从“识图”迈向“造境”的关键技术,高德世界模型以数十万亿级时空样本、日均6000亿次北斗定位数据为基础,叠加4DGS技术构建动态数字地球,实
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立方控股
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天命大韭菜
全梭哈的老股民
2026-01-05 08:36:40
AI应用热潮席卷产业,立方控股估值重估空间全面打开
一、近期AI应用利好密集释放,产业落地进入加速期 2026年开年以来,AI行业迎来“技术爆发+政策护航+资本追捧”的三重利好共振,从算力支撑到终端落地再到产业赋能的全链条加速渗透,为相关赛道带来明确投资主线。 政策层面,地方政府密集出台扶持政策,常州发布“人工智能+”行动计划并设立50亿元专项基金,重点覆盖智慧城市、工业制造等核心领域,为AI垂直应用提供真金白银支持;新《网络安全法》正式施行,明确支持人工智能基础理论研究和关键技术研发,筑牢行业合规发展底线。技术落地端,三大热点形成产业闭环:AI
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2026-01-23 12:45:13
浙富控股:核聚变卡位核心,估值重构迎翻倍
核聚变产业化提速,赛道迎来爆发前夜 2025年可控核聚变行业迈入关键突破期,国内外项目推进超预期。国际上,ITER实验堆核心部件安装收尾,2027年首次等离子体放电在即;国内CFETR工程实验堆完成设计评审,“星火一号”混合堆落地18亿元设备订单,示范堆建设正式启动。技术端,高温超导磁体、真空室等关键环节国产化率突破60%,成本下降路径明确。行业从实验阶段向示范化落地跨越,2030年前国内聚变设备市场空间预计达500亿元,年复合增速超40%,上游核心设备企业将率先兑现行业红利。 双轮驱动筑牢根基
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惠博普,实控人变更带来的想象空间
一、主营业务与行业景气度 惠博普是油气田地面工程全产业链服务商,核心业务涵盖油气处理、水处理及数字化管控解决方案,拥有50余项专有技术及400余项专利,业务遍及36个国家和地区 。同时布局CCUS、智慧水务等绿色赛道,形成“油气+环保”双主业格局。当前油气行业维持高景气:国际油价稳定在75-85美元/桶区间,国内三大油企2026年资本开支计划同比增长8%-10%,海外油气工程需求复苏显著,为公司传统业务增长提供支撑。行业集中度提升背景下,具备技术与国际化能力的企业将优先受益。 二、实控人变更的产
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AI医疗风口下,迪安诊断估值分析
一、AI医疗行业进展:中外大厂加速专业端布局 2026年AI医疗进入“可信化、场景化”爆发期,中外科技巨头聚焦专业医疗场景突破。海外方面,OpenAI推出ChatGPT医疗保健版,基于GPT-5.2模型打造企业级医疗AI平台,通过HIPAA合规认证,整合数百万篇医学文献与临床指南,提供循证检索、文档自动化等功能,已落地波士顿儿童医院等多家顶级机构,并收购Torch公司强化医疗数据整合能力 。国内层面,阿里健康推出自研“氢离子”医学大模型,定位“医生版GPT”,聚焦临床与科研场景,实现回答全链路溯
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迪安诊断
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2026-01-20 11:15:16
海泰科投资价值分析:双赛道共振下的估值重塑
一、行业动态:新能源车稳增+人形机器人量产元年开启 新能源车领域,2025年国内产销突破1649万辆,渗透率达47.9%,2026年预计销量1900万辆,同比增长15.2%,出口延续翻倍态势,行业进入高质量增长新阶段。政策端《汽车行业稳增长工作方案》落地,叠加海外市场拓展,支撑需求持续释放。人形机器人赛道迎来“规模化元年”,优必选、智元等企业2026年产能目标直指万台级,行业产量有望突破10-20万台,核心零部件需求进入爆发前夜。两大赛道均呈现技术迭代加速、国产化替代深化特征,为细分领域龙头提供
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海泰科
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2026-01-20 11:09:18
川金诺投资价值分析:三重需求共振下的估值重构
一、磷化工行业:高端化转型+资源红利,景气度持续上行 磷化工行业呈现“资源约束+需求升级”双重特征,高景气度有望延续。供给端,国内磷矿高品位储量稀缺,环保政策加速落后产能出清,推动行业格局优化;需求端,传统农业需求稳健,新能源、半导体等高端领域成为增长核心引擎。电子级磷酸国产替代率稳步提升,2026年有望突破60%;磷酸铁锂在动力与储能电池驱动下需求高增,带动电池级磷酸缺口扩大。政策层面,《重点新材料首批次应用示范指导目录》加码,为技术领先企业打开成长空间,行业高端化、绿色化转型明确。 二、川金
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算力与AI背景下的实达集团,看到多少估值?
一、国产算力与AI应用爆发式增长 2026年国产算力进入规模化落地关键期,智能算力规模年复合增速达52.3%,全国智算中心需求缺口超16GW,万卡级集群成为大模型训练标配 。政策端“东数西算”与“人工智能+”行动形成合力,三大算力走廊累计交付算力超35EFLOPS,支撑万亿参数模型商业化。AI应用从技术验证走向规模变现,教育领域尤为突出,2025年AI教育市场规模突破4000亿元,渗透率提升至80%以上学校,降本增效与教育公平双重需求驱动行业爆发。国产芯片适配加速,华为昇腾910C/950量产缓
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AI赋能生物制造,蔚蓝生物估值重构正当时
一、合成生物+AI:产业化拐点来临,技术变革重塑行业格局 合成生物学以工程化思维重塑微生物“细胞工厂”,通过基因编辑、代谢调控等技术,实现医药中间体、生物基材料、功能性食品添加剂等高价值产品的绿色低碳生产。据行业测算,其远期可覆盖70%以上的化学制造品类,对应超30万亿美元的广阔市场空间,当前行业正处于从实验室研发向规模化量产跨越的关键阶段。 AI技术成为破解合成生物“研发周期长、试错成本高、工艺放大难”三大痛点的核心驱动力。借助贝叶斯优化算法、数字孪生模型、高通量实验数据分析等技术,AI可将酶
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政策变局与资本赋能:格利尔的估值重构机遇
一、光伏产业:政策换挡与出清加速的双重变局 2026年光伏行业迎来历史性拐点,政策调整与市场化出清形成深度交织。财政部明确自4月1日起取消光伏产品增值税出口退税,标志着行业彻底告别政策补贴依赖,进入"无退税"的市场化竞争新阶段。与此同时,市场监管总局约谈行业协会及硅料龙头企业,叫停涉嫌垄断的自律行为,要求企业不得约定产量、价格或划分市场,推动行业回归真实供需定价逻辑。 资本市场对此反应剧烈,多晶硅期货主力合约两日内累计暴跌17%,硅料股集体下挫,但行业出清进程也随之加速。经过2024-2025年
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多维布局稳增长,估值重估待发力——城建发展 发展现状与价值分析
一、行业动态:商业航天多点突破,房地产市场筑底回暖 当前商业航天领域成为资本布局新热点,多家房企通过股权投资切入这一高增长赛道。荣盛发展通过控股子公司中冀投资布局商业航天企业蓝箭航天,大名城旗下佰才邦也在低空经济与商业航天领域展开探索,技术突破与应用落地加速推动板块价值重估。房地产市场则呈现政策托底、龙头企稳的态势,2025年房企债券融资总额达5502.8亿元,同比增长10.5%,新希望地产、京投发展等企业成功发行中期票据,融资成本持续优化。同时,京沪等核心城市优化限购、公积金政策,百强房企拿地
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2026-01-07 17:10:49
英伟达Rubin引爆液冷革命,同飞股份全栈布局开启估值翻倍上行
一、液冷赛道迎超级催化:英伟达2.3kW芯片倒逼需求爆发 2026年液冷行业迎来里程碑式变革,核心驱动力源自算力巨头的技术迭代与政策的硬性加持。CES 2026展会上,英伟达官宣新一代Rubin架构(VR200 NVL72)全面量产,其旗舰GPU功率飙升至2.3kW,较上一代GB300提升64%,直接突破传统风冷散热极限,全液冷成为唯一解决方案。更关键的是,Rubin平台采用无风扇设计,机柜冷却液流量需求较前代近乎翻倍,单机柜液冷组件价值量突破5.57万美元,较GB300增长17%,带动液冷核心
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同飞股份
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鸣鸣很忙上市催化+协同共振,好想你估值翻倍可期
一、鸣鸣很忙:港股量贩零食第一股,双超格局核心龙头 2026年零食量贩行业迎来资本里程碑,鸣鸣很忙上市进程进入冲刺阶段——继2025年10月更新港交所招股书后,其上市备案已获中国证监会通过,预计上半年正式登陆港股,成为量贩零食赛道首家港股上市公司 。此次IPO拟发行不超过7666.64万股境外上市普通股,股东阵容豪华,红杉中国、高榕资本等顶级机构加持,产业端则有好想你等龙头企业参股,25名股东股份实现全流通,资本流动性充分 。 业绩与规模双轮驱动下,鸣鸣很忙已确立行业核心地位。2022-2024
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好想你
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算力AI共振+双轮驱动,南兴股份估值重构上行空间超100%
一、算力与AI应用:政策+需求引爆行业景气周期 2026年开年,算力与AI应用领域迎来政策、产业、技术三重共振,行业景气度再攀高峰。政策端,工信部正式实施液冷技术强制标准,要求新建人工智能数据中心(AIDC)PUE≤1.2,直接推动液冷设备市场规模年内增长300%,同时数据中心被纳入REITs扩容范围,预计释放超2000亿元市场流动性。产业端,重点项目密集落地,中国移动团结湖AI算力中心、博浩长三角智能算力中心等相继投运或开工,其中昆山项目规划算力规模达5000 PFlops,可满足智能驾驶、金
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南兴股份
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2026-01-06 11:13:48
光刻胶国产替代浪潮下,锦华新材估值重构正当时,上行空间超100%
一、多重催化共振,光刻胶产业链迎来价值重估 近期光刻胶赛道利好密集释放,行业景气度持续攀升。国际层面,日本对高端光刻胶的出口限制再度升级,而我国高端光刻胶90%以上依赖进口,供应链安全压力倒逼国产替代进程加速。市场需求端,2025年中国光刻胶市场规模预计将达到650亿元,2030年有望突破1000亿元,其中ArF、KrF等高端品种年增速分别达30%+、18.1%,增长潜力显著。 存储芯片行业已进入明确景气周期,晶圆厂扩产潮与技术节点下沉趋势叠加,直接拉动光刻胶及上游材料需求爆发。与此同时,光刻胶
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锦华新材
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高德世界模型落地在即,立方控股协同AI赋能,估值重构空间超100%
一、高德世界模型登顶权威评测,开源在即开启空间智能革命 阿里系核心科技力量再掀行业风暴,高德地图的世界模型近期交出亮眼成绩单。在斯坦福大学李飞飞团队打造的全球首个多模态世界生成模型统一评估基准WorldScore中,高德模型凭借卓越的动态路径推演、多智能体协同能力拿下综合得分第一,多项核心指标领跑行业,验证了其在物理世界理解与生成领域的硬实力。 作为支撑AI从“识图”迈向“造境”的关键技术,高德世界模型以数十万亿级时空样本、日均6000亿次北斗定位数据为基础,叠加4DGS技术构建动态数字地球,实
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AI应用热潮席卷产业,立方控股估值重估空间全面打开
一、近期AI应用利好密集释放,产业落地进入加速期 2026年开年以来,AI行业迎来“技术爆发+政策护航+资本追捧”的三重利好共振,从算力支撑到终端落地再到产业赋能的全链条加速渗透,为相关赛道带来明确投资主线。 政策层面,地方政府密集出台扶持政策,常州发布“人工智能+”行动计划并设立50亿元专项基金,重点覆盖智慧城市、工业制造等核心领域,为AI垂直应用提供真金白银支持;新《网络安全法》正式施行,明确支持人工智能基础理论研究和关键技术研发,筑牢行业合规发展底线。技术落地端,三大热点形成产业闭环:AI
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浙富控股:核聚变卡位核心,估值重构迎翻倍
核聚变产业化提速,赛道迎来爆发前夜 2025年可控核聚变行业迈入关键突破期,国内外项目推进超预期。国际上,ITER实验堆核心部件安装收尾,2027年首次等离子体放电在即;国内CFETR工程实验堆完成设计评审,“星火一号”混合堆落地18亿元设备订单,示范堆建设正式启动。技术端,高温超导磁体、真空室等关键环节国产化率突破60%,成本下降路径明确。行业从实验阶段向示范化落地跨越,2030年前国内聚变设备市场空间预计达500亿元,年复合增速超40%,上游核心设备企业将率先兑现行业红利。 双轮驱动筑牢根基
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浙富控股
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2026-01-22 10:29:15
惠博普,实控人变更带来的想象空间
一、主营业务与行业景气度 惠博普是油气田地面工程全产业链服务商,核心业务涵盖油气处理、水处理及数字化管控解决方案,拥有50余项专有技术及400余项专利,业务遍及36个国家和地区 。同时布局CCUS、智慧水务等绿色赛道,形成“油气+环保”双主业格局。当前油气行业维持高景气:国际油价稳定在75-85美元/桶区间,国内三大油企2026年资本开支计划同比增长8%-10%,海外油气工程需求复苏显著,为公司传统业务增长提供支撑。行业集中度提升背景下,具备技术与国际化能力的企业将优先受益。 二、实控人变更的产
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惠博普
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2026-01-21 10:12:00
AI医疗风口下,迪安诊断估值分析
一、AI医疗行业进展:中外大厂加速专业端布局 2026年AI医疗进入“可信化、场景化”爆发期,中外科技巨头聚焦专业医疗场景突破。海外方面,OpenAI推出ChatGPT医疗保健版,基于GPT-5.2模型打造企业级医疗AI平台,通过HIPAA合规认证,整合数百万篇医学文献与临床指南,提供循证检索、文档自动化等功能,已落地波士顿儿童医院等多家顶级机构,并收购Torch公司强化医疗数据整合能力 。国内层面,阿里健康推出自研“氢离子”医学大模型,定位“医生版GPT”,聚焦临床与科研场景,实现回答全链路溯
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迪安诊断
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2026-01-20 11:15:16
海泰科投资价值分析:双赛道共振下的估值重塑
一、行业动态:新能源车稳增+人形机器人量产元年开启 新能源车领域,2025年国内产销突破1649万辆,渗透率达47.9%,2026年预计销量1900万辆,同比增长15.2%,出口延续翻倍态势,行业进入高质量增长新阶段。政策端《汽车行业稳增长工作方案》落地,叠加海外市场拓展,支撑需求持续释放。人形机器人赛道迎来“规模化元年”,优必选、智元等企业2026年产能目标直指万台级,行业产量有望突破10-20万台,核心零部件需求进入爆发前夜。两大赛道均呈现技术迭代加速、国产化替代深化特征,为细分领域龙头提供
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海泰科
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2026-01-20 11:09:18
川金诺投资价值分析:三重需求共振下的估值重构
一、磷化工行业:高端化转型+资源红利,景气度持续上行 磷化工行业呈现“资源约束+需求升级”双重特征,高景气度有望延续。供给端,国内磷矿高品位储量稀缺,环保政策加速落后产能出清,推动行业格局优化;需求端,传统农业需求稳健,新能源、半导体等高端领域成为增长核心引擎。电子级磷酸国产替代率稳步提升,2026年有望突破60%;磷酸铁锂在动力与储能电池驱动下需求高增,带动电池级磷酸缺口扩大。政策层面,《重点新材料首批次应用示范指导目录》加码,为技术领先企业打开成长空间,行业高端化、绿色化转型明确。 二、川金
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川金诺
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2026-01-15 12:15:46
算力与AI背景下的实达集团,看到多少估值?
一、国产算力与AI应用爆发式增长 2026年国产算力进入规模化落地关键期,智能算力规模年复合增速达52.3%,全国智算中心需求缺口超16GW,万卡级集群成为大模型训练标配 。政策端“东数西算”与“人工智能+”行动形成合力,三大算力走廊累计交付算力超35EFLOPS,支撑万亿参数模型商业化。AI应用从技术验证走向规模变现,教育领域尤为突出,2025年AI教育市场规模突破4000亿元,渗透率提升至80%以上学校,降本增效与教育公平双重需求驱动行业爆发。国产芯片适配加速,华为昇腾910C/950量产缓
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实达集团
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AI赋能生物制造,蔚蓝生物估值重构正当时
一、合成生物+AI:产业化拐点来临,技术变革重塑行业格局 合成生物学以工程化思维重塑微生物“细胞工厂”,通过基因编辑、代谢调控等技术,实现医药中间体、生物基材料、功能性食品添加剂等高价值产品的绿色低碳生产。据行业测算,其远期可覆盖70%以上的化学制造品类,对应超30万亿美元的广阔市场空间,当前行业正处于从实验室研发向规模化量产跨越的关键阶段。 AI技术成为破解合成生物“研发周期长、试错成本高、工艺放大难”三大痛点的核心驱动力。借助贝叶斯优化算法、数字孪生模型、高通量实验数据分析等技术,AI可将酶
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政策变局与资本赋能:格利尔的估值重构机遇
一、光伏产业:政策换挡与出清加速的双重变局 2026年光伏行业迎来历史性拐点,政策调整与市场化出清形成深度交织。财政部明确自4月1日起取消光伏产品增值税出口退税,标志着行业彻底告别政策补贴依赖,进入"无退税"的市场化竞争新阶段。与此同时,市场监管总局约谈行业协会及硅料龙头企业,叫停涉嫌垄断的自律行为,要求企业不得约定产量、价格或划分市场,推动行业回归真实供需定价逻辑。 资本市场对此反应剧烈,多晶硅期货主力合约两日内累计暴跌17%,硅料股集体下挫,但行业出清进程也随之加速。经过2024-2025年
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格利尔
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多维布局稳增长,估值重估待发力——城建发展 发展现状与价值分析
一、行业动态:商业航天多点突破,房地产市场筑底回暖 当前商业航天领域成为资本布局新热点,多家房企通过股权投资切入这一高增长赛道。荣盛发展通过控股子公司中冀投资布局商业航天企业蓝箭航天,大名城旗下佰才邦也在低空经济与商业航天领域展开探索,技术突破与应用落地加速推动板块价值重估。房地产市场则呈现政策托底、龙头企稳的态势,2025年房企债券融资总额达5502.8亿元,同比增长10.5%,新希望地产、京投发展等企业成功发行中期票据,融资成本持续优化。同时,京沪等核心城市优化限购、公积金政策,百强房企拿地
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城建发展
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2026-01-07 17:10:49
英伟达Rubin引爆液冷革命,同飞股份全栈布局开启估值翻倍上行
一、液冷赛道迎超级催化:英伟达2.3kW芯片倒逼需求爆发 2026年液冷行业迎来里程碑式变革,核心驱动力源自算力巨头的技术迭代与政策的硬性加持。CES 2026展会上,英伟达官宣新一代Rubin架构(VR200 NVL72)全面量产,其旗舰GPU功率飙升至2.3kW,较上一代GB300提升64%,直接突破传统风冷散热极限,全液冷成为唯一解决方案。更关键的是,Rubin平台采用无风扇设计,机柜冷却液流量需求较前代近乎翻倍,单机柜液冷组件价值量突破5.57万美元,较GB300增长17%,带动液冷核心
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同飞股份
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鸣鸣很忙上市催化+协同共振,好想你估值翻倍可期
一、鸣鸣很忙:港股量贩零食第一股,双超格局核心龙头 2026年零食量贩行业迎来资本里程碑,鸣鸣很忙上市进程进入冲刺阶段——继2025年10月更新港交所招股书后,其上市备案已获中国证监会通过,预计上半年正式登陆港股,成为量贩零食赛道首家港股上市公司 。此次IPO拟发行不超过7666.64万股境外上市普通股,股东阵容豪华,红杉中国、高榕资本等顶级机构加持,产业端则有好想你等龙头企业参股,25名股东股份实现全流通,资本流动性充分 。 业绩与规模双轮驱动下,鸣鸣很忙已确立行业核心地位。2022-2024
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好想你
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算力AI共振+双轮驱动,南兴股份估值重构上行空间超100%
一、算力与AI应用:政策+需求引爆行业景气周期 2026年开年,算力与AI应用领域迎来政策、产业、技术三重共振,行业景气度再攀高峰。政策端,工信部正式实施液冷技术强制标准,要求新建人工智能数据中心(AIDC)PUE≤1.2,直接推动液冷设备市场规模年内增长300%,同时数据中心被纳入REITs扩容范围,预计释放超2000亿元市场流动性。产业端,重点项目密集落地,中国移动团结湖AI算力中心、博浩长三角智能算力中心等相继投运或开工,其中昆山项目规划算力规模达5000 PFlops,可满足智能驾驶、金
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南兴股份
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2026-01-06 11:13:48
光刻胶国产替代浪潮下,锦华新材估值重构正当时,上行空间超100%
一、多重催化共振,光刻胶产业链迎来价值重估 近期光刻胶赛道利好密集释放,行业景气度持续攀升。国际层面,日本对高端光刻胶的出口限制再度升级,而我国高端光刻胶90%以上依赖进口,供应链安全压力倒逼国产替代进程加速。市场需求端,2025年中国光刻胶市场规模预计将达到650亿元,2030年有望突破1000亿元,其中ArF、KrF等高端品种年增速分别达30%+、18.1%,增长潜力显著。 存储芯片行业已进入明确景气周期,晶圆厂扩产潮与技术节点下沉趋势叠加,直接拉动光刻胶及上游材料需求爆发。与此同时,光刻胶
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锦华新材
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高德世界模型落地在即,立方控股协同AI赋能,估值重构空间超100%
一、高德世界模型登顶权威评测,开源在即开启空间智能革命 阿里系核心科技力量再掀行业风暴,高德地图的世界模型近期交出亮眼成绩单。在斯坦福大学李飞飞团队打造的全球首个多模态世界生成模型统一评估基准WorldScore中,高德模型凭借卓越的动态路径推演、多智能体协同能力拿下综合得分第一,多项核心指标领跑行业,验证了其在物理世界理解与生成领域的硬实力。 作为支撑AI从“识图”迈向“造境”的关键技术,高德世界模型以数十万亿级时空样本、日均6000亿次北斗定位数据为基础,叠加4DGS技术构建动态数字地球,实
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AI应用热潮席卷产业,立方控股估值重估空间全面打开
一、近期AI应用利好密集释放,产业落地进入加速期 2026年开年以来,AI行业迎来“技术爆发+政策护航+资本追捧”的三重利好共振,从算力支撑到终端落地再到产业赋能的全链条加速渗透,为相关赛道带来明确投资主线。 政策层面,地方政府密集出台扶持政策,常州发布“人工智能+”行动计划并设立50亿元专项基金,重点覆盖智慧城市、工业制造等核心领域,为AI垂直应用提供真金白银支持;新《网络安全法》正式施行,明确支持人工智能基础理论研究和关键技术研发,筑牢行业合规发展底线。技术落地端,三大热点形成产业闭环:AI
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浙富控股:核聚变卡位核心,估值重构迎翻倍
核聚变产业化提速,赛道迎来爆发前夜 2025年可控核聚变行业迈入关键突破期,国内外项目推进超预期。国际上,ITER实验堆核心部件安装收尾,2027年首次等离子体放电在即;国内CFETR工程实验堆完成设计评审,“星火一号”混合堆落地18亿元设备订单,示范堆建设正式启动。技术端,高温超导磁体、真空室等关键环节国产化率突破60%,成本下降路径明确。行业从实验阶段向示范化落地跨越,2030年前国内聚变设备市场空间预计达500亿元,年复合增速超40%,上游核心设备企业将率先兑现行业红利。 双轮驱动筑牢根基
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惠博普,实控人变更带来的想象空间
一、主营业务与行业景气度 惠博普是油气田地面工程全产业链服务商,核心业务涵盖油气处理、水处理及数字化管控解决方案,拥有50余项专有技术及400余项专利,业务遍及36个国家和地区 。同时布局CCUS、智慧水务等绿色赛道,形成“油气+环保”双主业格局。当前油气行业维持高景气:国际油价稳定在75-85美元/桶区间,国内三大油企2026年资本开支计划同比增长8%-10%,海外油气工程需求复苏显著,为公司传统业务增长提供支撑。行业集中度提升背景下,具备技术与国际化能力的企业将优先受益。 二、实控人变更的产
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2026-01-21 10:12:00
AI医疗风口下,迪安诊断估值分析
一、AI医疗行业进展:中外大厂加速专业端布局 2026年AI医疗进入“可信化、场景化”爆发期,中外科技巨头聚焦专业医疗场景突破。海外方面,OpenAI推出ChatGPT医疗保健版,基于GPT-5.2模型打造企业级医疗AI平台,通过HIPAA合规认证,整合数百万篇医学文献与临床指南,提供循证检索、文档自动化等功能,已落地波士顿儿童医院等多家顶级机构,并收购Torch公司强化医疗数据整合能力 。国内层面,阿里健康推出自研“氢离子”医学大模型,定位“医生版GPT”,聚焦临床与科研场景,实现回答全链路溯
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2026-01-20 11:15:16
海泰科投资价值分析:双赛道共振下的估值重塑
一、行业动态:新能源车稳增+人形机器人量产元年开启 新能源车领域,2025年国内产销突破1649万辆,渗透率达47.9%,2026年预计销量1900万辆,同比增长15.2%,出口延续翻倍态势,行业进入高质量增长新阶段。政策端《汽车行业稳增长工作方案》落地,叠加海外市场拓展,支撑需求持续释放。人形机器人赛道迎来“规模化元年”,优必选、智元等企业2026年产能目标直指万台级,行业产量有望突破10-20万台,核心零部件需求进入爆发前夜。两大赛道均呈现技术迭代加速、国产化替代深化特征,为细分领域龙头提供
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海泰科
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川金诺投资价值分析:三重需求共振下的估值重构
一、磷化工行业:高端化转型+资源红利,景气度持续上行 磷化工行业呈现“资源约束+需求升级”双重特征,高景气度有望延续。供给端,国内磷矿高品位储量稀缺,环保政策加速落后产能出清,推动行业格局优化;需求端,传统农业需求稳健,新能源、半导体等高端领域成为增长核心引擎。电子级磷酸国产替代率稳步提升,2026年有望突破60%;磷酸铁锂在动力与储能电池驱动下需求高增,带动电池级磷酸缺口扩大。政策层面,《重点新材料首批次应用示范指导目录》加码,为技术领先企业打开成长空间,行业高端化、绿色化转型明确。 二、川金
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算力与AI背景下的实达集团,看到多少估值?
一、国产算力与AI应用爆发式增长 2026年国产算力进入规模化落地关键期,智能算力规模年复合增速达52.3%,全国智算中心需求缺口超16GW,万卡级集群成为大模型训练标配 。政策端“东数西算”与“人工智能+”行动形成合力,三大算力走廊累计交付算力超35EFLOPS,支撑万亿参数模型商业化。AI应用从技术验证走向规模变现,教育领域尤为突出,2025年AI教育市场规模突破4000亿元,渗透率提升至80%以上学校,降本增效与教育公平双重需求驱动行业爆发。国产芯片适配加速,华为昇腾910C/950量产缓
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AI赋能生物制造,蔚蓝生物估值重构正当时
一、合成生物+AI:产业化拐点来临,技术变革重塑行业格局 合成生物学以工程化思维重塑微生物“细胞工厂”,通过基因编辑、代谢调控等技术,实现医药中间体、生物基材料、功能性食品添加剂等高价值产品的绿色低碳生产。据行业测算,其远期可覆盖70%以上的化学制造品类,对应超30万亿美元的广阔市场空间,当前行业正处于从实验室研发向规模化量产跨越的关键阶段。 AI技术成为破解合成生物“研发周期长、试错成本高、工艺放大难”三大痛点的核心驱动力。借助贝叶斯优化算法、数字孪生模型、高通量实验数据分析等技术,AI可将酶
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政策变局与资本赋能:格利尔的估值重构机遇
一、光伏产业:政策换挡与出清加速的双重变局 2026年光伏行业迎来历史性拐点,政策调整与市场化出清形成深度交织。财政部明确自4月1日起取消光伏产品增值税出口退税,标志着行业彻底告别政策补贴依赖,进入"无退税"的市场化竞争新阶段。与此同时,市场监管总局约谈行业协会及硅料龙头企业,叫停涉嫌垄断的自律行为,要求企业不得约定产量、价格或划分市场,推动行业回归真实供需定价逻辑。 资本市场对此反应剧烈,多晶硅期货主力合约两日内累计暴跌17%,硅料股集体下挫,但行业出清进程也随之加速。经过2024-2025年
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多维布局稳增长,估值重估待发力——城建发展 发展现状与价值分析
一、行业动态:商业航天多点突破,房地产市场筑底回暖 当前商业航天领域成为资本布局新热点,多家房企通过股权投资切入这一高增长赛道。荣盛发展通过控股子公司中冀投资布局商业航天企业蓝箭航天,大名城旗下佰才邦也在低空经济与商业航天领域展开探索,技术突破与应用落地加速推动板块价值重估。房地产市场则呈现政策托底、龙头企稳的态势,2025年房企债券融资总额达5502.8亿元,同比增长10.5%,新希望地产、京投发展等企业成功发行中期票据,融资成本持续优化。同时,京沪等核心城市优化限购、公积金政策,百强房企拿地
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2026-01-07 17:10:49
英伟达Rubin引爆液冷革命,同飞股份全栈布局开启估值翻倍上行
一、液冷赛道迎超级催化:英伟达2.3kW芯片倒逼需求爆发 2026年液冷行业迎来里程碑式变革,核心驱动力源自算力巨头的技术迭代与政策的硬性加持。CES 2026展会上,英伟达官宣新一代Rubin架构(VR200 NVL72)全面量产,其旗舰GPU功率飙升至2.3kW,较上一代GB300提升64%,直接突破传统风冷散热极限,全液冷成为唯一解决方案。更关键的是,Rubin平台采用无风扇设计,机柜冷却液流量需求较前代近乎翻倍,单机柜液冷组件价值量突破5.57万美元,较GB300增长17%,带动液冷核心
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鸣鸣很忙上市催化+协同共振,好想你估值翻倍可期
一、鸣鸣很忙:港股量贩零食第一股,双超格局核心龙头 2026年零食量贩行业迎来资本里程碑,鸣鸣很忙上市进程进入冲刺阶段——继2025年10月更新港交所招股书后,其上市备案已获中国证监会通过,预计上半年正式登陆港股,成为量贩零食赛道首家港股上市公司 。此次IPO拟发行不超过7666.64万股境外上市普通股,股东阵容豪华,红杉中国、高榕资本等顶级机构加持,产业端则有好想你等龙头企业参股,25名股东股份实现全流通,资本流动性充分 。 业绩与规模双轮驱动下,鸣鸣很忙已确立行业核心地位。2022-2024
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算力AI共振+双轮驱动,南兴股份估值重构上行空间超100%
一、算力与AI应用:政策+需求引爆行业景气周期 2026年开年,算力与AI应用领域迎来政策、产业、技术三重共振,行业景气度再攀高峰。政策端,工信部正式实施液冷技术强制标准,要求新建人工智能数据中心(AIDC)PUE≤1.2,直接推动液冷设备市场规模年内增长300%,同时数据中心被纳入REITs扩容范围,预计释放超2000亿元市场流动性。产业端,重点项目密集落地,中国移动团结湖AI算力中心、博浩长三角智能算力中心等相继投运或开工,其中昆山项目规划算力规模达5000 PFlops,可满足智能驾驶、金
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南兴股份
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2026-01-06 11:13:48
光刻胶国产替代浪潮下,锦华新材估值重构正当时,上行空间超100%
一、多重催化共振,光刻胶产业链迎来价值重估 近期光刻胶赛道利好密集释放,行业景气度持续攀升。国际层面,日本对高端光刻胶的出口限制再度升级,而我国高端光刻胶90%以上依赖进口,供应链安全压力倒逼国产替代进程加速。市场需求端,2025年中国光刻胶市场规模预计将达到650亿元,2030年有望突破1000亿元,其中ArF、KrF等高端品种年增速分别达30%+、18.1%,增长潜力显著。 存储芯片行业已进入明确景气周期,晶圆厂扩产潮与技术节点下沉趋势叠加,直接拉动光刻胶及上游材料需求爆发。与此同时,光刻胶
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高德世界模型落地在即,立方控股协同AI赋能,估值重构空间超100%
一、高德世界模型登顶权威评测,开源在即开启空间智能革命 阿里系核心科技力量再掀行业风暴,高德地图的世界模型近期交出亮眼成绩单。在斯坦福大学李飞飞团队打造的全球首个多模态世界生成模型统一评估基准WorldScore中,高德模型凭借卓越的动态路径推演、多智能体协同能力拿下综合得分第一,多项核心指标领跑行业,验证了其在物理世界理解与生成领域的硬实力。 作为支撑AI从“识图”迈向“造境”的关键技术,高德世界模型以数十万亿级时空样本、日均6000亿次北斗定位数据为基础,叠加4DGS技术构建动态数字地球,实
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AI应用热潮席卷产业,立方控股估值重估空间全面打开
一、近期AI应用利好密集释放,产业落地进入加速期 2026年开年以来,AI行业迎来“技术爆发+政策护航+资本追捧”的三重利好共振,从算力支撑到终端落地再到产业赋能的全链条加速渗透,为相关赛道带来明确投资主线。 政策层面,地方政府密集出台扶持政策,常州发布“人工智能+”行动计划并设立50亿元专项基金,重点覆盖智慧城市、工业制造等核心领域,为AI垂直应用提供真金白银支持;新《网络安全法》正式施行,明确支持人工智能基础理论研究和关键技术研发,筑牢行业合规发展底线。技术落地端,三大热点形成产业闭环:AI
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浙富控股:核聚变卡位核心,估值重构迎翻倍
核聚变产业化提速,赛道迎来爆发前夜 2025年可控核聚变行业迈入关键突破期,国内外项目推进超预期。国际上,ITER实验堆核心部件安装收尾,2027年首次等离子体放电在即;国内CFETR工程实验堆完成设计评审,“星火一号”混合堆落地18亿元设备订单,示范堆建设正式启动。技术端,高温超导磁体、真空室等关键环节国产化率突破60%,成本下降路径明确。行业从实验阶段向示范化落地跨越,2030年前国内聚变设备市场空间预计达500亿元,年复合增速超40%,上游核心设备企业将率先兑现行业红利。 双轮驱动筑牢根基
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浙富控股
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2026-01-22 10:29:15
惠博普,实控人变更带来的想象空间
一、主营业务与行业景气度 惠博普是油气田地面工程全产业链服务商,核心业务涵盖油气处理、水处理及数字化管控解决方案,拥有50余项专有技术及400余项专利,业务遍及36个国家和地区 。同时布局CCUS、智慧水务等绿色赛道,形成“油气+环保”双主业格局。当前油气行业维持高景气:国际油价稳定在75-85美元/桶区间,国内三大油企2026年资本开支计划同比增长8%-10%,海外油气工程需求复苏显著,为公司传统业务增长提供支撑。行业集中度提升背景下,具备技术与国际化能力的企业将优先受益。 二、实控人变更的产
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惠博普
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2026-01-21 10:12:00
AI医疗风口下,迪安诊断估值分析
一、AI医疗行业进展:中外大厂加速专业端布局 2026年AI医疗进入“可信化、场景化”爆发期,中外科技巨头聚焦专业医疗场景突破。海外方面,OpenAI推出ChatGPT医疗保健版,基于GPT-5.2模型打造企业级医疗AI平台,通过HIPAA合规认证,整合数百万篇医学文献与临床指南,提供循证检索、文档自动化等功能,已落地波士顿儿童医院等多家顶级机构,并收购Torch公司强化医疗数据整合能力 。国内层面,阿里健康推出自研“氢离子”医学大模型,定位“医生版GPT”,聚焦临床与科研场景,实现回答全链路溯
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迪安诊断
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2026-01-20 11:15:16
海泰科投资价值分析:双赛道共振下的估值重塑
一、行业动态:新能源车稳增+人形机器人量产元年开启 新能源车领域,2025年国内产销突破1649万辆,渗透率达47.9%,2026年预计销量1900万辆,同比增长15.2%,出口延续翻倍态势,行业进入高质量增长新阶段。政策端《汽车行业稳增长工作方案》落地,叠加海外市场拓展,支撑需求持续释放。人形机器人赛道迎来“规模化元年”,优必选、智元等企业2026年产能目标直指万台级,行业产量有望突破10-20万台,核心零部件需求进入爆发前夜。两大赛道均呈现技术迭代加速、国产化替代深化特征,为细分领域龙头提供
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海泰科
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2026-01-20 11:09:18
川金诺投资价值分析:三重需求共振下的估值重构
一、磷化工行业:高端化转型+资源红利,景气度持续上行 磷化工行业呈现“资源约束+需求升级”双重特征,高景气度有望延续。供给端,国内磷矿高品位储量稀缺,环保政策加速落后产能出清,推动行业格局优化;需求端,传统农业需求稳健,新能源、半导体等高端领域成为增长核心引擎。电子级磷酸国产替代率稳步提升,2026年有望突破60%;磷酸铁锂在动力与储能电池驱动下需求高增,带动电池级磷酸缺口扩大。政策层面,《重点新材料首批次应用示范指导目录》加码,为技术领先企业打开成长空间,行业高端化、绿色化转型明确。 二、川金
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川金诺
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2026-01-15 12:15:46
算力与AI背景下的实达集团,看到多少估值?
一、国产算力与AI应用爆发式增长 2026年国产算力进入规模化落地关键期,智能算力规模年复合增速达52.3%,全国智算中心需求缺口超16GW,万卡级集群成为大模型训练标配 。政策端“东数西算”与“人工智能+”行动形成合力,三大算力走廊累计交付算力超35EFLOPS,支撑万亿参数模型商业化。AI应用从技术验证走向规模变现,教育领域尤为突出,2025年AI教育市场规模突破4000亿元,渗透率提升至80%以上学校,降本增效与教育公平双重需求驱动行业爆发。国产芯片适配加速,华为昇腾910C/950量产缓
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实达集团
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AI赋能生物制造,蔚蓝生物估值重构正当时
一、合成生物+AI:产业化拐点来临,技术变革重塑行业格局 合成生物学以工程化思维重塑微生物“细胞工厂”,通过基因编辑、代谢调控等技术,实现医药中间体、生物基材料、功能性食品添加剂等高价值产品的绿色低碳生产。据行业测算,其远期可覆盖70%以上的化学制造品类,对应超30万亿美元的广阔市场空间,当前行业正处于从实验室研发向规模化量产跨越的关键阶段。 AI技术成为破解合成生物“研发周期长、试错成本高、工艺放大难”三大痛点的核心驱动力。借助贝叶斯优化算法、数字孪生模型、高通量实验数据分析等技术,AI可将酶
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政策变局与资本赋能:格利尔的估值重构机遇
一、光伏产业:政策换挡与出清加速的双重变局 2026年光伏行业迎来历史性拐点,政策调整与市场化出清形成深度交织。财政部明确自4月1日起取消光伏产品增值税出口退税,标志着行业彻底告别政策补贴依赖,进入"无退税"的市场化竞争新阶段。与此同时,市场监管总局约谈行业协会及硅料龙头企业,叫停涉嫌垄断的自律行为,要求企业不得约定产量、价格或划分市场,推动行业回归真实供需定价逻辑。 资本市场对此反应剧烈,多晶硅期货主力合约两日内累计暴跌17%,硅料股集体下挫,但行业出清进程也随之加速。经过2024-2025年
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格利尔
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多维布局稳增长,估值重估待发力——城建发展 发展现状与价值分析
一、行业动态:商业航天多点突破,房地产市场筑底回暖 当前商业航天领域成为资本布局新热点,多家房企通过股权投资切入这一高增长赛道。荣盛发展通过控股子公司中冀投资布局商业航天企业蓝箭航天,大名城旗下佰才邦也在低空经济与商业航天领域展开探索,技术突破与应用落地加速推动板块价值重估。房地产市场则呈现政策托底、龙头企稳的态势,2025年房企债券融资总额达5502.8亿元,同比增长10.5%,新希望地产、京投发展等企业成功发行中期票据,融资成本持续优化。同时,京沪等核心城市优化限购、公积金政策,百强房企拿地
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城建发展
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2026-01-07 17:10:49
英伟达Rubin引爆液冷革命,同飞股份全栈布局开启估值翻倍上行
一、液冷赛道迎超级催化:英伟达2.3kW芯片倒逼需求爆发 2026年液冷行业迎来里程碑式变革,核心驱动力源自算力巨头的技术迭代与政策的硬性加持。CES 2026展会上,英伟达官宣新一代Rubin架构(VR200 NVL72)全面量产,其旗舰GPU功率飙升至2.3kW,较上一代GB300提升64%,直接突破传统风冷散热极限,全液冷成为唯一解决方案。更关键的是,Rubin平台采用无风扇设计,机柜冷却液流量需求较前代近乎翻倍,单机柜液冷组件价值量突破5.57万美元,较GB300增长17%,带动液冷核心
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同飞股份
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鸣鸣很忙上市催化+协同共振,好想你估值翻倍可期
一、鸣鸣很忙:港股量贩零食第一股,双超格局核心龙头 2026年零食量贩行业迎来资本里程碑,鸣鸣很忙上市进程进入冲刺阶段——继2025年10月更新港交所招股书后,其上市备案已获中国证监会通过,预计上半年正式登陆港股,成为量贩零食赛道首家港股上市公司 。此次IPO拟发行不超过7666.64万股境外上市普通股,股东阵容豪华,红杉中国、高榕资本等顶级机构加持,产业端则有好想你等龙头企业参股,25名股东股份实现全流通,资本流动性充分 。 业绩与规模双轮驱动下,鸣鸣很忙已确立行业核心地位。2022-2024
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好想你
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算力AI共振+双轮驱动,南兴股份估值重构上行空间超100%
一、算力与AI应用:政策+需求引爆行业景气周期 2026年开年,算力与AI应用领域迎来政策、产业、技术三重共振,行业景气度再攀高峰。政策端,工信部正式实施液冷技术强制标准,要求新建人工智能数据中心(AIDC)PUE≤1.2,直接推动液冷设备市场规模年内增长300%,同时数据中心被纳入REITs扩容范围,预计释放超2000亿元市场流动性。产业端,重点项目密集落地,中国移动团结湖AI算力中心、博浩长三角智能算力中心等相继投运或开工,其中昆山项目规划算力规模达5000 PFlops,可满足智能驾驶、金
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南兴股份
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2026-01-06 11:13:48
光刻胶国产替代浪潮下,锦华新材估值重构正当时,上行空间超100%
一、多重催化共振,光刻胶产业链迎来价值重估 近期光刻胶赛道利好密集释放,行业景气度持续攀升。国际层面,日本对高端光刻胶的出口限制再度升级,而我国高端光刻胶90%以上依赖进口,供应链安全压力倒逼国产替代进程加速。市场需求端,2025年中国光刻胶市场规模预计将达到650亿元,2030年有望突破1000亿元,其中ArF、KrF等高端品种年增速分别达30%+、18.1%,增长潜力显著。 存储芯片行业已进入明确景气周期,晶圆厂扩产潮与技术节点下沉趋势叠加,直接拉动光刻胶及上游材料需求爆发。与此同时,光刻胶
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锦华新材
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高德世界模型落地在即,立方控股协同AI赋能,估值重构空间超100%
一、高德世界模型登顶权威评测,开源在即开启空间智能革命 阿里系核心科技力量再掀行业风暴,高德地图的世界模型近期交出亮眼成绩单。在斯坦福大学李飞飞团队打造的全球首个多模态世界生成模型统一评估基准WorldScore中,高德模型凭借卓越的动态路径推演、多智能体协同能力拿下综合得分第一,多项核心指标领跑行业,验证了其在物理世界理解与生成领域的硬实力。 作为支撑AI从“识图”迈向“造境”的关键技术,高德世界模型以数十万亿级时空样本、日均6000亿次北斗定位数据为基础,叠加4DGS技术构建动态数字地球,实
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AI应用热潮席卷产业,立方控股估值重估空间全面打开
一、近期AI应用利好密集释放,产业落地进入加速期 2026年开年以来,AI行业迎来“技术爆发+政策护航+资本追捧”的三重利好共振,从算力支撑到终端落地再到产业赋能的全链条加速渗透,为相关赛道带来明确投资主线。 政策层面,地方政府密集出台扶持政策,常州发布“人工智能+”行动计划并设立50亿元专项基金,重点覆盖智慧城市、工业制造等核心领域,为AI垂直应用提供真金白银支持;新《网络安全法》正式施行,明确支持人工智能基础理论研究和关键技术研发,筑牢行业合规发展底线。技术落地端,三大热点形成产业闭环:AI
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浙富控股:核聚变卡位核心,估值重构迎翻倍
核聚变产业化提速,赛道迎来爆发前夜 2025年可控核聚变行业迈入关键突破期,国内外项目推进超预期。国际上,ITER实验堆核心部件安装收尾,2027年首次等离子体放电在即;国内CFETR工程实验堆完成设计评审,“星火一号”混合堆落地18亿元设备订单,示范堆建设正式启动。技术端,高温超导磁体、真空室等关键环节国产化率突破60%,成本下降路径明确。行业从实验阶段向示范化落地跨越,2030年前国内聚变设备市场空间预计达500亿元,年复合增速超40%,上游核心设备企业将率先兑现行业红利。 双轮驱动筑牢根基
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惠博普,实控人变更带来的想象空间
一、主营业务与行业景气度 惠博普是油气田地面工程全产业链服务商,核心业务涵盖油气处理、水处理及数字化管控解决方案,拥有50余项专有技术及400余项专利,业务遍及36个国家和地区 。同时布局CCUS、智慧水务等绿色赛道,形成“油气+环保”双主业格局。当前油气行业维持高景气:国际油价稳定在75-85美元/桶区间,国内三大油企2026年资本开支计划同比增长8%-10%,海外油气工程需求复苏显著,为公司传统业务增长提供支撑。行业集中度提升背景下,具备技术与国际化能力的企业将优先受益。 二、实控人变更的产
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2026-01-21 10:12:00
AI医疗风口下,迪安诊断估值分析
一、AI医疗行业进展:中外大厂加速专业端布局 2026年AI医疗进入“可信化、场景化”爆发期,中外科技巨头聚焦专业医疗场景突破。海外方面,OpenAI推出ChatGPT医疗保健版,基于GPT-5.2模型打造企业级医疗AI平台,通过HIPAA合规认证,整合数百万篇医学文献与临床指南,提供循证检索、文档自动化等功能,已落地波士顿儿童医院等多家顶级机构,并收购Torch公司强化医疗数据整合能力 。国内层面,阿里健康推出自研“氢离子”医学大模型,定位“医生版GPT”,聚焦临床与科研场景,实现回答全链路溯
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迪安诊断
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2026-01-20 11:15:16
海泰科投资价值分析:双赛道共振下的估值重塑
一、行业动态:新能源车稳增+人形机器人量产元年开启 新能源车领域,2025年国内产销突破1649万辆,渗透率达47.9%,2026年预计销量1900万辆,同比增长15.2%,出口延续翻倍态势,行业进入高质量增长新阶段。政策端《汽车行业稳增长工作方案》落地,叠加海外市场拓展,支撑需求持续释放。人形机器人赛道迎来“规模化元年”,优必选、智元等企业2026年产能目标直指万台级,行业产量有望突破10-20万台,核心零部件需求进入爆发前夜。两大赛道均呈现技术迭代加速、国产化替代深化特征,为细分领域龙头提供
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海泰科
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2026-01-20 11:09:18
川金诺投资价值分析:三重需求共振下的估值重构
一、磷化工行业:高端化转型+资源红利,景气度持续上行 磷化工行业呈现“资源约束+需求升级”双重特征,高景气度有望延续。供给端,国内磷矿高品位储量稀缺,环保政策加速落后产能出清,推动行业格局优化;需求端,传统农业需求稳健,新能源、半导体等高端领域成为增长核心引擎。电子级磷酸国产替代率稳步提升,2026年有望突破60%;磷酸铁锂在动力与储能电池驱动下需求高增,带动电池级磷酸缺口扩大。政策层面,《重点新材料首批次应用示范指导目录》加码,为技术领先企业打开成长空间,行业高端化、绿色化转型明确。 二、川金
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算力与AI背景下的实达集团,看到多少估值?
一、国产算力与AI应用爆发式增长 2026年国产算力进入规模化落地关键期,智能算力规模年复合增速达52.3%,全国智算中心需求缺口超16GW,万卡级集群成为大模型训练标配 。政策端“东数西算”与“人工智能+”行动形成合力,三大算力走廊累计交付算力超35EFLOPS,支撑万亿参数模型商业化。AI应用从技术验证走向规模变现,教育领域尤为突出,2025年AI教育市场规模突破4000亿元,渗透率提升至80%以上学校,降本增效与教育公平双重需求驱动行业爆发。国产芯片适配加速,华为昇腾910C/950量产缓
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AI赋能生物制造,蔚蓝生物估值重构正当时
一、合成生物+AI:产业化拐点来临,技术变革重塑行业格局 合成生物学以工程化思维重塑微生物“细胞工厂”,通过基因编辑、代谢调控等技术,实现医药中间体、生物基材料、功能性食品添加剂等高价值产品的绿色低碳生产。据行业测算,其远期可覆盖70%以上的化学制造品类,对应超30万亿美元的广阔市场空间,当前行业正处于从实验室研发向规模化量产跨越的关键阶段。 AI技术成为破解合成生物“研发周期长、试错成本高、工艺放大难”三大痛点的核心驱动力。借助贝叶斯优化算法、数字孪生模型、高通量实验数据分析等技术,AI可将酶
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政策变局与资本赋能:格利尔的估值重构机遇
一、光伏产业:政策换挡与出清加速的双重变局 2026年光伏行业迎来历史性拐点,政策调整与市场化出清形成深度交织。财政部明确自4月1日起取消光伏产品增值税出口退税,标志着行业彻底告别政策补贴依赖,进入"无退税"的市场化竞争新阶段。与此同时,市场监管总局约谈行业协会及硅料龙头企业,叫停涉嫌垄断的自律行为,要求企业不得约定产量、价格或划分市场,推动行业回归真实供需定价逻辑。 资本市场对此反应剧烈,多晶硅期货主力合约两日内累计暴跌17%,硅料股集体下挫,但行业出清进程也随之加速。经过2024-2025年
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多维布局稳增长,估值重估待发力——城建发展 发展现状与价值分析
一、行业动态:商业航天多点突破,房地产市场筑底回暖 当前商业航天领域成为资本布局新热点,多家房企通过股权投资切入这一高增长赛道。荣盛发展通过控股子公司中冀投资布局商业航天企业蓝箭航天,大名城旗下佰才邦也在低空经济与商业航天领域展开探索,技术突破与应用落地加速推动板块价值重估。房地产市场则呈现政策托底、龙头企稳的态势,2025年房企债券融资总额达5502.8亿元,同比增长10.5%,新希望地产、京投发展等企业成功发行中期票据,融资成本持续优化。同时,京沪等核心城市优化限购、公积金政策,百强房企拿地
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2026-01-07 17:10:49
英伟达Rubin引爆液冷革命,同飞股份全栈布局开启估值翻倍上行
一、液冷赛道迎超级催化:英伟达2.3kW芯片倒逼需求爆发 2026年液冷行业迎来里程碑式变革,核心驱动力源自算力巨头的技术迭代与政策的硬性加持。CES 2026展会上,英伟达官宣新一代Rubin架构(VR200 NVL72)全面量产,其旗舰GPU功率飙升至2.3kW,较上一代GB300提升64%,直接突破传统风冷散热极限,全液冷成为唯一解决方案。更关键的是,Rubin平台采用无风扇设计,机柜冷却液流量需求较前代近乎翻倍,单机柜液冷组件价值量突破5.57万美元,较GB300增长17%,带动液冷核心
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鸣鸣很忙上市催化+协同共振,好想你估值翻倍可期
一、鸣鸣很忙:港股量贩零食第一股,双超格局核心龙头 2026年零食量贩行业迎来资本里程碑,鸣鸣很忙上市进程进入冲刺阶段——继2025年10月更新港交所招股书后,其上市备案已获中国证监会通过,预计上半年正式登陆港股,成为量贩零食赛道首家港股上市公司 。此次IPO拟发行不超过7666.64万股境外上市普通股,股东阵容豪华,红杉中国、高榕资本等顶级机构加持,产业端则有好想你等龙头企业参股,25名股东股份实现全流通,资本流动性充分 。 业绩与规模双轮驱动下,鸣鸣很忙已确立行业核心地位。2022-2024
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算力AI共振+双轮驱动,南兴股份估值重构上行空间超100%
一、算力与AI应用:政策+需求引爆行业景气周期 2026年开年,算力与AI应用领域迎来政策、产业、技术三重共振,行业景气度再攀高峰。政策端,工信部正式实施液冷技术强制标准,要求新建人工智能数据中心(AIDC)PUE≤1.2,直接推动液冷设备市场规模年内增长300%,同时数据中心被纳入REITs扩容范围,预计释放超2000亿元市场流动性。产业端,重点项目密集落地,中国移动团结湖AI算力中心、博浩长三角智能算力中心等相继投运或开工,其中昆山项目规划算力规模达5000 PFlops,可满足智能驾驶、金
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2026-01-06 11:13:48
光刻胶国产替代浪潮下,锦华新材估值重构正当时,上行空间超100%
一、多重催化共振,光刻胶产业链迎来价值重估 近期光刻胶赛道利好密集释放,行业景气度持续攀升。国际层面,日本对高端光刻胶的出口限制再度升级,而我国高端光刻胶90%以上依赖进口,供应链安全压力倒逼国产替代进程加速。市场需求端,2025年中国光刻胶市场规模预计将达到650亿元,2030年有望突破1000亿元,其中ArF、KrF等高端品种年增速分别达30%+、18.1%,增长潜力显著。 存储芯片行业已进入明确景气周期,晶圆厂扩产潮与技术节点下沉趋势叠加,直接拉动光刻胶及上游材料需求爆发。与此同时,光刻胶
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高德世界模型落地在即,立方控股协同AI赋能,估值重构空间超100%
一、高德世界模型登顶权威评测,开源在即开启空间智能革命 阿里系核心科技力量再掀行业风暴,高德地图的世界模型近期交出亮眼成绩单。在斯坦福大学李飞飞团队打造的全球首个多模态世界生成模型统一评估基准WorldScore中,高德模型凭借卓越的动态路径推演、多智能体协同能力拿下综合得分第一,多项核心指标领跑行业,验证了其在物理世界理解与生成领域的硬实力。 作为支撑AI从“识图”迈向“造境”的关键技术,高德世界模型以数十万亿级时空样本、日均6000亿次北斗定位数据为基础,叠加4DGS技术构建动态数字地球,实
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AI应用热潮席卷产业,立方控股估值重估空间全面打开
一、近期AI应用利好密集释放,产业落地进入加速期 2026年开年以来,AI行业迎来“技术爆发+政策护航+资本追捧”的三重利好共振,从算力支撑到终端落地再到产业赋能的全链条加速渗透,为相关赛道带来明确投资主线。 政策层面,地方政府密集出台扶持政策,常州发布“人工智能+”行动计划并设立50亿元专项基金,重点覆盖智慧城市、工业制造等核心领域,为AI垂直应用提供真金白银支持;新《网络安全法》正式施行,明确支持人工智能基础理论研究和关键技术研发,筑牢行业合规发展底线。技术落地端,三大热点形成产业闭环:AI
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