哈森股份收购的苏州郞克斯主要从事钛铝复合及钛合金材质精密结构件产品的制造,江苏朗迅为自动化设备的制造商, 相关产品及相关制造设备未来发展前景广阔。
公司公告显示,2022、2023年苏州郞克斯苹果产业链收入占比分别为96%、89%,主要销售的就是钛合金相关设备。
根据财信证券研报可知,钛合金中框加工,其中设备人工加工成本最高,合计5.3*50=265元,占钛合金总成本的41%。
2023年,哈森股份收购的苏州郞克斯钛铝复合材料营收达1.7亿,是钛复合材料龙头哦!
钛业界预计2024年至2028年间,消费电子钛合金市场规模将以47.27%的年复合增长率高速增长,最终达到336.02亿元的规模。 如仅考虑行业增速,哈森股份旗下苏州郞克斯,2028年营收将达到10亿+,以20%净利润率计算,利润将达到2亿!
而如果考虑到公司的先发优势,则有望成为钛合金设备龙头,营收有望达到40亿,利润4亿+。
保守按3亿利润计算,30倍市盈率,哈森股份目标市值空间在90亿,对比现在20亿的市值,有三倍增长空间。