天风证券:薇娅、李佳琦销售额同比增长超10倍,“史上最长的618”该如何布局?
①今年“618”各大电商平台升级玩法,聚焦规则简化、优惠力度提升(满200减30)、多平台多渠道联动(京抖合作、台网联动)等,没有二选一后首个电商大促各平台关注重点重回消费体验,催化消费热情。
②淘宝系“618”预售,李佳琦/薇娅直播间销售额同比增长超过10倍,观看人次均破亿。值得注意的是,视频平台网购快速崛起,抖音直播带货预估11.96亿元。
③今年在传统龙头电商平台及新电商势力同发力下,GMV有望再创佳绩。
作为一年中首个大规模购物促销季,今年的618来得比往年更早,持续时间也更长(5月20日-6月20日整整一个月)。后续可关注活动预售数据、成交数据、成交排名等情况,可能为二级市场带来不断催化。
(1)直播电商开局成绩亮眼,618GMV有望再创佳绩。
5月20日快手率先开启616品质购物节,紧接着24日天猫、京东、抖音开始618预售(6月1日-20日促销20天),今年618各大电商平台升级玩法,聚焦规则简化、优惠力度提升(满200减30)、多平台多渠道联动(京抖合作、台网联动)等,没有二选一后首个电商大促各平台关注重点重回消费体验,催化消费热情。
21年5月25日0点,618预售李佳琦/薇娅直播间销售额分别达到24.32/28.85亿元(去年同期约为2.2/1.8亿元,同比增长超过10倍),观看人次均破亿;抖音直播带货预估11.96亿元。2020年618全电商行业GMV 合计4573亿元(占当年线上GMV3.9%),天猫超110家品牌成交过亿,今年在传统龙头电商平台及新电商势力同发力下,GMV有望再创佳绩。
(2)快手、抖音等直播平台的电商崛起
从各大品牌的数据来看,除了淘系,目前杀得最猛的当属抖音小店。开源证券认为,在京东、苏宁强势供应链助力下,快手、抖音电商有望快速崛起,在短视频平台网购的用户具有较大提升空间。
除了电商阿里、京东、拼多多等,AGu中主要有几个布局方向:①代运营;②MCN;③广告投放;④快递物流
投资建议: 我们推荐电商平台[阿里巴巴(低估值区间,短期关注市占率提升淡化利润率)、京东(零售业务稳健,加大战略领域投资)、拼多多(活跃用户数创新高,关注多多买菜进展) ]及直播平台[快手(私域+闭环电商生态逐步完善) ]
建议关注淘宝/抖音/快手/微信视频号电商产业链
[星期六(瑜大公司预售首周快手带货9494万第6,李宣卓第9,定增过会落地)
姚记科技(抖音代运营公司商策科技获姚记千万级投资,早前姚记投资有
短视频营销公司芦鸣科技)
值得买(20年星罗确认GMV为18.31亿,同比增长940.34%)、引力传媒、 壹网壹创]等,及微信生态电商SAAS [有赞(5月29日新零售峰会推出K100战略和ONE战略继续发力企业微信及视频号等微信生态)、 微盟(5月25 日腾讯第三次增持)]
特别提醒关注头部潮玩消费旺季催化[泡泡玛特(4月至618旺季众多IP新品旺季上线催化业绩)、
奥飞娱乐(玩具及婴童业务受益三胎政策,《贝肯熊》 电影定档7月,下半年众多盲盒新品上线) ]。