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风起黄昏
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风起黄昏
关灯吃面的吃面达人
2025-02-28 11:02:23
天风电新】万马股份调研更新:机器人线缆厚积薄发
万马股份为机器人/机器狗提供复合运动线缆,目前已经为宇树等批量供货。本轮产业趋势中,相比于一众新切入机器人产业链的公司,万马已在工业机器人线缆中深耕多年,是目前Kuka、ABB工业机器人的国内线缆独供。 🌼机器人线缆有何要求? 1)关节活动范围大,动作的多样性和自由度高,对线缆的柔韧性和耐弯折性要求极高; 2)需要传输的数据量和种类繁多,对信号传输的速度、精度和稳定性要求极高; 3)对线缆的耐环境性能要求较为全面,包括耐温、耐湿、耐磨损、抗腐蚀等; 4)线缆需要尽可能地细、轻,便于在有限的空间
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万马股份
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风起黄昏
关灯吃面的吃面达人
2025-02-25 13:15:26
中泰电新:关注数据中心铅酸电池行业机会
🌟🌸1. 数据中心用铅酸电池较两轮车铅酸电池区别较大 放电特性:数据中心需要具备高倍率放电,能在短时间提供大电流;而两轮车为稳定功率放电。 充电特性:数据中心充电电流较小,充电倍率低;两轮车充电倍率高。 寿命:数据中心需要较长使用寿命,两轮车相对要求较低。 产品类型:数据中心铅酸电池多为阀控式铅酸电池(VRLA),包括 AGM 和凝胶电池,免维护且可任意方向安装。两轮车铅酸多为富液式铅酸电池。 🌟🌸2. 数据中心投资高增,拉动铅酸供需拐点出现 需求端:全球数据中心的高速增长,对铅酸电池的
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圣阳股份
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南都电源
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风起黄昏
关灯吃面的吃面达人
2025-02-25 11:24:55
AIDC铅酸备电供应紧张显现
催化:我们了解到铅酸有可能持续涨价,处于供不应求状态。原因:AIDC火热,算力中心服务器宕机更加频繁,同时新增需求旺盛。铅酸国内存量产能本来是够的,但行业持续亏损,当前交付已出现了瓶颈,开启涨价! 价值量:1)铅酸供需扭转,盈利有望超预期;2)锂电是产业趋势,空间比想象中的大:单瓦时1.5-3元,按15分钟备电,则单瓦0.4-0.8元,市场空间=UPS。 1、雄韬股份:25年预期8-10亿UPS锂电。客户为科华、万国、施耐德、维谛、伊顿、英伟达。公司后续看点还有数据中心氢能发电机替代柴发的方案。
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圣阳股份
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风起黄昏
关灯吃面的吃面达人
2025-02-07 17:58:36
AI助力阅信智能化升级,拟收购碧橙助力迈向新征程
随着DeepSeek大模型的全球影响力持续扩大,梦网科技将DeepSeek大模型深度集成至多源AI调度引擎“天慧智汇台2.0”,梦网科技今日涨停,重申核心逻辑: #全国短信业务逐步回暖阅信起势# 去年第三季度起,行业相关因素对公司产生了显著影响,营销短信发送量因此而缩减,进而影响短信服务毛利率,今年上半年逐渐缓和。Q3起市场环境趋向规范化和可控化。根据工信部数据,今年全国年初至2/3/4/5月短信业务量增速分别为-2.1%/-0.9%/-0.4%/-0.3%,年初至6/7/8/9/10/11/1
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梦网科技
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风起黄昏
关灯吃面的吃面达人
2024-12-29 09:48:27
科士达跟踪笔记
➡数据中心业务 #产品:# 主要是UPS,占80%,也做温控、机柜集成,UPS从kW到MW级产品齐全,价值量占数据中心成本之比约10%。电池目前主要是铅酸,国外已开始用锂电池替代。 #行业格局:# 过去几年整体行业增速0-5%之间,没有新玩家,海外伊顿、艾默生、施耐德,国内华为、科士达、科华,台湾台达、山特,意大利雷乐士。公司份额全球第五,市占率4%,前四家占了50%份额。 #下游:# 金融、通信、互联网。金融占公司40%左右,主要银行数据中心ups三年一换;通信主要是运营商,占公司20%左右;
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科士达
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风起黄昏
关灯吃面的吃面达人
2024-12-20 20:25:03
NV服务器OCP ORV3电源各家情况梳理
1、供应商进度梳理 台达电:和英伟达联合开发,目前正在出货的产品都是台达的,而且台达服务器电源这块订单爆满,上个月主动舍弃了思科的单子,调研口径他们扩产比较谨慎,怕英伟达这个没持续性后面资本开支收不回。 光宝科:3KW平台升级5.5KW,原先3KW就存在一些热方面的问题,改制到5.5KW以后热更严重了,导致现在在主机厂测试出现了问题,因为是平台问题,应该很难解决,目前光宝就两种解决办法,第一种就是硬着头皮打补丁,但是先天性基因问题应该是修复不好的,这么做后面肯定会丢单,第二种就是重头再来,但是应
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麦格米特
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风起黄昏
关灯吃面的吃面达人
2024-12-04 20:39:36
益客食品: 农产品和预制菜“出海”催化!
🔥 【大涨催化】第二十一届中国国际农产品交易会上,#广东提出正积极探索预制菜出海新模式,#包括建立海外“共享工厂”、打造“县域海外仓”等创新合作形式,推动预制菜产业国际化发展。2023年,广东农产品出口金额1309亿元,同比+13.3%;其中,预制菜出口金额317亿元,约占全国总量20%。 【核心要点】 1、广东加速农产品和预制菜出海的受益方向: ▪️#预制菜生产加工:# 具备出口资质和海外布局的预制菜企业,有望通过“共享工厂”模式降低海外运营成本; ▪️#冷链物流:# 预制菜出口增长对冷链运
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益客食品
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风起黄昏
关灯吃面的吃面达人
2024-12-03 22:49:56
商务部加强锑等两用物项对美国出口管制,海外锑供应持续紧张,战略价值凸显锑标的估值有望提升
事件1:商务部公告称,根据中华人民共和国出口管制法等法律法规有关规定,为维护国家安全和利益、履行防扩散等国际义务,决定加强相关两用物项对美国出口管制。现将有关事项公告如下:一、禁止两用物项对美国军事用户或军事用途出口。二、原则上不予许可镓、锗、锑、超硬材料相关两用物项对美国出口;对石墨两用物项对美国出口,实施更严格的最终用户和最终用途审查。 事件2:据Military Metals公司,“The #Antimony Crisis: Key Facts”“Germany:2 days of amm
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华锡有色
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湖南黄金
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华钰矿业
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兴业银锡
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风起黄昏
关灯吃面的吃面达人
2023-04-25 00:04:54
星辉娱乐 电话会交流纪要
一、公司基本面信息 1.22年年报和23年一季报业绩情况 22年收入为16.06亿,较上年同期增长14.15%。利润净亏损3.1亿元,较上年同期增长3.52亿元,主要原因在于体育业务,输入端未覆盖球队管理成本。商誉计提导致总体亏损3亿元。23年一季度收入3.21亿,较上年同期下降12.95%。主要原因是产品金老交替期,游戏端收入下滑导致利润下降。服务端亏损4360万元,主要原因是体育业务下滑和管理成本未覆盖。 2.公司IP储备及产品规划 公司手上IP储备挺多,包括三国群英传、仙境传说、苍穹冒险岛
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星辉娱乐
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风起黄昏
关灯吃面的吃面达人
2023-04-03 10:39:20
世纪华通深度路演
世纪华通深度路演
有道云笔记
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ST华通
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风起黄昏
关灯吃面的吃面达人
2023-02-07 07:31:48
润和软件 电话会交流纪要
1、业绩预测: 1)2022年:预计收⼊30亿,利润2亿。 2023年:预计收⼊40亿,利润5亿,其中传统业务收⼊35亿,利润3亿,创新业务收⼊5亿,利润2亿。 2025年:预计利润10亿,其中传统业务利润4-4.5亿;创新业务收⼊30亿(再造⼀个传统业务体量),利润6亿。 2)传统业务:外包,稳健年增⻓20% 创新业务:投了三年,2023年收获期,主要是华为欧拉和鸿蒙以及信创垂直⾏业⾼附加值业务,纯软的⽑利率预计70%+。 总⼈员⽬前1.3万,预计2023年不超过1.5w。 2、核心催化: 1
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润和软件
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风起黄昏
关灯吃面的吃面达人
2022-04-15 01:41:14
各大券商黄金电话会议核心投资逻辑
1.海通 1.1.大方向逻辑:第三次布雷顿森林体系重建,美元武器化,货币储备趋势多元化,增加了商品 货币的定价锚:面值、利率、汇率、物价,过去都以前三者为核心,东方崇尚货币与商品的体系,俄乌事件引发对第四者的重视 一个新概念,用航运代表商品的利率:船只变贵--货物变贵--商品波动性上升--交易保证金增加--信贷增加 2020s-2030s,通胀上行带来利率上升,商品配置需求提升 全球外汇储备14万亿美金,主要是美元/欧元,联储才是最终的大央妈 俄罗斯已经确定卢布与美元挂钩,且锚定后卢布涨价了20
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赤峰黄金
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山东黄金
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山金国际
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风起黄昏
关灯吃面的吃面达人
2022-03-31 16:31:41
太安堂三连板,是否是这条暗线?民营医疗服务专家纪要
网传高层正在制定促进医疗民营医院的发展政策,这条消息,且不说他真伪,从逻辑上来说,是的!看看现在国内的防疫形势,公立医院的资源严重不足,一方有难基本都需要八方支援,所以发展民营医疗机构,缓解公立医院的压力确实也是迫在眉睫!这个消息如果属实的话,很多以往的枷锁或被打开,那么板块就不止是反弹的概念了,这个题材下来需要重视起来。 1.民营医疗服务现在情况,以及后续大方向改变? 民营医疗145规划上已经有了完整了部署。19年鼓励社会办医,以及立法上鼓励社会办医等。大的概念上145继续鼓励社会办医,但盈利
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太安退
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风起黄昏
关灯吃面的吃面达人
2022-03-24 16:41:21
清单 | 美国关税豁免受益哪些产业?
事件:当地时间3月23日,美国贸易代表办公室表示,将恢复部分中国进口商品的关税豁免。此次关税豁免涉及此前549项待定产品中的352项。该规定将适用于2021年10月12日至2022年12月31日之间进口自中国的商品。 此前:18年12月起部分品类获豁免,但基本于20年12月到期。目前对美家电出口基本均处于加征状态。 当前:豁免延长至22年底,并可追溯至2021年10月12日。 受益产业: 本次豁免重要产业之一【家电】,清单包括: 1、吸尘器 2、扫地机器人 3、家用便携式空气炸锅 4、空气净化器
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久其软件
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八方股份
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春风动力
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泰福泵业
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富佳股份
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风起黄昏
关灯吃面的吃面达人
2022-03-18 17:28:33
绿色建筑新政点评
绿色建筑是产业升级重要方向,孕育丰富成长投资新机遇。建筑业是国民经济支柱产业,随着国内绿色建筑顶层设计持续完善,能够实现节约资源、保护环境、减少污染,为人民提供健康、适用、高效使用空间的绿色建筑逐步成为建筑行业转型升级主线,孕育丰富成长投资新机遇。2022年3月住建部《“十四五”建筑节能与绿色建筑发展规划》明确提出到2025年,城镇新建建筑全面执行绿色建筑标准(2020年渗透率77%),行业迎重要成长窗口期。而从《绿色建筑评价标准(2019)》中“资源节约”评分项分值是其他评分项的2倍,以及20
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鲁阳节能
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鸿路钢构
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精工钢构
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龙元建设
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华阳国际
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风起黄昏
关灯吃面的吃面达人
2025-02-28 11:02:23
天风电新】万马股份调研更新:机器人线缆厚积薄发
万马股份为机器人/机器狗提供复合运动线缆,目前已经为宇树等批量供货。本轮产业趋势中,相比于一众新切入机器人产业链的公司,万马已在工业机器人线缆中深耕多年,是目前Kuka、ABB工业机器人的国内线缆独供。 🌼机器人线缆有何要求? 1)关节活动范围大,动作的多样性和自由度高,对线缆的柔韧性和耐弯折性要求极高; 2)需要传输的数据量和种类繁多,对信号传输的速度、精度和稳定性要求极高; 3)对线缆的耐环境性能要求较为全面,包括耐温、耐湿、耐磨损、抗腐蚀等; 4)线缆需要尽可能地细、轻,便于在有限的空间
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万马股份
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2025-02-25 13:15:26
中泰电新:关注数据中心铅酸电池行业机会
🌟🌸1. 数据中心用铅酸电池较两轮车铅酸电池区别较大 放电特性:数据中心需要具备高倍率放电,能在短时间提供大电流;而两轮车为稳定功率放电。 充电特性:数据中心充电电流较小,充电倍率低;两轮车充电倍率高。 寿命:数据中心需要较长使用寿命,两轮车相对要求较低。 产品类型:数据中心铅酸电池多为阀控式铅酸电池(VRLA),包括 AGM 和凝胶电池,免维护且可任意方向安装。两轮车铅酸多为富液式铅酸电池。 🌟🌸2. 数据中心投资高增,拉动铅酸供需拐点出现 需求端:全球数据中心的高速增长,对铅酸电池的
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AIDC铅酸备电供应紧张显现
催化:我们了解到铅酸有可能持续涨价,处于供不应求状态。原因:AIDC火热,算力中心服务器宕机更加频繁,同时新增需求旺盛。铅酸国内存量产能本来是够的,但行业持续亏损,当前交付已出现了瓶颈,开启涨价! 价值量:1)铅酸供需扭转,盈利有望超预期;2)锂电是产业趋势,空间比想象中的大:单瓦时1.5-3元,按15分钟备电,则单瓦0.4-0.8元,市场空间=UPS。 1、雄韬股份:25年预期8-10亿UPS锂电。客户为科华、万国、施耐德、维谛、伊顿、英伟达。公司后续看点还有数据中心氢能发电机替代柴发的方案。
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2025-02-07 17:58:36
AI助力阅信智能化升级,拟收购碧橙助力迈向新征程
随着DeepSeek大模型的全球影响力持续扩大,梦网科技将DeepSeek大模型深度集成至多源AI调度引擎“天慧智汇台2.0”,梦网科技今日涨停,重申核心逻辑: #全国短信业务逐步回暖阅信起势# 去年第三季度起,行业相关因素对公司产生了显著影响,营销短信发送量因此而缩减,进而影响短信服务毛利率,今年上半年逐渐缓和。Q3起市场环境趋向规范化和可控化。根据工信部数据,今年全国年初至2/3/4/5月短信业务量增速分别为-2.1%/-0.9%/-0.4%/-0.3%,年初至6/7/8/9/10/11/1
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2024-12-29 09:48:27
科士达跟踪笔记
➡数据中心业务 #产品:# 主要是UPS,占80%,也做温控、机柜集成,UPS从kW到MW级产品齐全,价值量占数据中心成本之比约10%。电池目前主要是铅酸,国外已开始用锂电池替代。 #行业格局:# 过去几年整体行业增速0-5%之间,没有新玩家,海外伊顿、艾默生、施耐德,国内华为、科士达、科华,台湾台达、山特,意大利雷乐士。公司份额全球第五,市占率4%,前四家占了50%份额。 #下游:# 金融、通信、互联网。金融占公司40%左右,主要银行数据中心ups三年一换;通信主要是运营商,占公司20%左右;
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科士达
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NV服务器OCP ORV3电源各家情况梳理
1、供应商进度梳理 台达电:和英伟达联合开发,目前正在出货的产品都是台达的,而且台达服务器电源这块订单爆满,上个月主动舍弃了思科的单子,调研口径他们扩产比较谨慎,怕英伟达这个没持续性后面资本开支收不回。 光宝科:3KW平台升级5.5KW,原先3KW就存在一些热方面的问题,改制到5.5KW以后热更严重了,导致现在在主机厂测试出现了问题,因为是平台问题,应该很难解决,目前光宝就两种解决办法,第一种就是硬着头皮打补丁,但是先天性基因问题应该是修复不好的,这么做后面肯定会丢单,第二种就是重头再来,但是应
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益客食品: 农产品和预制菜“出海”催化!
🔥 【大涨催化】第二十一届中国国际农产品交易会上,#广东提出正积极探索预制菜出海新模式,#包括建立海外“共享工厂”、打造“县域海外仓”等创新合作形式,推动预制菜产业国际化发展。2023年,广东农产品出口金额1309亿元,同比+13.3%;其中,预制菜出口金额317亿元,约占全国总量20%。 【核心要点】 1、广东加速农产品和预制菜出海的受益方向: ▪️#预制菜生产加工:# 具备出口资质和海外布局的预制菜企业,有望通过“共享工厂”模式降低海外运营成本; ▪️#冷链物流:# 预制菜出口增长对冷链运
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商务部加强锑等两用物项对美国出口管制,海外锑供应持续紧张,战略价值凸显锑标的估值有望提升
事件1:商务部公告称,根据中华人民共和国出口管制法等法律法规有关规定,为维护国家安全和利益、履行防扩散等国际义务,决定加强相关两用物项对美国出口管制。现将有关事项公告如下:一、禁止两用物项对美国军事用户或军事用途出口。二、原则上不予许可镓、锗、锑、超硬材料相关两用物项对美国出口;对石墨两用物项对美国出口,实施更严格的最终用户和最终用途审查。 事件2:据Military Metals公司,“The #Antimony Crisis: Key Facts”“Germany:2 days of amm
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2023-04-25 00:04:54
星辉娱乐 电话会交流纪要
一、公司基本面信息 1.22年年报和23年一季报业绩情况 22年收入为16.06亿,较上年同期增长14.15%。利润净亏损3.1亿元,较上年同期增长3.52亿元,主要原因在于体育业务,输入端未覆盖球队管理成本。商誉计提导致总体亏损3亿元。23年一季度收入3.21亿,较上年同期下降12.95%。主要原因是产品金老交替期,游戏端收入下滑导致利润下降。服务端亏损4360万元,主要原因是体育业务下滑和管理成本未覆盖。 2.公司IP储备及产品规划 公司手上IP储备挺多,包括三国群英传、仙境传说、苍穹冒险岛
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2023-04-03 10:39:20
世纪华通深度路演
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2023-02-07 07:31:48
润和软件 电话会交流纪要
1、业绩预测: 1)2022年:预计收⼊30亿,利润2亿。 2023年:预计收⼊40亿,利润5亿,其中传统业务收⼊35亿,利润3亿,创新业务收⼊5亿,利润2亿。 2025年:预计利润10亿,其中传统业务利润4-4.5亿;创新业务收⼊30亿(再造⼀个传统业务体量),利润6亿。 2)传统业务:外包,稳健年增⻓20% 创新业务:投了三年,2023年收获期,主要是华为欧拉和鸿蒙以及信创垂直⾏业⾼附加值业务,纯软的⽑利率预计70%+。 总⼈员⽬前1.3万,预计2023年不超过1.5w。 2、核心催化: 1
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各大券商黄金电话会议核心投资逻辑
1.海通 1.1.大方向逻辑:第三次布雷顿森林体系重建,美元武器化,货币储备趋势多元化,增加了商品 货币的定价锚:面值、利率、汇率、物价,过去都以前三者为核心,东方崇尚货币与商品的体系,俄乌事件引发对第四者的重视 一个新概念,用航运代表商品的利率:船只变贵--货物变贵--商品波动性上升--交易保证金增加--信贷增加 2020s-2030s,通胀上行带来利率上升,商品配置需求提升 全球外汇储备14万亿美金,主要是美元/欧元,联储才是最终的大央妈 俄罗斯已经确定卢布与美元挂钩,且锚定后卢布涨价了20
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太安堂三连板,是否是这条暗线?民营医疗服务专家纪要
网传高层正在制定促进医疗民营医院的发展政策,这条消息,且不说他真伪,从逻辑上来说,是的!看看现在国内的防疫形势,公立医院的资源严重不足,一方有难基本都需要八方支援,所以发展民营医疗机构,缓解公立医院的压力确实也是迫在眉睫!这个消息如果属实的话,很多以往的枷锁或被打开,那么板块就不止是反弹的概念了,这个题材下来需要重视起来。 1.民营医疗服务现在情况,以及后续大方向改变? 民营医疗145规划上已经有了完整了部署。19年鼓励社会办医,以及立法上鼓励社会办医等。大的概念上145继续鼓励社会办医,但盈利
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清单 | 美国关税豁免受益哪些产业?
事件:当地时间3月23日,美国贸易代表办公室表示,将恢复部分中国进口商品的关税豁免。此次关税豁免涉及此前549项待定产品中的352项。该规定将适用于2021年10月12日至2022年12月31日之间进口自中国的商品。 此前:18年12月起部分品类获豁免,但基本于20年12月到期。目前对美家电出口基本均处于加征状态。 当前:豁免延长至22年底,并可追溯至2021年10月12日。 受益产业: 本次豁免重要产业之一【家电】,清单包括: 1、吸尘器 2、扫地机器人 3、家用便携式空气炸锅 4、空气净化器
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绿色建筑新政点评
绿色建筑是产业升级重要方向,孕育丰富成长投资新机遇。建筑业是国民经济支柱产业,随着国内绿色建筑顶层设计持续完善,能够实现节约资源、保护环境、减少污染,为人民提供健康、适用、高效使用空间的绿色建筑逐步成为建筑行业转型升级主线,孕育丰富成长投资新机遇。2022年3月住建部《“十四五”建筑节能与绿色建筑发展规划》明确提出到2025年,城镇新建建筑全面执行绿色建筑标准(2020年渗透率77%),行业迎重要成长窗口期。而从《绿色建筑评价标准(2019)》中“资源节约”评分项分值是其他评分项的2倍,以及20
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2025-02-28 11:02:23
天风电新】万马股份调研更新:机器人线缆厚积薄发
万马股份为机器人/机器狗提供复合运动线缆,目前已经为宇树等批量供货。本轮产业趋势中,相比于一众新切入机器人产业链的公司,万马已在工业机器人线缆中深耕多年,是目前Kuka、ABB工业机器人的国内线缆独供。 🌼机器人线缆有何要求? 1)关节活动范围大,动作的多样性和自由度高,对线缆的柔韧性和耐弯折性要求极高; 2)需要传输的数据量和种类繁多,对信号传输的速度、精度和稳定性要求极高; 3)对线缆的耐环境性能要求较为全面,包括耐温、耐湿、耐磨损、抗腐蚀等; 4)线缆需要尽可能地细、轻,便于在有限的空间
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万马股份
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风起黄昏
关灯吃面的吃面达人
2025-02-25 13:15:26
中泰电新:关注数据中心铅酸电池行业机会
🌟🌸1. 数据中心用铅酸电池较两轮车铅酸电池区别较大 放电特性:数据中心需要具备高倍率放电,能在短时间提供大电流;而两轮车为稳定功率放电。 充电特性:数据中心充电电流较小,充电倍率低;两轮车充电倍率高。 寿命:数据中心需要较长使用寿命,两轮车相对要求较低。 产品类型:数据中心铅酸电池多为阀控式铅酸电池(VRLA),包括 AGM 和凝胶电池,免维护且可任意方向安装。两轮车铅酸多为富液式铅酸电池。 🌟🌸2. 数据中心投资高增,拉动铅酸供需拐点出现 需求端:全球数据中心的高速增长,对铅酸电池的
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圣阳股份
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南都电源
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风起黄昏
关灯吃面的吃面达人
2025-02-25 11:24:55
AIDC铅酸备电供应紧张显现
催化:我们了解到铅酸有可能持续涨价,处于供不应求状态。原因:AIDC火热,算力中心服务器宕机更加频繁,同时新增需求旺盛。铅酸国内存量产能本来是够的,但行业持续亏损,当前交付已出现了瓶颈,开启涨价! 价值量:1)铅酸供需扭转,盈利有望超预期;2)锂电是产业趋势,空间比想象中的大:单瓦时1.5-3元,按15分钟备电,则单瓦0.4-0.8元,市场空间=UPS。 1、雄韬股份:25年预期8-10亿UPS锂电。客户为科华、万国、施耐德、维谛、伊顿、英伟达。公司后续看点还有数据中心氢能发电机替代柴发的方案。
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圣阳股份
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风起黄昏
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2025-02-07 17:58:36
AI助力阅信智能化升级,拟收购碧橙助力迈向新征程
随着DeepSeek大模型的全球影响力持续扩大,梦网科技将DeepSeek大模型深度集成至多源AI调度引擎“天慧智汇台2.0”,梦网科技今日涨停,重申核心逻辑: #全国短信业务逐步回暖阅信起势# 去年第三季度起,行业相关因素对公司产生了显著影响,营销短信发送量因此而缩减,进而影响短信服务毛利率,今年上半年逐渐缓和。Q3起市场环境趋向规范化和可控化。根据工信部数据,今年全国年初至2/3/4/5月短信业务量增速分别为-2.1%/-0.9%/-0.4%/-0.3%,年初至6/7/8/9/10/11/1
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梦网科技
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风起黄昏
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2024-12-29 09:48:27
科士达跟踪笔记
➡数据中心业务 #产品:# 主要是UPS,占80%,也做温控、机柜集成,UPS从kW到MW级产品齐全,价值量占数据中心成本之比约10%。电池目前主要是铅酸,国外已开始用锂电池替代。 #行业格局:# 过去几年整体行业增速0-5%之间,没有新玩家,海外伊顿、艾默生、施耐德,国内华为、科士达、科华,台湾台达、山特,意大利雷乐士。公司份额全球第五,市占率4%,前四家占了50%份额。 #下游:# 金融、通信、互联网。金融占公司40%左右,主要银行数据中心ups三年一换;通信主要是运营商,占公司20%左右;
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科士达
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风起黄昏
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2024-12-20 20:25:03
NV服务器OCP ORV3电源各家情况梳理
1、供应商进度梳理 台达电:和英伟达联合开发,目前正在出货的产品都是台达的,而且台达服务器电源这块订单爆满,上个月主动舍弃了思科的单子,调研口径他们扩产比较谨慎,怕英伟达这个没持续性后面资本开支收不回。 光宝科:3KW平台升级5.5KW,原先3KW就存在一些热方面的问题,改制到5.5KW以后热更严重了,导致现在在主机厂测试出现了问题,因为是平台问题,应该很难解决,目前光宝就两种解决办法,第一种就是硬着头皮打补丁,但是先天性基因问题应该是修复不好的,这么做后面肯定会丢单,第二种就是重头再来,但是应
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麦格米特
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风起黄昏
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2024-12-04 20:39:36
益客食品: 农产品和预制菜“出海”催化!
🔥 【大涨催化】第二十一届中国国际农产品交易会上,#广东提出正积极探索预制菜出海新模式,#包括建立海外“共享工厂”、打造“县域海外仓”等创新合作形式,推动预制菜产业国际化发展。2023年,广东农产品出口金额1309亿元,同比+13.3%;其中,预制菜出口金额317亿元,约占全国总量20%。 【核心要点】 1、广东加速农产品和预制菜出海的受益方向: ▪️#预制菜生产加工:# 具备出口资质和海外布局的预制菜企业,有望通过“共享工厂”模式降低海外运营成本; ▪️#冷链物流:# 预制菜出口增长对冷链运
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益客食品
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风起黄昏
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2024-12-03 22:49:56
商务部加强锑等两用物项对美国出口管制,海外锑供应持续紧张,战略价值凸显锑标的估值有望提升
事件1:商务部公告称,根据中华人民共和国出口管制法等法律法规有关规定,为维护国家安全和利益、履行防扩散等国际义务,决定加强相关两用物项对美国出口管制。现将有关事项公告如下:一、禁止两用物项对美国军事用户或军事用途出口。二、原则上不予许可镓、锗、锑、超硬材料相关两用物项对美国出口;对石墨两用物项对美国出口,实施更严格的最终用户和最终用途审查。 事件2:据Military Metals公司,“The #Antimony Crisis: Key Facts”“Germany:2 days of amm
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华锡有色
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湖南黄金
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华钰矿业
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兴业银锡
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风起黄昏
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2023-04-25 00:04:54
星辉娱乐 电话会交流纪要
一、公司基本面信息 1.22年年报和23年一季报业绩情况 22年收入为16.06亿,较上年同期增长14.15%。利润净亏损3.1亿元,较上年同期增长3.52亿元,主要原因在于体育业务,输入端未覆盖球队管理成本。商誉计提导致总体亏损3亿元。23年一季度收入3.21亿,较上年同期下降12.95%。主要原因是产品金老交替期,游戏端收入下滑导致利润下降。服务端亏损4360万元,主要原因是体育业务下滑和管理成本未覆盖。 2.公司IP储备及产品规划 公司手上IP储备挺多,包括三国群英传、仙境传说、苍穹冒险岛
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星辉娱乐
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风起黄昏
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2023-04-03 10:39:20
世纪华通深度路演
世纪华通深度路演
有道云笔记
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ST华通
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风起黄昏
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2023-02-07 07:31:48
润和软件 电话会交流纪要
1、业绩预测: 1)2022年:预计收⼊30亿,利润2亿。 2023年:预计收⼊40亿,利润5亿,其中传统业务收⼊35亿,利润3亿,创新业务收⼊5亿,利润2亿。 2025年:预计利润10亿,其中传统业务利润4-4.5亿;创新业务收⼊30亿(再造⼀个传统业务体量),利润6亿。 2)传统业务:外包,稳健年增⻓20% 创新业务:投了三年,2023年收获期,主要是华为欧拉和鸿蒙以及信创垂直⾏业⾼附加值业务,纯软的⽑利率预计70%+。 总⼈员⽬前1.3万,预计2023年不超过1.5w。 2、核心催化: 1
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润和软件
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2022-04-15 01:41:14
各大券商黄金电话会议核心投资逻辑
1.海通 1.1.大方向逻辑:第三次布雷顿森林体系重建,美元武器化,货币储备趋势多元化,增加了商品 货币的定价锚:面值、利率、汇率、物价,过去都以前三者为核心,东方崇尚货币与商品的体系,俄乌事件引发对第四者的重视 一个新概念,用航运代表商品的利率:船只变贵--货物变贵--商品波动性上升--交易保证金增加--信贷增加 2020s-2030s,通胀上行带来利率上升,商品配置需求提升 全球外汇储备14万亿美金,主要是美元/欧元,联储才是最终的大央妈 俄罗斯已经确定卢布与美元挂钩,且锚定后卢布涨价了20
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赤峰黄金
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山金国际
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风起黄昏
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2022-03-31 16:31:41
太安堂三连板,是否是这条暗线?民营医疗服务专家纪要
网传高层正在制定促进医疗民营医院的发展政策,这条消息,且不说他真伪,从逻辑上来说,是的!看看现在国内的防疫形势,公立医院的资源严重不足,一方有难基本都需要八方支援,所以发展民营医疗机构,缓解公立医院的压力确实也是迫在眉睫!这个消息如果属实的话,很多以往的枷锁或被打开,那么板块就不止是反弹的概念了,这个题材下来需要重视起来。 1.民营医疗服务现在情况,以及后续大方向改变? 民营医疗145规划上已经有了完整了部署。19年鼓励社会办医,以及立法上鼓励社会办医等。大的概念上145继续鼓励社会办医,但盈利
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太安退
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风起黄昏
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2022-03-24 16:41:21
清单 | 美国关税豁免受益哪些产业?
事件:当地时间3月23日,美国贸易代表办公室表示,将恢复部分中国进口商品的关税豁免。此次关税豁免涉及此前549项待定产品中的352项。该规定将适用于2021年10月12日至2022年12月31日之间进口自中国的商品。 此前:18年12月起部分品类获豁免,但基本于20年12月到期。目前对美家电出口基本均处于加征状态。 当前:豁免延长至22年底,并可追溯至2021年10月12日。 受益产业: 本次豁免重要产业之一【家电】,清单包括: 1、吸尘器 2、扫地机器人 3、家用便携式空气炸锅 4、空气净化器
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久其软件
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八方股份
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泰福泵业
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富佳股份
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风起黄昏
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2022-03-18 17:28:33
绿色建筑新政点评
绿色建筑是产业升级重要方向,孕育丰富成长投资新机遇。建筑业是国民经济支柱产业,随着国内绿色建筑顶层设计持续完善,能够实现节约资源、保护环境、减少污染,为人民提供健康、适用、高效使用空间的绿色建筑逐步成为建筑行业转型升级主线,孕育丰富成长投资新机遇。2022年3月住建部《“十四五”建筑节能与绿色建筑发展规划》明确提出到2025年,城镇新建建筑全面执行绿色建筑标准(2020年渗透率77%),行业迎重要成长窗口期。而从《绿色建筑评价标准(2019)》中“资源节约”评分项分值是其他评分项的2倍,以及20
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鲁阳节能
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鸿路钢构
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精工钢构
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龙元建设
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华阳国际
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天风电新】万马股份调研更新:机器人线缆厚积薄发
万马股份为机器人/机器狗提供复合运动线缆,目前已经为宇树等批量供货。本轮产业趋势中,相比于一众新切入机器人产业链的公司,万马已在工业机器人线缆中深耕多年,是目前Kuka、ABB工业机器人的国内线缆独供。 🌼机器人线缆有何要求? 1)关节活动范围大,动作的多样性和自由度高,对线缆的柔韧性和耐弯折性要求极高; 2)需要传输的数据量和种类繁多,对信号传输的速度、精度和稳定性要求极高; 3)对线缆的耐环境性能要求较为全面,包括耐温、耐湿、耐磨损、抗腐蚀等; 4)线缆需要尽可能地细、轻,便于在有限的空间
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万马股份
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2025-02-25 13:15:26
中泰电新:关注数据中心铅酸电池行业机会
🌟🌸1. 数据中心用铅酸电池较两轮车铅酸电池区别较大 放电特性:数据中心需要具备高倍率放电,能在短时间提供大电流;而两轮车为稳定功率放电。 充电特性:数据中心充电电流较小,充电倍率低;两轮车充电倍率高。 寿命:数据中心需要较长使用寿命,两轮车相对要求较低。 产品类型:数据中心铅酸电池多为阀控式铅酸电池(VRLA),包括 AGM 和凝胶电池,免维护且可任意方向安装。两轮车铅酸多为富液式铅酸电池。 🌟🌸2. 数据中心投资高增,拉动铅酸供需拐点出现 需求端:全球数据中心的高速增长,对铅酸电池的
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AIDC铅酸备电供应紧张显现
催化:我们了解到铅酸有可能持续涨价,处于供不应求状态。原因:AIDC火热,算力中心服务器宕机更加频繁,同时新增需求旺盛。铅酸国内存量产能本来是够的,但行业持续亏损,当前交付已出现了瓶颈,开启涨价! 价值量:1)铅酸供需扭转,盈利有望超预期;2)锂电是产业趋势,空间比想象中的大:单瓦时1.5-3元,按15分钟备电,则单瓦0.4-0.8元,市场空间=UPS。 1、雄韬股份:25年预期8-10亿UPS锂电。客户为科华、万国、施耐德、维谛、伊顿、英伟达。公司后续看点还有数据中心氢能发电机替代柴发的方案。
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AI助力阅信智能化升级,拟收购碧橙助力迈向新征程
随着DeepSeek大模型的全球影响力持续扩大,梦网科技将DeepSeek大模型深度集成至多源AI调度引擎“天慧智汇台2.0”,梦网科技今日涨停,重申核心逻辑: #全国短信业务逐步回暖阅信起势# 去年第三季度起,行业相关因素对公司产生了显著影响,营销短信发送量因此而缩减,进而影响短信服务毛利率,今年上半年逐渐缓和。Q3起市场环境趋向规范化和可控化。根据工信部数据,今年全国年初至2/3/4/5月短信业务量增速分别为-2.1%/-0.9%/-0.4%/-0.3%,年初至6/7/8/9/10/11/1
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科士达跟踪笔记
➡数据中心业务 #产品:# 主要是UPS,占80%,也做温控、机柜集成,UPS从kW到MW级产品齐全,价值量占数据中心成本之比约10%。电池目前主要是铅酸,国外已开始用锂电池替代。 #行业格局:# 过去几年整体行业增速0-5%之间,没有新玩家,海外伊顿、艾默生、施耐德,国内华为、科士达、科华,台湾台达、山特,意大利雷乐士。公司份额全球第五,市占率4%,前四家占了50%份额。 #下游:# 金融、通信、互联网。金融占公司40%左右,主要银行数据中心ups三年一换;通信主要是运营商,占公司20%左右;
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科士达
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2024-12-20 20:25:03
NV服务器OCP ORV3电源各家情况梳理
1、供应商进度梳理 台达电:和英伟达联合开发,目前正在出货的产品都是台达的,而且台达服务器电源这块订单爆满,上个月主动舍弃了思科的单子,调研口径他们扩产比较谨慎,怕英伟达这个没持续性后面资本开支收不回。 光宝科:3KW平台升级5.5KW,原先3KW就存在一些热方面的问题,改制到5.5KW以后热更严重了,导致现在在主机厂测试出现了问题,因为是平台问题,应该很难解决,目前光宝就两种解决办法,第一种就是硬着头皮打补丁,但是先天性基因问题应该是修复不好的,这么做后面肯定会丢单,第二种就是重头再来,但是应
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益客食品: 农产品和预制菜“出海”催化!
🔥 【大涨催化】第二十一届中国国际农产品交易会上,#广东提出正积极探索预制菜出海新模式,#包括建立海外“共享工厂”、打造“县域海外仓”等创新合作形式,推动预制菜产业国际化发展。2023年,广东农产品出口金额1309亿元,同比+13.3%;其中,预制菜出口金额317亿元,约占全国总量20%。 【核心要点】 1、广东加速农产品和预制菜出海的受益方向: ▪️#预制菜生产加工:# 具备出口资质和海外布局的预制菜企业,有望通过“共享工厂”模式降低海外运营成本; ▪️#冷链物流:# 预制菜出口增长对冷链运
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商务部加强锑等两用物项对美国出口管制,海外锑供应持续紧张,战略价值凸显锑标的估值有望提升
事件1:商务部公告称,根据中华人民共和国出口管制法等法律法规有关规定,为维护国家安全和利益、履行防扩散等国际义务,决定加强相关两用物项对美国出口管制。现将有关事项公告如下:一、禁止两用物项对美国军事用户或军事用途出口。二、原则上不予许可镓、锗、锑、超硬材料相关两用物项对美国出口;对石墨两用物项对美国出口,实施更严格的最终用户和最终用途审查。 事件2:据Military Metals公司,“The #Antimony Crisis: Key Facts”“Germany:2 days of amm
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星辉娱乐 电话会交流纪要
一、公司基本面信息 1.22年年报和23年一季报业绩情况 22年收入为16.06亿,较上年同期增长14.15%。利润净亏损3.1亿元,较上年同期增长3.52亿元,主要原因在于体育业务,输入端未覆盖球队管理成本。商誉计提导致总体亏损3亿元。23年一季度收入3.21亿,较上年同期下降12.95%。主要原因是产品金老交替期,游戏端收入下滑导致利润下降。服务端亏损4360万元,主要原因是体育业务下滑和管理成本未覆盖。 2.公司IP储备及产品规划 公司手上IP储备挺多,包括三国群英传、仙境传说、苍穹冒险岛
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星辉娱乐
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2023-04-03 10:39:20
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润和软件 电话会交流纪要
1、业绩预测: 1)2022年:预计收⼊30亿,利润2亿。 2023年:预计收⼊40亿,利润5亿,其中传统业务收⼊35亿,利润3亿,创新业务收⼊5亿,利润2亿。 2025年:预计利润10亿,其中传统业务利润4-4.5亿;创新业务收⼊30亿(再造⼀个传统业务体量),利润6亿。 2)传统业务:外包,稳健年增⻓20% 创新业务:投了三年,2023年收获期,主要是华为欧拉和鸿蒙以及信创垂直⾏业⾼附加值业务,纯软的⽑利率预计70%+。 总⼈员⽬前1.3万,预计2023年不超过1.5w。 2、核心催化: 1
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各大券商黄金电话会议核心投资逻辑
1.海通 1.1.大方向逻辑:第三次布雷顿森林体系重建,美元武器化,货币储备趋势多元化,增加了商品 货币的定价锚:面值、利率、汇率、物价,过去都以前三者为核心,东方崇尚货币与商品的体系,俄乌事件引发对第四者的重视 一个新概念,用航运代表商品的利率:船只变贵--货物变贵--商品波动性上升--交易保证金增加--信贷增加 2020s-2030s,通胀上行带来利率上升,商品配置需求提升 全球外汇储备14万亿美金,主要是美元/欧元,联储才是最终的大央妈 俄罗斯已经确定卢布与美元挂钩,且锚定后卢布涨价了20
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太安堂三连板,是否是这条暗线?民营医疗服务专家纪要
网传高层正在制定促进医疗民营医院的发展政策,这条消息,且不说他真伪,从逻辑上来说,是的!看看现在国内的防疫形势,公立医院的资源严重不足,一方有难基本都需要八方支援,所以发展民营医疗机构,缓解公立医院的压力确实也是迫在眉睫!这个消息如果属实的话,很多以往的枷锁或被打开,那么板块就不止是反弹的概念了,这个题材下来需要重视起来。 1.民营医疗服务现在情况,以及后续大方向改变? 民营医疗145规划上已经有了完整了部署。19年鼓励社会办医,以及立法上鼓励社会办医等。大的概念上145继续鼓励社会办医,但盈利
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清单 | 美国关税豁免受益哪些产业?
事件:当地时间3月23日,美国贸易代表办公室表示,将恢复部分中国进口商品的关税豁免。此次关税豁免涉及此前549项待定产品中的352项。该规定将适用于2021年10月12日至2022年12月31日之间进口自中国的商品。 此前:18年12月起部分品类获豁免,但基本于20年12月到期。目前对美家电出口基本均处于加征状态。 当前:豁免延长至22年底,并可追溯至2021年10月12日。 受益产业: 本次豁免重要产业之一【家电】,清单包括: 1、吸尘器 2、扫地机器人 3、家用便携式空气炸锅 4、空气净化器
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绿色建筑新政点评
绿色建筑是产业升级重要方向,孕育丰富成长投资新机遇。建筑业是国民经济支柱产业,随着国内绿色建筑顶层设计持续完善,能够实现节约资源、保护环境、减少污染,为人民提供健康、适用、高效使用空间的绿色建筑逐步成为建筑行业转型升级主线,孕育丰富成长投资新机遇。2022年3月住建部《“十四五”建筑节能与绿色建筑发展规划》明确提出到2025年,城镇新建建筑全面执行绿色建筑标准(2020年渗透率77%),行业迎重要成长窗口期。而从《绿色建筑评价标准(2019)》中“资源节约”评分项分值是其他评分项的2倍,以及20
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天风电新】万马股份调研更新:机器人线缆厚积薄发
万马股份为机器人/机器狗提供复合运动线缆,目前已经为宇树等批量供货。本轮产业趋势中,相比于一众新切入机器人产业链的公司,万马已在工业机器人线缆中深耕多年,是目前Kuka、ABB工业机器人的国内线缆独供。 🌼机器人线缆有何要求? 1)关节活动范围大,动作的多样性和自由度高,对线缆的柔韧性和耐弯折性要求极高; 2)需要传输的数据量和种类繁多,对信号传输的速度、精度和稳定性要求极高; 3)对线缆的耐环境性能要求较为全面,包括耐温、耐湿、耐磨损、抗腐蚀等; 4)线缆需要尽可能地细、轻,便于在有限的空间
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2025-02-25 13:15:26
中泰电新:关注数据中心铅酸电池行业机会
🌟🌸1. 数据中心用铅酸电池较两轮车铅酸电池区别较大 放电特性:数据中心需要具备高倍率放电,能在短时间提供大电流;而两轮车为稳定功率放电。 充电特性:数据中心充电电流较小,充电倍率低;两轮车充电倍率高。 寿命:数据中心需要较长使用寿命,两轮车相对要求较低。 产品类型:数据中心铅酸电池多为阀控式铅酸电池(VRLA),包括 AGM 和凝胶电池,免维护且可任意方向安装。两轮车铅酸多为富液式铅酸电池。 🌟🌸2. 数据中心投资高增,拉动铅酸供需拐点出现 需求端:全球数据中心的高速增长,对铅酸电池的
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圣阳股份
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南都电源
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风起黄昏
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2025-02-25 11:24:55
AIDC铅酸备电供应紧张显现
催化:我们了解到铅酸有可能持续涨价,处于供不应求状态。原因:AIDC火热,算力中心服务器宕机更加频繁,同时新增需求旺盛。铅酸国内存量产能本来是够的,但行业持续亏损,当前交付已出现了瓶颈,开启涨价! 价值量:1)铅酸供需扭转,盈利有望超预期;2)锂电是产业趋势,空间比想象中的大:单瓦时1.5-3元,按15分钟备电,则单瓦0.4-0.8元,市场空间=UPS。 1、雄韬股份:25年预期8-10亿UPS锂电。客户为科华、万国、施耐德、维谛、伊顿、英伟达。公司后续看点还有数据中心氢能发电机替代柴发的方案。
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圣阳股份
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风起黄昏
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2025-02-07 17:58:36
AI助力阅信智能化升级,拟收购碧橙助力迈向新征程
随着DeepSeek大模型的全球影响力持续扩大,梦网科技将DeepSeek大模型深度集成至多源AI调度引擎“天慧智汇台2.0”,梦网科技今日涨停,重申核心逻辑: #全国短信业务逐步回暖阅信起势# 去年第三季度起,行业相关因素对公司产生了显著影响,营销短信发送量因此而缩减,进而影响短信服务毛利率,今年上半年逐渐缓和。Q3起市场环境趋向规范化和可控化。根据工信部数据,今年全国年初至2/3/4/5月短信业务量增速分别为-2.1%/-0.9%/-0.4%/-0.3%,年初至6/7/8/9/10/11/1
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梦网科技
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2024-12-29 09:48:27
科士达跟踪笔记
➡数据中心业务 #产品:# 主要是UPS,占80%,也做温控、机柜集成,UPS从kW到MW级产品齐全,价值量占数据中心成本之比约10%。电池目前主要是铅酸,国外已开始用锂电池替代。 #行业格局:# 过去几年整体行业增速0-5%之间,没有新玩家,海外伊顿、艾默生、施耐德,国内华为、科士达、科华,台湾台达、山特,意大利雷乐士。公司份额全球第五,市占率4%,前四家占了50%份额。 #下游:# 金融、通信、互联网。金融占公司40%左右,主要银行数据中心ups三年一换;通信主要是运营商,占公司20%左右;
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科士达
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2024-12-20 20:25:03
NV服务器OCP ORV3电源各家情况梳理
1、供应商进度梳理 台达电:和英伟达联合开发,目前正在出货的产品都是台达的,而且台达服务器电源这块订单爆满,上个月主动舍弃了思科的单子,调研口径他们扩产比较谨慎,怕英伟达这个没持续性后面资本开支收不回。 光宝科:3KW平台升级5.5KW,原先3KW就存在一些热方面的问题,改制到5.5KW以后热更严重了,导致现在在主机厂测试出现了问题,因为是平台问题,应该很难解决,目前光宝就两种解决办法,第一种就是硬着头皮打补丁,但是先天性基因问题应该是修复不好的,这么做后面肯定会丢单,第二种就是重头再来,但是应
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麦格米特
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2024-12-04 20:39:36
益客食品: 农产品和预制菜“出海”催化!
🔥 【大涨催化】第二十一届中国国际农产品交易会上,#广东提出正积极探索预制菜出海新模式,#包括建立海外“共享工厂”、打造“县域海外仓”等创新合作形式,推动预制菜产业国际化发展。2023年,广东农产品出口金额1309亿元,同比+13.3%;其中,预制菜出口金额317亿元,约占全国总量20%。 【核心要点】 1、广东加速农产品和预制菜出海的受益方向: ▪️#预制菜生产加工:# 具备出口资质和海外布局的预制菜企业,有望通过“共享工厂”模式降低海外运营成本; ▪️#冷链物流:# 预制菜出口增长对冷链运
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益客食品
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2024-12-03 22:49:56
商务部加强锑等两用物项对美国出口管制,海外锑供应持续紧张,战略价值凸显锑标的估值有望提升
事件1:商务部公告称,根据中华人民共和国出口管制法等法律法规有关规定,为维护国家安全和利益、履行防扩散等国际义务,决定加强相关两用物项对美国出口管制。现将有关事项公告如下:一、禁止两用物项对美国军事用户或军事用途出口。二、原则上不予许可镓、锗、锑、超硬材料相关两用物项对美国出口;对石墨两用物项对美国出口,实施更严格的最终用户和最终用途审查。 事件2:据Military Metals公司,“The #Antimony Crisis: Key Facts”“Germany:2 days of amm
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华锡有色
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湖南黄金
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华钰矿业
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兴业银锡
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2023-04-25 00:04:54
星辉娱乐 电话会交流纪要
一、公司基本面信息 1.22年年报和23年一季报业绩情况 22年收入为16.06亿,较上年同期增长14.15%。利润净亏损3.1亿元,较上年同期增长3.52亿元,主要原因在于体育业务,输入端未覆盖球队管理成本。商誉计提导致总体亏损3亿元。23年一季度收入3.21亿,较上年同期下降12.95%。主要原因是产品金老交替期,游戏端收入下滑导致利润下降。服务端亏损4360万元,主要原因是体育业务下滑和管理成本未覆盖。 2.公司IP储备及产品规划 公司手上IP储备挺多,包括三国群英传、仙境传说、苍穹冒险岛
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星辉娱乐
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2023-04-03 10:39:20
世纪华通深度路演
世纪华通深度路演
有道云笔记
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ST华通
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2023-02-07 07:31:48
润和软件 电话会交流纪要
1、业绩预测: 1)2022年:预计收⼊30亿,利润2亿。 2023年:预计收⼊40亿,利润5亿,其中传统业务收⼊35亿,利润3亿,创新业务收⼊5亿,利润2亿。 2025年:预计利润10亿,其中传统业务利润4-4.5亿;创新业务收⼊30亿(再造⼀个传统业务体量),利润6亿。 2)传统业务:外包,稳健年增⻓20% 创新业务:投了三年,2023年收获期,主要是华为欧拉和鸿蒙以及信创垂直⾏业⾼附加值业务,纯软的⽑利率预计70%+。 总⼈员⽬前1.3万,预计2023年不超过1.5w。 2、核心催化: 1
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润和软件
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2022-04-15 01:41:14
各大券商黄金电话会议核心投资逻辑
1.海通 1.1.大方向逻辑:第三次布雷顿森林体系重建,美元武器化,货币储备趋势多元化,增加了商品 货币的定价锚:面值、利率、汇率、物价,过去都以前三者为核心,东方崇尚货币与商品的体系,俄乌事件引发对第四者的重视 一个新概念,用航运代表商品的利率:船只变贵--货物变贵--商品波动性上升--交易保证金增加--信贷增加 2020s-2030s,通胀上行带来利率上升,商品配置需求提升 全球外汇储备14万亿美金,主要是美元/欧元,联储才是最终的大央妈 俄罗斯已经确定卢布与美元挂钩,且锚定后卢布涨价了20
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赤峰黄金
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山东黄金
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山金国际
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2022-03-31 16:31:41
太安堂三连板,是否是这条暗线?民营医疗服务专家纪要
网传高层正在制定促进医疗民营医院的发展政策,这条消息,且不说他真伪,从逻辑上来说,是的!看看现在国内的防疫形势,公立医院的资源严重不足,一方有难基本都需要八方支援,所以发展民营医疗机构,缓解公立医院的压力确实也是迫在眉睫!这个消息如果属实的话,很多以往的枷锁或被打开,那么板块就不止是反弹的概念了,这个题材下来需要重视起来。 1.民营医疗服务现在情况,以及后续大方向改变? 民营医疗145规划上已经有了完整了部署。19年鼓励社会办医,以及立法上鼓励社会办医等。大的概念上145继续鼓励社会办医,但盈利
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太安退
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风起黄昏
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2022-03-24 16:41:21
清单 | 美国关税豁免受益哪些产业?
事件:当地时间3月23日,美国贸易代表办公室表示,将恢复部分中国进口商品的关税豁免。此次关税豁免涉及此前549项待定产品中的352项。该规定将适用于2021年10月12日至2022年12月31日之间进口自中国的商品。 此前:18年12月起部分品类获豁免,但基本于20年12月到期。目前对美家电出口基本均处于加征状态。 当前:豁免延长至22年底,并可追溯至2021年10月12日。 受益产业: 本次豁免重要产业之一【家电】,清单包括: 1、吸尘器 2、扫地机器人 3、家用便携式空气炸锅 4、空气净化器
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久其软件
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春风动力
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泰福泵业
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风起黄昏
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2022-03-18 17:28:33
绿色建筑新政点评
绿色建筑是产业升级重要方向,孕育丰富成长投资新机遇。建筑业是国民经济支柱产业,随着国内绿色建筑顶层设计持续完善,能够实现节约资源、保护环境、减少污染,为人民提供健康、适用、高效使用空间的绿色建筑逐步成为建筑行业转型升级主线,孕育丰富成长投资新机遇。2022年3月住建部《“十四五”建筑节能与绿色建筑发展规划》明确提出到2025年,城镇新建建筑全面执行绿色建筑标准(2020年渗透率77%),行业迎重要成长窗口期。而从《绿色建筑评价标准(2019)》中“资源节约”评分项分值是其他评分项的2倍,以及20
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鲁阳节能
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鸿路钢构
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精工钢构
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龙元建设
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