超级周期来临，重视涨价+AI弹性标的：#光华股份 [红包]#行业产能爆炸关停 2025.2.22 枫林新材料（行业龙三）20万吨聚酯树脂工厂发生爆炸，失火造成生产设备损坏严重，产能重置需要时间和成本，行业出现10-20万吨供需缺口，龙头第一轮已迅速提价1000元/吨，价格上涨空间打开，当下距历史

头部整机企业海外订单快速增长 23年以来新兴市场国家（包括中东、西亚、南亚、东南亚、拉美等）在能源转型诉求下风电需求异军突起，中国企业凭借价格和服务优势快速切入，订单实现快速增长。23年新增海外订单如下：金风科技3GW，运达股份1.3GW，三一重能很少，预计24年新增订单为：金风科技7-8GW，运达

【申万机汽人】双环传动：业绩预告符合预期，当前估值攻守兼备 公司发布23年业绩预告： 归母8.00~8.20亿元，同比+37%~41%； 扣非7.55~7.75亿元，同比+33%~37%。 以此测算Q4： 归母2.11~2.31亿元，同比+22%~34%，环比-5%~+4%； 扣非2.05~2.

一，HBM（高宽带内存）是什么？高带宽存储器（英文：High Bandwidth Memory，缩写HBM）是超微半导体和SK Hynix发起的一种基于3D堆栈工艺的高性能DRAM，适用于高存储器带宽需求的应用场合，像是图形处理器、网上交换及转发设备（如路由器、交换器）等。首个使用HBM的设备是AM

滚珠丝杠专家交流精华分享 👉丝杠导轨下游分布：机床、自动化、汽车及部分专用设备（卷边机、折弯机、注塑机等）。 1）机床行业（占比50%以上）：丝杠和导轨通常是配套采购和使用的，对精度要求最高且价值量最大 2）自动化行业：为追求性价比通常只用导轨实现承载功能，主要系丝杠价格太贵，而行业对精度要求不

事件：据新闻，美国考虑对向中国的AI芯片出口实施新限制。美国商务部可能最快在下月初采取行动，在事先未获得许可证的情况下，禁止英伟达和其他芯片制造商向中国和其他相关国家的客户发送芯片。 分析：仅为传言，是否出相应政策需待跟踪。若真出： 1. 利好国产化芯片产业链： 1）国产AI芯片：寒武纪、海光信息、

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