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福乐贝儿
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福乐贝儿
2025-07-17 00:54:51
事件驱动挖掘逻辑:三佳科技
驱动事件: “2025年7月16日多家媒体报道: 目前先进封装用BT基材low cte材料交货周期已经超过20周,二线载板厂已经接近断料,cx供应商pd已经断料三天。 考虑到日本企业扩产难度较大,预计未来两年日本BT基材会成为全球芯片封装的刚性缺口环节,100%会影响到GPU/存储的出货节奏。” 投资逻辑: 根据提供的多源信息,三佳科技(600520)在BT基材短缺及国产替代趋势下显著受益,短期虽有挑战,具体分析如下: 一、核心利好逻辑:BT基材短缺与国产替代加速 1. 全球BT树脂供应危机,三
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